银行理财产品介绍

《银行理财产品介绍》由会员分享，可在线阅读，更多相关《银行理财产品介绍（58页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。

1、0银行理财产品介绍银行理财产品介绍金融市场部金融市场部金融市场部金融市场部1目目目目 录录录录农行理财产品介绍农行理财产品介绍农行理财产品介绍农行理财产品介绍2010年理财市场概况年理财市场概况安心快线产品介绍安心快线产品介绍安心快线产品介绍安心快线产品介绍2第一部分第一部分 2010年理财市场概况年理财市场概况 3l l2010201020102010年央行货币政策将继续年央行货币政策将继续年央行货币政策将继续年央行货币政策将继续“ “明松暗紧明松暗紧明松暗紧明松暗紧” ”，准备金率上调了，准备金率上调了，准备金率上调了，准备金率上调了1.51.51.51.5个百分点，主要个百分点，主要个百

2、分点，主要个百分点，主要目的是收紧流动性。虽然一季度贷款处于平稳增长的范畴，但外汇占款的大量增目的是收紧流动性。虽然一季度贷款处于平稳增长的范畴，但外汇占款的大量增目的是收紧流动性。虽然一季度贷款处于平稳增长的范畴，但外汇占款的大量增目的是收紧流动性。虽然一季度贷款处于平稳增长的范畴，但外汇占款的大量增加表明热钱流入还是较为明显，因此央行政策的针对性比较明确，也有预防通胀加表明热钱流入还是较为明显，因此央行政策的针对性比较明确，也有预防通胀加表明热钱流入还是较为明显，因此央行政策的针对性比较明确，也有预防通胀加表明热钱流入还是较为明显，因此央行政策的针对性比较明确，也有预防通胀的考虑。偏紧的货

3、币政策背景下，信托融资的需求将有增无减，但监管部门也将的考虑。偏紧的货币政策背景下，信托融资的需求将有增无减，但监管部门也将的考虑。偏紧的货币政策背景下，信托融资的需求将有增无减，但监管部门也将的考虑。偏紧的货币政策背景下，信托融资的需求将有增无减，但监管部门也将更加关注。银行间市场资金较为充裕，使得债券品种的收益率并没有上升。更加关注。银行间市场资金较为充裕，使得债券品种的收益率并没有上升。更加关注。银行间市场资金较为充裕，使得债券品种的收益率并没有上升。更加关注。银行间市场资金较为充裕，使得债券品种的收益率并没有上升。国国内内货货币币政政策策公布时间公布时间调整前调整前调整后调整后调整幅度

4、调整幅度2010年5月2日(大型金融机构)16.5%17%0.5%(中小金融机构)13.5%不调整-2010年2月12日(大型金融机构)16%16.5%0.5%(中小金融机构)13.5%不调整-2010年1月12日(大型金融机构)15.5%16%0.5%(中小金融机构)13.5%不调整-20102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况 4银银行行理理财财监监管管文文件件随着商业银行理随着商业银行理随着商业银行理随着商业银行理财产品市场的快财产品市场的快财产品市场的快财产品市场的快速发展，银监会速发展，银监会速发展，银监会速发展，银监会等相关监管机构等相关监管机构等相关监

5、管机构等相关监管机构根据市场形势，根据市场形势，根据市场形势，根据市场形势，先后出台了多套先后出台了多套先后出台了多套先后出台了多套文件办法。文件办法。文件办法。文件办法。2009200920092009年末和年末和年末和年末和2010201020102010年初针对信贷类年初针对信贷类年初针对信贷类年初针对信贷类理财产品先后发理财产品先后发理财产品先后发理财产品先后发布布布布3 3 3 3个通知个通知个通知个通知, , , ,加大加大加大加大了对信贷资产转了对信贷资产转了对信贷资产转了对信贷资产转让的监管力度。让的监管力度。让的监管力度。让的监管力度。20102010年理财市场概况年理财市场

6、概况年理财市场概况年理财市场概况 520102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况 银银行行理理财财市市场场2010201020102010年到目前为止，各家商业银行共发行理财产品年到目前为止，各家商业银行共发行理财产品年到目前为止，各家商业银行共发行理财产品年到目前为止，各家商业银行共发行理财产品2977297729772977款，款，款，款，其中交通银行发行其中交通银行发行其中交通银行发行其中交通银行发行484484484484款，位居第一，我行共发售了款，位居第一，我行共发售了款，位居第一，我行共发售了款，位居第一，我行共发售了100100100100款理款理款

7、理款理财产品市场排名第九，四大行排名第三。财产品市场排名第九，四大行排名第三。财产品市场排名第九，四大行排名第三。财产品市场排名第九，四大行排名第三。数据来源：wind6银银行行理理财财市市场场商业银行理财产品从诞生之初的以外资行开发设计的外商业银行理财产品从诞生之初的以外资行开发设计的外商业银行理财产品从诞生之初的以外资行开发设计的外商业银行理财产品从诞生之初的以外资行开发设计的外币产品为主，逐步走向自主研发，人民币理财产品无论币产品为主，逐步走向自主研发，人民币理财产品无论币产品为主，逐步走向自主研发，人民币理财产品无论币产品为主，逐步走向自主研发，人民币理财产品无论发行期数还是占比都大幅

8、提高，外币产品在经历发行期数还是占比都大幅提高，外币产品在经历发行期数还是占比都大幅提高，外币产品在经历发行期数还是占比都大幅提高，外币产品在经历2007-2007-2007-2007-2008200820082008年的金融危机后，发行量有所下降。今年到目前为年的金融危机后，发行量有所下降。今年到目前为年的金融危机后，发行量有所下降。今年到目前为年的金融危机后，发行量有所下降。今年到目前为止，人民币产品发售占比为止，人民币产品发售占比为止，人民币产品发售占比为止，人民币产品发售占比为82.81%82.81%82.81%82.81%。20102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年

9、理财市场概况 7银银行行理理财财市市场场银行理财产品投资结构与金融市场走势高度一致，银行理财产品投资结构与金融市场走势高度一致，银行理财产品投资结构与金融市场走势高度一致，银行理财产品投资结构与金融市场走势高度一致，2007200720072007年前后国内股年前后国内股年前后国内股年前后国内股市走牛，使得股票类产品兴旺一时，此后的金融危机则使得投资于股市走牛，使得股票类产品兴旺一时，此后的金融危机则使得投资于股市走牛，使得股票类产品兴旺一时，此后的金融危机则使得投资于股市走牛，使得股票类产品兴旺一时，此后的金融危机则使得投资于股票，商品、汇率等的高风险产品发行量趋于下降，固定收益和信贷类票，

10、商品、汇率等的高风险产品发行量趋于下降，固定收益和信贷类票，商品、汇率等的高风险产品发行量趋于下降，固定收益和信贷类票，商品、汇率等的高风险产品发行量趋于下降，固定收益和信贷类产品则高速增长，特别是后危机时代的低息环境为信贷类理财发展创产品则高速增长，特别是后危机时代的低息环境为信贷类理财发展创产品则高速增长，特别是后危机时代的低息环境为信贷类理财发展创产品则高速增长，特别是后危机时代的低息环境为信贷类理财发展创造了有利条件。今年以来，投资品种以固定收益品种为主，其中债券造了有利条件。今年以来，投资品种以固定收益品种为主，其中债券造了有利条件。今年以来，投资品种以固定收益品种为主，其中债券造了

11、有利条件。今年以来，投资品种以固定收益品种为主，其中债券和利率品种占比为和利率品种占比为和利率品种占比为和利率品种占比为49%49%49%49%，信贷资产及票据产品占比为，信贷资产及票据产品占比为，信贷资产及票据产品占比为，信贷资产及票据产品占比为29.81%29.81%29.81%29.81%，固定收，固定收，固定收，固定收益类品种共计占比为益类品种共计占比为益类品种共计占比为益类品种共计占比为78.81%78.81%78.81%78.81%。20102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况 8银银行行理理财财市市场场银行理财产品期限结构总体依然呈短期化趋势，特别是在

12、资产银行理财产品期限结构总体依然呈短期化趋势，特别是在资产银行理财产品期限结构总体依然呈短期化趋势，特别是在资产银行理财产品期限结构总体依然呈短期化趋势，特别是在资产池型产品日渐占据市场主导地位后；池型产品日渐占据市场主导地位后；池型产品日渐占据市场主导地位后；池型产品日渐占据市场主导地位后；这与金融危机后投资者风险偏好趋于保守，债市收益率处于低这与金融危机后投资者风险偏好趋于保守，债市收益率处于低这与金融危机后投资者风险偏好趋于保守，债市收益率处于低这与金融危机后投资者风险偏好趋于保守，债市收益率处于低谷的市场环境相适应；谷的市场环境相适应；谷的市场环境相适应；谷的市场环境相适应；至今为止，

13、今年度至今为止，今年度至今为止，今年度至今为止，今年度1 1 1 1个月及以内的产品占到总量的个月及以内的产品占到总量的个月及以内的产品占到总量的个月及以内的产品占到总量的30.12%30.12%30.12%30.12%；1 1 1 1至至至至3 3 3 3个月的占比为个月的占比为个月的占比为个月的占比为25.96%25.96%25.96%25.96%。20102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况 9银银行行理理财财市市场场随着投资者对理财产品的了解不断加深，以及监管部门对理财产品风随着投资者对理财产品的了解不断加深，以及监管部门对理财产品风随着投资者对理财产品的了

14、解不断加深，以及监管部门对理财产品风随着投资者对理财产品的了解不断加深，以及监管部门对理财产品风险管理和信息披露的要求不断提高，商业银行理财产品逐步由起步阶险管理和信息披露的要求不断提高，商业银行理财产品逐步由起步阶险管理和信息披露的要求不断提高，商业银行理财产品逐步由起步阶险管理和信息披露的要求不断提高，商业银行理财产品逐步由起步阶段的保本型向非保本型转化，段的保本型向非保本型转化，段的保本型向非保本型转化，段的保本型向非保本型转化，2009200920092009年保本型产品的占比由年保本型产品的占比由年保本型产品的占比由年保本型产品的占比由2004200420042004年的年的年的年的

15、79%79%79%79%下降至下降至下降至下降至38%38%38%38%，降幅达，降幅达，降幅达，降幅达41414141个百分点。个百分点。个百分点。个百分点。今年到目前为止，非保本产品占比为今年到目前为止，非保本产品占比为今年到目前为止，非保本产品占比为今年到目前为止，非保本产品占比为48.13%48.13%48.13%48.13%，与去年同期的，与去年同期的，与去年同期的，与去年同期的49.1%49.1%49.1%49.1%基本基本基本基本持平。其中工商银行、民生银行为非保本产品的主要发行机构；交通持平。其中工商银行、民生银行为非保本产品的主要发行机构；交通持平。其中工商银行、民生银行为非

16、保本产品的主要发行机构；交通持平。其中工商银行、民生银行为非保本产品的主要发行机构；交通银行、上海银行、中国银行为保本产品的主要发行机构。银行、上海银行、中国银行为保本产品的主要发行机构。银行、上海银行、中国银行为保本产品的主要发行机构。银行、上海银行、中国银行为保本产品的主要发行机构。我行今年我行今年我行今年我行今年3 3 3 3月份行办会明确了理财产品向非保本转型的指导方针，为配月份行办会明确了理财产品向非保本转型的指导方针，为配月份行办会明确了理财产品向非保本转型的指导方针，为配月份行办会明确了理财产品向非保本转型的指导方针，为配合全行策略，我部将原合全行策略，我部将原合全行策略，我部将

17、原合全行策略，我部将原“ “本利丰本利丰本利丰本利丰安心得利安心得利安心得利安心得利” ”系列产品调整为系列产品调整为系列产品调整为系列产品调整为“ “本利本利本利本利丰丰丰丰” ”和和和和“ “安心得利安心得利安心得利安心得利” ”两个系列，并研发了两个系列，并研发了两个系列，并研发了两个系列，并研发了“ “安心快线安心快线安心快线安心快线” ”系列产品，其系列产品，其系列产品，其系列产品，其中中中中“ “本利丰本利丰本利丰本利丰” ”产品为保证收益产品，其余两个系列产品为非保本浮动产品为保证收益产品，其余两个系列产品为非保本浮动产品为保证收益产品，其余两个系列产品为非保本浮动产品为保证收益

18、产品，其余两个系列产品为非保本浮动收益产品。收益产品。收益产品。收益产品。数据来源：wind20102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况 10（% %）保证收益保证收益保本浮动收益保本浮动收益非保本浮动收益非保本浮动收益发行银行发行银行该银行占比该银行占比市场占比市场占比该银行占比该银行占比市场占比市场占比该银行占比该银行占比市场占比市场占比产品总数产品总数市场占比市场占比总计总计27.42 24.61 47.97 2,983 100.00 交通银行0.00 0.00 11.16 7.36 88.84 58.58 484 16.23 华一银行0.00 0.00 10

19、0.00 42.78 0.00 0.00 314 10.53 中国银行68.85 25.67 23.28 9.67 7.87 3.27 305 10.22 工商银行0.00 0.00 0.00 0.00 100.00 27.11 199 6.67 招商银行54.59 12.35 1.08 0.27 44.32 11.17 185 6.20 光大银行20.79 4.52 1.69 0.41 77.53 18.80 178 5.97 浦发银行59.39 11.98 0.00 0.00 40.61 9.13 165 5.53 民生银行0.00 0.00 13.29 2.59 86.71 16.89

20、143 4.79 上海银行99.15 14.18 0.00 0.00 0.85 0.14 117 3.92 农业银行52.87 5.62 12.64 1.50 34.48 4.09 87 2.92 20102010年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况年理财市场概况 11第二部分第二部分 农行现阶段理财产品介绍农行现阶段理财产品介绍 12本利丰本利丰本外币保证收益类本外币保证收益类 产品基本无风险，收益水平适度高于同期存产品基本无风险，收益水平适度高于同期存款，主要投资于债券、货币等低风险资产款，主要投资于债券、货币等低风险资产汇利丰汇利丰保本浮动收益保本浮动收益 结构性存款，本金保本安全

21、，收益根据挂钩结构性存款，本金保本安全，收益根据挂钩标的确定，可预期性差标的确定，可预期性差安心得利安心得利 本外币、中低风险、固本外币、中低风险、固定期限、非保本浮动收定期限、非保本浮动收益益 以资产池运做模式为主，产品安全性高收益以资产池运做模式为主，产品安全性高收益水平显著高于同期存款，收益水平显著高于同期存款，收益可预期性强，可预期性强，具具有较强的市场竞争力有较强的市场竞争力安心快线安心快线 本外币、中低风险、超本外币、中低风险、超短期开放式、非保本浮短期开放式、非保本浮动收益动收益 以资产池运做模式为主，产品可申购、赎回，以资产池运做模式为主，产品可申购、赎回，主要为主要为1 1个

22、月以下的短期产品，安全性高，收个月以下的短期产品，安全性高，收益益可预期性强，可预期性强，收益水平显著高于同期存款，收益水平显著高于同期存款，具有较强的市场竞争力具有较强的市场竞争力农行理财产品介绍农行理财产品介绍农行理财产品介绍农行理财产品介绍稳稳健健产产品品类类农行理财产品总体上以低及中低风险的稳健产品为主，也兼顾有部分中高风险农行理财产品总体上以低及中低风险的稳健产品为主，也兼顾有部分中高风险农行理财产品总体上以低及中低风险的稳健产品为主，也兼顾有部分中高风险农行理财产品总体上以低及中低风险的稳健产品为主，也兼顾有部分中高风险- -高收高收高收高收益产品；资金投向较为多样化，且以组合投资

23、为主（资产池，组合投资以信贷资产益产品；资金投向较为多样化，且以组合投资为主（资产池，组合投资以信贷资产益产品；资金投向较为多样化，且以组合投资为主（资产池，组合投资以信贷资产益产品；资金投向较为多样化，且以组合投资为主（资产池，组合投资以信贷资产和债券为主）；产品期限覆盖从和债券为主）；产品期限覆盖从和债券为主）；产品期限覆盖从和债券为主）；产品期限覆盖从7 7天到天到天到天到1 1年的各期限品种，主要为年的各期限品种，主要为年的各期限品种，主要为年的各期限品种，主要为6 6个月及以内的中短个月及以内的中短个月及以内的中短个月及以内的中短期品种期品种期品种期品种13进取增盈进取增盈中等风险、

24、非保本、中等风险、非保本、固定期限固定期限 以单一信托贷款、信用类债券等为主，产品收以单一信托贷款、信用类债券等为主，产品收益率较高、收益可预期性强，产品期限较长，益率较高、收益可预期性强，产品期限较长，具有一定风险具有一定风险其他系列其他系列中等及中高风险以上中等及中高风险以上 主要投资于股票市场、商品市场、结构化产主要投资于股票市场、商品市场、结构化产品等，预期收益率高，适合风险承受能力高的品等，预期收益率高，适合风险承受能力高的客户客户境外宝（境外宝（QDIIQDII）非保本浮动收益非保本浮动收益 境外资本市场、外汇市场等境外资本市场、外汇市场等农行理财产品介绍农行理财产品介绍农行理财产

25、品介绍农行理财产品介绍收收益益产产品品类类14本利丰理财产品介绍本利丰理财产品介绍本利丰理财产品介绍本利丰理财产品介绍l本利丰本外币理财产品全部为保本保证收益（浮动收益）本利丰本外币理财产品全部为保本保证收益（浮动收益）产品，产品安全性很高，适合包括保守、稳健、进取等产品，产品安全性很高，适合包括保守、稳健、进取等在内的各类投资者；在内的各类投资者；l本利丰本外币理财产品全部由我行（金融市场部）担任本利丰本外币理财产品全部由我行（金融市场部）担任全权投资管理人，不委托其他外部机构进行投资运做全权投资管理人，不委托其他外部机构进行投资运做;l该系列产品的收益水平适度高于同期存款水平。该系列产品的

26、收益水平适度高于同期存款水平。15本利丰理财产品介绍本利丰理财产品介绍本利丰理财产品介绍本利丰理财产品介绍主要产品主要产品本利丰人民币产品报价本利丰人民币产品报价品牌品牌类型类型14天天1个月个月2个月个月3个月个月6个月个月9个月个月1年年本利丰（人民币）本利丰（人民币）保证收益保证收益1.50%1.60%1.80%2.00%2.10%2.25%2.40%同期限定期存款同期限定期存款1.35%1.35%1.35%1.71%1.98%1.98%2.25%产品报价高于同期限存款利率产品报价高于同期限存款利率0.15%0.25%0.65%0.29%0.12%0.27%0.15%16l是在普通存款的

27、基础上，是在普通存款的基础上，通过与汇率、利率、商品价格、股票指数或通过与汇率、利率、商品价格、股票指数或 信用体的信用状况等国际金融市场指标挂钩，从而使投资者在承受一定信用体的信用状况等国际金融市场指标挂钩，从而使投资者在承受一定风险的基础上获得较高收益。风险的基础上获得较高收益。l汇利丰结构存款产品，募集币种包括人民币、港币、美元、欧元、澳元汇利丰结构存款产品，募集币种包括人民币、港币、美元、欧元、澳元及其他币种；及其他币种；l汇利丰结构存款产品，一般为保本浮动收益类产品。收益要根据挂钩标汇利丰结构存款产品，一般为保本浮动收益类产品。收益要根据挂钩标在产品存续期内的变化情况而定；在产品存续

28、期内的变化情况而定；l汇利丰结构存款产品，适合于有一定投资经验和风险承受能力的客户，汇利丰结构存款产品，适合于有一定投资经验和风险承受能力的客户，最好对挂钩标的有独立研判能力。最好对挂钩标的有独立研判能力。汇利丰结构存款汇利丰结构存款汇利丰理财产品介绍汇利丰理财产品介绍汇利丰理财产品介绍汇利丰理财产品介绍17安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列是我行首个以资产池方式进行运做管理的固定收益类理财产品。具有安全性高的特点，适合于谨慎、稳健、进取、激进和无投资经验在内的所有投资者；该系列产品的发售规模占我行全部理财产品发售规模的

29、85%及以上。安心得利系列产品全部由我行（金融市场部）担任全权投资管理人，不委托其他外部机构进行投资运做;自该系列产品推出以来，产品全部实现或超过了预期收益率。中国农业银行“金钥匙人民币理财“安心得利”稳健系列第三期产品获“最佳人民币理财产品”奖； “金钥匙本利丰”人民币理财“安心得利”系列荣获理财周报评选的“2009年度最佳营销创新理财系列产品奖”。18安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列人民币零售制式产品，主要有14天、 28天、2个月、3个月、6个月、9个月、1年等固定期限品种； 安心得利系列人民币对公定制产品，是针

30、对重点、大型对公客户，进行专门的客户需求分析和产品方案设计的个性化安心得利理财产品。定制产品结构既有固定期限的简单结构，也有含开放权、提前赎回权的复杂结构。如每季季末对客户开放，开放期内客户可继续认购、全部或部分赎回等； 安心得利系列人民币对公定制产品，在零售产品的基础上，根据对公客户的特定需求，在产品期限、产品结构、投资标的等更丰富和灵活，产品报价一般也更具竞争力。19安心得利系列人民币零售制式（含贵宾专享）产品报价安心得利系列人民币零售制式（含贵宾专享）产品报价品牌品牌类型类型14天天1个月个月2个月个月3个月个月6个月个月12个月个月安心得利安心得利非保本浮动非保本浮动1.85%2.00

31、%2.20%2.40%2.55%3.75%同期限定期存款同期限定期存款1.35%1.35%1.35%1.71%1.98%1.98%产品报价高于同期限存款利率产品报价高于同期限存款利率0.50%0.65%0.85%0.69%0.57%1.77%安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍安心得利系列理财产品介绍20安心快线系列理财产品介绍安心快线系列理财产品介绍安心快线系列理财产品介绍安心快线系列理财产品介绍安心快线系列是我行首个超短期开放式理财产品，产品安全性高，适用谨慎、稳健、进取和激进型的投资者； 该系列产品主要投资国债、金融债、高信用等级信用资产及货币市场资产

32、等，由我部担任投资管理人，全权进行产品的投资运做管理； 该系列产品主要为1个月以内（7天、14天、21天）的短期限品种，客户可根据资金管理的需要进行申购赎回，适合具有现金管理、流动性管理需求的对公及个人客户。21安心快线系列产品报价安心快线系列产品报价品牌品牌类型类型隔夜隔夜7天天14天天安心快线安心快线非保本浮动非保本浮动1.50%1.75%1.85%同期限存款同期限存款0.36%1.35%1.35%产品报价高于同期限存款利率产品报价高于同期限存款利率1.14%0.40%0.50%安心快线系列理财产品介绍安心快线系列理财产品介绍安心快线系列理财产品介绍安心快线系列理财产品介绍22进取增盈系列

33、理财产品介绍进取增盈系列理财产品介绍进取增盈系列理财产品介绍进取增盈系列理财产品介绍进取增盈系列主要投资于信用级别中等及以上的信用类资产，包括信托贷款、短期融资券、中期票据、企业债等资产，信用级别主要为AA+及以上； 其中信托贷款投向须为我行总行或一级分行的直管客户或AA级以上客户； 该系列产品期限一般为半年及以上，银行不承担保本责任，但会对信托贷款进行相应管理和帐户监管，投资者主要承担信用风险。23进取增盈系列产品报价进取增盈系列产品报价品牌品牌类型类型半年半年1年年进取增盈进取增盈非保本浮动非保本浮动3.00%3.70%进取增盈系列理财产品介绍进取增盈系列理财产品介绍进取增盈系列理财产品介

34、绍进取增盈系列理财产品介绍24l 权益类产品权益类产品l QDIIQDII系列系列其他系列产品其他系列产品其他系列产品其他系列产品25权益类理财产品权益类理财产品权益类理财产品权益类理财产品 新股申购类理财产品 证券投资类理财产品 结构化证券投资类理财产品 股权（受益权）类理财产品权益类理财产品权益类理财产品 权益类理财产品一般银行不承担保本责任，除利用投资技术实现保本的产品外风险分类为中等及以上风险，适合风险承受能力较高的投资者;投资起点高于一般理财产品，适合向高端客户推荐 适宜对象：适合风险承受能力较高、追求较高收益的投资人。26境外宝境外宝境外宝境外宝QDIIQDII 代客境外理财业务（

35、QDIIQualified Domestic Institutional Investor），即合格境内机构投资者，指的是在一国境内设立，经该国有关部门批准在境内募集资金，以资产组合方式在境外进行规定的金融产品投资的机构投资者。2006年4月，人民银行发布了关于调整外汇管理政策的五号公告，银行、基金公司和保险机构成为首批实际意义的“合格境内机构投资者”。2006年6月，银监会发布关于商业银行开展代客境外理财业务有关问题的通知，工行、中行和东亚银行率先获批 。此时银行系QDII产品受制于“不直接投资于股票及其结构性产品、商品类衍生产品，以及BBB级以下证券”的规定，主要以具有固定收益性质的债券、

36、票据和结构性产品等被动性投资为主。2007年5月11日，银监会发布关于调整商业银行代客境外理财业务境外投资范围的通知，允许银行QDII产品部分直接投资境外股票市场 ，但不得直接投资于商品类衍生产品，对冲基金以及国际公认评级机构评级BBB级以下的证券。代客境外理财（代客境外理财（QDII）27第三部分第三部分 安心快线产品介绍安心快线产品介绍 28安心快线产品研发动因安心快线产品研发动因安心快线产品特点安心快线产品特点客户收益及关键点提示客户收益及关键点提示我行收益及考核我行收益及考核同类产品对比及我行产品亮点同类产品对比及我行产品亮点29安心快线产品研发动因安心快线产品研发动因安心快线产品特点

37、客户收益及关键点提示我行收益及考核同类产品对比及我行产品亮点30为什么要推出开放式产品？为什么要推出开放式产品？为什么要推出开放式产品？为什么要推出开放式产品？开放式产品是目前市场上发售规模最大的品种开放式产品是目前市场上发售规模最大的品种以工行为例，去年工行理财产品共发售了5万多亿产品，其中开放式产品发售规模约为49000亿，占比超过95%。开放式产品成本较低，银行综合业务收入较高目前银行理财短期理财产品大多采用资产池的运作模式，整体资产收益相对稳定，产品期限越短，银行提供的收益率越低，降低了成本，因此可以获得更高的业务收入。开放式产品可以作为调节存款的有效工具据部分分行介绍，一些地区工行的

38、存款在月末、季末等时点突增，主要就来自开放式产品，部分客户尤其是企业客户在这些特殊时点处于账务处理的需要，也有将理财变成存款的需求，因此工行在特定时点的存款数得到了大量的增长。31开放式产品目标客户开放式产品目标客户开放式产品目标客户开放式产品目标客户现金管理类企业客户现金管理类企业客户投资于货币市场基金的个人客户投资于货币市场基金的个人客户具有短期闲置资金的企业客户具有短期闲置资金的企业客户投资于股市的个人客户投资于股市的个人客户机构类客户机构类客户32安心快线产品研发动因安心快线产品研发动因安心快线产品特点安心快线产品特点客户收益及关键点提示我行收益及考核同类产品对比及我行产品亮点33投资

39、品种均为安全性较高的固定收益品种投资品种均为安全性较高的固定收益品种本理财产品资金由投资管理人主要投资于银行间债券市场国债、金融债、央行票据、回购，AAA 级短融、中期票据、企业债券，总行和一级分行直管客户或AAA 级客户的信托融资计划、同业存款、交易所债券、银行低风险理财产品及其它中高信用品种等。现金、存款、回购、主权及准主权债30%及以上；中高及以上信用等级信用债0至45%；信托融资项目0至50%。 安心快线产品的风险等级是什么？安心快线产品的风险等级是什么？根据我行风险管理部的评级标准，安心快线系列产品属于我行风险等级体系中的中低风险等级产品。安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特

40、点？安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？34安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？什么是开放式产品？什么是开放式产品？产品存续期内支持申购、赎回，客户按照我行公布的清算价格参与该类产品。什么是复利投资什么是复利投资 ？复利投资复利投资当期投资产生的收益计入投资下一投资周期的本金，复利投资，增加投资人理财收益。产品风险状况是什么样的产品风险状况是什么样的 ？ 该系列产品投资于银行间债券市场，主要面临的是债券市场价格波动的市市场风险场风险及投资品种到期兑付面临的信用风险信用风险。 债券市场相对于其他投资品种，价格波动相对较小，市

41、场风险较低；产品投资品种的信用等级多为国家信用和央企信用，信用类产品均为中高信用等级，信用风险较低；因此，产品面临的风险相对较低。产品面临的风险相对较低。 35安心快线产品研发动因安心快线产品研发动因安心快线产品特点安心快线产品特点客户收益及关键点提示客户收益及关键点提示我行收益及考核同类产品对比及我行产品亮点36 安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？安心快线产品有什么特点？目前7天存款收益为1.35%，同业同类产品年化预期收益在1.40%至1.80%之间。市场上该类产品规模最大的为工行的灵通快线产品，该产品年化预期收益率为1.62%。本次发售的产品预期收益

42、率为1.75%，各投资周期收益率基本保持稳定，随着投资时间的增加客户收益，从收益角度看该产品具备一定的竞争力。 目前理财市场上发售该类产品的机构包括工商银行、招商银行、中信银行、中国银行等，其中工商银行的灵通快线和中行的七日有约为自动滚动产品，其余产品大部分为7天期限的固定期限产品。我行推出的7天开放产品可以实现客户资金的自动再投资。安心快线的收益率是多少？安心快线的收益率是多少？37v产品类型：非保本浮动收益产品类型：非保本浮动收益v投资币种：人民币投资币种：人民币 v发售规模：发售规模：30亿亿 v产品期限：产品期限：5年年v投资周期：投资周期：7天天v预期收益率：预期收益率：1.75%/

43、年，封闭期收益率年，封闭期收益率1.95%v发售对象：零售、对公客户发售对象：零售、对公客户v风险等级：中低风险等级：中低v起点金额：个人起点金额：个人5万；对公万；对公100万万安心快线产品要素安心快线产品要素安心快线产品要素安心快线产品要素38 产品清算日价格保留六位小数，份额保留四位小数产品清算日价格保留六位小数，份额保留四位小数v6月月14日至日至6月月21日为开放期日为开放期 客户B在6月20日申购100,000元人民币，6月21日清算价格为1.000710，则B客户申购份额=100,0001.000710=99,929.0504 v投资投资1个投资周期后个投资周期后， 扣除费用后本

44、投资周期实现年化收益率1.75%,6月28日的产品清算日价格为1.001046， B客户本息和=99,929.05041.001046=100,033.58元安心快线情景分析安心快线情景分析安心快线情景分析安心快线情景分析39v 1个投资周期结束时，个投资周期结束时， 客户实现的年化收益率=(赎回时清算日价格-申购时清算日价格) 客户持有份数客户本金 实际理财天数365 B客户实现的年化收益率=(1.001046-1.000710) 99,929.0504100,000 7365=1.7508%v产品实现的年化收益率基本稳定在产品实现的年化收益率基本稳定在1.75%左右。左右。安心快线情景分析

45、安心快线情景分析安心快线情景分析安心快线情景分析40安心快线关键时点安心快线关键时点安心快线关键时点安心快线关键时点募集期：产品认购的发售期封闭期：封闭期内不接收申购、赎回。即将发售产品的封闭期为一周。 投资周期：本产品投资周期7天申请期：每个投资周期的前六天为赎回申请期，前七天为申购申请期清算日：投资周期的最后一天为清算日，处理申购、赎回申请，当日日终系统自动将申购资金上划至总行，将赎回资金返还至客户41安心快线关键时点安心快线关键时点安心快线关键时点安心快线关键时点42申购、赎回说明申购、赎回说明申购、赎回说明申购、赎回说明申购：产品存续期内，客户申购以金额为单位，根据清算价格，购买一定申

46、购：产品存续期内，客户申购以金额为单位，根据清算价格，购买一定份数的产品。份数的产品。赎回：产品存续期内，客户赎回以份额为单位，根据清算价格和客户赎回赎回：产品存续期内，客户赎回以份额为单位，根据清算价格和客户赎回的份数，支付给客户赎回金额。的份数，支付给客户赎回金额。份数：金额与清算价格的比值，客户持有份数在客户购买产品时确定。客份数：金额与清算价格的比值，客户持有份数在客户购买产品时确定。客户到柜台进行赎回时，柜员可以在系统中查到。户到柜台进行赎回时，柜员可以在系统中查到。客户资金100000日期6月1日6月2日6月3日6月4日6月5日清算价格1.21.41.61.82申购（份数）8333

47、3.3333赎回（金额）150000.00 43安心快线情景分析安心快线情景分析安心快线情景分析安心快线情景分析44每日开放产品要素每日开放产品要素每日开放产品要素每日开放产品要素v产品类型：非保本浮动收益产品类型：非保本浮动收益v投资币种：人民币投资币种：人民币 v发售规模：发售规模：100亿亿 v产品期限：产品期限：5年年v投资周期：投资周期：1天天v预期收益率：预期收益率：1.50%/年，封闭期收益率为年，封闭期收益率为1.75%v发售对象：零售、对公客户发售对象：零售、对公客户v风险等级：中低风险等级：中低v起点金额：个人起点金额：个人5万；对公万；对公100万万45每日开放产品特点每

48、日开放产品特点每日开放产品特点每日开放产品特点封闭期。封闭期。每日开放产品将设置六天的产品封闭期，封闭期内不接收申购、赎回。封闭期为6月11日至6月16日。开放期。开放期。封闭期结束后，每个工作日接受申购、赎回；节假日前一日只接节假日前一日只接受赎回、不接受申购受赎回、不接受申购。 申购生效日。申购生效日。产品存续期内，每个工作日的申购于当日日终生效。当日日终生效。申购起息日。申购起息日。产品存续期内，每个开放期的申购于下一个工作日起息。赎回生效日。赎回生效日。产品存续期内，每个工作日的赎回于当天日终生效。每天开放时段。每天开放时段。开放期的上午9：00至至14：30。46巨额赎回。巨额赎回。

49、开放期赎回总金额超过上一投资周期产品余额的15%，为巨额赎回。产品发售初期，余额在产品发售初期，余额在100亿以下时，暂不设置巨额赎回上限。亿以下时，暂不设置巨额赎回上限。银行有权利根据市场变化及运作情况对巨额赎回比例的设置进行调整。当产品出现巨额赎回时，银行有权根据本产品当时的资产状况决定继续开当产品出现巨额赎回时，银行有权根据本产品当时的资产状况决定继续开放赎回或者停止赎回，并对已在系统中申请赎回的资金决定接受全部赎回、放赎回或者停止赎回，并对已在系统中申请赎回的资金决定接受全部赎回、部分赎回或拒绝赎回。部分赎回或拒绝赎回。赎回操作采用先到先得的方式，一旦达到巨额赎回，总行将暂停赎回；暂赎

50、回操作采用先到先得的方式，一旦达到巨额赎回，总行将暂停赎回；暂停后，如果有新的申购资金进入，则总行将重新开放赎回，否则，该投资停后，如果有新的申购资金进入，则总行将重新开放赎回，否则，该投资周期内不再接受赎回。周期内不再接受赎回。因此，如果客户明确了资金使用的日期，我们建议因此，如果客户明确了资金使用的日期，我们建议客户提早到银行进行赎回操作。客户提早到银行进行赎回操作。开放产品特别提示开放产品特别提示开放产品特别提示开放产品特别提示47安心快线产品研发动因安心快线产品研发动因安心快线产品特点安心快线产品特点客户收益及关键点提示客户收益及关键点提示我行收益及考核我行收益及考核同类产品对比及我行

51、产品亮点48安心快线关键时点安心快线关键时点安心快线关键时点安心快线关键时点募集期：截至募集结束日，客户资金冻结在分行账户上，计入存款募集期：截至募集结束日，客户资金冻结在分行账户上，计入存款;结束日结束日日终批量资金上划总行，不计存款日终批量资金上划总行，不计存款起息日：资金已上划总行起息日：资金已上划总行赎回申请期：资金在总行赎回申请期：资金在总行清算日：当日日终资金下划至客户账户，计入存款，当日客户资金计理财清算日：当日日终资金下划至客户账户，计入存款，当日客户资金计理财收益收益清算日次日：资金在客户账户，且可自由支配，若客户不做操作，计入分清算日次日：资金在客户账户，且可自由支配，若客

52、户不做操作，计入分行存款行存款关键时点与存款考核关键时点与存款考核49分行管理费收入分行管理费收入分行管理费收入分行管理费收入7天利滚利产品，每7天下划一次管理费收入，管理费通过集中版销售系统下划。分行管理费收入以该投资周期的分行产品余额基数，乘以管理费率，乘以实际天数，再除以365。对分行来说，相当于每周发售了一款7天的产品，产品到期时总行下划管理费。总行将于每个投资周期的最后一个工作日下划管理费。分行管理费率为年化分行管理费率为年化 0.5%0.5%50安心快线产品研发动因安心快线产品研发动因安心快线产品特点安心快线产品特点客户收益及关键点提示我行收益及考核同类产品对比及我行产品亮点同类产

53、品对比及我行产品亮点51同业开放式产品对比同业开放式产品对比同业开放式产品对比同业开放式产品对比收益率收益率工行、建行产品为全国发售产品；工行、建行产品为全国发售产品；我行产品将于我行产品将于5月底全国发售，目前是在北京、天津、广东试点发售；月底全国发售，目前是在北京、天津、广东试点发售；中行产品在浙江、上海地区发售。中行产品在浙江、上海地区发售。 同业产品同业产品清算方式清算方式工行工行灵通快线灵通快线农行农行安心快线安心快线建行建行大丰收大丰收中行中行中银集富中银集富招行招行日日金日日金无固定期限无固定期限1.40%1.50%1.45%1.60%1.36%七天七天1.62%1.75%1.6

54、5%1.80%52同业开放式产品对比同业开放式产品对比同业开放式产品对比同业开放式产品对比清算速度清算速度我行产品为赎回日日终到账，我行产品为赎回日日终到账，我行产品的清算日早于市场其他产品，以我行产品的清算日早于市场其他产品，以7天产品为例，天产品为例，1号起息的产品，我行清算日为号起息的产品，我行清算日为7号，而其他的清算日为号，而其他的清算日为8号号；无固定期限产品无固定期限产品T+0当日是否有收益？当日是否有收益？此外我行此外我行7天产品清算日早于其余各行。例：天产品清算日早于其余各行。例：7天滚动产品，天滚动产品，1号起息，号起息，其他行赎回资金到账日为其他行赎回资金到账日为8号日间

55、，我行赎回资金到账日为号日间，我行赎回资金到账日为7号日终。号日终。 同业产品同业产品清算方式清算方式工行工行灵通快线灵通快线农行农行安心得利安心得利建行建行大丰收大丰收中行中行中银集富中银集富招行招行日日金日日金无固定期限无固定期限主动赎回：主动赎回：T+0自动赎回：自动赎回：T+1T+0T+0T+0T+0七天七天T+1T+0T+0T+2（内）（内）53安心快线亮点综述安心快线亮点综述安心快线亮点综述安心快线亮点综述复利投资（当期收益计入下期本金）复利投资（当期收益计入下期本金）收益稳定（清算价格随时间的增加而稳步增长）收益稳定（清算价格随时间的增加而稳步增长）安全性高（从配置角度该产品的安

56、全性高于安心得利）安全性高（从配置角度该产品的安全性高于安心得利）清算速度快（提前一天下划本金、收益）清算速度快（提前一天下划本金、收益）产品规模大（每天开放的产品规模产品规模大（每天开放的产品规模100亿，如果迅速达亿，如果迅速达到上限，我部将向行领导申请，扩大产品规模）到上限，我部将向行领导申请，扩大产品规模）54安心快线产品已于4月22日开始试点发售，试点产品为7天利滚利产品，年化预期收益率为1.70%，试点地区为北京、天津和广东，到目前为止产品运行正常，系统支持和业务流程均未出现问题。随着产品运作的逐步成熟，总行拟于6月初推出面向全国各地发售的开放式产品，首先推出的为安心快线7天开放式

57、产品。预期收益率为1.75%，高于试点产品，.两期产品分别于6月8日和6月11日成立，产品规模各30亿。此外，若系统、人员等各方面因素具备，总行拟同步推出面向全国各地发售的每天开放式产品，预期收益率为1.50%，产品于6月4日开始发售，6月11日成立，发售规模上限100亿。近期工作计划近期工作计划近期工作计划近期工作计划55附：金融市场部部门情况附：金融市场部部门情况附：金融市场部部门情况附：金融市场部部门情况v目目前前金金融融市市场场部部共共有有员员工工191人人，其其中中总总经经理理1人人，副副总总经经理理5人人，处处长长10人人，副副处处长长16人；人；35岁以下员工岁以下员工145人，

58、占人，占75.9%。v现现有有本本科科以以上上学学历历员员工工148人人，占占 77.5%， 硕硕 士士 97人人 ， 占占50.8%，博士，博士10人人 。v目目前前已已有有36人人次次通通过过注注册册金金融融分分析析师师、注注册册会会计计师师、金金融融风风险险管管理理师师和和金金融融理理财财师师等专业资格证书考试。等专业资格证书考试。v预预计计今今后后每每年年将将有有30-50人人次次参参加加各各类类资资格格培培训训和和资资格格考考试，及在职学历教育。试，及在职学历教育。 56附：金融市场部业务概况附：金融市场部业务概况附：金融市场部业务概况附：金融市场部业务概况 业务排名稳居前列业务排名稳居前列 相关业务市场排名记账式付息国债承销综合排名3农发行金融债券承销排名2进出口行金融债券承销排名1人民币做市商排名4外币银行间市场做市商综合排名4银行间外汇掉期交易市场排名3上海黄金交易所同业排名5债券主承销排名5理财业务发售规模、业务收入四大行排名3证券市场周刊预测，四大行排名357