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1、第一章导论学习要求通过本章的学习，了解经济学研究问题的出发点，进而理解稀缺性与资源配置的关系，掌握经济学的研究对象与方法，把握微观经济学和宏观经济学的含义和内容，从而对经济学有一个初步的认识。第一节经济学的研究对象一、资源稀缺性是经济学研究问题的出发点一、资源稀缺性是经济学研究问题的出发点人类要生存就必须进行生产，生产需要资源，这些资源包括自由取用品和经济物品。从生产的角度来说，资源稀缺就要进行选择。例如，选择生产什么？选择如何生产？选择为谁生产？三个问题通常被称为资源配置（ResourcesAllocation）的问题。正是由于社会资源存在稀缺性，才需要讨论稀缺性的资源如何配置以达到最有效率
2、的使用。因此，资源的稀缺性是经济学研究问题的出发点。第一节经济学的研究对象二、经济学的研究对象经济学是为了研究稀缺的资源如何有效配置这一基本经济问题的需要而产生的。经济制度不同，资源配置的方式就不同。经济学的研究对象可以定位为：一定社会经济制度下稀缺资源的配置和利用。本课程的定位是：经济学是在研究市场经济制度下稀缺资源的配置和利用的一门社会科学。第二节经济学的研究内容一、微观经济学微观经济学（Microeconomics）主要以单个经济单位作为考察对象，研究经济社会中单个经济单位或经济个体的经济行为。微观经济学中的经济个体包括消费者、生产者和资源的所有者等。由于微观经济学分析的是单个经济单位或
3、经济个体的经济行为，因此，采取的分析方法被称为个量分析方法。第二节经济学的研究内容一、微观经济学微观经济学中的这些经济单位或经济个体通过市场产生相互联系、相互影响和相互作用。这些活动是通过市场上的价格导向来进行的，因此，价格问题是微观经济学的核心问题。以价格理论为主线，微观经济学的研究内容形成了包括供求理论、效用理论、生产理论、市场结构理论、要素市场理论、福利经济学理论、微观经济政策等内容在内的理论体系。第二节经济学的研究内容二、宏观经济学宏观经济学是以整个国民经济为考察对象，研究经济总量的决定及其变化，研究如何对稀缺性资源实现充分利用。总量是指能够反映整个经济运行情况的经济变量。经济总量一般
4、包括几种类型：一是个量的总和，如总投资是经济社会所有个量投资的总和；二是社会的平均量，例如我们所讲的社会物价水平，它不是个量，也不是个量的总和，而是通过相应的计算方法计算出来的平均量；三是指一些重要的经济现象，例如经济周期等。由于宏观经济学主要分析整体经济的整体运行，由此，采取的分析方法被称为总量分析方法。第二节经济学的研究内容二、宏观经济学宏观经济学的总量很多，如国内生产总值、总消费、价格水平、汇率等，这些总量之间同样具有相互联系、相互影响和相互作用，一个总量的变动，往往影响到其他总量的形成和变动。国民收入的决定，不仅影响到其他经济总量，还影响到整体经济运行的平稳性。因此，国民收入决定理论被
5、称为宏观经济学的核心理论。以国民收入理论为主线，宏观经济学的研究内容形成了包括国民收入核算理论、国民收入决定理论、国民经济波动理论、稳定性经济政策与实践等内容在内的理论体系。第二节经济学的研究内容三、微观经济学与宏观经济学的关系从微观经济学和宏观经济学的定位及研究内容来看，两者在研究对象、解决问题、研究方法等方面具有差异性。但微观经济学与宏观经济学之间并没有绝对的界限，它们之间具有密切的联系。微观经济学从微观层面探讨单个经济单位或经济个体如何配置稀缺的资源；宏观经济学从宏观层面探讨经济整体如何通过减少经济波动，维持稳定发展来实现稀缺资源的充分利用。因此，两者的最终目标是一致的，两者相互补充，共
6、同组成经济学的基本原理。第二节经济学的研究内容三、微观经济学与宏观经济学的关系微观经济学对于市场机制的研究，有助于说明各个商品市场的价格决定过程。而透过价格决定过程，可以弄清楚收入分配的合理性和经济运行的有效性，从而找到实现稀缺性社会资源最佳配置的方法和途径。宏观经济学对国民经济整体功能的研究，有助于说明整个经济产出水平的决定过程，而透过产出水平决定过程，可以弄清楚经济的长期增长和短期波动问题，有利于找到经济平稳发展的方法和途径。所以说，微观经济学与宏观经济学是相互补充、相互依存的。第三节经济学的研究方法一、实证分析和规范分析实证分析（PositiveAualysis）是指以事实为依据，对经济
7、现象是怎么变化、为什么会这样变化、变化的后果会怎样等进行描述、解释和预测，它回答“是什么”的问题。实证分析的正确与否可以通过对事实的检验来判断。如果命题是正确的，那么，它在逻辑上必须站得住，而且要与经验证据相符。规范分析（NormativeAualysis）以一定的价值判断为出发点，提出行为的标准，并研究如何才能符合这些标准，它要回答的是“应该是什么”的问题。第三节经济学的研究方法一、实证分析和规范分析实证分析与规范分析的区别是：实证分析避开价值判断，而规范分析以一定的价值判断为基础；实证分析的内容具有客观性，规范分析的内容具有主观性；实证分析要解决“是什么”的问题，规范分析要解决“应该是什么
8、”的问题。实证分析与规范分析两者是相互联系、相互补充的。尽管在经济学的研究方法中，实证分析是主要方法，但规范分析也是不可缺少的，规范分析要以实证分析为基础，实证分析也离不开规范分析的指导。第三节经济学的研究方法二、均衡分析和边际分析（一）均衡分析在经济学的分析中，均衡是指影响经济活动的两种相反力量相互作用而处于一种静止的状态。均衡状态可以从不同的角度来讨论，包括：静态均衡比较静态均衡动态均衡局部均衡一般均衡第三节经济学的研究方法二、均衡分析和边际分析（二）边际分析边际分析主要来源于数学中的增量分析，当一个或几个自变量发生微小变动时，因变量如何随之变动。依据边际分析方法，产生了经济学中一系列极为
9、重要的边际概念和边际法则。例如，后面我们将要用到边际效用、边际收益、边际成本等概念来讨论市场主体的行为选择问题。第三节经济学的研究方法三、描述经济学理论的工具一个理论的表述也可以采取多种手段和工具来体现，例如一个经济学理论可以采用文字描述，也可以采用图形、表格、模型等多种方式来表现。一般来说，经济学要探讨经济变量之间的关系，因此，经济模型成为经济学学习和研究的常用工具。经济模型一般包括定义、假设、假说和预测。本章小结资源稀缺性是经济学研究问题的出发点，经济学就是研究稀缺性的资源如何配置才能够达到最优的科学。在本章中，从资源的稀缺性出发，界定了经济学的定义及研究方法。经济学就是在一定的制度安排下
10、研究稀缺资源的配置和利用的学科。根据经济学研究对象的不同，将经济学分为微观经济学和宏观经济学。微观经济学的核心是价格理论，研究稀缺资源如何得到最优配置；宏观经济学的核心是国民收入决定理论，主要研究稀缺资源如何得到充分利用。经济学的学习和研究，需要使用相应的研究方法，主要的方法包括实证分析和规范分析、边际分析和均衡分析等。第二章供求理论第二章供求理论学习目标：通过本章的学习，主要了解市场机制及其作用的原理，同时掌握需求及需求曲线、供给及供给曲线、需求弹性等基本概念，理解和把握供求规律、价格决定及其对资源配置的机制第二章供求理论第一节需求理论第二节供给理论第三节价格的决定第四节需求弹性与供给弹性第
11、一节需求理论案例：红色短上衣的诱惑案例：红色短上衣的诱惑小优是一位来自于海南的大一学生。在一个冬日的中午，她经过大学城商业中心去吃午餐，一个橱窗里挂着的一件洋红色带白色毛领的做工精细的呢料短上衣让她的眼睛为之一亮。她走进商店仔细端详着这件衣服，从衣领、内衬到面料她都十分满意。她想：在这种天气穿上它肯定既暖和又漂亮！她决定买它。价格多少？280元！她不由得皱起眉头，这个月给校园卡、电话卡充完值，只剩200元了。过两周吧，过两周用兼职赚到的100元再来买。两周后的一天下课后，小优与她的同学阿娟来到商店。小优迫不及待地拿起了那件心仪已久的白色毛领的洋红色短上衣穿在身上，她快步走到镜前，咦？好像有些不
12、妥。阿娟的声音从身后传来：“颜色不太合适，你的脸色本来就偏黑”没等阿娟说完，小优就脱下了衣服，拉着阿娟离开了商店，出门时，小优下意识地摸了摸自己的钱包小优对红色短上衣形成了需求吗？一、需求、需求量和需求曲线（一）需求一种商品的需求是指消费者在一定时期内在各种可能的价格下愿意而且能够购买的该商品的数量。理解：需求是指既有购买欲望又有购买能力的有效需求。缺少这两个条件中任何一个都不能算作需求，而只是潜在需求。一种商品的需求数量是由许多因素决定的。需求函数即是一种商品的需求量可以看成是所有影响该商品需求量的因素的函数。假定其他因素保持不变，把一种商品的需求量仅看成是该商品的价格的函数。于是，需求函数
13、就可以表示为Qd=f(P)其中，P为商品的价格，Qd为商品的需求量（二）需求表和需求曲线需求表是一种商品的价格和该商品需求量之间的函数关系表。小雪的芝士蛋糕需求表价格数量组合ABCDE价格（元/块）108642需求量（块）12345需求曲线是表示商品的价格和需求量之间关系的曲线。小雪的芝士蛋糕需求曲线需求曲线的形状可以是直线型的，也可以是曲线型的，其形状取决于需求与价格两个变量之间的关系的性质。线性需求函数的通常形式为：式中，、为常数，且、0，为需求曲线的斜率，斜率为负值表示当P发生微小变动时所引起的Qd的反方向变动。（三）需求规律需求规律指的是假定其他影响需求的因素不变的条件下，商品价格上升
14、，需求量减少；商品价格下降，需求量增加。二、需求量的变动与需求的变动（一）需求量的变动与需求的变动的区别需求量的变动是指在其他条件不变时，由商品的价格变动所引起的该商品的需求数量的变动。需求的变动是指在某商品价格不变的条件下，由于其他因素变动所引起的该商品的需求数量的变动。在几何图形中，需求量的变动表现为商品的价格需求数量组合点沿着同一条既定的需求曲线D的运动。在几何图形中，需求的变动表现为需求曲线的位置发生移动，表示整个需求情况的变化。需求量的变动需求的变动（二）引起需求变化的其他因素（1）消费者的收入水平（2）消费者的偏好（3）相关商品的价格（4）消费者的预期三、个人需求与市场需求个人需求
15、是一定时期内个人或家庭对某种产品的需求；而在一特定市场中所有个人或家庭对这种产品的总需求量，就构成市场需求。在图形上，市场需求曲线是所有个人需求曲线水平的相加。个人需求与市场需求第二节供给理论一、供给、供给量和供给曲线（一）供给一种商品的供给是指厂商或家庭在一定时期内在各种可能的价格下愿意而且能够提供出售的该商品的数量。理解：供给是指既有提供出售愿望又有提供出售能力的有效供给。缺少其中任何一个条件都不能算作供给。价格对供给的影响关系可用供给函数来表示：Qs=(P)其中，Qs为商品的供给量，P为商品的价格。（二）供给表和供给曲线商品的供给表是表示某种商品的各种价格和与各种价格相对应的该商品的供给
16、数量之间关系的数字序列表。某蛋糕店的芝士蛋糕供给表价格数量组合ABCDEF价格（元/块）1246810供给量（块）012345供给曲线是表示商品的价格和供给量之间关系的曲线。某蛋糕店芝士蛋糕的供给曲线线性供给函数的通常形式为式中：、为常数，且、0（三）供给规律一般来说，在影响供给的其他因素不变的条件下，商品的价格上涨会导致该商品供给量的增加，也就是商品的供给量和价格呈同方向变动的规律，也即供给规律（LawofSupply）。二、供给量的变动与供给的变动（一）供给量的变动与供给的变动的区别供给量的变动是指在其他条件不变时，由商品的价格变动所引起的该商品的供给数量的变动供给的变动是指在某商品价格不
17、变的条件下，由于其他因素变动所引起的该商品的供给数量的变动。在几何图形中，供给量的变动表现为商品的价格供给数量组合点沿着同一条既定的供给曲线的运动。在几何图形中，供给的变动表现为供给曲线的位置发生移动，表示整个供给情况的变化供给量的变动供给的变动（二）引起供给变动的其他因素1技术因素2资源和其他投入要素的价格变化3相关商品的价格4生产者对未来价格的预期三、单个厂商供给与市场供给市场供给是由市场上该商品所有单个厂商的供给形成的。市场供给不过是所有单个厂商供给的水平相加。单个厂商供给与市场供给第三节价格的决定一、均衡价格的决定（一）均衡的含义从经济学角度来说，均衡一般是指经济事物中有关变量在一定条
18、件的相互作用下所达到的一种相对静止的状态。就市场而言，市场均衡是指供给和需求这两种相反力量相互作用并达到平衡状态，此时买者所愿意并有能力购买的数量正好等于卖者所愿意并有能力出售的数量。一种商品的均衡价格是指该商品的市场需求量和市场供给量相等时的价格。均衡数量是指在均衡价格水平下的供求相等的数量。（二）均衡价格的形成均衡价格是在市场需求和供给这两种力量的自发调节下形成的。当商品价格较高，市场存在超额供给时，引起商品卖方的竞争，引起价格下降；当商品价格较低，市场存在超额需求时，引起商品买方的竞争，引起价格上升。最后实现供求相等的均衡价格和均衡数量。芝士蛋糕市场的均衡市场需求曲线D和市场供给曲线S相
19、交于E点，E点即均衡点。在均衡点E，均衡价格为，均衡数量为。均衡价格的决定均衡价格决定模型还可以被表示为一个联立方程组，即：式中，、均为常数，且均0。二、均衡价格的变动（一）需求的变动对均衡价格的影响在其他条件不变的前提下，需求变动分别引起均衡价格和均衡数量的同向变动。需求变动对均衡价格的影响（二）供给的变动对均衡价格的影响在其他条件不变的前提下，供给变动分别引起均衡价格的反向变动和均衡数量的同向变动。供给变动对均衡价格的影响（三）需求与供给同时变动对均衡价格的影响一般来说，需求与供给的变动有以下几种情形：（1）需求与供给同向同幅度变动，即需求和供给同比例增加（或减少），则均衡价格不变，均衡数
20、量增加（或减少）；（2）需求与供给变动幅度相同但变动方向相反，如需求增加（或减少）而供给减少（或增加），则均衡数量不变，但均衡价格上升（或下降）；（3）需求与供给变动方向相同但幅度不同或变动方向不同且幅度也不相同，则均衡价格和均衡数量的变化难以确定，其具体变动结果取决于需求与供给各自变动的力度的大小对比。第四节需求弹性与供给弹性一、需求的价格弹性（一）一般定义需求弹性是用来表示在一定时期内某种商品的需求量的相对变动对于该商品的价格的相对变动的反应程度。它是商品需求量变动百分比与价格变动百分比之比，即需求弹性=式中：Ed表示需求弹性系数，P、分别是价格与需求量的变动量，P、Q分别是变动前的价格与
21、需求量（二）弧弹性与点弹性1弧弹性需求弧弹性表示某商品需求曲线上两点之间的需求量的相对变动对于价格的相对变动的反应程度，即需求曲线上两点之间的一段弧的弹性。需求弧弹性中点公式为2点弹性需求点弹性表示需求曲线上某一点上的需求量的无穷小的变动率对于价格的无穷小的变动率的反应程度，即需求曲线上某一点的弹性。需求点弹性公式为3需求价格弹性的分类根据需求价格弹性系数值的大小，需求弹性可分为以下五种类型，如下图所示：（a）需求富有弹性：1，表示需求量的变动率大于价格的变动率；（b）需求缺乏弹性：1，表示需求量的变动率小于价格的变动率；（c）需求单一弹性：=1，表示需求量的变动率等于价格的变动率；（d）需求
22、完全弹性：=，表示价格的任何变动，会引起需求量无限大的变动；（e）完全无弹性：=0，表示在任何价格水平，需求量都固定不变。（三）需求弹性与销售收入厂商的销售收入等于商品的价格与商品销售量的乘积。假定商品销售量等于商品需求量，用R表示销售收入，P表示商品的价格，Q表示商品需求量，则：一般来说，不同需求价格弹性的商品，其价格变动对厂商的总收益的影响如下：1的商品，适当降价会增加销售收入，涨价会减少销售收入，即价格与销售收入成反向变动。企业应对该产品适当降价。1的商品，降价会减少销售收入，涨价会增加销售收入，即价格与销售收入成同向变动。企业可对该产品适当提价。=1的商品，价格变动对销售收入没有影响。
23、此时企业可根据其他具体市场情况制定产品价格策略。（四）需求价格弹性的影响因素影响需求弹性的因素主要有以下几种：1消费者对商品的必需程度的强弱2商品的可替代程度3消费支出占消费者预算总支出的比重4时间跨度的长短5商品用途的大小及耐用程度二、其他需求弹性（一）需求的交叉弹性需求的交叉弹性表示在一定时期内一种商品的需求量的相对变动对于它的相关商品的价格的相对变动的反应程度。交叉弹性系数计算公式为：当、的变动均为无穷小时，则商品X的需求交叉弹性公式为：需求交叉弹性系数的符号可以为正，也可以为负，根据所计算出的交叉弹性系数符号可判断两种商品的关系：替代品：0；互补品：0；独立品：0。（二）需求的收入弹性
24、需求的收入弹性表示某种商品的需求量的相对变动对于消费者收入的相对变动的反应程度。需求的收入弹性系数的计算公式为根据需求收入弹性系数的大小，可以将商品分为三类：奢侈品：1，一般正常商品中的奢侈品收入弹性大必需品：10，一般正常商品中的必需品收入弹性小低档品：0,这些商品会随着收入的增加，其需求反而减少，所以收入弹性系数为负值。如果具体研究消费者收入量的变动和用于购买食物的支出量的变动之间的关系，则可以得到食物支出的收入弹性，表示为：食物支出的收入弹性=食物支出量的变动率/消费者收入量的变动率通常食物支出的收入弹性被称为恩格尔系数恩格尔系数。德国统计学家恩格尔得出的恩格尔定律恩格尔定律是：在一个家
25、庭或国家中，食物支出在收入中所占的比例随着收入的增加而减少。三、供给的价格弹性（一）供给价格弹性的概念及其计算供给价格弹性通常被简称为供给弹性。供给弹性表示在一定时期内一种商品的供给量的相对变动对于该商品的价格的相对变动的反应程度。供给弧弹性的计算公式为：供给弧弹性中点公式为：供给点弹性的计算公式为：（二）供给弹性的五种类型（三）影响供给价格弹性的因素供给弹性的大小主要依赖于产量调整的难易程度。而产量调整的难易程度取决于以下因素：1生产成本2生产周期3固定资产投资规模4自然因素四、弹性理论在经济决策中的应用商品的需求价格弹性在经济决策中具有重要意义。为了提高生产者收入，往往对农产品采取提价办法
26、，而对一些高档消费品采取降价办法。同样，在给出口物资定价时，若出口目的主要是增加外汇收入，则要对需求价格弹性大的物资规定较低价格，对需求价格弹性小的物资规定较高价格。各种商品的需求收入弹性也是经济决策时要认真考虑的因素。在规划各经济部门发展速度时，需求收入弹性大的行业，由于需求量增长要快于国民收入增长，因此发展速度应快些，而需求收入弹性小的行业，发展速度应当慢些。此外，研究商品需求的交叉弹性也很有用。企业在制定产品价格时，应考虑到替代品和互补品之间的相互影响。否则，变动价格可能会对销路和利润产生不良后果。第三章消费者行为理论第三章消费者行为理论本章采用边际效用分析和无差异曲线分析两种方法来考察
27、消费者行为，重点阐述消费者是如何作出消费决定的，哪些因素会影响消费者对某种商品的需求。本章通过对消费者行为所决定的需求分析，进一步解答需求曲线向右下方倾斜的原理。第三章消费者行为理论第一节边际效用与消费者均衡第二节无差异曲线与消费者均衡第三节价格效应和消费者选择第一节边际效用与消费者均衡一、效用、总效用和边际效用一、效用、总效用和边际效用（一）效用的概念所谓效用（Utility）就是商品满足人的欲望的能力，或指消费者在消费商品时所感受到的满足程度。（二）总效用和边际效用1总效用基数效用论认为，效用可以具体衡量并加总求和。表示效用大小的计量单位被称作效用单位。一般来说，总效用（TotalUtil
28、ity,TU）就是消费者在一定时间内从一定数量商品和劳务的消费中得到的效用量的总和或获得的总的满足程度。假定消费者对一种商品的消费数量为Q，则总效用函数为：TU=f(Q)2边际效用边际效用边际效用（MarginalUtility，MU）指消费者在一定时间内增加1单位的商品的消费所得到的效用量的增量，也就是增加1单位商品的消费所带来的总效用的增量。边际效用函数为：当商品的增加量趋于无穷小，则有：总效用和边际效用表商品消费量（Q）总效用（TU）边际效用（MU）11010216631824180516-2商品总效用和边际效用曲线二、边际效用递减规律所谓边际效用递减规律，是指在一定时间内，在其他商品的
29、消费数量保持不变的条件下，随着消费者对某种商品消费量的增加，消费者从该商品连续增加的每一消费单位中所得到的效用增量即边际效用是递减的。边际效用递减规律可从以下两个方面来解释：一是因为人的生理和心理的原因二是商品的用途具有多样性三、边际效用与消费者均衡的条件消费者均衡（ConsumerEquilibrim）是研究单个消费者如何把有限的货币收入分配在各种商品的购买中以获得最大的效用。这里的均衡是指消费者实现最大效用时既不想再增加、也不想再减少任何商品购买数量的一种相对静止的状态。小雪在消费芝士蛋糕与电影中的效用及组合选择X商品的货币支出额每一元支出的Y商品的货币支出额每一元支出的+00000520
30、100201100100452060122404208040216040085404083203206080424056012560306360220401206240600165802043201202020010200520205100102200000000200消费者均衡的条件是：消费者所购买的各种商品的边际效用之比，等于它们的价格之比，或者使消费者花费在各种商品购买上的最后一元钱所带来的边际效用相等。其数学表达式为：式中，、Px、PY分别表示商品X和Y的边际效用和单位价格，为单位货币的边际效用，通常为一常数四、需求规律与边际效用递减规律对于绝大多数商品来说，为什么消费者愿意购买的任一
31、商品的数量与该商品价格呈反方向关系，从而使需求曲线向右下方倾斜？基数效用论运用边际效用递减规律和消费者均衡的条件解释了需求曲线向右下方倾斜的原因。在其他条件不变的假设下，消费者对某种商品的需求曲线实际上取决于这种商品对该消费者的边际效用曲线，或者更确切地说，价格取决于边际效用。五、消费者剩余所谓消费者剩余是指消费者对一种商品所愿意支付的最高所谓消费者剩余是指消费者对一种商品所愿意支付的最高价格与他实际支付的价格的差额。价格与他实际支付的价格的差额。小雪观看阿凡达获得的消费者剩余表观看次数123愿意支付的最高价格（元/场）20012060实际支付的价格（元/场）60（学生票价） 60（学生票价）
32、 60（学生票价）消费者剩余140600消费者剩余第二节无差异曲线与消费者均衡一、偏好和无差异曲线（一）偏好所谓偏好，就是爱好或喜欢的意思，它反映了消费者对不同商品或劳务组合给其带来的效用水平的主观评价，从而左右了消费者的购买选择。序数效用论对偏好给出了三个基本假定：第一个假定是偏好的完全性第二个假定是偏好的可传递性第三个假定是偏好的非饱和性（二）无差异曲线1无差异曲线的含义无差异曲线（IndifferenceCurve）是用来表示消费者偏好相同的两种商品的不同数量的各种组合点的轨迹。或者说，它是表示能给消费者带来同等效用水平或满足程度的两种商品的不同数量的各种组合的曲线。2无差异曲线的特征第
33、一，同一坐标平面上有无数条无差异曲线，位置较低的离原点越近的无差异曲线代表的效用水平越低，反之则反是；第二，在同一坐标平面上的任意两条无差异曲线不会相交；第三，无差异曲线是一条自左上方向右下方倾斜并凸向原点的曲线，曲线的斜率是负的，且斜率的绝对值是递减的。无差异曲线二、商品的边际替代率（一）商品的边际替代率消费者在保持同等程度的效用水平时，增加一单位的某种商品的消费量而必须放弃的另一种商品的消费量，被称为商品的边际替代率（MarginalRateofSubstitution，MRS）。如每增加1单位X而必须放弃的Y的数量，叫做X对Y的边际替代率，其计算公式为：（式中、分别为商品X和Y的变化量）
34、假定商品X的变化量趋于无穷小，即当时，则商品的边际替代率公式为：边际替代率还等于两种商品的边际效用之比，即：（二）商品的边际替代率递减规律边际替代率递减商品的边际替代率递减规律，即在维持效用水平不变的前提下，随着一种商品消费量的连续增加，消费者为得到每一单位的这种商品所需放弃的另一种商品的消费量是递减的。三、预算线（一）预算线的含义预算线又称为预算约束线、消费可能线或价格线，表示在消费者收入和商品价格既定的条件下，消费者的全部收入所能购买到的两种商品的不同数量的各种组合。预算线预算约束的数学方程式：PxOx+PYQY=I 式中，I表示消费者的既定收入，Px和PY分别为已知的商品X和商品Y的价格
35、，Qx和QY分别为商品X和商品Y的数量，为预算线的斜率。（二）预算线的变动第一种：若两种商品价格不变，但消费者的收入发生变化，使预算线发生平移。第二种：若两种商品价格和消费者的收入均发生变化，但变动方向和变动幅度相同，预算线不变。第三种：若消费者的收入不变，两种商品价格同比例同方向变化，使预算线发生平移。第四种：消费者的收入不变，一种商品价格不变而另一种商品价格变化，会引起预算线的斜率及截距相应变化。收入影响下的预算线移动商品价格变动引起预算线变动四、消费者均衡四、消费者均衡消费者效用最大化的均衡条件是：在一定的预算约束条件下，为了实现最大的效用，消费者应该选择最优商品组合，使得两种商品的边际
36、替代率等于这两种商品的价格之比，或消费者所购买的两种商品的边际效用与两种商品的价格之比相等。消费者均衡E点所代表的商品组合是在既定收入和价格水平的约束条件下所能给消费者带来最高效用水平的商品组合。在切点E，无差异曲线的斜率等于预算线的斜率，即：在E点同时也是：第三节第三节价格效应和消费者选择价格效应和消费者选择一、价格效应某种商品价格的变化会引起消费者对该商品的实际需求量变动，这种由价格变动对一种商品消费量的影响称为价格效应（PriceEffect）。价格效应二、价格消费曲线与需求曲线（一）价格消费线价格消费曲线是指在消费者的偏好、收入以及其他商品价格不变的条件下，与某一种商品的不同价格水平相
37、联系的消费者的预算线和无差异曲线相切的消费者效用最大化的均衡点的轨迹。它是用来说明一种商品价格变化对消费者均衡的影响。（二）需求曲线价格消费线和需求曲线如右图（a)所示，商品X的价格PX发生变化，从P0下降为P1再上升为P2，相应的预算线从AB0移至AB1再移至AB2，分别与无差异曲线I0、I1和I2相切于均衡点E0、E1和E2。把图中的消费者均衡点E0、E1和E2等连接起来，便形成了一条价格消费曲线（Price Consumption Curve，PCC），它表示在总支出和Y商品价格不变的条件下，X商品价格变化使消费者均衡点变化的轨迹。由消费者的价格由消费者的价格消费曲线可以推导出单个消费曲
38、线可以推导出单个消费者的需求曲线。消费者的需求曲线。右图（b）中需求曲线上的A、B、C点分别与图（a）中的价格消费曲线PCC上的均衡点E0、E1和E2相对应。由价格消费线和单个消费者需求曲线的推导说明消费者的消费行为决定了需求规律及需求曲线形状。三、收入消费曲线与恩格尔曲线收入消费曲线表示在消费者的偏好和商品价格不变的条件下，由消费者收入水平的变动引起的消费者效用最大化的均衡点的轨迹。右图(a)中消费者的所有不同收入水平下的消费者效用最大化的均衡点E0、E1和E2等连接起来，便形成了一条收入消费曲线（ICC）。根据收入消费曲线，我们可以推导出收入需求曲线（见右图b)。从右图（b）中的收入需求曲
39、线的形状看，它是向右上方倾斜的，说明随着消费者收入的增加，消费者对该商品的需求量是增加的，这类商品称为正常商品。收入消费线和恩格尔曲线四、替代效应和收入效应四、替代效应和收入效应由商品的价格变动所引起的消费者实际收入水平的变动，进而由实际收入水平变动所引起的商品需求量的变动，被称为收入效应（IncomeEffect）。由商品的价格变动所引起的商品相对价格的变动，进而由商品的相对价格变动所引起的商品需求量的变动，被称为替代效应（SubstitutionEffect）。收入效应会带来消费者的效用水平发生变化，而替代效应不会改变消费者的效用水平。总效应=替代效应+收入效应正常商品的替代效应和收入效应
40、对于大多数正常商品来说，替代效应与价格成反方向变动，；收入效应也与商品价格成反方向变动，在二者共同作用下，总效应必定与商品价格成反方向变动。即商品价格下降，该商品的需求量增加；反之，商品价格上升，该商品需求量下降，需求曲线是向右下方倾斜的。正常商品替代效应和收入效应低档商品的替代效应和收入效应对于部分的低档商品来说，替代效应与商品价格成反方向变动，但收入效应与商品价格却不会成反方向变动，商品价格下降，使消费者的实际收入水平提高，从而对该商品的需求反而减少，如右图所示。对于低档商品或劣等商品来说，价格下降究竟会不会增加对该商品的需求，即总效应是增加还是减少，取决于替代效应是大于还是小于收入效应。
41、低档商品替代效应和收入效应商品价格变化所引起的替代效应、收入效应和总效应商品价格变化所引起的替代效应、收入效应和总效应商品类别 价格变动实际收入变动替代效应收入效应替代效应与收入效应比较总效应需求曲线的形状正常商品下降增加+不确定+向右下方倾斜低档商品下降增加+替代效应收入效应+向右下方倾斜吉芬商品下降增加+替代效应收入效应向右上方倾斜第四章生产与成本理论第一节厂商理论和利润最大化第二节生产函数第三节成本理论第一节、厂商理论和利润最大化一、为何会有厂商出现二、利润最大化假设一、为何会有厂商出现原因：1)企业作为生产的一种组织形式，是对市场的一种替代，可以有效地降低交易成本.2)生产的专业化分工
42、.二、利润最大化假设在上一章我们讨论消费者行为的时候，假设追求效用最大化是消费者进行经济活动的唯一目标。在这一章，我们同样假设追求利润最大化是厂商的唯一目标。第二节、生产函数一、生产函数概述二、一种可变要素的生产函数三、两种变动投入的生产函数一、生产函数概述一、生产函数概述（一）生产与生产要素（二）生产函数的含义（三）两种常用的生产函数（一）生产与生产要素生产：企业进行生产的过程就是从生产要素的投入到生产出产品或服务的过程。生产要素：一般将投入生产的要素划分为劳动、土地、资本和企业家才能四种类型。四种生产要素：1）劳动：一般指人类在生产过程中提供的体力和智力总和。2)资本：可以分为实物形态资本
43、和货币形态资本。实物形态资本也被称为资本品或投资品；货币形态资本常被称为货币资本。3)土地：是指生产过程中所使用的各种自然资源。4)企业家才能：是指企业家特有的建立和组织经营管理企业的才能（二）生产函数的含义假定分别用L、K、N、E表示投入的劳动、资本、土地和企业家才能四种生产要素的数量，Q表示所能生产的最大产出量，则生产函数的一般形式可写为：Q=f（L，K，N，E）若以L表示劳动投入数量，以K表示资本投入数量，则生产函数写为：Q=f（L，K）（三）两种常用的生产函数1)固定投入比例生产函数（也被称为里昂惕夫生产函数）Q=minL/u，K/v（常数u、v0）2)柯布道格拉斯生产函数A、为常数参
44、数，其中A0，为规模参数，01，01，分别为劳动要素和资本要素的产出弹性。参数、有以下经济含义。（1）当+=1时，、各表示劳动和资本在生产过程中的相对重要性或称贡献度，表示劳动要素对产量的贡献，表示资本要素对产量的贡献。（2）根据、之和可以判断规模报酬的情况:+1时，则为规模报酬递增；+=1时，为规模报酬不变；+1时，为规模报酬递减。二、一种可变要素的生产函数（一）短期和长期的概念（二）短期生产函数（一）短期和长期的概念生产理论分短期和长期，划分是以生产者能否变动全部要素投入的数量作为标准。短期:是指生产者来不及调整全部生产要素投入数量，至少有一种生产要素投入数量是固定不变的时间周期。长期:是
45、指生产者可以调整全部生产要素投入数量的时间周期。（二）短期生产函数在生产函数中，假定资本投入量是固定的，用表示，劳动投入量是可变的，用L表示，则生产函数为也被称为短期生产函数1、总产量、平均产量和边际产量劳动的总产量TPL=f(L，K)劳动的平均产量APL=TPL（L，K）/L劳动的边际产量MPL=TPL（L，K）/L或MPL=TPL(L,K)/L总产量、平均产量和边际产量资本投入量（K）劳动投入量（L）总产量（TPL）平均产量（APL）边际产量（MPL）20002016.06.006.020213.56.757.520321.07.007.520428.07.007.020534.06.80
46、6.020638.06.334.020738.05.430.020837.04.631.0根据表根据表4.14.1绘制的总产量曲线、平均产量曲线和边际产量曲线图绘制的总产量曲线、平均产量曲线和边际产量曲线图2 2、总产量、平均产量和边际产量曲线的相互关系、总产量、平均产量和边际产量曲线的相互关系（1）总产量曲线和平均产量曲线的关系。总产量曲线上任一点到原点连线的斜率，就是该总产量水平所对应的平均产量。（2）总产量曲线与边际产量曲线的关系。总产量曲线上任一点对应的边际产量，就是该点切线的斜率。（3）边际产量曲线和平均产量曲线的关系。当边际产量大于平均产量时，平均产量递增；当边际产量小于平均产量时
47、，平均产量递减；当边际产量与平均产量相等时，平均产量到达最大，亦即边际产量曲线一定会穿过平均产量曲线的最高点。3、生产三阶段第阶段：从OL3阶段，由于不变要素资本的投入量相对过多，生产者增加可变要素劳动的投入量是有利的。第阶段：从L3L4阶段，生产者进行短期生产的决策区间。第阶段：L4之后，可变要素劳动的投入量相对过多，省产者减少可变要素劳动的投入量是有利的。4、边际报酬递减规律边际报酬递减规律，也称为边际生产力递减或边际收益递减，是指在生产技术不变的条件下，若其他投入不变，只是不断增加某一种要素投入，则该种投入要素的边际产量最终会逐渐减少。三、两种变动投入的生产函数在西方经济学的生产理论中，
48、通常以两种可变要素的生产函数来考察长期生产问题。假定生产者使用劳动和资本两种可变生产要素生产一种产品，则两种可变生产要素的长期生产函数可用下式表示Q=f(L，K)（一）等产量线1等产量线的含义等产量线也叫等生产线，是表示生产技术不变时生产同一产量某种产品的不同的投入组合的轨迹。图4.2等产量曲线图3边际技术替代率与等产量曲线的形状1.边际技术替代率定义公式为：或者为：边际技术替代率递减规律：边际技术替代率递减的原因？以劳动对资本的替代为例，随着劳动对资本的不断替代，劳动的边际产量逐渐下降，而资本的边际产量逐渐上升，因此，作为逐渐下降的劳动的边际产量与逐渐上升的资本的边际产量之比的边际技术替代率
49、是递减的，即等产量线上的切线斜率绝对值递减，等产量线凸向原点。（二）等成本线假定C为既定成本，w和r分别为既定的劳动要素价格（工资率）和资本要素价格（利息率），则等成本线可写为或（三）生产者均衡定义：所谓生产要素的最优组合是指在既定的成本条件下的最大产量或既定产量条件下的最小成本。生产要素的最优组合也称为生产者的均衡。图4.4生产者均衡（四）生产扩展线（五）规模报酬定义：所谓规模报酬是指在其他条件不变的情况下，当企业内部各生产要素都按同一比例变化时带来的产量变化状态。规模报酬变化一般可以分为三种情况：1规模报酬递增这是指产出增加的比例大于各种要素投入增加的比例。2规模报酬不变这是产量增加的比例
50、等于各种要素投入增加的比例。3规模报酬递减这是产量增加的比例小于各种要素投入增加的比例。第三节成本理论一、成本的定义与分类二、短期成本函数三、长期成本函数（一）机会成本机会成本是指由于使用特定资源而放弃的该资源其他用途所能获得的最高收益。（二）显性成本和隐性成本显性成本：指厂商支付给各要素所有者的报酬而形成的成本。隐性成本：指应该计算为成本但却未在形式上进行货币支付的厂商本身所拥有的生产要素的报酬。（三）固定成本、可变成本和沉没成本可变成本：是指随着产量的变动而变动的成本。固定成本：是指不随着产量变动而变动的成本。沉没成本：是指已经发生和支付且无法收回的成本。（四）短期成本和长期成本短期成本：
51、是指生产期处于短期内的成本。短期成本包括了固定成本和可变成本两个部分。长期成本：是指生产期处于长期内的成本。长期内不存在所谓固定成本。二、短期成本函数成本函数是表示在技术水平与要素价格不变的条件下，一定时期内成本与产出之间的数量关系。（一）总成本、平均成本和边际成本1总成本总成本是厂商在一定时期内生产一定数量产品的全部成本。短期内它由固定成本和可变成本之和构成。2平均成本平均成本包括平均固定成本、平均可变成本以及平均总成本。3边际成本边际成本是指每变动一个单位产量所引起的总成本的变动量，或微量产量变动所引起的总成本变动量。各种短期成本形状：（1）由TFC曲线到AFC曲线（2）由TVC曲线到AV
52、C曲线（3）由TC曲线到AC曲线（4）由TC曲线和TVC曲线到MC曲线各成本曲线之间的关系：三、长期成本函数在经济学上所说的长期中，厂商能根据所要达到的产量来调整其全部生产要素的投入量。因此，长期内也就没有所谓的固定成本，所有的成本都是可变的。这样，在长期中，就只有长期总成本、长期平均成本和长期边际成本三种成本概念。（一）长期总成本长期总成本：是指企业在长期中在各种产量水平上通过最优生产规模所能达到的最低总成本。（二）长期平均成本长期平均成本：是指企业在长期内单位产品分摊的最低总成本。长期平均成本函数可写为1 1从短期平均成本曲线到长期平均成本曲线从短期平均成本曲线到长期平均成本曲线2长期平均
53、成本的形状3长期成本曲线的位置外在经济和外在不经济决定LAC曲线的位置。 外在经济是由于厂商的生产活动所依赖的外部环境得到改善从而引起的平均成本下降。外在不经济是指由于厂商生产活动所依赖的外部环境恶化而引起的单位成本上升。 （三）长期边际成本长期边际成本：是指企业在长期内每增加一个单位产量所引起的最低总成本的增加量。长期边际成本函数可写为或 由短期边际成本由短期边际成本SMCSMC曲线推导长期边际成本曲线推导长期边际成本LMCLMC曲线：曲线：第五章市场结构分析学习目标通过本章的学习，主要了解不同市场结构划分的依据，把握不同市场结构下企业所面临的需求曲线以及企业如何通过产量与价格的决定来实现利
54、润最大化，从而实现厂商均衡；把握价格歧视的含义及其对消费者剩余的影响；了解博弈论的基本方法；能结合实际对不同市场的经济效率作出评价。市场结构的内涵、分类与特征一、市场结构的含义所谓市场结构（MarketStructure），是指一个行业内部买方和卖方的数量及其规模分布、产品差别的程度和新企业进入该行业的难易程度的综合状态。西方经济学通常按市场竞争程度的不同将市场结构分为四种类型：完全竞争市场、垄断竞争市场、寡头垄断市场和完全垄断市场。影响市场竞争程度的具体因素卖者和买者的集中程度或数目不同卖者之间各自提供的产品的差别程度单个厂商对市场价格控制的程度厂商进入或退出一个行业的难易程度四种市场结构的
55、基本特征市场结构市场结构类型类型厂厂商商数数目目产品差别产品差别程度程度单个厂商单个厂商控制价格控制价格程度程度厂商进入厂商进入行业难易行业难易现实中现实中接近的行业接近的行业完全竞争完全竞争很多很多无差别无差别没有没有非常容易非常容易农业农业垄断竞争垄断竞争很多很多有些差别有些差别有一些有一些比较容易比较容易零售业零售业寡头垄断寡头垄断几个几个有或没有有或没有差别差别相当程度相当程度比较困难比较困难汽车制造业汽车制造业完全垄断完全垄断一个一个唯一产品唯一产品无替代品无替代品非常大，非常大，但常受政府但常受政府管制管制基本不可能基本不可能公用事业公用事业第一节完全竞争市场一、完全竞争市场的特点
56、（一）完全竞争市场的定义与条件完全竞争市场（PerfectCompetitionMarket）也称纯粹竞争市场，是指竞争完全、不受任何阻碍和干扰的市场结构。完全竞争市场必须具备的条件：1、市场上有大量的买者和卖者，任何一个买者或卖者都不能影响市场价格 2、企业生产的产品是同质的 3、各种资源都能够充分地流动 4、市场信息畅通准确，市场参与者充分了解各种情况 （二）完全竞争条件下的需求曲线与收益曲线1完全竞争厂商的需求曲线PPPEPESDOQQOd图5-1 完全竞争市场的行业需求曲线与单个厂商的需求曲线（b）（a）E需要注意的是，在完全竞争市场中，厂商虽无力影响市场价格，但在其他因素的影响下，如
57、消费者收入水平的提高、先进技术的推广或者政府有关政策的作用等，使得众多消费者的需求量和众多生产者的供给量发生变化时，供求曲线的位置就有可能发生移动，从而形成市场的新的均衡价格。在这种情况下，就会得到由新的均衡价格水平出发的一条水平线，如图5.2（b）所示。PPP1P1S1D1OQQOd1图5-2 完全竞争市场价格变动与厂商需求曲线移动（a）P2P2d2D2S2（b）E1E22完全竞争厂商的收益曲线在完全竞争市场上，厂商需求曲线，又是平均收益曲线和边际收益曲线，三条线重合在一起，总收益曲线为从原点出发的一条向右上方倾斜的直线。PQOd(AR=MR=P)图5-3 完全竞争厂商的AR与MR曲线图5-
58、4 完全竞争厂商的TR曲线PTROQ二、完全竞争市场的短期均衡（一）完全竞争厂商实现最大利润的均衡条件由于利润等于总收益减总成本，即（Q）=TR（Q）TC（Q）。就利润函数对产出求一阶导数，并令该导数值等于0，可以得到利润最大化的必要条件得：MR=MCPQOAR=MR=P图5-5 完全厂商实现最大利润的均衡条件SMCQEPEQ1Q2E（二）完全竞争市场的短期均衡1有超额利润的短期均衡PQOd(AR=MR=P)图5-6 厂商短期均衡：获得超额利润情形SMCQ0P0BAESAC2获得正常利润的短期均衡PQOd(AR=MR=P)图5-7 厂商短期均衡：获得正常利润情形SMCQ0P0ESAC3存在亏损
59、的短期均衡PQOd(AR=MR=P)图5-8 厂商短期均衡：亏损但仍可生产情形SMCQ0P0ACESACAVCBD4停止营业点PQOd(AR=MR=P)图5-9 厂商短期均衡：停止营业点情形SMCQ0P0ABESACAVC（三）完全竞争厂商的短期供给曲线从前面我们分析厂商的短期均衡的五种情况可知，每一个均衡产量都对于着一种价格。而每一个商品价格都是由市场给定的，所以，价格与厂商的最优产量之间存在着这样的一种函数关系：QS=f（P）。完全竞争厂商的短期供给函数是SMC曲线上等于或AVC曲线最低点的部分（停止营业点的部分以上）。PQOd(AR=MR=P)图5-11 完全竞争厂商的短期供给曲线SMC
60、Q0P0EAVC（四）生产者剩余生产者剩余（ProducerSurplus）指厂商在提供一定数量的某种产品时实际接受的总价格或总支付与愿意接受的最小总价格或总支付之间的差额。P图5-12 生产者剩余PQQOOSMCSMCAVCAVCEES=S(P)S=S(P)P0P0Q0Q0（a）（b）FG三、完全竞争市场的长期均衡如果短期内厂商获得超额利润，那么长期内新的厂商就会加入这个行业，或者原有厂商扩大自己的生产规模，从而使整个行业供给增加，价格水平下降；如果短期内厂商出现亏损，那么在长期内厂商就会退出他们所在的行业，或者缩小他们的生产规模，从而使整个行业供给减少，价格上升，始终价格水平会达到使各个厂
61、商既无超额利润又无亏损的状态，这时整个行业的供求均衡，各个厂商的产量也不再调整，于是就实现了长期均衡。长期均衡的条件为：LACLMCSMC=MRARP四、成本不变、递增与递减行业（一）成本不变行业所谓成本不变行业（Constant-cost Industry），是指该行业的产量变化所引起的生产要素需求的变化，不对生产要素的价格发生影响。 形成这些行业成本不变的原因主要有两个：第一、这一行业在经济中所占的比重很小，所需要的生产要素在全部生产要素中所占的比例也很小，从而它的产量的变化不会对生产要素的价格发生影响。第二、这一行业所使用的生产要素的种类与数量与其他行业成反方向变动。这样，它的产量的变动
62、也就不会引起生产要素价格的变动，从而保持长期平均成本不变。 OOPP0LSD2S2D1qq1图5-13 成本不变行业的长期供给曲线QABE0LACSACP1E1SMCPq0S1Q2Q1Q0（a） 厂商（b） 行业（二）成本递增行业所谓成本递增行业（Increasing-costIndustry），是指该行业的产量增加所引起的生产要素需求的增加，会导致生产要素价格的上升，从而该行业中各个厂商的长期平均成本会随整个行业产量的增加而增加。形成这些行业成本递增的原因是，由于生产要素是有限的，所以整个行业产量的增加就会使生产要素价格上升，从而引起各厂商的长期平均成本增加。P2OOPP0LAC1LSD2S
63、2D1S1q0q1SAC1图5-14 成本递增行业的长期供给曲线QABE0E2LAC2SAC2P1q2E1SMC2SMC1qPQ2Q1Q0（a） 厂商（b） 行业（三）成本递减行业所谓成本递减行业（Decreasing-costIndustry），是指该行业的产量增加所引起的生产要素需求的增加，反而使生产要素的价格下降了，从而该行业中各个厂商的长期平均成本随整个行业产量的增加而减少。形成这些行业成本递减的原因是，是规模经济中的外在经济。但应该指出的是，这种成本递减的现象只是在一定时期内存在。在长期中，外在经济必然会变为外在不经济。OOPP0LAC2LSD2S2D1qq1SAC2图5-15 成本
64、递减行业的长期供给曲线QABE2E0LAC1SAC1P1q2E1SMC1SMC2PP2q0S1Q2Q1Q0（a） 厂商（b） 行业第二节完全垄断市场一、完全垄断及其形成原因（一）完全垄断的基本概念完全垄断（PerfectMonopoly），或者称卖者垄断，一般指唯一的卖者在一个或多个市场，通过一个或多个阶段，面对竞争性的消费者的一种市场结构。完全垄断形成需要具备的条件（1）市场上只有唯一的一个生产和销售某种产品的厂商。（2）厂商生产和销售的商品没有任何相近的替代品。（3）厂商进出市场的障碍很高，其他厂商进入该行业都极为困难或不可能。（二）形成完全垄断的原因1自然垄断2拥有关键生产要素3具备特殊
65、生产技能或独特配方4法令的保障5特殊的时空环境二、完全垄断市场的均衡（一）完全垄断市场的需求曲线和收益曲线完全垄断市场中由于只有唯一一家厂商，故市场需求曲线即为完全垄断厂商所面临的需求曲线，它向右下方倾斜。完全垄断厂商的平均收益曲线与需求曲线重合，如图5-16所示。OOQMRTRed=1ed1ed1QPd(AR=P)P图5-16 完全垄断厂商的收益曲线（二）完全垄断市场的短期均衡1存在超额利润的短期均衡POQQ1SACSMCMRAR=P=DP1E1FGH图5-17 完全垄断厂商短期获取超额利润2超额利润为零的短期均衡POQQ2SACSMCMRAR=P=DP2E2I图5-18 完全垄断厂商短期经
66、济利润为零3超额利润为负的短期均衡POQQ3SACSMCMRAR=P=DP3E3LKM图5-19 完全垄断厂商短期获取超额利润AVCPOQQ4SACSMCMRAR=P=DP4E4N图5-20 完全垄断厂商短期经济利润为零RAVCTWS（三）完全垄断市场的长期均衡在长期内，完全垄断厂商对于生产的调整一般有三种以下结果。（1）短期内是亏损的，长期内也不能扭亏，于是退出生产。（2）短期内是亏损的，长期内通过对于最优生产规模的选择，扭亏为盈。（3）短期内是盈利的，长期内通过对于最优生产规模的选择，实现更大的盈利。以第三种情况为例分析完全垄断厂商长期均衡的形成过程。QOMRLACLMCSMC2SAC1S
67、AC2SMC1PP1HABP2IFGQ2Q1d(AR=P)图5-21 完全垄断厂商的长期均衡ELES三、完全垄断厂商的价格歧视以不同的价格出售同一种产品，就被称为价格歧视（PriceDiscrimination）。价格歧视可分为依对象（消费者）的不同而采取的价格歧视与依购买数量的多少而采取的价格歧视两种。（一）价格歧视的前提（1）生产者面对的是负斜率的需求曲线，并且生产者必须是价格的决定者。（2）生产者必须能区别出不同市场的消费者，以便确定不同价格。（3）生产者必须有能力防范消费者的套利行为。（4）生产者实施价格歧视后，有能力阻止商品在不同市场间流动。（二）价格歧视的类型1一级价格歧视一级价格
68、歧视（First-degreePriceDiscrimination），又称为完全价格歧视（perfectpricediscrimination），是指垄断厂商根据消费者购买每单位产品愿意且能够支付的最高价格来确定每单位产品的销售价格。在一级价格歧视下，如果垄断厂商完全知道每一个消费者的需求曲线，他将每一单位的商品均按需求曲线上消费者愿意支付的最高价格售出。实行一级价格歧视的厂商实际上是将所有消费者剩余全部剥夺，都变成了生产者剩余。BAQ*DQP图5-22 一级价格歧视OP*P1P2P3Q1Q2Q32二级价格歧视二级价格歧视（Second-degreePriceDiscrimination）是
69、指垄断厂商了解消费者的需求曲线，把这种需求曲线分为不同段，根据购买量的多少来确定不同的价格：在较少的购买量范围内索取较高的价格，超额购买部分则索取较低的价格。二级价格歧视常用于电力、煤气等可以方便地记录与计量客户消费量的行业。BAQP图5-23 二级价格歧视ODP1P2P3Q1Q2Q33三级价格歧视三级价格歧视（Third-degreePriceDiscrimination）是指完全垄断厂商对不同的消费者规定不同的价格，但同一消费者不论购买多少数量，价格都是相同的。PBQBDBDAPQQ图5-24 三级价格歧视市场B市场APAQAO四、完全垄断与政府管制（一）垄断定价法垄断定价法是完全垄断厂商
70、在追求利润极大化目标时以MR=MC决定供给量，再依据需求曲线决定价格的定价方法。其缺点是产量（Qm）少价格（Pm）高，社会产生大量的无谓损失，且完全垄断厂商剥削了大部分的消费者剩余，政府通常不会允许这种定价方法。RFMPrMRACQmMCDQP图5-25 完全垄断厂商的不同定价法QfQrPmPfO（二）边际成本定价法此种定价方法使得消费者每消费一单位商品所付出的价格等于完全垄断厂商生产该单位商品的边际成本，即依据P=AR=MC决定供给量（Qr）及价格（Pr）。此时社会资源得到最有效的配置，不存在无谓损失，社会福利达到最大。但是这种定价方法可能造成完全垄断厂商的经济损失（因为PrAC），政府如果
71、采取边际成本定价法，长期而言将使得完全垄断厂商的资本逐渐耗尽而破产，除非得到政府补贴。（三）平均成本定价法此种定价方法使得消费者每消费一单位商品所付出的价格等于完全垄断厂商生产该单位商品的平均成本，即依据P=AR=AC决定供给量（Qf）及价格（Pf）。这种定价方法保证完全垄断厂商可以赚到正常利润又不会有亏损之虞，是最易为政府接受的定价方法。第三节不完全竞争市场一、垄断竞争市场（一）垄断竞争的定义及特征垄断竞争是既包含垄断的因素，又有竞争成份的一种市场结构。（1）厂商人数众多。（2）产品异质。（3）厂商可以自由进出市场。（4）厂商具有部分价格决定能力。（二）垄断竞争厂商的需求曲线与收益曲线1.垄
72、断竞争厂商的需求曲线垄断竞争市场中的每一个厂商面临着两条需求曲线：厂商期望的需求曲线d，厂商实际的需求曲线D。P1Q1P2Q2P0Q0Q1ddPQdODQ2图图5-26 5-26 垄断竞争厂商的需求曲线垄断竞争厂商的需求曲线ABCEF2.垄断竞争厂商的收益曲线由于垄断竞争厂商的平均收益AR总是等于该销售量时的价格P，因此平均收益曲线就是厂商的需求曲线，都向右下方倾斜。与垄断厂商类似，垄断竞争厂商的边际收益（MR）曲线也是位于平均收益AR曲线之下且较AR曲线更为陡峭。（三）垄断竞争厂商的短期均衡QEMRQPPE图5-27 垄断竞争厂商短期赚取经济利润OAR=DSACSMCMRQP图5-28 垄断
73、竞争厂商短期赚取正常利润OQEPEAR=DSACSMCQEQPPE图5-29 垄断竞争厂商短期遭受经济损失OSMCSACAR=DMR（三）垄断竞争厂商的长期均衡LACSACLMCMRAR=DQP图5-30 垄断竞争厂商长期只能赚取正常利润OQEPEE图5-31 垄断竞争厂商在无效率状态下生产SAC2LACSAC1LMCMRDQPOP*PL*Q*QL*（四）垄断竞争厂商的非价格竞争厂商之间的竞争一般采取两种手段，一是价格竞争，二是非价格竞争（Non-priceCompetition）。价格竞争是厂商通过压低价格争夺市场。非价格竞争是厂商通过提高产品的质量，改进产品的性能，改变产品的设计、包装、装
74、潢，赠送额外利益，或者通过大量的广告推销产品。但有些学者将质量、服务及额外利益等非价格竞争视为变相的降价行为，认为只有广告才是真正的非价格竞争。二、寡头垄断市场（一）寡头垄断的含义及特征1寡头垄断的含义寡头垄断指极少数几家厂商控制整个市场产品的生产与销售的一种市场结构形式。2寡头垄断的特征（1）仅有少数几家厂商（2）产品可能同质也可能异质（3）厂商很难自由进出市场（二）寡头垄断厂商的竞争行为（1）古诺的产量竞争模型一个产业只有两个寡头厂商，每个寡头生产和销售相同的产品，他们的生产成本为零，并追求利润最大化；两个寡头同时作出产量决策，即寡头间进行的是产量竞争而非价格竞争，产品的价格依赖于二者所生
75、产的产品总量；双方无勾结行为；每个生产者都把对方的产出水平视为既定，并依此确定自己的产量；边际成本是常数。假设市场上只有A、B两个成本为零的生产和销售相同矿泉水的厂商，他们共同面临一条线性的市场需求曲线，A、B两个厂商都是在已知对方产量的情况下，各自确定能够给自己带来最大利润的产量。A厂商首先进入市场，它的最优产量为市场总容量的1/2；之后，B进入市场，B在已知A的产量之后决定根据剩余市场容量决定的最优产量是全部市场容量的1/4。之后，当A知道B留给它的市场容量为3/4时，为了利润最大化，A将产量调整至总市场容量的3/8。如此等等，经过一系列的产量调整后，A的产量逐渐减少，B的产量逐渐增加。最
76、终，当A和B的产量分别达到市场总容量的1/3时，市场处于均衡。如果该行业有n个厂商，则每个厂商的均衡产量为市场最大需求量的1/n+1，总产量则为市场最大需求量的n/n+1。（2）伯川德价格竞争模型假设在双寡市场中的两个厂商生产同质产品，并且面临同一条需求曲线。与古诺模型不同的是，在伯川德模型中，先进入市场的第一个厂商根据其产能及利润最大化的目标订定价格P1，随后进入市场的第二个厂商只要将价格P2定得略低于P1，即P2P1，就可以期待占领整个市场。第一个厂商发现市场被取代后，也以相同的低价策略，定出更低的价格，P11，即要保证GDP一定速度的增长，投资应该以更快的速度增长。这种效应就是所谓加速效
77、应，“加速”的倍数就是v。但是反过来，如果经济增长减速或者衰退，投资就会“加速”减少。不考虑折旧，由式（14-14）求变分可以得到I=K=vY（14-15）因此，加速原理可以从一个角度说明经济运行的不稳定性，及经济发生周期性波动的可能性。加速原理或加速效应简单说来就是指收入或消费需求的增加会引起投资若干倍地增加，收入或消费需求的减少会引起投资的成倍减少。乘数加速数模型是把消费和投资两个因素对经济增长的影响放在一起来考虑。它包含如下假设。（1）经济为三部门经济，且没有税收。（2）消费倾向是稳定的，消费量是上一期收入的函数，即Ct=cYt-1。（3）投资由自发投资与引致投资组成，引致投资由消费的变
78、动量引起，即I=vC。根据以上假定，乘数加速数模型可以表述如下：（14-16）解上述模型可得（14-17）将所有变量的时间下标往前移动两个时期，则（14-18）式（14-18）的表现与其中的参数取值有关。当c在一定的范围内，函数可以表现出显著的波动特性，在一定程度上可以解释经济周期。本章小结经济增长是指一国生产能力和收入的增加。经济的长期、稳定增长是每个国家追求的目标。自然资源、资本、人口、社会制度、技术进步等都是影响经济增长的重要因素。经济增长的理论研究是探讨如何才能实现长期和稳定的经济增长。现实中的经济增长并不平稳，具有周期性波动的特征。经济周期就是指一国总体经济活动的波动。不同的经济周期
79、理论都是从不同的侧重点考察影响经济周期的因素。两极分化带来的供给与需求之间的不均衡、技术进步、不恰当的经济政策、外部冲击等各种因素都有可能引发周期性经济波动。二、思考题1试列举影响经济增长的各种因素。2试列举技术进步都有哪些具体表现。3试阐述技术进步如何促进经济增长。4经济周期主要有哪些类型？5试评价2008年全球经济危机的原因。6你认为中国的经济周期与西方发达国家的经济周期有哪些共同点或差异？第十五章宏观经济政策学习目标通过本章的学习，主要了解宏观经济政策的目标和宏观经济政策工具的分类；掌握财政政策的含义，理解财政政策的工具与运用效果；掌握货币供给机制，了解货币政策工具与运用效果；了解财政政
80、策和货币政策的异同及其协调配合。第一节 为什么需要宏观经济政策 一、稳定性经济政策及其分类（一）稳定性政策的定位稳定性政策（StabilizationPolicy）专指政府利用财政政策和货币政策控制总需求水平，以减缓或消除经济活动水平波动的政策。包括需求管理政策和供给管理政策，而且更多的是指需求管理政策。（二）需求管理政策需求管理政策是通过调节总需求来达到一定政策目标的宏观经济政策体系。需求管理就是要通过对总需求的调节，实现总需求等于总供给，达到减少失业和舒缓通货膨胀的目标。需求管理政策一般包括财政政策和货币政策。（三）供给管理政策供给管理就是要通过对总供给的调节，来达到一定的政策目标。供给管
81、理政策包括控制工资与物价的收入政策、指数化政策、改善劳动力市场状况的就业政策以及促进经济增长的增长政策。（四）对外管理政策对外管理是指通过对国际贸易、国际资本流动、劳务的国际输出和输入等进行管理和调节，以实现国际收支平衡的目标。对外经济管理政策主要包括对外贸易政策、汇率政策、对外投资政策和国际经济关系协调等。二、稳定性经济政策目标一般认为，稳定性经济政策有四大主要目标：充分就业、价格稳定、经济增长和国际收支平衡。稳定性经济政策就是为了达到这些目标而制定的手段和措施。当然，除这四大主要目标之外，政策目标还包括资源优化配置、改善收入分配和环境保护等。（一）经济政策目标1充分就业稳定性经济政策的首要
82、目标。2价格稳定稳定性经济政策的第二大目标。3经济增长稳定性经济政策的重要目标。4国际收支平衡稳定性经济政策的一个具有重要意义的目标。（二）经济政策目标之间的矛盾1充分就业与价格稳定之间的矛盾失业率与价格变动率之间存在着一种此消彼长的相互替代关系。2价格稳定与经济增长之间的矛盾一种观点认为价格水平波动中的经济增长是经济增长的常态。另一种观点认为，在经济达到潜在产出之前，适度的价格水平上涨能够刺激投资和产出的增加，从而促进经济增长；随着经济的增长，劳动生产率的提高必然导致单位产品生产成本的降低，价格水平可能趋于下降或稳定，即价格稳定目标与经济增长目标并不矛盾。3经济增长与国际收支平衡之间的矛盾国
83、内经济的增长会导致国民收入的增加和支付能力的增强，从而增加对进口商品及国内本来用于出口的一部分商品的需求，此时如果出口贸易的增长不足以抵消这部分需求，必然会导致贸易收支的失衡。就资本金融项目而言，一定的经济增长需要政府的投资率加以支持。在国内资金来源不足的情况下，必须借助于外资的流入。外资的流入导致国际收支中的资本金融项目出现顺差，这在一定程度上可以弥补由贸易逆差造成的国际收支失衡，但并不一定就能确保经济增长与国际收支平衡协调一致，还要取决于外资的实际利用效果。4价格稳定与国际收支平衡之间的矛盾对于开放条件下的宏观经济而言，宏观经济政策常常会影响到该国的国际收支的平衡。例如，假如国内发生了严重
84、的通货膨胀，政府为了抑制通货膨胀，有可能采取提高利率的措施，资本金融项目将会出现顺差，同时由于国内价格水平上升势头的减缓和总需求的减少，经常项目也可能会出现顺差，这样就会导致国际收支的失衡。价格稳定与国际收支平衡并非总是协调一致。表15.1 各经济政策目标之间的关系稳稳定定物物价价充充分分就就业业经经济济增增长长国际收国际收支平衡支平衡稳定物价稳定物价0*+充分就业充分就业0+经济增长经济增长*+0国际收支平国际收支平衡衡+0注：表中“+”表示目标关系一致；“”表示目标关系矛盾；“*”表示目标关系既有一致的一面，又有矛盾的一面；“0”表示目标相同。 第二节 财 政 政 策 一、财政政策及其工具
85、（一）财政政策的含义财政政策是指政府为实现一定的经济目标，运用各种财政工具而采取的各项财政措施的总和。政府财政包括财政收入与财政支出两个方面。其中，财政收入主要包括税收和公债，财政支出主要包括政府购买和政府转移支付。（二）财政政策工具1财政支出（1）购买性支出。（2）转移性支出2财政收入（1）税收（2）公债（3）使用费和规费此外，预算在一定时期也充当着财政政策的工具二、财政政策的运用（一）改变税率（二）改变政府购买水平（三）改变政府转移支付水平三、财政政策效应（一）IS曲线的斜率对财政政策效果的影响图15-1财政政策效果因IS曲线斜率而异rr0r1r2LMIS2OE1E0E2E3y1y0y2y
86、3yIS2IS1IS1当LM曲线不变时，IS曲线斜率的绝对值越大，即IS曲线越陡峭，政府收支变化使IS曲线发生移动时，导致国民收入的变化就越大，财政政策的效果就越大；反之，IS曲线斜率的绝对值越小，即IS曲线越平坦，则IS曲线发生移动时导致国民收入的变化就越小，财政政策效果也就越小。财政政策效果大小与IS曲线斜率的绝对值大小成正比。（二）LM曲线的斜率对财政政策效果的影响图15-2 财政政策效果因LM曲线斜率而异r0r1r2LM2OE2E0E1E3y1y0y2y3yIS1IS1r当IS曲线的斜率给定不变时，财政政策的效果取决于LM曲线的斜率。LM曲线斜率越大，即LM曲线越陡峭，财政政策使IS曲
87、线移动时对利率的影响越大，导致国民收入的变动越小，也就是说财政政策效果越小；反之，LM曲线斜率越小，LM曲线越平坦，IS曲线移动时将导致国民收入发生较大的变动，即财政政策效果越大。财政政策效果大小与LM曲线的斜率大小成反比。（三）财政政策的挤出效应1.挤出效应的含义由于政府支出增加引起的利率上升，进而引起投资水平下降的作用称为政府支出的“挤出效应”（Crowding-outEffect）。IS0LME2E0y0y1y2ry图15-3 财政政策的挤出效应分析OE1IS1r1r02.挤出效应的影响因素财政政策效果越大，则挤出效应越小；财政政策效果越小，挤出效应越大。而财政政策效果与IS、LM曲线的
88、斜率大小有关，因而挤出效应也与IS、LM曲线的斜率有关。（1）影响LM曲线斜率的因素：货币需求的收入弹性（k）与货币需求的利率弹性（h）。由LM方程可知，LM曲线的斜率与货币需求的收入弹性（k）成正比，与货币需求的利率弹性（h）成反比。货币需求的收入弹性（k）越，货币需求的利率弹性（h）越小，挤出效应越大。（2）影响IS曲线斜率的因素：投资的利率弹性（d）、边际消费倾向（b）与税率（t）。由三部门IS方程可知，IS曲线斜率的绝对值与投资的利率弹性（d）、边际消费倾向（b）成反比，与税率（t）成正比。投资的利率弹性（d）越大，边际消费倾向（b）越大，税率（t）越小，挤出效应就越大。边际消费倾向（
89、b）一般是比较稳定的，同时税率（t）也不会轻易变动，货币需求的收入弹性（k）主要取决于人们的支付习惯和制度，一般也认为其比较稳定。因此，“挤出效应”的大小主要取决于货币需求的利率弹性（h）和投资的利率弹性（d）。第三节 货币政策 一、货币政策的含义及货币供给机制（一）货币政策的含义货币政策是指政府根据既定目标，通过中央银行运用其政策工具，调节货币供给和利率，以影响宏观经济活动总水平的经济政策。（二）货币的供给机制1通货的供给过程（1）由一国货币当局下属的印制部门（隶属于中央银行或隶属于财政部）印刷和铸造通货。（2）商业银行因其业务经营活动而需要通货进行支付时，便按规定程序通知中央银行，由中央银
90、行运出通货，并相应贷给商业银行账户。（3）商业银行通过存款兑现方式对客户进行支付，将通货注入流通，供给到非银行部门手中。2存款货币的创造过程商业银行进行存款货币的创造必须具有两个前提条件，即部分准备金制度和非现金结算制度。假设：每家银行只保留法定准备金，其余部分全部贷出，超额准备金（ExcessReserves）为零。这样银行每增加一笔存款时，只是法定存款准备金相应地增加。客户收入的一切款项全部存入银行，而且不提取现金。法定准备率为20%。表15.2货币创造过程（假定法定准备金率20%）存存款款金金额额准准备备金金贷贷款款金金额额货币供应总额货币供应总额第一家银行第一家银行1000（原始存款）
91、（原始存款）2008001000第二家银行第二家银行8001606401800第三家银行第三家银行6401285122440第四家银行第四家银行512102.4409.62952。整个银行体系整个银行体系5000400010005000银行存款总额10001000(120)1000(120%)2+1000(120%)3+1000(120%)n10001(120%)(120%)2(120%)3(120%)n+5000(元)以R代表原始存款，rd代表法定准备金率，D表示整个银行体系存款总额，则上述过程可表示为DR1+(1rd)+(1rd)2+(1rd)3+(1rd)n+即银行活期存款总额是初期存款
92、的1/rd倍。1/rd称为存款创造乘数，用KD表示，它是法定存款准备率的倒数。前面我们在假设客户将一切款项都存入银行并不提取现金，银行在没有超额准备金的条件下分析了商业银行活期存款创造的过程，下面我们放松这些限制来做进一步的分析。（1）现金漏出的影响。如果发生客户提取现金的漏出，并假设现金漏出率为rc（rc=提取的现金/活期存款总额），那么存款总额为，存款创造乘数变为。（2）超额准备金的影响。由于银行持有超额准备金，银行用于放款的资金就会减少，银行存款创造的能力就会削弱，从而引起存款创造乘数的变动。用re表示超额准备率（re=超额准备金/活期存款总额），则存款总额为，存款创造乘数相应地变为。如
93、果以上两种漏出同时发生，则银行存款创造乘数为3货币乘数与货币供给如果用B表示基础货币，Cu表示流通于银行体系之外的现金，Re表示商业银行库存的现金（即超额准备金），Rd表示商业银行在中央银行的存款（即法定准备金），则基础货币可以用公式表示为二、货币政策工具（一）一般性货币政策工具1调整法定准备金率2调整再贴现率3公开市场操作（二）选择性货币政策工具道义上的劝告规定利率上限控制消费信贷三、货币政策的运用中央银行实行扩张性货币政策的基本程序和过程是：首先，中央银行采取措施增加商业银行的准备金；商业银行准备金增加后，通过存款创造乘数的作用，引起活期存款大幅度扩张，使货币供给增加；货币供给增加，导致银
94、根松动，这不仅使人们易于获得贷款，而且引起利率下跌，这样便对投资产生刺激作用，引起投资需求增加，并通过投资乘数的作用，使国民收入和就业机会增加，便可以消除经济衰退和失业。中央银行采取紧缩性货币政策的基本程序和过程是：首先，中央银行采取措施减少商业银行的准备金；商业银行的准备金减少后，将通过存款创造乘数的作用，引起活期存款的大幅度收缩；这样不仅使信贷难于得到，而且使利息率提高，对投资产生抑制作用，使投资需求减少，投资下降，并通过投资乘数的作用，使总需求大幅度收缩，从而消除通货膨胀。四、货币政策效应（一）IS曲线的斜率对货币政策效果的影响设定LM曲线的斜率不变，选取两条不同斜率的IS曲线：IS1与
95、IS2曲线，其中IS1曲线斜率的绝对值比IS2曲线斜率的绝对值大。初始状态下，它们与LM1曲线均在E0点相交，因此，均衡收入y0和均衡利率r0也完全相同。现假定货币当局实行一项扩张性货币政策，货币政策效应如图15.6所示。图15-6货币政策效果因IS曲线斜率而异rr0r2r1LM1LM1IS1IS2OE1E0E2E3y1y0y2y3y当LM曲线的斜率给定不变时，货币政策的效果取决于IS曲线的斜率。IS曲线斜率的绝对值越大，即IS曲线越陡峭，货币政策使LM曲线移动时对利率的影响越大，导致国民收入的变动越小，也就是说货币政策效果越小；反之，IS曲线斜率的绝对值越小，IS曲线越平坦，LM曲线移动时将
96、导致国民收入发生较大的变动，即货币政策效果越大。货币政策效果大小与IS曲线的斜率绝对值大小成反比。（二）LM曲线的斜率对货币政策效果的影响设定IS曲线的斜率不变，选取两条不同斜率的LM曲线：LM1与LM2曲线，其中LM1曲线的斜率比LM2曲线的斜率大，初始状态下，它们与IS曲线均在E0点相交，因此，均衡收入y0和利率r0也完全相同。现假定货币当局实行一项同样力度的扩张性货币政策，增加一笔同样多量的货币供给量M时，LM曲线向右平移，货币政策效应如图15-7所示。图15-7货币政策效果因LM曲线斜率而异rISOyLM1LM1LM2LM2r0r2r1y2y0y1y3E0E3E2E1当IS曲线的斜率给
97、定不变时，货币政策的效果取决于LM曲线的斜率。LM曲线的斜率越大，即LM曲线越陡峭，货币政策使LM曲线移动导致国民收入的变动越大，也就是说货币政策效果越大；反之，LM曲线的斜率越小，LM曲线越平坦，LM曲线移动时将导致国民收入发生较小的变动，即货币政策效果越小。货币政策效果大小与LM曲线的斜率大小成正比。（三）凯恩斯主义极端如果LM越平坦，或IS越陡峭，则财政政策效果越大，货币政策效果越小，如果出现一种IS曲线为垂直线而LM曲线为水平线的情况，则财政政策将十分有效，而货币政策将完全无效。西方经济学中通常将财政政策十分有效、货币政策完全无效的情形称之为凯恩斯主义的极端情形。凯恩斯主义极端一般在以
98、下三种情况下将会发生：当垂直IS曲线与LM曲线中间区域并存时；当正常IS曲线和凯恩斯陷阱同时发生时；当垂直的IS曲线在凯恩斯陷阱同时发生时（即LM曲线水平）。图15-8凯恩斯主义极端（四）古典主义极端如果IS越平坦，或LM越陡峭，则财政政策效果越小，货币政策效果越大，如果出现一种IS曲线为水平线而LM曲线为垂直线的情况，则财政政策完全无效、货币政策十分有效。西方经济学中通常将货币政策十分有效、财政政策完全无效的情形称之为古典主义的极端情形。古典主义极端一般在以下三种情况下将会发生：当水平的IS曲线与LM曲线中的古典区域并存时；当正常的IS曲线与LM曲线中的古典区域并存时；当水平的IS曲线与LM
99、曲线中的中间区域并存时。图15-9古典主义极端第四节财政政策与货币政策的混合使用一、IS-LM模型与宏观经济政策图15-10 IS-LM模型与宏观经济政策IS0LM0E3E0y0yfryOE1IS1r1r0LM1r2E2IS2LM2表15-3扩张性的财政政策与扩张性货币政策的效果比较政政策策均衡的国民均衡的国民收入收入均衡利均衡利率率扩张性财扩张性财政政策政政策增加增加上升上升扩张性货扩张性货币政策币政策增加增加下降下降表15-4扩张性财政政策的效果利率利率消费消费私人私人投资投资国民国民收入收入增加购买性增加购买性支出支出上升上升增加增加减少减少增加增加减少所得税减少所得税 上升上升增加增加
100、减少减少增加增加增加转移性增加转移性支出支出上升上升增加增加减少减少增加增加增加投资补增加投资补贴贴上升上升增加增加增加增加增加增加二、财政政策与货币政策的配合四种松紧搭配组合方式：（1）紧缩的货币政策和紧缩的财政政策的配合，即“双紧”政策；（2）宽松的货币政策和宽松的财政政策的配合，即“双松”政策；（3）宽松的货币政策和紧缩的财政政策的配合，即“松货币、紧财政”政策；（4）紧缩的货币政策和宽松的财政政策的配合，即“紧货币、松财政”政策。表表15-5 15-5 财政政策与货币政策的配合模式财政政策与货币政策的配合模式双松政策双松政策双紧政策双紧政策紧财政松货币紧财政松货币紧货币松财政紧货币松财
101、政经济背景社会需求严重不足，社会需求严重不足，生产资源大量闲置，生产资源大量闲置，解决失业和刺激经解决失业和刺激经济增长成为宏观调济增长成为宏观调控首要目标。控首要目标。社会总需求极度膨社会总需求极度膨胀，社会总供给严胀，社会总供给严重不足，物价大幅重不足，物价大幅攀升，抑制通胀成攀升，抑制通胀成为首要目为首要目标。标。政府开支过大，物价政府开支过大，物价基本稳定，经济结构基本稳定，经济结构合理，但企业投资并合理，但企业投资并不旺盛，促使经济较不旺盛，促使经济较快增长成为主要目标。快增长成为主要目标。通胀与经济停滞通胀与经济停滞并存，产业结构并存，产业结构和产品结构失衡，和产品结构失衡，治理滞
102、胀、刺激治理滞胀、刺激经济增长成为首经济增长成为首要目标。要目标。具体政策财政扩大支出降低财政扩大支出降低税率；同时央行采税率；同时央行采取扩张性的货币政取扩张性的货币政策，增加货币供应，策，增加货币供应，降低市场利率，以降低市场利率，以抵消财政政策的抵消财政政策的“挤出效应挤出效应”。财政削减政府支出，财政削减政府支出，提高税率；央行紧提高税率；央行紧缩货币政策，减少缩货币政策，减少货币供应，调高利货币供应，调高利率。率。财政削减政府支出，财政削减政府支出，提高税率；同时央行提高税率；同时央行增加货币供应，降低增加货币供应，降低利率，促进投资增长。利率，促进投资增长。紧的货币政策同紧的货币政
103、策同时实施减税和增时实施减税和增加财政支出，利加财政支出，利用财政杠杆调节用财政杠杆调节产业结构和产品产业结构和产品结构。结构。表表15-6财政政策和货币政策混合使用的政策效应财政政策和货币政策混合使用的政策效应政策混合政策混合产出产出利率利率1扩张性财政政策和紧缩性货币政策混合扩张性财政政策和紧缩性货币政策混合不确定不确定上升上升2紧缩性财政政策和紧缩性货币政策混合紧缩性财政政策和紧缩性货币政策混合减少减少不确定不确定3紧缩性财政政策和膨胀性货币政策混合紧缩性财政政策和膨胀性货币政策混合不确定不确定下降下降4扩张性财政政策和膨胀性货币政策混合扩张性财政政策和膨胀性货币政策混合增加增加不确定不
104、确定第十六章国际经济的基本知识学习目标通过本章的学习，了解开放经济条件下的经济运行情况，掌握国际贸易的基本理论与国际贸易政策；了解国际结算的工具与结算方法；了解国际金融市场与国际金融机构，掌握汇率的标价方法与汇率制度；了解国际收支的概念，掌握国际收支平衡表的构成与编制原则，掌握净资本流出函数与BP曲线。第一节 开放经济与国际贸易 一、国际贸易交换可以实现帕累托最优，从而实现经济效率，这种交换行为不仅存在于国内的不同地区之间，也同样存在于国与国之间或国际地区之间，从而导致全球的经济效率提高，一旦交换突破国界，也就形成了国际贸易。（一）国际贸易及其分类国际贸易（InternationalTrade
105、）是指一个国家与另一个国家之间进行的有形商品与无形商品的交换活动，是国家之间分工的表现形式，反映了世界各国通过世界市场在商品、资金、科学技术、服务等领域的相互联系与结合。按照货物移动的方向，国际贸易可以分为进口贸易、出口贸易及过境贸易；按照商品的物理形态，国际贸易可以分为有形贸易和无形贸易；按照是否有第三者参加，国际贸易可以分为直接贸易、间接贸易和转口贸易；按照清偿工具的不同，国际贸易可以分为自由结汇贸易和易货贸易；按照商品的要素构成，国际贸易可以分为劳动密集型商品贸易、资本密集型商品贸易和技术知识密集型商品贸易。（二）国际贸易理论1绝对优势理论所谓绝对优势（AbsoluteAdvantage
106、），是指某国用相同数量的资源所能够生产出的某种商品比另一个国家能够生产的这种商品多。假如一个国家的人力和资本专门用来生产在气候、土壤和矿藏等方面具有自然优势的产品，或者专门生产在工艺技术方面具有称之为获得性优势的产品，用以交换别的国家在其自然条件或工艺技术上又有优势的产品，通过自由贸易的国际分工，两国的总产出相对于自给自足时会增加，贸易国双方都将从贸易中得益。表16.1绝对成本比较（单位：小时）产产品品国家国家呢呢绒绒葡葡萄萄酒酒英国英国3040葡萄牙葡萄牙40302相对优势理论亚当斯密的绝对优势理论暗含着一个假定，就是贸易双方至少有一种低成本的商品能在国际间销售。如果一国在所有产品的生产中都
107、具有绝对优势，而对方国家都居于绝对劣势，还会发生贸易吗？即使有贸易往来，双方还能分享贸易利益吗？大卫李嘉图的相对优势（ComparativeAdvantage）理论认为，即使在这种情况下，国际贸易仍然是有利的，一国生产自己相对成本较低的产品与别的国家进行交换，对双方都是有利的，国际专业分工应该建立在相对优势之上。表16.2相对优势比较（单位：小时）产品产品国家国家呢呢绒绒葡葡萄萄酒酒英国英国100120葡萄牙葡萄牙90803要素禀赋理论H-O定理用生产要素的丰缺来解释国际贸易产生的原因。俄林认为，商品价格的绝对差异是由于成本的绝对差异，而成本的绝对差异是由于：第一，生产要素的供给不同，即两国的
108、要素禀赋不同；第二，不同产品在生产过程中所使用的要素的比例不同。各国由于要素禀赋的不同，各种生产要素的数量与价格就不同，有些国家劳动力丰富，劳动的价格低；有些国家资本丰富，资本的价格低。由于国际间生产要素的流动受到一定的限制，各国应该生产自己具有资源优势的产品，然后进行交换。具体来说，劳动力丰富的国家生产劳动密集型产品，资本丰富的国家生产资本密集型产品，然后进行交换，这样，结果对双方都有利。1941年萨缪尔森（PaulSamuelson）与斯托尔珀（WolfgangStolper）合著并发表了实际工资和保护主义一文，提出了生产要素价格日趋均等化的观点。萨缪尔森还在1948年前后发表的国际贸易和
109、要素价格均衡、国际要素价格均衡及论国际要素价格的均衡等文中对上述观点作了进一步的论证，建立了要素价格均等化学说，与上述狭义的要素禀赋论一起构成广义的要素禀赋理论。4产业内贸易理论产业内贸易理论（Intra-industryTradeTheory）认为，产生行业内部贸易并不是基于比较优势，而是因为：第一，各国消费者的偏好是多样性的。对同一种产品，如汽车，不同的人喜欢不同的产品，有的美国人就喜欢日本的汽车，反之也一样。这样虽然美国出口汽车，也同时有必要进口一部分日本的汽车以满足一部分美国人的需要。第二，在一些垄断竞争的行业，规模经济限制了行业只能生产有限种类的产品，每一种类产品的生产就只能是小规模
110、的。为追求规模经济，各国都只选择有限种类的产品生产。这样，各国不生产的那些种类的产品需要通过进口获得。这是规模经济导致行业内部贸易最主要的原因。5产品生命周期理论产品生命周期理论（ProductLifeCycleTheory）是美国哈佛大学教授雷蒙德弗农（RaymondVernon）1966年在其产品周期中的国际投资与国际贸易一文中首次提出的，它是20世纪第二次世界大战之后，解释制成品贸易的著名理论。该理论认为，由于技术的创新和扩散，制成品和生物一样，也具有一个生命周期。6幼稚产业保护理论幼稚产业保护理论（InfantIndustryTheory）是美国经济学家A.汉密尔顿（Alexander
111、Hamilton，17571840年）提出的一种对某些产业采取过渡性的保护、扶植措施的理论，是国际贸易中贸易保护主义的基本理论。其基本内容是：某个国家的一个新兴产业，当其还处于最适度规模的初创时期时，可能经不起外国的竞争。如果通过对该产业采取适当的保护政策，提高其竞争能力，将来可以具有比较优势，能够出口并对国民经济发展作出贡献的，就应采取过渡性的保护、扶植政策，主要是运用关税保护之类手段来实现。（三）国际贸易政策1国际贸易政策的含义国际贸易政策（InternationalTradePolicy）是世界各国在一定时期内对进口贸易和出口贸易所制定和实行的各项管理措施的总称。它通常包括三部分内容：对
112、外贸易总政策，其中包括货物和服务进口总政策；进出口货物与服务贸易政策；对外贸易国别和地区政策。各国制定对外贸易政策的目的在于维护国家经济安全，具体表现为：保护本国的市场；扩大本国产品和服务的出口市场；促进本国产业结构的调整；积累资本或资金；维护本国对外的政治关系。2对外贸易政策的基本类型（1）自由贸易政策与保护贸易政策。从世界范围来看，自从出现了资本主义生产方式，保护贸易政策和自由贸易政策像孪生兄弟在不同国家、一国之内不同发展时期，同时存在并交叉地使用着。一般来说，当世界经济发展迅速时，自由贸易政策就抬头，而当世界经济出现危机时，保护贸易政策就会出笼，并且每次都表现出新的特点。（2）互惠贸易政
113、策。互惠贸易政策实际上是对自由贸易政策和保护贸易政策的综合运用，即“内外有别”的贸易政策。二、国际结算（一）国际结算的支付工具广义的票据是指商业上的权利单据。根据这个定义，凡赋予持有人一定权利的各种凭证，如提单、存单、保险单等都属于票据。狭义的票据仅指以支付一定的金额为目的、用于债权债务的清偿和结算的凭证，它主要包括汇票、支票和本票。通常所说的票据，是指狭义的票据。（二）结算的基本方式一种完善的结算方式必须具备以下三个条件：一是能保证比较安全、快捷地结清对外贸易中的债权债务。二是能保证买卖双方的利益都能获得充分照顾。三是能使双方（也包括中间商）容易从国际和国内金融市场和商业银行筹措其所需资金。
114、目前，国际结算方式有汇款、托收、信用证三种主要方式，银行保函、备用信用证、国际保理、福费廷业务在以上三种基本结算方式的基础上提供了相应的资金融通方式。第二节 开放经济与国际金融 一、国际金融（一）国际金融市场（1）按性质不同，国际金融市场可分为传统国际金融市场与新兴离岸金融市场。（2）按功能不同，国际金融市场可分为国际外汇市场、国际货币市场、国际资本市场与国际黄金市场等。（3）按融资渠道不同，国际金融市场可分为国际信贷市场与国际证券市场。（二）国际金融组织按照地域范围划分，国际金融组织有两类：全球性金融组织和区域性金融组织。全球性金融组织主要包括国际清算银行、国际货币基金组织与世界银行。20世
115、纪50年代后期至70年代，一些区域性的国际金融组织陆续建立，如亚洲开发银行、非洲开发银行、阿拉伯货币基金组织，伊斯兰银行、西非发展银行等。二、汇率（一）外汇动态的外汇是指把一国货币兑换成另一国货币，借以清偿国际间债务的金融活动；静态的外汇是指以外币表示的用于国际结算的支付手段，我们通常所讲的外汇就是指这一静态意义上的含义。广义的外汇是指各国外汇管制法令所称的外汇。国际货币基金组织对外汇的解释为“外汇是货币行政当局（中央银行、货币机构、外汇平准基金组织及财政部）以银行存款、财政部国库券、长短期政府债券等形式所持有的在国际收支逆差时可以使用的债权”。中华人民共和国外汇管理条例第3条规定，外汇是指以
116、外币表示的可以用做国际结算的支付手段和资产，主要包括：外国货币，包括纸币、铸币。外币支付凭证，包括票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭证等。外币有价证券、包括特别提款权、欧洲货币单位。其他外汇资金。（二）汇率及其种类1汇率及其标价方法汇率（ForeignExchangeRate）是指将一个国家的货币折算成另一个国家的货币的比率（1）直接标价法。是以一定单位的外国货币为标准来计算应付出多少单位本国货币。包括中国在内的世界上绝大多数国家目前都采用直接标价法。（2）间接标价法。是以一定单位本国货币为标准，来计算应收若干单位的外国货币。（3）美元标价法。是以美元为标准来表示各国货币的价格2汇率的种类（1）从
117、制定汇率的角度，可将汇率分为基准汇率（BasicRate）与交叉汇率（CrossRate）。（2）从汇率制度角度，可将汇率分为固定汇率（FixedRate）与浮动汇率（FloatingRate）。（3）从银行买卖外汇的角度，可将汇率分为买入汇率（BuyingRate）、卖出汇率（SellingRate）和中间汇率。（4）从外汇交易支付通知方式的角度，可将汇率分为电汇汇率、信汇汇率和票汇汇率。（5）从外汇交易交割期限长短的角度，可将汇率分为即期汇率（SpotRate）和远期汇率（ForwardRate）。（6）从外汇银行营业时间的角度，可将汇率分为开盘汇率与收盘汇率。（三）汇率制度汇率制度（Ex
118、changeRateRegimeorExchangeRateSystem）又称汇率安排（ExchangeRateArrange），是一国货币当局对本国汇率变动的基本方式所做的一系列安排和规定。根据汇率的变动程度可将汇率制度分为两种：固定汇率制度（FixedExchangeRateSystem）与浮动汇率制度（FloatingExchangeRatesSystem）。第三节 国际收支平衡一、国际收支的含义狭义的国际收支的概念是建立在现金基础（CashBasic）上的，即一个国家或地区在一定时期内，由于经济、文化等各种对外交往而发生的，必须立即结清的外汇的收入与支出。广义的国际收支概念是指一国或地
119、区居民与非居民在一定时期内全部经济交易的货币价值之和，它是以交易为基础，不仅包括贸易收支和非贸易收支，而且还包括资本的输出、输入，既包括已实现外汇收支的交易，也包括尚未实现外汇收支的交易。国际货币基金组织在其所编的国际收支手册中将广义的国际收支概念定义为：“国际收支是一定时期的统计报表，它着重反映：一国与其他国家之间商品、劳务和收入的交易；该国货币、黄金、特别提款权以及对其他国家债权、债务的所有变化和其他变化；无偿转移支付，以及根据会计处理的需要，平衡前两项没有相互抵消的交易和变化的对应记录”。要全面地准确掌握国际收支的含义，需要把握以下几方面的特征。第一，国际收支是一个流量概念。第二，国际收
120、支所反映的内容是以货币记录的经济交易。第三，国际收支记录的经济交易必须是本国居民与非居民之间发生的经济交易，居民与非居民的划分是以居住地为标准进行的。第四，国际收支是一个事后的概念。二、国际收支平衡表（一）国际收支平衡表的含义与编制原则国际收支平衡表（BalanceofPaymentsStatement），也称国际收支差额表，它是系统记录一国在一定时期内所有国际经济活动收入与支出的统计报表。国际收支平衡表是按照复式簿记法（DoubleEntry）来编制的。任何一笔交易发生，必然涉及借方（Debit）和贷方（Credit）两个方面，即有借必有贷，借贷必相等，因此任何一笔交易都要以同一数额记两次，
121、一次记在借方，一次记在贷方。凡是引起外汇收入或外汇供给的交易，即资产减少、负债增加都列入贷方，或称正号项目（PlusItems）；凡是引起外汇支出或外汇需求的交易，即资产增加、负债减少，都列入借方，或称负号项目（MinusItems）。具体来说：凡属于下列情况均应记入贷方：向外国提供商品或劳务（输出）；外国人提供的捐赠与援助；国内官方当局放弃国外资产或国外负债的增加；国内私人放弃外国资产或国外负债的增加。凡属下列情况均应记入借方：从外国获得的商品和劳务（进口）；向外国政府或私人提供的援助、捐赠等；国内官方当局的国外资产的增加或国外负债的减少；国内私人的国外资产的增加或国外负债的减少。（二）国际
122、收支平衡表的主要内容1经常账户包括货物、服务、收入和经常转移。2资本与金融账户（1）资本账户包括资本转移和非生产、非金融资产的收买和放弃。（2）金融账户包括了引起一个经济体对外资产和负债所有权变更的所有权交易。根据投资类型或功能，金融账户可以分为直接投资、证券投资、衍生金融工具、其他投资、储备资产五类。3.错误与遗漏账户设立错误与遗漏项目的原因：（1）编制国际收支平衡表的原始资料来自各个方面，在这些原始资料上，当事人为了各种原因，故意改变、伪造或压低某些项目的数字，造成资料失实或收集资料不齐；（2）由于某些交易项目属于跨年度性的，从而导致统计口径不一致；（3）短期资本的国际移动，由于其投机性非
123、常强，流入流出异常迅速，且为了逃避外汇管制和其他官方限制，常采取隐蔽的形式，超越正常的收付渠道出入国境，很难得到其真实资料等原因。三、净资本流出函数（一）净出口函数对于经常项目，如果出口商品和劳务的总额加上外国政府和私人向本国的转移支付大于进口物品和劳务总额加上本国政府和私人向外国的转移支付，那么在经常项目上将出现顺差。反之，出现逆差。如果在经常项目中略去国际间的转移支付，这经常项目的差额就可以近似看作为进出口差额，即为：NX=X-M其中，NX为进出口差额，也称为进出口，为X商品和劳务的出口，M为商品和劳务的进口。西方学者认为，影响进出口的因素主要有一国的国民收入，各进出口国家商品的相对价格差
124、别，汇率的变动，以及关税、限额、外汇的管制等因素。但一般条件下只考虑收入水平对进出口的影响，则净出口函数可表示为NX=NX(y)，根据各种假定，一国的净出口是该国收入的减函数，净出口函数曲线向右下方倾斜。（二）净资本流出函数国际收支平衡表中的资本金融项目涉及到资产的买卖和资本的流动。为分析方便，将从本国流向外国的资本量与从外国流向本国的资本量的差额定义为资本项目差额或净资本流出，用F表示，用公式表示即为：F=资本流出-资本流入。影响资本流动的因素固然有很多，但其中利率被看作是最重要的一个因素，从而净资本流出函数可写为：FF（r）假定其他国家利率水平既定，则国内利率越高，流出的资本就越少，流入的
125、资本就越多，即净资本流出越少；反之亦然。故净资本流出是国内利率水平的减函数，或者说，与成反向关系。四、BP曲线（一）国际收支差额函数每一国家每一年都可能产生经常账户的顺差或逆差，以及资本与金融账户的顺差或逆差。当然这两个账户也可能分别出现平衡，但这是偶然的。将净出口与净资本流出的差额称为国际收支差额。BP表示国际收支差额，得当BP=0时，表示一国国际收支平衡；当BP0时，则称国际收支出现顺差；当BP0时，则称国际收支逆差，也称为国际收支赤字（二）BP曲线当国际收支平衡时，BP=0，从而有该式表示当国际收支平衡时，收入y和利率r的相互关系，称之为国际收支均衡函数，简称国际收支函数。在以利率为纵坐
126、标，收入为横坐标的直角坐标系内，该关系式的几何表示即为国际收支曲线或称为BP曲线。rF(r)NX(y)yF(r)NX(y)450BPr1r2F1F2NX2NX1y1y2图16-1 BP曲线的推导（三）BP曲线的两种特例1.资本完全流动时的BP曲线在资本完全流动的情况下，当国内利率水平高于（低于）国外利率水平时，资本就会无限多地流入本国（流向国外），随着国内资本的流入（流出），国内利率会降低（提高），一直到国内外利率相等为止。因此，BP曲线一定是一条水平线。BP曲线以上的点为国际收支顺差，即BP0；BP曲线以下的点为国际收支逆差，即BP0。yOrr=rwBP图16-2 资本完全流动时的BP曲线2
127、.资本完全不流动时的BP曲线在资本完全不流动时，为了保证国际收支平衡，要求。由于X为一常量，M是收入的函数，为了使，收入必须稳定不变。在国内利率可以变动，但收入不变的条件下，BP曲线一定就是一条垂线。曲线左边为国际收支顺差，即BP0；在BP曲线右边为国际收支逆差，即BP0。yOr图16-3 资本完全不流动时的BP曲线BP第十七章开放经济条件下的宏观经济政策学习目标通过本章的学习，主要了解开放经济条件下的经济均衡与失衡，掌握开放经济中的IS曲线、LM曲线与BP曲线的形状。理解和掌握固定汇率制度与浮动汇率制度下的财政政策效应。理解和掌握固定汇率制度与浮动汇率制度下的货币政策效应。第一节 IS-LM
128、-BP模型一、开放经济中的IS曲线在四部门情形即开放经济条件下，存在如下的恒等式关系：I+G+（X-M）S+T或I+G+XS+T+M。其中，出口x主要受国内外商品价格水平和汇率影响。在国内外商品价格水平和汇率一定的条件下，出口仅与国外的国民收入有关，所以通常将出口看作一外生变量，出口函数表示为x=x0。进口m主要受国内外商品价格水平、汇率、本国国民收入水平影响。在国内外商品价格水平和汇率一定的条件下，本国国民收入水平越高，进口越多；相反，本国国民收入水平越低，进口越少。通常，进口函数表示为m=m0+y，其中m0为自发性进口需求，为边际进口倾向，即每额外增加一单位收入所带来的进口增量。当i=e-
129、dr，s=-+(1-)y，g=g0，t=t0时，根据四部门的国民收入恒等式可以推导出开放经济条件下的IS曲线的方程为：其中表示自发性消费需求，e为自主性投资需求，g0为政府购买支出，t0为税收，d为投资需求的利率弹性，为边际消费倾向。从该方程可知、e、g0、x0任一项增加，或者t0、m0任一项变少都将使IS曲线的纵截距变大，IS曲线右移。、d任一项变大，或者变小都将使得IS曲线的斜率变小，即IS曲线变平坦。ryi+g+xs+t+ms+t+ms+ti+g+xi+g450IS(开)IS(封)图17-1 开放经济中IS曲线的推导O开放经济下IS曲线的特征（1）开放经济中的IS曲线的斜率为负.（2）开
130、放经济中的IS曲线上的点表明开放经济条件下产品市场的均衡，IS曲线左边的点代表总需求大于总供给，右边意味着总需求小于总供给。（3）开放经济中的IS曲线推导中假设政府购买支出g0和自发性贸易余额x0-m0是外生变量，当+g0-t0或x0-m0发生变化时，IS曲线会发生平移，如政府购买支出增加会导致IS曲线向右平移。汇率变动会引起自发性贸易x0-m0变动，因此也会引起IS曲线移动，当本币贬值（汇率上升）时，出口增加，进口减少，IS曲线右移。（4）开放经济中的IS曲线与封闭经济中的IS曲线相比，区别在于：由于贸易的存在，斜率及初始位置都发生了变化。二、开放经济中的LM曲线开放经济中的LM曲线是反映货
131、币市场均衡时国民收入与利率组合情况的曲线。这一均衡条件为货币总供给等于货币总需求，即：如果固定名义货币供给水平，令MsM0，即可得：rLM（开）Oy图17-2 开放经济中的LM曲线（1）在开放经济下，LM曲线的斜率也为正，这一特征与封闭经济下的LM曲线相同。（2）LM曲线上的点表明货币市场供求平衡，在LM曲线左边的点意味着货币供大于求，LM曲线右边的点意味着货币供小于求。（3）这曲线的推导是假定名义货币供给和物价水平是外生变量，因此，当名义货币供给水平或物价水平发生变化时，会使LM曲线移动。（4）这曲线与封闭经济下的LM曲线相比区别在于：如果开放经济运行的是固定汇率制度，则国际收支不平衡时会通
132、过外汇储备渠道导致货币供给的变动。三、开放经济中的BP曲线r资金完全不流动时的BP曲线Oy0yr0资金不完全流动时的BP曲线资金完全流动时的BP曲线图17-3 BP曲线的三种形状四、开放经济中的IS-LM-BP模型rISOy0yr0LMBPE(1) 理想的一般均衡rISOy0yLMBPA(2) 非理想的一般均衡rISOy0yLMBPA(3) 非理想的一般均衡rISOy0yLMBPA(4) 国内为非充分就业均衡rISOy0yLMBPA(5) 国内实现充分就业均衡rISOyLMBP(6) 国内国外都不均衡第二节 开放经济中的财政政策一、固定汇率下的财政政策（一）资金完全不流动时的财政政策分析rIS
133、0Oy0yr0LM0BPE0E2IS1r1y1LM1图17-5 固定汇率制下、资金完全不流动时的财政政策分析E1r2在固定汇率制下，当资金完全不流动时，财政支出的增加在短期内会引起利率与国民收入的上升以及经常账户收支的恶化，在长期内，随着利率进一步上升，国民收入和国际收支均恢复到原有水平，但基础货币及总支出的内部结构均发生变化。（二）资金完全流动时的财政政策分析rOy0yr0IS0LM0BPE0E1图17-6 固定汇率制下、资金完全流动时的财政政策分析LM1IS1y1在固定汇率制下，由于国外资金能自由流出入该国，扩张性的财政政策不能影响利率，但会带来国民收入更大幅度的提高。（三）资金不完全流动
134、时的财政政策分析（1）BP曲线斜率小于LM曲线的斜率。图17-7 固定汇率制下、资金不完全流动时的财政政策分析（BP曲线斜率小于LM曲线的斜率的情形）rOy0yr0IS0LM0BPE0y1LM1E2IS1y2E1r1r2（2）BP曲线斜率等于LM曲线的斜率。y1图17-8 固定汇率制下、资金不完全流动时的财政政策分析（BP曲线斜率等于LM曲线的斜率的情形）rIS0Oy0yr0LM BPE0IS1E1r1（3）BP曲线斜率大于LM曲线的斜率。rOy0yr0IS0LM0BPE0y2r1LM1IS1E1y1r2图17-9 固定汇率制下、资金不完全流动时的财政政策分析（BP曲线斜率大于LM曲线的斜率的
135、情形）E2二、浮动汇率下的财政政策（一）资金完全不流动时的财政政策分析yrOy0r1LMBP(e0)BP(e1)IS(e0)r0y1IS(e0)IS(e1)图17-10 浮动汇率制下、资金完全不流动时的财政政策分析E0E1E2（二）资金完全流动时的财政政策分析rIS(e0)Oy0yr0LMBPE0E1y1IS (e0),IS (e1)r1图17-11 浮动汇率制下、资金完全流动时的财政政策分析（三）资金不完全流动时的财政政策分析（1）BP曲线斜率小于LM曲线的斜率。图17-12 浮动汇率制下、资金不完全流动时的财政政策分析（BP曲线斜率小于LM曲线的斜率的情形）rOy0yr0IS(e0)LMB
136、P(e0)E0y1r2E2y2r1BP(e1)IS(e1)IS(e0)E1（2）BP曲线斜率等于LM曲线斜率。rOy0yr0LM BPE0IS(e0)E1y1r1IS(e0)图17-13 浮动汇率制下、资金不完全流动时的财政政策分析（BP曲线斜率等于LM曲线的斜率的情形）（3）BP曲线斜率大于LM曲线的斜率。图17-14 浮动汇率制下、资金不完全流动时的财政政策分析（BP曲线斜率小于LM曲线的斜率的情形）rOy0yr0LMBP(e0)E0r1E2IS(e1)E1y1BP(e1)IS(e0)IS(e0)r2y2第三节 开放经济中的货币政策一、固定汇率下的货币政策（一）资金完全不流动时的货币政策分
137、析rISOy0yLM0BPE0LM1r0r1y1E1图17-15 固定汇率制下、资金完全不流动时货币政策分析（二）资金完全流动时的货币政策分析rOy0yr0ISLM0BPE图17-16 固定汇率制下、资金完全流动时货币政策分析LM1（三）资金不完全流动时的货币政策分析rOy0yr0IS0LM0BPE0y1r1LM1E1图17-17 固定汇率制下、资金不完全流动时货币政策分析二、浮动汇率下的货币政策（一）资金完全不流动时的货币政策分析y0y1y2rOyr0IS1LM0BP(e0)E0BP(e1)IS0E2E1r2LM1图17-18 浮动汇率制下、资金完全不流动时的货币政策分析r1（二）资金完全流动时的货币政策分析y1rIS(e1)Oy2yr0LM0BPE1y0E0r1LM1IS (e0)图17-19 浮动汇率制下、资金完全流动时的货币政策分析E2（三）资金不完全流动时的货币政策分析rOy0yr0IS(e1)LM0BP(e0)E0y2r2LM1E2BP (e1)IS(e0)E1y1图17-20 浮动汇率制下、资金不完全流动时的货币政策分析r1
