股票投资分析培训PPT 炒股技巧培训PPT 股票投资技术分析

《股票投资分析培训PPT 炒股技巧培训PPT 股票投资技术分析》由会员分享，可在线阅读，更多相关《股票投资分析培训PPT 炒股技巧培训PPT 股票投资技术分析（160页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。

1、 股票投资技术分析一定义：证券投资技术分析是一种利用图表、指标 、线路来分析价格走势并提示买卖信号的分 析方法。 二特点：1、数据来源于市场交易中的价、量、时2、适合于短线投机，适合买卖时点捕捉3、不考虑经济因素4、重“势”，注重阶段性供求平衡价值三依据1、历史会重演（走势特点会重演， 非事件的重演）人性的弱点会周期 性爆发，人的情绪会周期性波动 2、价格在大部分时候是有趋势的， 趋势的形成后有惯性 3、价格成交量反映市场行为一切信 息四.框架分析方法 依据 形态态分析 历历史重演（小级别级别 空间间） 线线路分析 趋势趋势 的形成后有惯惯性 波浪分析 历历史重演（大级别级别 空间间） 量价分

2、析 价格成交量反映一切信息 指标标分析 历历史重演（时间时间 空间结间结 合） 周期分析 历历史重演（时间时间 ） 五.K线组合分析 1、K线图（1）四个价位：最高价 H ；最低价 L ；开盘价 O ；收盘价 C两个区域：影线区域 ； 实体区域 （2）图示阳线：收盘价 开盘价 阴线：收盘价 70时，应卖出。中恒集团 2009年3月 8月份的走势深深房 A2009 年10月 9号 21号的 走势(2) 包容：K线之间的实体或影线出现部分或全 部重叠。 平行包容3根以上阴线包容看是阴线多还是阳线多，是阴 包阳还是阳包阴，以及阴阳线的实体大小等。若情况相反，则趋势可能下跌。 上行包容 下行包容若阳线

3、多于阴线 阳包阴，即阳量大于阴量 阳线实体大于阴线实体走势向好预示股价上 涨中国中期2009年2月7月的 走势w 徐工科技2002年10月2003年3月的走 势图 K线缺口 缺口：股价快速大幅移动中一段价格没有任何交易上升型缺口，此时处于“ 主动性买盘”，下跌时相反（2）缺口类型突破型缺口中继型缺口消耗型缺口岛型缺口非技术型缺口/ 普通型缺口特点： 缺口很小 出现于盘整阶段，无意义 不会造成成交量的异动 很快被填补 技术型缺口 A、突破型缺口在市场趋势形成的初期出 现特点： 伴随较大的量 不会被填补 若在岛型反转时出现，更有利 通常伴随重要的底部顶部形态和趋势线突破B、 中继型缺口/ 行进型缺

4、口在价格维持原有趋势时的中 间阶段出现特点：可能不止一个，出现在3浪居多缺口出现时成交量较平稳通常会被下一轮涨势或跌势填补缺口出现在走势行进的中途，从起涨/ 跌点到此缺口的垂直距 离，向上量度,可能是股价未来上涨/ 下跌会达到的幅度 C、消耗型/ 终止型/ 竭尽型缺口在趋势的尾声出现 特点：会迅速被填补缺口出现后会出现典型的头部形态缺口出现在5浪居多缺口出现后量价背离：上升时，此类缺口出现前往往放出天 量，随即出现天价，而缺口出现后量迅速萎缩；下跌时情况相 反。莱茵生物2009年4月7月的走势图突 破 型 缺 口中 继 型 缺 口消 耗 型 缺 口莱茵生物2009年12月18日出现岛型缺口岛

5、型 缺 口(3)缺口分析时要注意： 在一轮行情中，未必会出现所有类型的缺口。 缺口分析应与行情的级别相联系。即缺口出现 在日K线还是周K线中。六形态分析 1、形态类型： 行进型：涨跌途中，走势方向明确。 整理型：涨跌停顿，形态完成后维持原趋势方向 。 转势型：涨跌拐头，形态完成后趋势反向。 (1) 行进型形态分析要素： 斜率 实体变化：实体变化越大，涨/跌势越强 缺口 成交量(2) 整理形态与转势形态的区 别整理形态态转势转势 形态态方向形态态完成维维持原 方向形态态完成改变变原方向成 交 量成交量平平成交量落差大天价 天量地价 地量时时 间间 短暂暂 四周原则则：下跌时时整理超过过四周， 则

6、则以后会维维持原趋势趋势 ；上升时时整理 超过过四周，则则以后会下跌；若整理 时间时间 短，则还则还 可能会上升 较长较长 除“V”字形外，转势转势 形态态构 筑时间较长时间较长 波 动动 幅 度 涨涨跌的落差小 涨涨跌的落差大 形 态态 完 成 后 的 涨涨 跌 势势 头头 涨涨跌一般为为整理形态宽态宽 度涨涨跌势头势头 强，一般可达到 转势转势 形态宽态宽 度的1.5 - 2倍aaNHSSb2b2.整理形态的具体图形 （1）三角形类型收敛三角形扩大三角形对称三角形涨跌势不明 (见图a ) 上升三角形大多属于上升途中的停顿 (见图b )下降三角形大多属于下跌途中的停顿 (见图c ) 常在人们

7、情绪或消息处于异常时出现，较少见。扩大 三角形,可能是趋势尾声段前的最后整理。 (见图d ,e) 图a. 对称 三角形图b. 上升 三角形图c. 下降 三角形图d. 扩大三角形特点：三角形整理后，涨跌势较弱若在三角形的2/3处突破，则势头可能稍强，涨跌幅 度可达到三角形的宽度在三角形的顶端突破，则势头很弱aa2/31/3三角形一般有五浪（a、b、c、d、e），以三角形中 第一个涨/跌处作为a，5个波段维系0.618比例关系acebdacebd三角形整理后， 若放量上涨缩量下跌（2）矩形类型平行矩形 (见图a)下倾矩形 (见图b)上倾矩形 (见图c)图a 平行矩形图b 下倾矩形 图c 上倾矩形特

8、点：矩形整理后的走势强于三角形，矩形突破后 的最小涨/跌幅为矩形的宽度。矩形一般不受“浪”多少的限制矩形整理后，若放量向上突破缩量向下突破acegbfd(3)旗形 类型方旗形尖旗形 (见图c) 尖旗形的力量 不及方旗形上升旗形 (见图 a)下跌旗形 (见图b)继续上涨图a 上升旗 形继续下跌图b 下跌旗 形图c 尖旗 形特点：旗形整理时，成交量大幅萎缩 旗形整理结束后，继续原趋势，突破后的涨/跌 幅为旗杆的长度（从突破点算起）aa1950151017801331e.g.沪市走势2240（4）菱形（较罕见）：常出现在下跌途中菱形整理突破后，涨/跌幅为菱形的对角线长度(5)楔形 类型aa下降楔形

9、(见图a)上升楔形 (见图b)特点：A、上升楔形形成过程逐步缩量，下降楔形则放量B、上升楔形下跌途中出现，涨势乏力要续跌，基本目标 跌到起涨点下降楔形上升途中出现，跌势乏力要续涨，基本目标涨 到起跌点C、楔形5浪完成，每个小浪为三浪D、楔形也可为主升浪、主跌浪中突破形态，常出现在5浪、 C 浪，分析结论与此相同。图a 下降楔形图b 上升楔形4转势具体形态分析 （1）头肩形（此形态容易与矩形混淆）头肩顶头肩底头肩形HHSSSS简单头肩顶（底）NN特点：颈线不能过于倾斜。 头肩顶：左肩头右肩，量依次减少。头肩底：左肩头右肩，量依次增加。复合头肩顶（底 ）若成交量平平，则可能是矩形或三角形。头肩顶/

10、头肩底出现前应有一波明显的涨势/跌势。头肩底的形成时间长于头肩顶的形成时间。突破颈线后，涨跌幅度一般为头部到颈线垂直距 离的1-3倍。有效突破的条件： A、收盘价突破颈线 B、破位反抽/回拉后不再回到颈线以下/以上 C、破位放量，反抽无量 D、突破颈线后在颈线位下方/上方逗留2天以上a3a止损点的确定： （A）试探性停损（B）加码停损）（C）全部停损（2）双顶双底（M头/W底）此形态更易与矩形混淆特点：双顶的右肩应略低于左肩，双底的右肩应略高 于左肩，至少两肩持平（以收盘价为准）；颈线位原则 上是水平线ABC成交量：双顶左顶大右顶小双底左底小右底大突破颈线后，涨跌幅度为上边线至下边线宽度的1-

11、2倍2aa有效突破的条件：同“头肩形”(3)三顶三底此形态易与旗形混淆特点：三个顶/底应一个比一个低/高 颈线位的确定：连接前两个拐点成交量：三顶逐步递减三底逐步递增三个顶/底持续的时间至少为20天止损点的确定：A-B-C(3)圆形连接每一段走势的中点，形成圆弧圆顶圆底圆形w 特点：成交量：两头大中间小，呈现倒弧形走势较长，且圆底的形成时间长于圆顶，不易察 觉。 形态完成时会出现N形的反抽/回落（但不过圆形 的顶/底），形成柄状图形，之后下跌/上涨。颈线的确定：以柄状的起点为基准作水平线。圆形彻底完成的标志：柄状产生、颈线破位。（5）V字形特点： 形态出现前无征兆，一般不可预测 出现V字形的当

12、天，成交量是平时的3-5倍 第一阻力位是V字形左边的交易密集区 有时上升V字形出现后会发生回退，回退时的成 交量是V字形出现当日成交量的1/3-1/2 下跌V字形反抽时应止损，上升V字回落时应介入止损介入5整理形态和转势形态混淆时的对策若难以判断是何形态，可按以下方法进行决策A：试探性买卖B：加码买卖C：全部买卖操作时不应“全进全出”追涨停损七 波浪分析1分析依据：历史会重演形态分析与波浪分析的区别：形态分析适用于中短期走势波浪分析适用于中长期走势，且能告知处于循环周期中的哪个阶段、哪个级别。2分析基础：道氏理论 道氏理论的要点：价格的波动可分为三个级别主浪、次浪、日常浪 主浪代表正的潮流，最

13、为重要次浪代表反的潮流，可用于适当回避风险日常浪代表小波动，一般不可测 主浪与次浪的关系：对半回调，极限是2/3。即次浪回调至主浪的一半，至多2/3；若回调超过了2/3， 则 次浪转变为主浪。实际中通常以0.618作为基准。 走势与成交量要配合波浪分析的创始人：艾略特波浪分析适合的条件：a. 市场足够大，无人能操纵。b. 只适用于指数分析，不适合小盘股走势分析。c. 宜粗不宜细，宜长不宜短。波浪分析的数学基础：费氏数列日常浪次浪主浪3.主要内容-浪形 (1) 八波段循环上循环：上下，看低点间隔的距离 下循环：下上，看高点间隔的距离 主要内容浪形第一要素幅度第二要素时间第三要素每一个波段中蕴含着

14、更小的波段与循环周期同时其 又是更大周期的子周期。主浪5ac4321b次浪次浪主浪cba54321短期走势：看日K线中期走势：看周线长期走势：看月、季、年线周期中的牛 市1；5；21 ；89周期中的熊 市1；3；13 ；55完整的市场周期2； 8；34；144大自然的神奇数字w 费波南西系数 1；1；2；3；5；8；13；21；34；55；89； 144 其顺序的两个数字相加后，等于次一个序列的数字 1+1=2 2+1=3 3+2=5 5+3=8 8+5=13 13+8=21 21+13=34 34+21=55 其顺序中前后两个数字相除的结果，大约接近黄金比例 13/8=1.625 21/13

15、=1.615 89/55=1.618 8/13=0.615 89/144=0.618 144/233=0.618黄金比例w 黄金数字、黄金矩形、黄金螺旋黄金数字：0.618；1.618；0.382；3.236；(2)主浪推动浪：代表主浪的方向特征：a、正常情况下，每一个推动浪可分为5浪，但有 时也可能走出失败浪或延伸浪。失败浪：第5浪没有走出第5浪的高度，波段的实际 高度由第3浪代表，所以实际上只有3浪延伸浪：一个推动浪分为9浪主 浪推动浪：、浪调整浪（上循环）反弹浪（下循环）：、浪b、第3浪不能是最短的一浪。c、若3个推动浪中有一浪走出延伸浪，则其 他两浪等长。d、第5浪经常出现锲形。54321 45231正常浪失败浪延伸浪调整浪/反弹浪：代表对主浪的短暂修正 特征：a、第4浪不能与第1浪重叠。b、每个调整浪可能在子4浪附近结束。c、2浪与4浪存在着交替原则。d、2浪与4浪的幅度、时间取决于1浪与3浪的 强度。 均衡原则：涨跌时间越长，调整时间也越长； 前一波走势越温和，而后的调整也越温和。(3) 次浪（修正浪）复杂型（之字型）A、正常型 特征：（）a= c；b= 0.382a0.618a ,大多为0