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1、期货持仓技巧一旦交易者打定主意在某市场开立头寸, 并且选准了入市时机,下面就该决定买卖多少合约了,下面就让我带你们了解一下吧。您在任何时候所愿意承受的最大损失程度。 无论哪个市场,您必须设定自己愿意承受的最大风险,或所愿意承担的最大损失。您必须计算,自己所能容忍最大损失占总交易资本的百分率。也必须清楚,总体部位在任何时候所愿意承担的最大风险,以及认赔水平。换言之,如果某天某星期或其他时间单位发生 X美元的损失, 您就完毕所有部位最起码也要完毕亏损部位。这种认赔情况一旦发生,最好暂时休息一段时间,让自己稍微冷静后重新出发。短线交易者应该设定每天所允许出现的最大损失。 一旦出现这种损失, 不妨暂停
2、交易, 到外面走一走。您也要知道何时应该调整风险。 只要市场状况发生变动,风险通常也会随之变动。所以,您必须根据市场状况调整风险程度。某些交易时机的胜算较高,或许应该承受较大的风险,建立较大的部位。如果几分钟之后将公布重大消息,行情波动转剧。在这种情况下,由于风险增大,您应该考虑出场或减少部位的暴露风险。随着风险提高,除非减少部位规模,否那么整体风险暴露程度将超过预期水平。资金管理的重要用心就在于, 交易者必须采取适当的多样化的投资形式,未雨绸缪,防范亏损阶段的降临,以保护珍贵的资本。一旦交易者打定主意在某市场开立头寸, 并且选准了入市时机,下面就该决13定买卖多少张合约了。最重要之处是, 不
3、要在哪个单独的市场或市场群类中卷入太深,以免接二连三地吃亏赔本,招致灭顶之灾。虽然分散投资是限制风险的一个方法, 但也可能分散得过了头。如果交易商在同一时刻把交易资金散布于太多市场的话,那么其中为数不多的几笔盈利,就会被大量的亏损交易冲抵掉。这里头也有个一半对一半的时机问题,因此交易者必须找到一个适宜的平衡点。 有些成功的交易者把他们的资金集中于少数几个市场上。只要这些市场在当时处于趋势良好的状态,那就大功告成。在过分分散和过分集中这两个极端之间,交易者两头为难,偏偏又没有绝对牢靠的解决方法。依约翰-墨菲的经历来看,同时在四到六个不相干的市场上持有头寸,或许是一条中庸之道。关键的一点是不相干。
4、交易者所选择的市场之间的相关性越小,那么越能取得分散投资的成效。说起来, 让利润充分增长似乎颇容易。 只要交易者有慧眼捕捉到某市场趋势的开端,就能在相对短的时间内,获取巨额利润。然而,迟早有一天,趋势突然地停滞不前了。此时,在摆动指数上显示出超买状态,在价格图上也面临着一些重要的阻挡水平。怎么办?虽然交易者相信市场尚有很大的上涨余地,但是又担忧价格下跌,丧失帐面利润。现在,是平仓获利呢?还是安之假设素,准备忍过可能出现的调整呢?有一个方法可以解决这个间题: 交易者始终采用复合头寸来进展交易。所谓复合头寸, 是指交易者把交易的单位分成交易头寸和跟势头寸两局部。跟势头寸局部图谋长期的有利之处。对于
5、它们,交易者设置较远的止损指令,现货市场的稳固或调整留有充分的余地。从长期角度看,这些头寸能够带来最大的利润。在交易者的投资组合中, 特地留出交易头寸局部来从事频繁地出市入市的短线交易。如果市场已经到达第一个目标,接近了某个阻挡区,同时摆动指数也显示出超买状态,那么,交易者就可以针对交易头寸局部地平仓获利,或者安排较接近的止损指令。其目的是要锁定或确保利润。如果之后趋势又恢复了,那么交23易者就把已平仓的头寸重新补回来。因此,交易者最好在开场交易时,防止只做一张合约或一个单位头寸的情况。通过多单位头寸的交易,交易者就拥有了更大的灵活性,从而可能提高总的交易成绩。持仓量的算法对于持仓量的算法, 国内是这样计算的,持仓量的增加代表资金流入期货市场,反之,代表资金流出期货市场。对价格的影响要结合成交量一起分析。价格上涨1:成交量、持仓量增加,价格上涨,表示价格还可能继续上涨。2:成交量、持仓量减少,价格上涨,表示价格短期向上,不久将回落。3:成交量增加、持仓量减少,价格上升,表示价格马上会下跌。价格下跌4:成交量、持仓量增加,价格下跌,短期内价格还可能下跌。5:成交量、持仓量减少,价格下跌,短期内价格将继续下降。6:成交量增加,持仓量和价格下跌,价格可能转为上升。33