《备考2024湖北省期货从业资格之期货投资分析题库综合试卷A卷附答案》由会员分享,可在线阅读,更多相关《备考2024湖北省期货从业资格之期货投资分析题库综合试卷A卷附答案(41页珍藏版)》请在金锄头文库上搜索。
1、备考2024湖北省期货从业资格之期货投资分析题库综合试卷A卷附答案一单选题(共60题)1、若公司项目中标,同时到期日欧元入民币汇率低于840,则下列说法正确的是( )。A.公司在期权到期日行权,能以欧形入民币汇率8.40兑换200万欧元B.公司之前支付的权利金无法收回,但是能够以更低的成本购入欧元C.此时入民币欧元汇率低于0.1 190D.公司选择平仓,共亏损权利金l.53万欧元【答案】 B2、作为互换中固定利率的支付方,互换对投资组合久期的影响为( )。A.增加其久期B.减少其久期C.互换不影响久期D.不确定【答案】 B3、如果C表示消费、I表示投资、G表示政府购买、X表示出口、M表示进口,
2、则按照支出法计算的困内生产总值(GDP)的公式是( )。A.GDP=C+l+G+XB.GDP=C+l+GMC.GDP=C+l+G+(X+M)D.GDP=C+l+G+(XM)【答案】 D4、如果积极管理现金资产,产生的收益超过无风险利率,指数基金的收益就将会超过证券指数本身,获得超额收益,这就是( )。A.合成指数基金B.增强型指数基金C.开放式指数基金D.封闭式指数基金【答案】 B5、投资者对结构化产品的发行者的要求不包括()。A.净资产达到5亿B.较高的产品发行能力C.投资者客户服务能力D.融资竞争能力【答案】 A6、某大型电力工程公司在海外发现一项新的电力工程项项目机会,需要招投标,该项目
3、若中标。则需前期投入200万欧元。考虑距离最终获知竞标结果只有两个月的时间,目前欧元人民币的汇率波动较大且有可能欧元对人民币升值,此时欧元/人民币即期汇率约为8.38,人民币/欧元的即期汇率约为0.1193。公司决定利用执行价格为0.1190的人民币/欧元看跌期权规避相关风险,该期权权利金为0.0009,合约大小为人民币100万元。该公司需要( )人民币/欧元看跌期权( )手。A.买入;17B.卖出;17C.买入;16D.卖出;16【答案】 A7、设计交易系统的第一步是要有明确的交易策略思想。下列不属于策略思想的来源的是( )。A.自下而上的经验总结B.自上而下的理论实现C.自上而下的经验总结
4、D.基于历史数据的数理挖掘【答案】 C8、假如一个投资组合包括股票及沪深300指数期货,s=120,f=115,期货的保证金比率为12%。将90%的资金投资于股票,其余10%的资金做多股指期货。据此回答以下四题91-94。 A.1.86B.1.94C.2.04D.2.86【答案】 C9、下列关于各种交易方法说法正确的是()。A.量化交易主要强调策略开发和执行方法B.程序化交易主要强调使用低延迟技术和高频度信息数据C.高频交易主要强调交易执行的目的D.算法交易主要强调策略的实现手段是编写计算机程序【答案】 A10、根据下面资料,回答71-72题 A.公司在期权到期日行权,能以欧元人民币汇率8.4
5、0兑换200万欧元B.公司之前支付的权利金无法收回,但是能够以更低的成本购入欧元C.此时人民币欧元汇率低于0.1190D.公司选择平仓,共亏损权利金1.53万欧元【答案】 B11、对于金融衍生品业务而言,()是最明显的风险。A.操作风险B.信用风险C.流动性风险D.市场风险【答案】 D12、波浪理论认为股价运动的每一个周期都包含了( )过程。A.6B.7C.8D.9【答案】 C13、我国食糖主要包括甘蔗糖和甜菜糖,季节性生产特征明显,国内食糖榨季主要集中于( )。A.11月至次年7月B.11月至次年1月C.10月至次年2月D.10月至次年4月【答案】 D14、根据美林投资时钟理论,随着需求回暖
6、,企业经营状况得到改善,股票类资产在复苏阶段迎来黄金期,对应的是美林时钟( )点。A.123B.36C.69D.912【答案】 D15、考虑一个40%投资于X资产和60%投资于Y资产的投资组合。资产X回报率的均值和方差分别为0和25,资产Y回报率的均值和方差分别为1和12.1,X和Y相关系数为0.3,下面( )最接近该组合的波动率。A.9.51B.8.6C.13.38D.7.45【答案】 D16、2010年某国玉米的期初库存为1000万吨,当年玉米产量为10000万吨,当期消费为9000万吨,当年进口量为200万吨,出口量为300万吨,则该国期术库存为( )万吨。A.1700B.900C.19
7、00D.700【答案】 C17、下列说法错误的是()。A.美元标价法是以美元为标准折算其他各国货币的汇率表示方法B.20世纪60年代以后,国际金融市场间大多采用美元标价法C.非美元货币之间的汇率可直接计算D.美元标价法是为了便于国际进行外汇交易【答案】 C18、当前十年期国债期货合约的最便宜交割债券(CTD)报价为102元,每百元应计利息为0.4元。假设转换因子为1,则持有一手国债期货合约空头的投资者在到期交割时可收到( )万元。A.101.6B.102C.102.4D.103【答案】 C19、原油价格上涨会引起石化产品终端消费品价格( )A.上涨B.下跌C.不变D.没有影响【答案】 A20、
8、导致场外期权市场透明度较低的原因是()。A.流动性低B.一份合约没有明确的买卖双方C.品种较少D.买卖双方不够了解【答案】 A21、Gamma是衡量Delta相对标的物价变动的敏感性指标。数学上,Gamma是期权价格对标的物价格的( )导数。A.一阶B.二阶C.三阶D.四阶【答案】 B22、利率类结构化产品中的金融衍生工具不能以()为标的。A.基准利率B.互换利率C.债券价格D.股票价格【答案】 D23、Shibor报价银行团由16家商业银行组成,其中不包括()。A.中国工商银行B.中国建设银行C.北京银行D.天津银行【答案】 D24、某交易者以287港元股的价格买入一张股票看跌期权,执行价格
9、为65港元股;该交易者又以156港元股的价格买入一张该股票的看涨期权,执行价格为65港元股。(合约单位为1000股,不考虑交易费用)如果股票的市场价格为5850港元股时,该交易者从此策略中获得的损益为( )。A.3600港元B.4940港元C.2070港元D.5850港元【答案】 C25、下列不属于压力测试假设情景的是()。A.当日利率上升500基点B.当日信用价差增加300个基点C.当日人民币汇率波动幅度在2030个基点范围D.当日主要货币相对于美元波动超过10【答案】 C26、随后某交易日,钢铁公司点价,以688元/干吨确定为最终的干基结算价。期货风险管理公司在此价格平仓1万吨空头套保头寸
10、。当日铁矿石现货价格为660元湿吨。钢铁公司提货后,按照实际提货吨数,期货风险管理公司按照648元湿吨x实际提货吨数,结算货款,并在之前预付货款675万元的基础上多退少补。最终期货风险管理公司()。A.总盈利17万元B.总盈利11万元C.总亏损17万元D.总亏损11万元【答案】 B27、下列关于基本GARCH模型说法不正确的是()。A.ARCH模型假定波动率不随时间变化B.非负线性约束条件(ARCH/GARCH模型中所有估计参数必须非负)在估计ARCH/GARCH模型的参数的时候被违背C.ARCH/GARCH模型都无法解释金融资产收益率中的杠杆效应D.ARCH/GARCH模型没有在当期的条件异
11、方差与条件均值之间建立联系【答案】 A28、下列哪项不是量化交易所需控制机制的必备条件?()A.立即断开量化交易B.连续实时监测,以识别潜在的量化交易风险事件C.当系统或市场条件需要时可以选择性取消甚至取消所有现存的订单D.防止提交任何新的订单信息【答案】 B29、计算互换中英镑的固定利率( )。A.0.0425B.0.0528C.0.0628D.0.0725【答案】 B30、()主要是通过投资于既定市场里代表性较强、流动性较高的股票指数成分股,来获取与目标指数走势一致的收益率。A.程序化交易B.主动管理投资C.指数化投资D.被动型投资【答案】 C31、6月份,某交易者以200美元吨的价格卖出
12、4手(25吨手)执行价格为4000美元吨的3个月期铜看跌期权。期权到期时,标的期铜价格为4170美元吨,则该交易者的净损益为()。A.-20000美元B.20000美元C.37000美元D.37000美元【答案】 B32、套期保值有两种止损策略,一个策略需要确定正常的基差幅度区间;另一个需要确定()。A.最大的可预期盈利额B.最大的可接受亏损额C.最小的可预期盈利额D.最小的可接受亏损额【答案】 B33、在场外期权交易中,提出需求的一方,是期权的()。A.卖方B.买方C.买方或者卖方D.以上都不正确【答案】 C34、()已成为宏观调控体系的重要组成部分,成为保障供应、稳定价格的“缓冲器”、“蓄水池”和“保护伞”。A.期货B.国家商品储备C.债券D.基金【答案】 B35、某大型电力工程公司在海外发现一项新的电力工程项项目机会,需要招投标,该项目若中标。则需前期投入200万欧元。考虑距离最终获知竞标结果只有两个月的时间,目前欧元人民币的汇率波动较大且有可能欧元对人民币升值,此时欧元/人民币即期汇率约为8.38,人民币/欧元的即期汇率约为0.1193。公司决定利用执行价格为0.1190的人民币/欧元看跌期权规避相关风险,该期权权利金为0.0009,合约大小为人民币100万元。若公司项