2021年秋季证券投资分析证券从业资格考试检测试卷（附答案及解析）

2021年秋季证券投资分析证券从业资格考试检测试卷（附答案及解析）一、单项选择题（共60题，每 题1分）。1、该公司的现金流动负债比是（）。A、1.13B、57C、1.2D、38【参考答案】：B2、下列关于行业生命周期分析的说法，错误的是（）oA、在幼稚期，由于新行业刚刚诞生或初建不久，只有为数不多的投资公司投资于这个新兴的行业B、成长期的企业的利润虽然增长很快，但所面临的竞争风险也非常大，破产率与被兼并率相当高C、一般而言，技术含量高的行业成熟期历时相对较长，而公用事业行业成熟期持续的时间较短D、行业的衰退期往往比行业生命周期的其他三个阶段的总和还要长，大量的行业都是衰而不亡【参考答案】：C3、就我国而言，（）会促使部分资金由银行储蓄转变为股票投资,从而对证券市场产生积极影响。A、提高利率B、征收利息税C、加征股票收益税D、加征股票交易印花税【参考答案】：B4、收入政策的总量目标着眼于近期的()oA、产业结构优化B、经济与社会协调发展C、宏观经济总量平衡D、国民收入公平分配【参考答案】：C5、行业经济活动是()的主要对象之一。A、微观经济分析B、中观经济分析C、宏观经济分析D、技术分析【参考答案】：B6、相关系数r的数值范围是()oA.|r|lD.ir l l【参考答案】：B7、一般说来，可以根据下列()因素判断趋势线的有效性。A、趋势线的斜率越大，有效性越强B、趋势线的斜率越小，有效性越强C、趋势线被触及的次数越少，有效性越被得到确认D、趋势线被触及的次数越多，有效性越被得到确认【参考答案】：D8、关于M M 定理，以下说法不正确的是()oA、也称套利定价技术B、M M 是诺贝尔经学奖获得者莫格里亚尼迪和米勒的姓氏的第一个字母C、它认为企业的市场价值与企业的资本结构有关D、它假设存在一个完善的资本市场，使企业实现市场价值最大化的努力最终被投资者追求最大投资收益的对策所抵消【参考答案】：C9、以下不属于证券市场信息发布媒体的是()oA、电视B、广播C 报纸杂志D、内部刊物【参考答案】：D10、技术高度密集型行业一般属于()市场。A、完全竞争型B、垄断竞争型C、寡头垄断型D、完全垄断型【参考答案】：D11、某公司2 0 0 7 年税后利润2 0 1万元，所得税税率为2 5%,利息费用为4 0 万元，则该公司2 0 0 7 年已获利息倍数为()oA、7.70B、8.25C、6.45D、6.70【参考答案】：A【解析】201/(1-25%)+40/4012、行业分析的主要任务包括(),从而为政府部门、投资者及其他机构提供决策依据或投资依据。A、解析行业本身所处的发展阶段及其在国民经济中的地位B、分析影响行业发展的各种因素以及判断对行业的影响力度C、预测并引导行业的未来发展趋势，判断行业投资价值，揭示行业投资风险D、以上都对【参考答案】：D13、主营业务利润率是主营业务利润与()的百分比。A、总资产B、净资产C、固定资产D、主营业务收入【参考答案】：D主营业务利润率是主营业务利润与主营业务收入的百分比。其计算公式为：主营业务利润率=(主营业务利润/主营业务收入)X100%o14、上市公司行业分类指引将上市公司共分成()个门类。A、6B、10C、13D、2 0【参考答案】：C15、切线类技术分析方法中，常见的切线不包括()oA、趋势线B、黄金分割线C、平滑异同移动平均线D、角度线【参考答案】：C【解析】熟悉技术分析方法的分类及其特点。见教材第六章第一节,P2 6 8 o1 6、实质性重组一般要将被并购企业()以上的资产与并购企业的资产进行置换，或双方资产合并。A、3 0%B、5 0%C、6 0%D、7 5%【参考答案】：B【解析】实质性重组一般要将被并购企业5 0%以上的资产与并购企业的资产进行置换，或双方资产合并。1 7、与市场组合相比，夏普指数高表明()oA、该组合位于市场线上方，该管理者比市场经营得好B、该组合位于市场线下方，该管理者比市场经营得好C、该组合位于市场线上方，该管理者比市场经营得差D、该组合位于市场线下方，该管理者比市场经营得差【参考答案】：A1 8、某企业某会计年度的资产负债率为6 0%,则该企业的权益负债比率为()OA、4 0%B、6 6.6%C、1 5 0%D、8 0%【参考答案】：C1 9、下述哪种说法同技术分析理论对量价关系的认识不符？()A、价格需要成交量的确认B、价升量不增，价格将持续上升C、股价跌破移动平均线，同时出现大成交量，是股价下跌的信号D、恐慌性大量卖出后，往往是空头的结束【参考答案】：B2 0、当政府采取强有力的宏观调控政策，紧缩银根，则()。A、公司通常受惠于政府调控，盈利上升B、投资者对上市公司盈利预期上升，股价上扬C、居民收入由于升息而提高，将促使股价上涨D、企业的投资和经营会受到影响，盈利下降【参考答案】：D2 1、假设证券C过去1 2 个月的实际收益率为1.0 5%、1.0 8%、1%、0.9 5%、1.1 0%、1.0 5%、1.0 4%、1.0 7%、1.0 2%,0.9 9%、0.9 3%、1.0 8%,则估计期望月利率为O OA、1.0 3%B、1.0 5%C、1.0 6%D、1.0 7%【参考答案】：A2 2、下列对金融期权价格影响的因素，说法不正确的是()oA、在其他条件不变的情况下，期权期间越长，期权价格越高；反之，期权价格越低B、利率提高，期权标的物的市场价格将下降，从而使看涨期权的内在价值下降，看跌期权的内在价值提高C、在期权有效期内标的资产产生的收益将使看涨期权价格上升，使看跌期权价格下降D、标的物价格的波动性越大，期权价格越高；波动性越小，期权价格越低【参考答案】：C2 3、中国证监会发布了 关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见，要求上市公司在()之前建立独立董事制度。A、2 0 0 1 年6月3 0 日B、2 0 0 1 年 1 2 月 3 1 日C、2 0 0 2 年6月3 0 日D、2 0 0 2 年 1 2 月 3 1 日【参考答案】：C2 4、生产者众多，各种生产资料可以完全流动的市场属于()oA、完全竞争B、不完全竞争C、寡头竞争D、完全垄断【参考答案】：A【解析】完全竞争的特点就是有众多的生产者和消费者，要素可以自由流动，所以A 正确。2 5、股票内在价值的计算方法模型中，假定股票永远支付固定股利的模型是O OA、现金流贴现模型B、零增长模型C、不变增长模型D、市盈率估价模型【参考答案】：B2 6、某一证券组合的目标是追求基本收益的最大化。我们可以判断这种证券组合属于()0A、防御型证券组合B、平衡型证券组合C、收入型证券组合D、增长型证券组合【参考答案】：C2 7、以未来价格上升带来的价差收益为投资目标的证券组合是()oA、收入型证券组合B、平衡型证券组合C、避税型证券组合D、增长型证券组合【参考答案】：D【解析】以未来价格上升带来的价差收益为投资目标的证券组合是增长型证券组合：28、著名的有效市场假说理论是由（）提出的。A、沃 伦 巴菲特B、尤 金 法玛C、凯恩斯=二三（二。D、本杰明 格雷厄姆【参考答案】：B【解析】20世 纪 60年代，美国芝加哥大学财务学家尤金法玛提出了著名的有效市场假说理论。29、2010年 2 月 1 2 日，沪、深证券交易所发布了（）oA、证券公司融资融券业务试点内部控制指引B、融资融券交易试点实施细则C、中国证券登记结算有限责任公司融资融券试点登记结算业务实施细则D、关于融资融券业务试点初期标的证券名单与可冲抵保证金证券范围的通知【参考答案】：D掌握影响证券市场供给和需求的因素以及影响我国证券市场供求关系的基本制度变革。见教材第三章第三节，P129。3 0、某公司2 0 1 0年利润总额为4 0 0 0 0万元，归属于普通股股东的净利润为2 5 5 0 0万元，起初发行在外普通股股数1 0 0 0 0万股，年内普通股股数未发生变化，则2 0 1 0年度基本每股收益()oA、2.5 5B、4C、6.5 5D、1.5 5【参考答案】：A【解析】考点：掌握公司变现能力、营运能力、长期偿债能力、盈利能力、投资收益和现金流量的计算、影响因素以及计算指标的含义。见教材第五章第三节，P 2 1 7 o3 1、()是全体股东的权益，是决定股票投资价值的重要基准。A、资产净值B、总资产C、总负债D、股票股利【参考答案】：A【解析】考点：熟悉影响股票投资价值的内外部因素及其影响机制。见教材第二章第三节，P 4 33 2、一般的，在投资者决策过程中，投资者应选择()行业进行投资。A、增长型B、周期型C、防御型D、幼稚型【参考答案】：A3 3、不属于波浪理论主要考虑因素的是()oA、形态B、时间C、比例D、成交量【参考答案】：D3 4、描述股价与股价移动平均线相距远近程度的指标是()oA、P S YB、B I A SC、R S ID、W M S【参考答案】：B3 5、在上升趋势中，如果下一次未创新高，即未突破压力线，往后股价反而向下突破了这个上升趋势的支撑线，通常这意味着()OA、上升趋势开始B、上升趋势保持C、上升趋势已经结束D、没有含义【参考答案】：C3 6、目前世界上影响最大的证券投资分析师团体是()oA、A S F A【解析】B、AIMRC、E F F A SD、F L A A F【参考答案】：B3 7、自有关证券公开发行之日起()内调离的证券投资咨询执业人员，不得在公众传播媒体上刊登或发布其为客户撰写的投资价值分析报告，也不得以假借其他机构和个人名义等方式变相从事前述业务。A、3 个月B、6 个月C、1 2 个月D、1 8个月【参考答案】：D3 8、反映收入分配政策发生变化的举措是()oA、扩大国债发行量B、实行“利改税”C、回购国债D、提高再贴现率【参考答案】：B3 9、下列说法错误的是()oA、适度的通货膨胀有利于股票价格上扬B、增加财政补贴可以扩大社会总需求和刺激供给增加C、回购部分短期国债有利于股票价格上扬D、提高法定存款准备金率有利于股票价格上扬【参考答案】：D4 0、该公司每股营业现金净流量是()oA、1.2B、1.2 5C、1.5D、1.75【参考答案】：C4 1、史蒂夫.罗斯突破性地发展了资本资产定价模型，提 出()oA、资本资产定价模型B、套利定价理论C、期权定价模型D、有效市场理论【参考答案】：B4 2、()是指工业行业在报告期内以货币表现的工业生产活动的最终成果，是衡量国民经济的重要统计指标之一。A、工业增加值B、经济增加值C、国民生产总值D、国内生产总值【参考答案】：A【解析】B、C、D 选项中的经济增加值、国民生产总值和国内生产总值都是总量指标，而不仅仅是反映工业行业的最终成果。A是正确答案。4 3、金融工程运作的步骤中，()是指根据当前的体制、技术和金融理论找出解决问题的最佳方案。A、诊断B、分析C、生产D、修正【参考答案】：B44、“股权分置”指我国上市公司内部形成的()两种不同性质的股票。A、国家股和社会流通股B、国家股和法人股C、非流通股和社会流通股D、A股和B股【参考答案】：C【解析】由于特殊历史原因，我国A股上市公司内部普遍形成了两种不同性质的股票，即非流通股和社会流通股。这两类股票表现出不同股、不同价、不同权的特征，这一特殊的市场制度与结构被称之为股权分置。45、()是证券投资咨询业务的一种基本形式。A、证券经纪业务B、融资融券业务C、证券营销业务D、证券投资顾问业务【参考答案】：D熟悉发布证券研究报告的业务模式、流程管理与合规管理及证券投资顾问的业务模式与流程管理。见教材第九章第一节，P412o4 6、假设证券C 过去1 2个月的实际收益率为1.0 5%、1.0 8%、1%、0.9 5%、1.1 0%、1.0 5%、1.0 4%、1.0 7%、1.0 2%,0.9 9%、0.9 3%、1.0 8%,则估计期望月利率为O OA、1.0 3%B、1.0 5%C、1.0 6%D、1.0 7%【参考答案】：A【解析】考点：掌握单个证券和证券组合期望收益率、方差的计算以及