题库检测2022年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识自我检测试卷A卷（含答案）

题库检测题库检测 20222022 年基金从业资格证之私募股权投资基年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识自我检测试卷金基础知识自我检测试卷 A A 卷（含答案）卷（含答案）单选题（共单选题（共 8080 题）题）1、关于估值调整条款，以下说法错误的是（）A.股权投资基金对目标公司的估值主要依据企业当时的经营业绩以及对未来经营业绩的预测 B.估值调整机制也常常被称为估值调整协议或者对赌条款 C.估值调整机制也分为现金补偿类和股份补偿类 D.估值调整条款只能以一个专门的协议即估值调整协议形式存在【答案】D 2、下列选项属于增值税的征税范围的是（）。A.项目上市后通过二级市场退出的收入 B.通过并购或回购等非上市股权转让方式退出的项目收入 C.股息收入 D.分红收入【答案】A 3、重置成本法的计算公式为（）。A.B.C.D.【答案】B 4、下列关于公司型股权投资基金应纳税所得额的说法中，正确的是（）。A.公司每一纳税年度的收入总额，减除不征税收入、免税收入、各类政府补贴、各项扣除以及允许弥补的以前年度亏损的余额，为应纳税所得额 B.公司每一纳税年度的收入总额，减除不征税收入、免税收入、各项扣除后的余额，为应纳税所得额 C.公司每一纳税年度的收入总额，减除不征税收入、免税收入、各项扣除以及允许弥补的以前年度亏损后的余额，为应纳税所得额 D.公司每一纳税年度的收入总额，减除不征税收入、免税收入、各项扣除以及允许弥补的上一年度亏损后的余额，为应纳税所得额【答案】C 5、关于股权投资基金的基本运作流程，说法错误的是（）。A.基金管理人选择委托有资质的第三方募集机构代为募集基金需要向证监会申请批准 B.基金管理人可以选择自行向投资者募集基金 C.只能向合格投资者募集 D.我国目前股权投资基金只允许非公开募集【答案】A 6、（2017 年真题）下列属于合伙型股权投资基金应当解散的情形是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 7、在财务尽调过程中对目标公司偿债能力进行评估时，除计算其今年来资产负债率、流动比率、利息保障倍数等指标外，以下与偿债能力评估相关度最高的一项工作是（）A.结合公司的盈利情况、（净）资产收益率、公司盈利能力变动情况综合判断 B.结合公司的现金流状况、银行资信状况、可利用的融资渠道以及授信额度等情况综合判断 C.结合公司的收入情况、市场竞争情况、公司生产规模及存货周转等情况综合判断 D.结合公司的税收优惠情况、财政补贴情况、公司对税收政策及财政补贴的依赖程度综合判断【答案】B 8、下列关于项目跟踪与监控有采取的必要的说法错误的是（）。A.被投资企业进行项目跟踪与监控，是要减少或消除信息不对称等潜在问题 B.投资机构与被投资企业的发展目标重点不相同，在企业经营中难免出现企业家的行为与投资机构利益不一致的现象 C.投资机构作为外部投资者，要减少或消除信息不对称等潜在问题，包括规避企业家的委托代理风险 D.更好地了解企业运营的实际情况，并积极应对内外部环境变化与经营风险【答案】A 9、（2017 年真题）下列可以登记为基金管理人的是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B 10、股权回购的基本运作程序通常由（）四部分构成?A.发起、协商、执行和变更登记 B.发起、谈判、执行和变更登记 C.发起、协商、协议签署和变更登记 D.登记、协商、执行和变更登记【答案】A 11、（2017 年真题）在股权投资基金退出阶段，律师提供的服务不包括（）。A.按照基金管理人的委托，研究基金投资的退出结构及方式 B.按照法律规定和基金合同的约定，协助确定清算主体 C.根据不同退出方式的相关法律规定，起草相关法律文件 D.参与谈判，协助基金管理人最大限度地获取合法投资收益【答案】B 12、（2017 年真题）某股权投资基金拟投资甲公司，甲公司的管理层承诺投资当年的净利润为 20 亿元，按投资当年的净利润的 15 倍市盈率进行投资后估值，则甲公司投资后价值是（）亿元。A.30 B.7.5 C.18 D.20【答案】A 13、基金产品的风险等级按照风险由低到高的顺序，至少划分为（）等级 A.三个 B.四个 C.五个 D.六个【答案】C 14、关于并购基金，表述正确的是（）。A.并购基金在收购中通常采用较高的杠杆率 B.战略投资者因对协同效应的预期从而支付的收购价格通常低于并购基金 C.并购基金主要对企业新增的股权进行投资 D.并购基金的投资收益主要来源于所投资企业的价值创造【答案】A 15、关于杠杆收购基金，表述错误的是（）A.夹层资本通常是杠杆收购基金为收购提供自有资金的主要方式 B.夹层资本通常无法要求融资方提供资产担保 C.夹层资本具有较大的弹性，通常用来满足特定交易需求 D.银行贷款可以作为杠杆收购主要的资金来源【答案】A 16、股权投资基金管理人通常是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】C 17、夹层资本是杠杆收购的收购资金来源之一，下列关于夹层资本的说法，错误的是（）。A.夹层资本是指处于资本结构的中间位置，收益和风险介于银行贷款和股权资本之间的资本形态 B.在杠杆收购融资中，夹层资本比银行贷款优先级低、成本高 C.在杠杆收购融资中，夹层资本比股权资本优先级高、成本低 D.夹层资本通常采取普通股的形式【答案】D 18、（2018 年真题）中国证监会及其派出机构可以对以下哪些主体的违法违规行为进行行政处罚 A.、B.、C.、D.、【答案】B 19、（2017 年真题）基金业协会于（）发布了私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）（简称登记备案办法），该办法明确规定基金业协会负责办理基金管理人登记及私募基金备案，对私募基金业务活动进行自律管理。A.2014 年 1 月 17 日 B.2014 年 10 月 1 日 C.2015 年 4 月 30 日 D.2015 年 1 月 17 日【答案】A 20、跨境股权投资包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A 21、关于总收益倍数(TVPI),说法正确的是（）A.总收益倍数(TVPI)比已分配收益倍数(DPI)更能反映投资者某一时点的账面回报水平 B.计算时点越靠后，总收益倍数（TVPI)越大 C.总收益倍数(TVPI)始终大于已分配收益倍数(DPI)D.总收益倍数(TVPI)反映的是投资基金的回收情况【答案】A 22、清算大致分为（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 23、自行募集机构是指基金管理人直接募集其管理的基金，受托募集机构是指（）。A.基金管理人委托第三方机构代为募集基 B.基金管理人 C.第三方合作机构 D.基金销售机构【答案】A 24、（2016 年真题）B 基金是一家已有 190 名投资者的契约型股权投资基金，B基金还可以接受下述哪类主体作为投资者？（）A.10 名投资者成立的契约型股权投资基金 B.15 名投资者成立的契约型股权投资基金 C.12 名自然人 D.11 名合伙人的有限合伙企业【答案】A 25、合格投资者是指达到规定资产规模或者收入水平，以下属于合格的机构投资者为（）。A.净资产 2000 万的销售公司 B.总资产 500 万元的广告公司 C.总负债 1000 万元的生产企业 D.流动资产为 1500 万的运输公司【答案】A 26、股权投资基金的信息披露义务人应当在（）结束之日起 10 个工作日内向投资者披露基金投资项目、投资额度、基金资产等信息 A.每季度 B.每月 C.每周 D.每六个月【答案】A 27、网站公示的私募基金管理人基本情况不包括（）。A.名称，成立时间，登记时间 B.住所，联系方式主要负责人 C.基本诚信信息 D.过往业绩【答案】D 28、下列关于股权投资基金财务会计报告的说法，错误的是（）。A.由股权投资基金管理人负责编制 B.4 分为年度、半年度财务会计报告 C.包括资产负债表、利润表等会计报表 D.基金募集者对财务报告相关内容进行复核【答案】D 29、(2016 年)关于投资后管理的作用，表述错误的是（）。A.减少或消除潜在的投资风险 B.防止被投资企业实际控制人做出损害投资方股权和利益的行为，有利于及时了解被投资企业经营运作情况 C.帮助被投资企业提升价值，以实现被投资企业最大程度的增值 D.消除被投资企业成长的高度不确定性【答案】D 30、1976 年()成立以后，开始出现了专业化运作的并购投资基金，即经典的狭义意义上的私人股权投资基金。A.KKR B.黑石 C.凯雷 D.德太投资【答案】A 31、股权投资基金这一资产类别在投资者的资产配置中通常具有（）的特点。A.低风险、低期望收益 B.低风险、高期望收益 C.高风险、低期望收益 D.高风险、高期望收益【答案】D 32、合伙型股权投资基金的参与主体主要包括（）A.基金投资人、有限合伙人及基金托管人 B.普通合伙人、有限合伙人及基金托管人 C.普通合伙人、有限合伙人及基金管理人 D.基金合伙人、基金托管人【答案】C 33、股权投资基金的监管的（）原则是指股权投资基金监管机构在制定监管规范以及实施监管行为时，注重金融机构的风险防控和偿付能力，以确保基金运行稳健和基金财产安全，切实保护投资者的合法权益。A.依法监管 B.适度监管 C.审慎监管 D.分类监管【答案】C 34、（2018 年真题）下列关于股权投资基金宣传推介材料的说法正确的是（）A.推介材料登载的管理人管理的其他股权投资基金过往业绩可以只是部分不连续的业绩 B.推介资料不能登载基金过往业绩 C.推介材料登载基金过往业绩的，应当特别声明基金的过往业绩不预示其未来的业绩 D.推介材料登载管理人管理的其他股权投资基金的过往业绩表示为该只基金的业绩构成保障【答案】C 35、以下不属于可申请基金销售业务资格的主体是（）。A.证券投资咨询机构 B.证券公司 C.商业银行 D.财务公司【答案】D 36、2014 年 8 月 21 日，中国证监会颁布的私募投资基金监督管理暂行办法，明确中国证券投资基金业协会对股权投资（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 37、股权投资基金管理人通常设立投资决策委员会行使投资决策权。投资决策委员会委员聘任和议事规则制定通常由投资管理人（）负责。A.、B.、C.、D.、【答案】B 38、关于杠杆收购中的夹层资本，以下说法正确的是（）A.收益比股权资本高 B.通常会要求融资企业提供资产抵押 C.灵活性小，无法满足个注化交易需求 D.成本比银行贷款高【答案】D 39、关于创业投资的相关概念，表述错误的是（）A.创业企业，通常指处于创建或重建过程中的成长性企业，包含已经在公开市场上市的企业 B.创业投资企业不得从事担保业务和房地产业务，但是购买自用房地产除夕卜 C.经与被投资企业签订投资协议，创业投资企业可以以股权和优先股、可转换优先股等准股权方式对未上市企业进行投资 D.创业投资，系指向创业企业进行股权投资，以期所投资创业企业发育成熟或相对成熟后主要通过股权转让获得资本增值收益的投资方式【答案】A 40、以下关于股权投资基金的托管说法错误的是（）A.为了保证基金财产的安全，按照管理权和保管权分离的原则进行运作 B.基金托管人与基金管理人形成相互合作、相互监督、相互制衡的关系 C.股权投资基金要求强制托管 D.在不进行托管的情况下，股权投资基金可以选择资产保管机构作为基金管理人的代理人，对基金资产承担保管职责【答案】C 41、下列符合内控指引规定的有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A 42、下列关于股权投资基金托管人和财产保管机构的说法中，错误的是（）。A.基金管理人对基金财产进行保管 B.在不进行托管的情况下，股权投资基金可以选择资产保管机构作为基金管理人的代理人，对基金资产承担保管职责 C.基金投资者和基金管理人协商约定是否进行托管 D.在股权投资基金运作中引入基金托管制度，有利于基金财产的安全和投资者利益的保护【答案】A 43、（2018 年真题）关于股权投资协议中的回售权条款,描述错误的是（）A.一般在新老股东之间发生 B.体现了对股权投资方利益的保护 C.体现了目标企业要求投