中间业务和表外业务管理课件

《中间业务和表外业务管理课件》由会员分享，可在线阅读，更多相关《中间业务和表外业务管理课件（84页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。

1、2019/8/17,1,第8章 中间业务和表外业务管理,教学目的 通过本章学习，要求了解中间业务和表外业务的含义及其区别与联系、 特点、分类、发展背景；掌握几种重要的中间业务和表外业务的经营与管理，如租赁与信托、担保、承诺、贷款出售与资产证券化等。,2019/8/17,2,第一节 中间业务和表外业务概述,一、中间业务与表外业务的涵义 （一）如何定义中间业务和表外业务 较长时期以来，我国银行界习惯将资产、负债业务以外的其他业务统称为中间业务：“中间业务是指商业银行通过为客户办理支付、进行担保和其他委托事项，从中收取手续费的各项业务。这些业务游离于负债与资产业务之外，又与之有一定的联系。”,201

2、9/8/17,3,该定义不够准确，这是因为商业银行资产、负债业务外的其他业务中，许多有可能转化为负债或资产。 对中间业务的规范定义是：,中间业务是指商业银行不需要动用自己或较少动用自己的资金，以中间人身份参与业务，代客户办理收付或其他委托事项，为客户提供金融服务并收取手续费的业务。,2019/8/17,4,表外业务的定义：,表外业务是指或有债权和或有债务的业务。即那些按通行会计准则不列入资产负债表，或不直接形成资产或负债，但在一定条件下会转化为资产或负债的经营活动。这是一种有风险的经营活动。,2019/8/17,5,（二）中间业务与表外业务的关系 1、目前理论界的几种理解： （1）中间业务等同

3、于表外业务。 （2）中间业务包括表外业务。 （3）表外业务包括中间业务。 2、二者的联系 （1）都不在资产负债表上反映； 中间业务是银行以中间人身份为客户办理货币收付和其他委托事项的业务；表外业务也主要是银行充当中间者为客户提供非资金服务。,2019/8/17,6,（2）具有基本相同的收入形态； 即都是非利息收入，包括各种服务手续费、佣金等 （3）二者在外延上具有交叉性。如图所示。,中间 业务,表外 业务,担保,2019/8/17,7,3、二者的区别 （1）属性不同 中间业务是银行不动用或基本不动用自己的资财以中间人身份代客收付和办理委托事项，并收取手续费的业务；表外业务是银行在表外科目记载或

4、在表外附列，并形成或有资产和或有负债的业务。 （2）范围不同（见分类） （3）风险程度不同 （4）受监管的程度不同,2019/8/17,8,二、中间业务与表外业务的种类,中间 业务,代理类业务,咨询顾问业务,表外 业务,信托业务,租赁业务,担保业务,银行卡业务,结算类业务,衍生金融工具交易,承诺业务,有追索权的资产出售,2019/8/17,9,三、中间业务的特点 （1）特定的业务方式； （2）业务的多样性； （3）业务的资金非占用性； （4）业务的低成本性； （5）业务的稳定和较高收益性； （6）业务的低风险性。,2019/8/17,10,四、表外业务的发展现状及原因,（一）发展状况 上世纪8

5、0年代以来，西方国家银行为了获得新的发展空间，大量经营表外业务。目前，全球金融资产是世界GDP的4.2倍，全球衍生工具总市值约680万亿美元，是全球GDP的10倍之多，其中仅美国就有400万亿美元。 随着表外业务的大量增加，银行非利息收入迅速增长。表外业务收入已达达到银行总收入的30%以上，大银行甚至超过50%。,2019/8/17,11,（二）发展原因 1. 应对竞争 （1）制度环境的放松（混业化等），非银行金融机构迅速崛起，分流了大量银行客户； （2）融资证券化和利率市场化，大大削弱了银行的盈利能力。商业银行传统生存模式受到严峻挑战，迫使商业银行在表外从事大量非传统银行业务。,2019/8

6、/17,12,2.风险管理 布雷顿森林体系解体后，汇率变动频繁，加之利率自由化的实现，工商企业迫切需要银行提供相关规避利率、汇率风险的衍生金融工具，适应这一需要，各种与利率、汇率相关的衍生工具迅速发展起来 。,2019/8/17,13,3.规避资本监管 上世纪80年代初，银行信用状况的下降促使监管机构要求银行增加资本水平。这样，商业银行一方面需要在高资本比率下运营，另一方面，由于信用状况的降低，使银行筹集资本的成本提高。这促使商业银行更多地从事不受资本充足率管制的表外业务。,2019/8/17,14,4. 客户需求多样化 伴随私人财富的增长，中产阶级人数日益增多，他们对银行服务提出了更高要求。

7、不但要求财富安全，而且对增值服务提出更多要求，商业银行适应客户理财服务需求这一变化，推出了基金、保险等多样化理财工具。,2019/8/17,15,5. 科技进步的推动 信息技术、计算机技术、电信技术的发展使商业银行能够设计出更复杂的工具，而且商业银行能够利用复杂的方法为其定价。 6.银行自身优势,2019/8/17,16,第二节 承诺业务,一、贷款承诺 1、贷款承诺的定义 贷款承诺是银行向潜在借款客户作出的在未来一定时期内按照事先约定条件向该客户提供贷款的允诺。 常被用于固定资产项目贷款以及为固定资产项目所配套的流动资金贷款。,2019/8/17,17,2、贷款承诺的特点 （1）贷款承诺是一种

8、合同化协议 与信贷额度不同，贷款承诺是一种正式的、具有法律约束力的契约。银行在承诺协议规定的期限内要随时准备向客户提供贷款，而信贷额度则是一种非合同化的贷款限额。,2019/8/17,18,（2）贷款承诺具有较大的灵活性 在贷款承诺下，借款人拥有在一定期限内根据自身的需要向银行借入一笔款项的权力，银行也可以使用不同的贷款承诺形式来提高盈利水平，降低风险。,2019/8/17,19,（3）贷款承诺具有较低的成本 借款人可以运用贷款承诺来支持自身的信誉，降低其筹资成本。借款人往往是银行所熟悉的客户，信用分析的费用相对较低。,2019/8/17,20,3、贷款承诺的类型 （1）定期贷款承诺 （2）备

9、用贷款承诺 （3）循环承诺,2019/8/17,21,（1）定期贷款承诺 是指借款人可以在承诺期内一次性全部或部分使用银行承诺的贷款金额，不管是否已提足了承诺金额，提取一次后，剩余部分不可再提取。 （2）备用贷款承诺 是指借款人可以多次使用银行承诺的贷款金额，而且剩余的承诺金额在承诺期内仍然有效。包括以下几种形式：,2019/8/17,22,直接备用承诺 借款人在承诺期内可以多次提用承诺金额，对剩余额度在剩余有效期内保留提用权力。但已归还的款项不能再次提取。 减额备用承诺 是在直接备用承诺的基础上附加承诺额度及定期自动缩减条款，规定到一定期限承诺额度将递减，如果剩余未使用的金额不足以扣减时，则

10、银行要求借款人提前偿还贷款，以弥补不足的扣减额度。,2019/8/17,23,可转换备用承诺 是在承诺合同上附加承诺转换日期条款。在指定日期以前，借款人可以多次提款，但在该日期之后自动转为定期贷款承诺，剩余款项只可一次提取，未提完部分自动作废。,2019/8/17,24,（3）循环承诺 是指借款人可以在承诺期限内多次使用银行承诺的贷款金额，并且反复使用的贷款。它与备用贷款承诺的区别在于：已偿还贷款额度也可以反复使用。 包括三种类型： 直接的循环承诺； 递减的循环承诺； 可转换循环承诺。,2019/8/17,25,二、票据发行便利,1、票据发行便利的概念 票据发行便利（NIFs）是银行提供的一种

11、中期周转性票据发行融资的承诺。根据协议，借款人可以在一定期限内循环发行短期票据筹集资金，银行承诺购买借款人未能按期出售的票据或向其提供等额信贷。 票据发行便利实质上是一种直接融资，银行充当的是包销商角色。,2019/8/17,26,2、票据发行便利的基本原理 借款人(票据发行人)同银行签订一个约定，银行承诺提供票据发行便利后，借款人可以在5至7年的中期时间内，发行一系列短期票据，以进行周转性贷款；而作出包销承诺的银行须按约定承购借款人未售完的票据余额或者提供备用信贷，如提供备用信用证。 其要点是：,2019/8/17,27,（1）票据发行人可以是金融机构，也可以是非金融机构。前者所发行的短期票

12、据多为短期存款证，后者则多采用本票形式，即欧洲票据。 （2）短期票据的期限为3个月到半年，也可短至一周，长至一年。通过发行短期票据进行中长期周转性融资。 例如在5年的包销承诺期限下发行期限半年的本票，那么使用该种票据发行便利的公司可发行构成一个系列的10套票据。,2019/8/17,28,（3）票据发行便利下的短期票据大部分以美元标值，单张票据面额很大，一般在50万美元及其以上，总额度通常高达0.25亿至1亿美元。 由于提供票据发行便利的银行通常不必将这种承兑反映在资产负债表的账面上，因而被视为表外业务。,2019/8/17,29,3、票据发行便利种类,票据发行便利根据有无包销可分为两大类：包

13、销的票据发行便利和无包销的票据发行便利。 （1）循环包销便利 银行包销客户当期发行的短期票据。如果某期票据无法推销出去，承包银行向借款人提供相应额度的资金。,2019/8/17,30,（2）可转让的循环包销便利 是指包销银行在协议有效期内，随时可以将其包销承诺的所有权利和义务转让给其它机构。 （3）多元票据发行便利 即允许借款人以更灵活的方式提取资金，它集短期预支条款、银行承兑票据于一体，使借款人在提取资金的期限和币种等方面都获得了更大的选择余地。,2019/8/17,31,4、票据发行便利的计价 借款人通过票据发行便利筹资要负担两类成本，一是支付给持票人的利息，二是支付给银行的发行安排与经营

14、等有关费用。 （1)利率的确定 票据发行的利率多以LIBOR为基础，具体则依借款人资信而定。 市场条件也会影响票据发行利率。,2019/8/17,32,(2)支付给银行的费用构成 银行向票据发行便利的使用者收取的安排经营类费用有以下四项： 前端费用或管理费。该笔费用的大小与每个参与银行承诺额的多少有关，通常为5%-10%。 包销费。借款人每年需向包销银行支付包销费。包销费按票据发行便利总额计算，视借款人资信变动，银行向资信卓著的借款人收取5%，而向资信一般的借款人收取10%-15%。,2019/8/17,33,承诺费或便利费。承诺费一般对未使用部分收取，5%-10%。 使用费。多数银行不收取使

15、用费，但也有少数便利收取这笔费用。 5、银行承担的风险 （1）差额信用风险。 （2）流动性风险。 （3）直接信用风险。在票据到期前，银行承担着发行者的信用风险。,2019/8/17,34,第三节 贷款出售与资产证券化,一、贷款出售 1、贷款出售的形式 (1)更改(Novation) 即出售贷款的银行从与借款人达成的合同中退出，由贷款买方取而代之，并与借款人重新签订新的合同，出售银行与借款人及购买者不再有任何联系。,2019/8/17,35,(2)转让(Assignment) 即出售银行将贷款合同中属于它的相关权利转让给买方，买方因此取得直接要求借款人还本付息的权利。 (3)参与(Partici

16、pation) 参与形式并不涉及贷款合同中法定权利的正式转移，但在出售银行与买方之间创造出一个无追索权的协议，买方通过支付一定金额取得获取贷款收益的权利。出售银行则保留服务权，继续管理贷款，在借款人和买方之间拨付资金。,2019/8/17,36,2、贷款出售的经济效应 贷款出售给卖方、买方、借款人带来的效应是十分明显的。 对出售银行而言： （1）出售旧贷款，代之以新贷款，可以实现资产组合多元化。 （2）出售贷款，代之以更易于变现的资产，可以提高流动性。 （3）转嫁信贷风险和利率风险，优化贷款结构，并取得更多的手续费收入。,2019/8/17,37,（4）贷款出售便于回避管制。通过减少贷款，缩小了风险资产总额，从而节约了资本，规避了管理当局增加资本的要求。 对购买贷款的银行而言： （1）贷款出售有助于实现充分分散化的贷款组合。 （2）贷款出售有利于开辟新的贷款业务领域，扩大贷款市场份额。,2019/8/17,38,3、贷款出售的定价 贷款出售的定价主要是确定出售贷款的本金和利率，往往因贷款转移方式、贷款质量等因素而有异。 （1）优质贷款出售多在参与形式下进