《苏州市吴江城市投资发展有限公司2018年度第二期中期票据募集说明书》由会员分享，可在线阅读，更多相关《苏州市吴江城市投资发展有限公司2018年度第二期中期票据募集说明书（193页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 苏州市吴江城市投资发展有限公司苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018年度第年度第二二期期中期票据募集说明书中期票据募集说明书 发行人发行人： 苏州市吴江城市投资发展有限公司 本期注册金额：本期注册金额： 人民币10亿元 本期发行金额：本期发行金额： 人民币10亿元 发行期限：发行期限： 5年 信用评级机构：信用评级机构： 中诚信国际信用评级有限责任公司 信用评级结果：信用评级结果： 发行人主体信用等级AA+级； 本期中期票据债项信用等级AA+级 担保人：担保人： 无担保 发行人：苏州市吴江城市投资发展有限公司发行人：苏州
2、市吴江城市投资发展有限公司 主承销商及簿记管理人：主承销商及簿记管理人：中信银行股份有限公司中信银行股份有限公司 二零一八年十一月二零一八年十一月 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 声明声明 本期中期票据已在中国银行间市场交易商协会注册本期中期票据已在中国银行间市场交易商协会注册， 注册不代表交注册不代表交 易商协会对本期中期票据的投资价值作出任何评价易商协会对本期中期票据的投资价值作出任何评价， 也不代表对本期中也不代表对本期中 期票据的投资风险作出任何判断期票据的投资风险作出任何判断。投资者购买本期中期票据投资者购买本期中期票据，应当认真应当认真 阅读
3、本募集说明书及有关的信息披露文件阅读本募集说明书及有关的信息披露文件，对信息披露的真实性对信息披露的真实性、准确准确 性性、完整性和及时性进行独立分析完整性和及时性进行独立分析，并据以独立判断投资价值并据以独立判断投资价值，自行承自行承 担与其有关的任何投资风险。担与其有关的任何投资风险。 发行人董事会已批准本募集说明书发行人董事会已批准本募集说明书， 发行人董事会承诺其中不存在发行人董事会承诺其中不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性、 及时性承担个别和连带法律责任。及时性承担个别和连带法律责任。 发行
4、人负责人和主管会计工作的负责人发行人负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证本募会计机构负责人保证本募 集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。 凡通过认购凡通过认购、 受让等合法手段取得并持有本期中期票据的受让等合法手段取得并持有本期中期票据的， 均视同均视同 自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。 发行人承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义务发行人承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义务， 接受投资者监督。接受投资者监督。 截至募集说明书签署日截至募集说明书签署日，
5、 除已披露信息外除已披露信息外， 无其他影响偿债能力的无其他影响偿债能力的 重大事项。重大事项。 本期债务融资工具含交叉保护条款和本期债务融资工具含交叉保护条款和事先约束事项事先约束事项， 请投资人仔细请投资人仔细 阅读相关内容。阅读相关内容。 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 I 目录目录 第一章释义第一章释义. 1 第二章风险提示及说明第二章风险提示及说明.3 一、债务融资工具的投资风险. 3 二、企业相关的风险. 3 三、或有风险. 12 第三章发行条款第三章发行条款.13 一、主要发行条款. 13 二、发行安排. 13 第四章募集资金运用第四章募集
6、资金运用.17 一、募集资金用途. 17 二、募集资金的管理. 17 三、发行人承诺. 18 四、偿债计划与偿债保障措施. 18 第五章公司基本情况第五章公司基本情况.22 一、公司基本情况. 22 二、公司历史沿革情况. 22 三、发行人股权结构及实际控制人. 25 四、独立性. 26 五、发行人重要权益投资情况. 26 六、发行人公司治理. 33 七、企业人员基本情况. 43 八、发行人的经营范围及主营业务情况. 45 九、发行人主要在建及拟建工程. 66 十、发行人发展战略. 69 十一、行业状况. 70 十二、发行人行业地位及竞争优势. 75 十三、发行人关于对符合法律法规情况. 76
7、 第六章发行人主要财务状况第六章发行人主要财务状况.79 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 II 一、发行人近年财务基本情况. 79 二、重大会计科目分析（合并口径）. 92 三、发行人有息债务及其偿付情况. 129 四、发行人关联交易情况. 137 五、或有事项. 144 六、受限资产情况. 147 七、衍生产品情况. 147 八、重大投资理财产品. 147 九、海外投资. 147 十、直接融资债务融资计划. 147 第七章发行人资信情况第七章发行人资信情况.148 一、发行人信用评级情况. 148 二、发行人及其子公司银行授信情况. 149 三、发行人
8、债务违约记录. 149 四、发行人已发行债务融资工具偿还情况. 150 第八章第八章 2018 年三季度企业基本情况年三季度企业基本情况153 一、发行人 2018 年三季度主营业务情况. 153 二、发行人 2018 年三季度财务情况. 155 三、发行人 2018 年三季度重要财务数据及指标. 168 四、发行人 2018 年三季度资信情况. 169 五、发行人 2018 年三季度重大事项情况. 172 第九章债务融资工具信用增进第九章债务融资工具信用增进.173 第十章税项第十章税项.174 一、投资债务融资工具所缴纳的税项. 174 二、声明. 174 第十一章信息披露安排第十一章信息
9、披露安排.175 一、信息披露制度. 175 二、信息披露安排. 175 第十二章投资者保护机制第十二章投资者保护机制.177 一、违约事件. 177 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 III 二、违约责任. 178 三、投资者保护机制. 179 四、不可抗力. 183 五、弃权. 183 第十三章发行有关机构第十三章发行有关机构.184 一、发行人. 184 二、承销团.错误！未定义书签。错误！未定义书签。 三、其他中介机构.错误！未定义书签。错误！未定义书签。 第十四章备查文件第十四章备查文件.186 一、备查文件. 186 二、查询地址. 186 附
10、录附录. 187 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 1 第一章释义第一章释义 在本募集说明书中，除非文中另有所指，下列词语具有如下含义： 吴江城投、吴江城投、 公司、发行公司、发行 人人 指 苏州市吴江城市投资发展有限公司。 中期票据中期票据指 具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场发行的，约定在一 定期限内还本付息的债务融资工具。 本期中期票本期中期票 据据 指 发行规模为 10 亿元的苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年 度第二期中期票据。 本期中期票本期中期票 据发行据发行 指 发行规模为 10 亿元的苏州市吴江城市投资发展有限公司 201
11、8 年 度第二期中期票据的发行。 簿记管理人簿记管理人指 制定簿记建档流程及负责具体集中簿记建档的机构，本期中期票 据发行期间由中信银行股份有限公司担任。 簿记建档簿记建档指 主承销商作为簿记管理人记录投资者认购融资券数量和价格水平 意愿的程序。 主承销商主承销商指 中信银行股份有限公司。 承销商承销商指 将负责承销本期中期票据的一家、多家、或所有机构（根据上下 文确定） 。 承销团承销团指 由本期中期票据承销商组成的承销团。 承销协议承销协议指 公司与主承销商、联席主承销商签订的苏州市吴江城市投资发 展有限公司非金融企业债务融资工具承销协议 。 余额包销余额包销指 主承销商在规定的承销期结束
12、后，将未售出的中期票据全部自行 购入的承销方式。 发行文件发行文件指 在本期发行过程中必需的文件、材料或其它资料及其所有修改和 补充文件（包括但不限于本募集说明书等） 。 募集说明书募集说明书指 公司为发行本期中期票据并向投资者披露本期中期票据发行相关 信息而制作的苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二 期中期票据募集说明书 。 交易商协会交易商协会指 中国银行间市场交易商协会。 银行间市场银行间市场指 全国银行间债券市场。 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 2 上海清算所上海清算所指 银行间市场清算所股份有限公司。 北金所北金所指 北京金融资
13、产交易所有限公司 法定节假日法定节假日指 中华人民共和国的法定及政府指定节假日或休息日（不包括香港 特别行政区、澳门特别行政区和台湾省的法定节假日或休息日） 。 工作日工作日指 北京市的商业银行的对公营业日（不包括法定节假日） 。 元元指 如无特别说明，指人民币元。 近三年及一近三年及一 期期/ 近三年近三年 又一期又一期 指 2015 年、2016 年、2017 年和 2018 年 9 月末。 公司相关释义公司相关释义 市政府市政府指 苏州市人民政府 区政府区政府指 苏州市吴江区人民政府 市国资委市国资委指 苏州市人民政府国有资产监督管理委员会 吴 江 区 国吴 江 区 国 资办资办 指 苏
14、州市吴江区人民政府国有资产监督管理办公室 开发区开发区指 吴江经济技术开发区 开 发 区 管开 发 区 管 委会委会 指 吴江经济技术开发区管理委员会 滨 湖 投 资滨 湖 投 资 集团集团 指 苏州市吴江滨湖投资集团有限公司 东 太 湖 综东 太 湖 综 合开发合开发 指 苏州市吴江东太湖综合开发有限公司 吴江排水吴江排水指 苏州市吴江城市排水管网有限公司 吴江城建吴江城建指 苏州市吴江城市建设开发有限公司 市政公用市政公用指 苏州市吴江区市政公用集团有限公司 盛 家 厍 建盛 家 厍 建 设发展设发展 指 苏州市吴江盛家厍历史街区建设发展有限公司 招 拍 挂 方招 拍 挂 方 式式 指 根
15、据土地法及国土资源相关部门的规章规定，对于经营性用 地必须通过招标、拍卖或挂牌等方式向社会公开出让国有土地， 统称为招拍挂制度 苏州市吴江城市投资发展有限公司 2018 年度第二期中期票据募集说明书 3 第二章风险提示及说明第二章风险提示及说明 投资者在评价和购买本期中期票据时，应特别认真地考虑下述各项风险因素： 一、债务融资工具的投资风险一、债务融资工具的投资风险 （一）利率风险（一）利率风险 受国民经济总体运行状况、国家宏观经济、金融政策以及国际环境变化的影 响，市场利率存在波动的可能性。由于本期债券期限较长，可能跨越一个以上的 利率波动周期，市场利率的波动可能使实际投资收益具有一定的不确
16、定性。 （二）偿付风险（二）偿付风险 在本期债券的存续期内，受国家政策、法规或行业、市场等不可控因素对发 行人的经营活动产生负面影响， 进而造成发行人不能从预期的还款来源获得足够 的资金，将可能影响本期债券本息的按时足额支付。 （三）流动性风险（三）流动性风险 由于本期债券具体上市审批事宜需要在本期债券发行结束后方能进行， 发行 人目前无法保证本期债券一定能够按照预期的时间在相关的证券交易场所上市， 亦无法保证本期债券会在债券二级市场有活跃的交易。 二、企业相关的风险二、企业相关的风险 （一）财务风险（一）财务风险 1、负债总额增加的风险、负债总额增加的风险 发行人所属基础设施建设与公用事业运营行业为资本密集型行业， 对资金的 需求较大。近年来，发行人进行基础设施建设的资金除资本金外，主要来自债务 融资。 由于发行人投资项目及规模持续快速增长， 发行人的债务规模也不断扩大。 2015-2017 年及 2018 年 1-9 月末，发行人资产负债率分别为 64.97%、62.69%、 64.54%和64.69%， 负债总额分别为229.01
