《财务管理实务 工业和信息化高职高专“十二五”规划教材立项项目 教学课件 ppt 作者 周星煜 邓燏 项目一 财务管理岗前准备》由会员分享，可在线阅读，更多相关《财务管理实务 工业和信息化高职高专“十二五”规划教材立项项目 教学课件 ppt 作者 周星煜 邓燏 项目一 财务管理岗前准备（124页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、财务管理实务,主讲人:周星煜 会计二系财务管理教研室,财务管理与会计的联系与区别,联系,区别,1、内容不同 2、任务不同 3、侧重点不同,两者关系密切， 财务管理经常会利用会计中的信息,财务管理与会计的联系与区别,研究对象一样资金运动 会计的基本职能是核算与监督 事后对已发生的资金运动的反映 财务管理的基本职能是组织、调节和监督 事前对未来资金运动的规划和管理,总结历史、陈述过去， 回答资金是如何使用。,预测前景、展望未来， 回答资金“应该”如何使用。,财务箴言：投资于知识总能够得到最好的收益,课 程 纲 要,项目一 企业财务管理岗前准备 项目二 筹资管理工作 项目三 项目投资管理工作 项目四
2、 营运资金管理工作 项目五 收益分配管理工作 项目六 全面预算管理工作 项目七 财务报告分析与评价工作,项目一 企业财务管理岗前准备,1理解财务管理的涵义 2掌握企业财务管理的主要内容 3了解财务管理的目标,【知识目标】,【技能目标】,1明确企业财务管理机构设置和人员配备 2熟练计算资金的时间价值 3熟练计算风险价值及风险报酬,子项目一 企业财务管理的基本知识,核心知识： 1什么是企业财务管理 2企业财务管理的主要内容 核心技能： 1企业财务管理工作步骤和一般程序 2能够根据企业理财环境的变化衡量企业财务风险进行正确的财务决策,一、什么是企业财务管理 财务管理，故名思义就是管理财务，它是企业组
3、织财务活动，处理企业与各方面财务关系的一项经济管理工作，是企业管理的重要组成部分。 组织企业财务活动 处理企业与各有关方面的财务关系,相关知识,（一）企业财务活动,财务活动,筹资活动,投资活动,营运活动,分配活动,【1】下列各项经济活动中，属于企业狭义投资的是（ ）。 A购买设备. B购买零部件 C购买专利权 D购买国库券,答案：D 解析：狭义投资仅指对外投资。选项A、B、C属于企业内部投资。,【2】在财务管理中，企业将所筹集到的资金投入使用的过程被称为( )。 A广义投资 B狭义投资 C对外投资 D间接投资,答案：A 解析：广义的投资是指企业将筹集的资金投入使用的过程，包括企业内部使用资金的
4、过程和对外投放资金的过程；狭义的投资仅指对外投资。,【3】如果企业现有资金不能满足企业经营的需要，还要采取短期借款的方式来筹集所需资金，这样会产生企业资金的收付，这属于筹资活动。（ ）,答案： 解析：如果资金不能满足企业经营需要，还要采取短期借款方式来筹集所需资金，这样会产生企业资金的收付，这属于资金营运活动。,（二）企业财务关系,图示:,企业与政府之间,企业与投资者之间,企业与债权人之间,企业与各部门之间,企业与职工之间,企 业 财 务 关 系,【4】在下列各项中，从甲公司的角度看，能够形成“本企业与债务人之间财务关系”的业务是（ ）。 A.甲公司购买乙公司发行的债券 B.甲公司归还所欠丙公
5、司的货款 C.甲公司从丁公司赊购产品 D.甲公司向戊公司支付利息,答案：A 解析：选项A属于本企业与债务人之间财务关系；选项BCD属于企业与债权人之间财务关系。选项C也会形成企业与供货商之间的关系。,【5】在下列经济活动中，能够体现企业与受资者之间财务关系的是（ ）。 A.企业购买其他企业债券 B.企业向其他企业支付货款 C.企业购买其他企业的股票 D.国有企业向国有资产投资公司支付股利,答案： 解析：选项属于企业与债务人之间的关系，选项属于企业与投资者之间的财务关系。,二、企业和财务管理目标,（一）企业的目标 1生存 企业生存的条件是： 第一，以收抵支；第二，到期偿债。 2发展 企业不仅要生
6、存，还要不断地发展，增强竞争能力。企业的发展对财务的要求就是要能够及时足额地筹集到发展资金，满足企业的研发和市场拓展对企业资源的需求。 3获利,（二）企业财务管理目标,1.利润最大化 缺点:未考虑时间价值风险投入短期 2.股东财富最大化 缺点:非上市公司难以应用对其他相关者的利益重视不够 3.企业价值最大化 缺点:难以记量,【6】在下列各种观点中，既能够考虑资金的时间价值和投资风险，又有利于克服管理上的片面性和短期行为的财务管理目标是（ ） A.利润最大化 B.企业价值最大化 C.每股收益最大化 D.资本利润率最大化,答案：B 解析：企业价值最大化目标的优点包括：考虑了资金的时间价值和投资的风
7、险价值；反映了对企业资产保值增值的要求；有利于克服管理上的片面性和短期行为；有利于社会资源的合理配置。,企业价值最大化目标的具体内容包括以下八个方面： 1、强调风险与报酬均衡，将风险限制在企业可以承受的范围内； 2、强调股东的首要地位，创造企业与股东之间利益的协调关系； 3、加强对企业代理人即企业经理人或经营者的监督和控制； 4、关心本企业一般职工的利益； 5、不断加强与债权人的关系； 6、关心客户的长期利益； 7、加强与供应商的合作； 8、保持与政府部门的良好关系。 注意：企业价值是考虑风险的，但并不是风险越低越好。,三、财务管理的环节,财务决策,财务预测,财务预算,财务控制,财务分析,外
8、部,经济环境 法律环境 金融环境,四、企业财务管理的环境,对企业财务管理影响比较大的有经济环境、法律环境和金融环境。从考试来看，重点把握金融环境。,四、企业财务管理的环境,（一）经济环境 在影响财务管理的各种外部环境中，经济环境是最为重要的。经济环境内容十分广泛，包括经济体制、经济周期、经济发展水平、宏观经济政策及社会通货膨胀水平等。,四、企业财务管理的环境,（二）法律环境 国家相关法律法规按照对财务管理内容的影响情况可以分如下几类： （1）影响企业筹资的各种法规主要有：公司法、证券法、金融法、证券交易法、合同法等。这些法规可以从不同方面规范或制约企业的筹资活动。 （2）影响企业投资的各种法规
9、主要有：证券交易法、公司法、企业财务通则等。这些法规从不同角度规范企业的投资活动。 （3）影响企业收益分配的各种法规主要有：税法、公司法、企业财务通则等。这些法规从不同方面对企业收益分配进行了规范。,四、企业财务管理的环境,（三）金融环境 财务管理的金融环境，主要包括金融机构、金融工具、金融市场和利率四个方面。 金融机构 金融工具 金融工具一般具有期限性、流动性、风险性和收益性四个基本特征。 金融市场 利率, 金融（工具）资产的特点： 期限性、流动性 、收益性、风险性 其中： 流动性与收益性呈反比， 收益性与风险性呈正比。,子项目二 资金时间价值,工作任务一: 一次性收付款项的计算及应用 工作
10、任务二: 年金的计算及应用,本子项目核心知识与技能,核心知识： 1理解资金时间价值的含义 2理解年金的含义 核心技能： 1掌握复利终值和现值的计算与应用 2掌握年金终值和现值的计算与应用,一、资金时间价值的含义 (一)资金时间价值的概念 资金时间价值是指资金经历一定时间的投资和再投资所增加的价值，也称为“货币的时间价值”。 特点: 1、要持续一段时间才能增值； 2、要经过投资与再投资； 3、增值，用“增值金额/本金”表示。,相关知识,一组相反的概念：,货币时间价值：钱会增值。,通货膨胀：钱会贬值。,100元法币的购买力,三毛买米,1937年 黄牛2头 1939年 猪 1 头 1941年 1 袋
11、面粉 1943年 鸡蛋 2 个,1947年 煤球 1 个 48年8月 大米 3 粒 49年5月 大米0.000000245粒,1、绝对数：利息，又称利息额 2、相对数：利率，又称利息率 从数量上衡量货币时间价值： 通常情况下，资金时间价值相当于没有风险和没有通货膨胀条件下的社会平均资金利润率，这是利润平均化规律作用的结果。 平均利润率是社会各部门之间竞争形成的.是指社会各部门利润率的一种平均化趋势.其公式是:平均利润率=全社会利润总额/社会总资本。 通常用短期国库券利率或银行存款利率来表示资金时间价值。,（二）资金时间价值的表现形式,3、不同时点上资本之间的换算关系,由于时间价值的存在，所以不
12、能将不同时点的货币量直接进行比较，而需要将其换算到相同的时点上，然后才能进行比较。,二、资金时间价值的计算,（一）资金时间价值的计算方式 单利 是指本金按期数计算利息，而本金产生的利息不再计算利息。 复利，就是人们常说的“利滚利”，即利息在下期则转化为本金与原来的本金一起计息。,未来某一时点上的价值（又称本利和）。 把某一时点上换算到现在所对应的金额 （又称本金）。,终值 Future value,现值 Present value,（二）资金时间价值的指标,终值和现值的差额是什么？,提示,工作任务一 一次性收付款项的计算及应用,一次性收付款项 它是指在某一时点上一次性支付（或收取），经过一段时
13、间后再相应地一次性收取（或支付）的款项。 例：存入银行1000元，年利率10%，2年后可取出1210元。对银行来说则相反。,单利：所生利息均不加入本金重复计算利息。,p 本金， i年利率，I 利息 n计息期数, F终值(本利和),1、 单利利息的计算 公式：Ipin 2、单利终值的计算 公式：Fp+pin=p(1+in) 3、单利现值的计算 公式： p F /(1+in),一、单利终值和现值的计算与应用,单利终值系数和单利现值系数互为倒数,注意,任务处理 【任务1-1】王先生现在有一笔资金1 000元，如果存进银行的定期储蓄存款，期限3年，年利率3，按单利计息，到期时王先生所得的本利和为多少？
14、 解析： F= P(1+in) =1 000（1+33）1 090（元） 【任务1-2】张先生想在3年后从银行取出1 090元，银行当前的3年期存款年利率为3，按单利计息，那么他现在应该存多少钱进入银行？ 解析： P= F/(1+in)=1 090/(1+3%3）=1 000（元）,（一）复利终值的计算（已知现值P求终值F） 复利的终值：一定量的本金按复利计算若干期后的本利和。,二、复利的终值和现值的计算与应用,F=P（1+i）n (已知P，i，n；求F),（F/P，i，n）,复利终值系数,可通过查复利 终值系数表求得,P=F /（1+i）n = F (1+i)-n (已知F，i，n；求P),
15、复利现值系数,（P/F，i，n）,（二）复利现值的计算（已知终值F求现值P）,注意,1.复利终值系数和复利现值系数互为倒数； 2.在财务管理中，不特别指出的情况下，按复利计息。,任务处理 【任务1-3】王先生现在有一笔资金1 000元，如果存进银行的定期储蓄存款，期限3年，年利率3，到期时王先生所得的本利和为多少？ 解析： FP(F/P，i，n）1 000(F/P，3%，3）1 0001.09271 092.7元 【任务1-4】张先生想在5年后从银行取出5 000元，假设银行存款年利率为5，那么他现在应该存入银行多少钱？ 解析： PF(P/F，i，n）5 000(P/F，5%，5） 5 000
16、0.7835=3 917.5（元）,任务处理Excel办公软件在复利终值及现值中的运用 （1）复利终值指标计算的插入函数法 见教材P18页 （2）复利现值指标计算的插入函数法 见教材P19页,任务训练 一次性收付款项的计算及应用,1. 某投资者在2010年向银行存入一笔3万元款项，复利计息，利率8。则6年后得到多少本利和？ 2. 刘先生拟购房，开发商提出两个方案，甲方案：现在一次性支付80万元；乙方案5年后一次性支付100万元，若银行按揭贷款利率为7。问该购房者应如何付款？,工作任务二 年金的计算及应用,基本概念： 等额系列收付款项 它是指在某一时期内各期连续性等额支付（或收取）的款项。 年金 它是指在一定时期内每期发生的
