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1、安瑞科集团上市尽职调查资料Friday, June 25, 2004安瑞科集团上市尽职调查资料一、行业概览及前景 1、中国能源装备行业概览与展望 能源装备行业应社会发展对能源需求的不断提高而兴起的行业门类，为能源的开发、转化、输配和利用等各领域所需装备的制造及相关服务。能源行业是经济增长的动力之源。经济增长会拉动能源生产的增长，同时，能源生产也会促进或制约经济增长。从长期看，能源行业与经济增长将基本保持同步增长。随着社会发展和经济增长，对能源的数量和质量都在不断提出越来越高的需求。而与能源行业直接相关，为能源行业发展提供支撑和前导的能源装备业更需要与能源行业得到同步增长。因此，能源装备行业的前
2、景非常广阔。从能源结构来说，石油、煤炭、天然气是常规一次能源的主体。进入二十一世纪以来，天然气的利用方兴未艾，煤炭清洁利用的课题又耳熟能详。能源结构不断优化，并向高效、清洁化转化与利用发展，能源装备行业可谓百端待举。能源装备行业的发展，一是从数量上满足深能源行业的发展需要，二是从能源结构的转变方面支持和带动能源行业的发展，三是提高能源资源的利用效率，四是提升能源的清洁化利用水平。能源的分类类别常规能源新型能源一次能源可再生能源水能生物质能(柴草、秸杆等)太阳能发电(发电、供热等)海洋能(温差、波力、动力、潮汐等)风能(动力、发电等)地热(热能、发电等)非再生能源煤炭、石油、油页岩、沥青砂、天然
3、气、核裂变燃料核聚变能量二次能源煤炭制品(焦炭、煤气、水煤炭)、石油制品(汽油、煤油、液化气)、电力、氢能、沼气、激光、等离子体、发酵酒精在2004年6月30日由国务院总理温家宝主持召开的国务院常务会议上，讨论并原则通过20042020年能源中长期发展规划纲要(草案)。会议指出，解决我国能源问题必须切实抓好以下工作：一要坚持把节约能源放在首位，实行全面、严格的节约能源制度和措施，显著提高能源利用效率。 二要大力调整和优化能源结构，坚持以煤炭为主体、电力为中心、油气和新能源全面发展的战略。 三要搞好能源发展合理布局，兼顾东部地区和中西部地区、城市和农村经济社会发展的需要，并综合考虑能源生产、运输
4、和消费合理配置，促进能源与交通协调发展。 四要充分利用国内外两种资源、两个市场，立足于国内能源的勘探、开发与建设，同时积极参与世界能源资源的合作与开发。 五要依靠科技进步和创新。无论是能源开发还是能源节约，都必须重视科技理论创新，广泛采用先进技术，淘汰落后设备、技术和工艺，强化科学管理。 六要切实加强环境保护，充分考虑资源约束和环境的承载力，努力减轻能源生产和消费对环境的影响。 七要高度重视能源安全，搞好能源供应多元化，加快石油战略储备建设，健全能源安全预警应急体系。 八要制定能源发展保障措施，完善能源资源政策和能源开发政策，充分发挥市场机制作用，加大能源投入力度。深化改革，努力形成适应全面建
5、设小康社会和社会主义市场经济发展要求的能源管理体制和能源调控体系。 根据国家发改委的预测，未来20年我国对能源的需求将有明显的增长，到2020年，我国对一次能源的需求将达到31吨标准煤，是2000年的整整两倍，国内能源供应缺口将进一步扩大，而石油、天然气等重要能源对进口的依存也将大大升高。所以制定并实施中长期能源发展规划，解决能源问题，事关我国经济社会的可持续发展。安瑞科集团企业战略规划顺应能源行业的发展路径，确定了三步走的战略实施步骤：在2005年至2007年的第一阶段，是以优化现有的燃气装备，将技术改造及产品开发的重心放在燃气装备上，从2008年至2010年的第二阶段，一方面成为最具有竞争
6、力的燃气装备提供商，一方面向煤炭化工、重型化工等更丰富的能源装备领域拓展。对安瑞科集团来说，在企业战略规划实施步骤的第一阶段，能源装备行业首先是燃气装备行业，燃气装备产品将是安瑞科能源装备产品的主体。燃气装备行业是伴随着中国大力推行天然气、不断优化一次能源消费结构并加强环境保护而蓬勃发展起来的朝阳行业，其产品主要应用于从天然气开采、储运、配送、计量控制到终端应用的各个环节。由于燃气装备必须结合能源化工产品的特性进行设计和制造，因此在燃气装备领域所积累的设计、制造经验与核心技术，未来可广泛地应用于石油化工、煤化工等其它能源化工装备领域，这也昭示着燃气装备企业未来的产业延展空间巨大。 天然气时代的
7、到来20世纪石油的开发与发展以及内燃机的迅速广泛应用大大促进了世界经济的快速成长，在全球范围内，石油在世界经济和现代化过程中做出了巨大的贡献，并在能源结构中替代煤成为世界第一能源。在开发石油的过程中，人类增加了对天然气的认识并发现了大量的天然气资源，天然气探明资源量迅速增加。随着世界经济迅速发展，人口急剧增加，能源消费不断增长，温室气体和各种有害物质排放激增，人类的生存环境受到了极大挑战。在此形势下，清洁、热值高的天然气日益受到重视，发展天然气已成为世界各国改善环境和维持经济可持续发展的最佳选择之一。全世界天然气储采比很高（70：1），而且天然气探明储量正在快速增长，同时由于石油和煤炭消费领域
8、里有70%以上都可以用天然气取代，因此在全球范围内天然气取代石油的步伐在加快，尤其是在东北亚、南亚、东南亚和南美地区。据国际权威机构预测，2010年天然气在全球能源结构中的份额将超过煤炭；2020年将超过石油成为能源组成中的第一能源。因此，21世纪将是天然气时代。 中国进入天然气跨越式发展时期我国是世界能源消费大国，但我国能源结构矛盾十分突出。在我国的能源消耗结构中，煤炭比重过大，占70%左右，而使用天然气的比重不到3%。煤炭在带给我们大量能源的同时，也带来了严重的污染。我国二氧化硫总排放量已超过美国，二氧化碳的排放量也位居世界第二。根据有关国际公约，今后我国减排温室气体的压力日益加大，尽快改
9、善我国的能源结构，减少污染物的排放，是我国能源结构调整的重要方向。中国将重点开发利用天然气和水力资源等优质、清洁能源，实行西气东输和西电东送，将有效地控制温室气体排放，逐步优化能源结构，从而达到逐步改善环境，保护生态，实现可持续发展的目标。但是，我国天然气的开发利用尚处于初级阶段，与世界发达国家和地区相比还有较大差距，目前我国天然气年生产量仅300多亿立方米，仅占一次能源消费结构的3，远低于24%的世界平均水平和8.8%的亚洲平均水平。因此，为提高天然气在一次能源中的消费比重，我国政府制定的“十五计划中明确指出，到2005年，中国的天然气消费要达到600700亿立方米，天然气在一次能源消费中的
10、比重要逐步增加到5；天然气产量要达到500亿立方米以上，建设油气管道总长度约14500公里。未来几年内，我国天然气需求增长将快于煤炭和石油，天然气市场将在全国范围内得到较快发展，预计2010年，天然气在能源总需求构成中的比重约为6，需求量将达到900亿立方米。2020年，需求量将达到2000亿立方米，占整个能源构成的10以上。这意味着今后1020年，中国进入了天然气跨越式发展时期。中国20052020年天然气需求量（亿立方）中国未来一次能源消费结构预测（%） 燃气装备行业发展前景广阔未来20年内天然气生产量与消费量的迅速扩大，将直接带动燃气装备等上游产业的快速发展，大大激发对燃气装备的需求，从
11、而使燃气装备行业的发展前景广阔。 天然气管网建设带来的巨大需求目前，我国已建成天然气输送管道约2万公里，其中主要有：陕北-北京、天津；陕北-西安；陕北-银川；鄯善-乌鲁木齐；四川盆地；南海崖城13-1-香港、海南；东海平湖-上海；渤海锦州20-2-锦西；渤西一塘沽。尽管天然气管网已具有一定的规模，但是远远不能满足天然气跨越式发展的需求。在中国天然气发展总体规划中，确定在现有的60多个已通天然气城市（四川26个、其它分布在东北、华北市场）的基础上，计划在2005年将天然气发展到148个城市，7000多万人口使用天然气；2010年，将有270个城市利用天然气，届时城市用气将占我国天然气利用总量的3
12、1%左右，接近或达到目前世界城市利用天然气23%50%的水平；二十一世纪中叶，全国65%的城市将通上天然气。根据这一规划，未来中国将形成“三纵、三横”的天然气输气管网格局，预计2002至2020年间，中国天然气基础设施建设共需投资2200多亿元人民币，主要用于建设5万公里的天然气管线，千万吨规模的液化天然气接收站和百万吨规模的液化天然气运输能力，这为燃气装备企业提供了千载难逢的发展机遇。未来中国将形成油气田大举开发、液化天然气登陆塔里木气田陕甘宁气田内蒙古气田建南气田琼东南气田平湖气田春晓气田渤海湾气田松辽气田及“三纵、三横”的天然气输气管网格局此外，城镇化的发展趋势必将促进主干管道附近的大中
13、小城镇通过多种方式利用天然气：对于气源地和主干管道可能到达的城市，可直接铺设城市管网使用天然气；对于不直接位于气源地或主干管道上的大多数中小城镇，则必须采取新的供气方式。从国外经验及国内实践来看，利用CNG、LNG瓶组运输车，在气源地或主干管道开口处将天然气压缩或进行液化，运到中小城镇后通过减压送入城镇管网，是最为经济可行的办法。专家预测，到2010年底将需要利用CNG达到供气条件的中小城镇共有413个，这也将促进天然气运输设备的大力发展。 汽车加气站建设带来的巨大需求20世纪以来，燃气汽车在全世界得到了普遍发展。其原因有两个：第一，基于环境保护的压力。随着社会的进步和文明程度的提高，汽车已经
14、成为社会生活中必不可少的交通工具，但汽车尾气也是主要的污染源之一，如不加以控制将会随着汽车保有量的增多极大地危害人类生存环境，因此多年来人们在治理汽车尾气方面做了大量工作，发展燃气汽车就是其中之一。第二，能源危机的影响，人们对石油资源的长久性非常担心，一直在寻找交通运输的代用燃料。从技术发展和产业进程来看，天然气代用燃料汽车是开发程度最高的，超过了其他代用燃料；从资源方面讲，天然气也是可靠的，经济可采年限为65年左右，远超过石油的40年左右。因此，天然气不仅仅是一种可能的代用燃料，而且作为未来长期使用的运输能源已经为发达国家所接受（参见下表）。部分发达国家目前燃气汽车使用状况国家汽车拥有量（万
15、辆）汽车加气站（座）意大利1002500美国371200韩国32464荷兰702100日本331800澳大利亚252000伴随我国国民经济的快速发展，环境污染也已成为影响我国特别是城市经济与社会可持续发展的重大问题。在我国实行环保监测的300多个城市中，大气质量达一级标准的不到1%，而10%以上处于或超过大气环境质量三级标准。为了加大城市环保力度，减少汽车尾气污染，中国政府采取了一系列有效措施，包括汽车总量控制，逐步严格污染排放标准，推广使用无铅汽油，开发燃气汽车等。与汽油相比，汽车使用天然气做燃料可以减少3050的污染，而且价格相对低廉。据统计，国内一辆出租车如用10立方米液化气，最低可运行130公里，最高可运行160公里，每辆出租车每天大约可以节省30元40元燃料费，公交车可以节省60元70元。尽管目前在动力性方面天然气还不能做到和汽油一样，但完全能够满足中短途运输的需要，其经济合理性是不容置疑的。有鉴于此，1998年，中国成立了全国燃气汽车工作协调领导小组（后改为清洁汽车协调领导小组），确定了“清洁汽车行动大纲”，提出大力推广代用燃料汽车，首先在占汽车保有量10%，占汽车总运行里程约40%-50%的公共汽车和出租车
