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1、保险：人生财产的保障：回报率低，占净资产的1-2%，不宜多投 。 债券：是信用及杠杆性投资的现金流保护神：占净资产投资的10- 20%，8-12%增值，4-8%抗风险。保本金。基金：成长性投资：必要时可用于现金流。占净资产的10-20%。股票：进取性投资：成长快、利润高，有较大的复利增长收益。占 净 资产的20-30%。 商业地产：进取性加杠杆投资：单利增长，总资产放大为主要增长点 。占净资产的10-20%。 住宅房地产：激进性加长杠杆投资：单利增长，总资产每年以倍数增 长。 占净资产的20-40%。资产配置中各种工具的角色及功能人生必备的保险意外险医疗险(重大疾病险)子女教育金养老险理财 险
2、财产险责任险初级投资者资深投资者中级投资者购买原则：并不是所有的保险都要一步到位的 ；家庭支柱要先于其他成员配置；父母应先于未成年子女配置；按事情发生造成的损失最大者优先配 置，而非事情发生的频率进行配置5一定是适合自己的；注意事项：选择合法公司；清晰保单内容；注意免责条款；合理利用犹豫期；5长期投资而非短期行为；债券 中国债券信息网 和讯网 和讯网债券操作指南1. 输入网址：http:/ 点击“债券”。3. 点击“入门”；“每日收益”。1.票面利率越高越好,5%以上 2.信用等级高，B级以上（不存在对付风险） 3.流动性越高越好，可上市流通 4.付息频率越高越好，至少1年1次 5.迎合政府政
3、策（资金投向） 6.趋势行业（盈利能力明确） 7.根据市场利率变化的方向基本确定债券的趋势 8.根据到期期限、票面利率和面值计算价值 9.关注通胀动向（通胀是大敌） 10. 了解资金面及市场供求投资债券的标准及注意事项基金评级公司基金评级公司 评级：不怕不识货，就怕货比货评级：不怕不识货，就怕货比货 晨星公司晨星公司 国际权威的基金评级公司国际权威的基金评级公司 只有开放式基金的评级对比只有开放式基金的评级对比 招商证券招商证券 国内第一家国家认证基金评级公司国内第一家国家认证基金评级公司 同时做代销基金业务（权威性？）同时做代销基金业务（权威性？） 既有开放式基金又有封闭式基金的评级对比既
4、有开放式基金又有封闭式基金的评级对比 选择优质的封闭式基金选择优质的封闭式基金 进入招商证券的基金频道进入招商证券的基金频道 选择选择1 1到到2 2只五星级封闭式基金只五星级封闭式基金 从股市买入从股市买入第三步第三步 持有与调整持有与调整 长期持有长期持有 每个季度或每半年调整基金每个季度或每半年调整基金 根据买卖时机调整根据买卖时机调整投资封闭式基金的注意事项投资封闭式基金的注意事项 如果需要分红再投资，分红派现日及时买如果需要分红再投资，分红派现日及时买 入基金入基金 封转开期间卖不出基金封转开期间卖不出基金 封转开变成开放式基金后要卖出封转开变成开放式基金后要卖出 收益率与大盘联动收
5、益率与大盘联动如何在银行设定期定额定投如何在银行设定期定额定投n n进入晨星网站进入晨星网站 进入进入“ “五星级基金五星级基金” ” 选择两家五星级基金最多的基金公司选择两家五星级基金最多的基金公司 各选择一只三年五星级评级的基金各选择一只三年五星级评级的基金 n n到银行柜台或者网上银行下单到银行柜台或者网上银行下单选择好股票的30个标准5、好的时机（Good time）1、趋势（Trend）2、行业（Industry）3、公司(Company)4、财务报表（Balance sheet）在中国、在全球什么是趋势 新能源 农业 医药 教育 消费品 节能环保 金融地产 现代服务业 新的商业模式
6、 高科技含量的制造业 TMT （Technology，Media，Telecom ）什么行业能源：石油、煤炭、风能、太阳能、核能、发电设备行业消费：白酒、葡萄酒、饮料、汽车、家用电器医药：原料药、生物制药、医疗器械、医疗耗材、中成药农业：化肥、农药、种植业、农产品加工业节能环保(低碳经济)：污水处理、固废处理、省油省电现代服务业：保险、证券、资产管理、置业中介服务新商业模式：REITS、营销模式、生产模式、产业模式TMT：新传媒、网络游戏、电子商务高科技制造业：工程机械、化工金融地产：银行业、房地产开发公司基本情况1.主营业务：60%以上 2.行业地位：行业排行前三名(大牌、老牌、名牌) 3.
7、核心团队、职业经理人：五年以上,年龄在35-55岁,专业 、高学历(德性韧性悟性) 4.技术专利：知名品牌、专营、专利(有定价权) 5.上市时间：5-10年以上(看过去和现在可预测它的将来) 6.市场占有率：前3名 7.行业发展前景：时间差（生命周期）,空间差（竞争力） 8.市值规模：10亿以上 9.每年创新及新的研发：每年20%以上的更新 10. 拓展计划：收购、并购、投融资公司财务指标1. 3年公司营业额增长率-每年20%以上 2. 3年公司主营业务增长率-每年20%以上 3. 3年公司每股收益- 0.3元以上 4. 3年公司净利润增长率-每年20%以上 5. 3年公司净资产收益率-每年1
8、5%以上 6. 静态市盈率、动态市盈率-PE在20倍以下 7. 经营性现金流(+主营收入现金流正常,连续为-盈利能力差,风险大) 8. 投资性现金流(为+投资收益良好，为-投资还没收回盈利) 9. 融资性现金流(为+增发或发行债券能力强，为-企业在偿还之前的债务) 10.分红、派息、送配股行业比较1. 市场表现：比行业平均值高 2. 行业市值排名：前10名 3. 总股本：10亿以上 4. 流通A股：50%以上 5. 股本比例：流通率越高越好 6. 主营收入（营业额）：行业前3名 7. 每股收益：0.3元以上 8. 毛利率：行业前10名 9. 净资产收益率：行业前3名 10.市盈率：低于行业平均市盈率公司（股票）查阅指引 打开万点 ，输入查询 公司股票代码或名称
