《2016年《证券投资基金基础知识》模拟试卷七》由会员分享，可在线阅读，更多相关《2016年《证券投资基金基础知识》模拟试卷七（28页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、2016年证券投资基金基础知识模拟试卷七 第 1 题：单项选择题 下列哪项不是用以反映货币市场基金风险的指标？（） A.投资组合平均剩余期限 B.融资比例 C.浮动利率债券投资情况 D.股票与债券的配置比例 【正确答案】：D 【试题解析】： 货币基金是指以货币市场工具（包括银行拆借、短期国债、银行协议存款、短期融资券以及信用等级很高的 短期票券等）为投资对象的基金。用以反映货币市场基金风险的指标有投资组合平均剩余期限、融资比例、 浮动利率债券投资情况等。D项，混合基金的投资风险主要取决于股票与债券配置的比例。 第 2 题：单项选择题 （）是指经国家有关部门批准的可以从事境外股票、债券等有价证券
2、业务的证券投资基金。 A.分级基金 B.合格境外机构投资者基金 C.合格境内机构投资者基金 D.股债平衡型基金 【正确答案】：C 【试题解析】： 合格境内机构投资者基金是指经国家有关部门批准的可以从事境外股票、债券等有价证券业务的证券投资基 金，是在人民币未实现完全自由兑换的情况下，允许境内投资者灵活间接进行境外市场投资的制度安排。 第 3 题：单项选择题 计算夏普比率需要的基础变量不包括（）。 A.无风险收益率 B.投资组合的系统风险 C.投资组合平均收益率 D.投资组合的收益率的标准差 【正确答案】：B 【试题解析】： 夏普比率是用某一时期内投资组合平均超额收益除以这个时期收益的标准差。用
3、公式可表示为： 益率的标准差。夏普比率是针对总波动性权衡后的回报率，即单位总风险下的超额回报率。夏普比率数值越 大，代表单位风险超额回报率越高，基金业绩越好。 第 4 题：单项选择题 常用来作为平均收益率的无偏估计的指标是（）。 A.时间加权收益率 页码，1/28(W)w2016/11/21B.加权平均收益率 C.几何平均收益率 D.算术平均收益率 【正确答案】：D 【试题解析】： 算术平均收益率即计算各期收益率的算术平均值，一般可以用作对平均收益率的无偏估计，因此它更多地被 用于对将来收益率的估计。 第 5 题：单项选择题 系统的基金业绩评估需要从几个方面入手，下列关于这几个方面的说法有误的
4、是（）。 A.计算绝对收益 B.计算不同风险下的收益 C.计算相对收益 D.进行业绩归因 【正确答案】：B 【试题解析】： 系统的基金业绩评估需要从四个方面入手：计算绝对收益；计算风险调整后收益；计算相对收益； 进行业绩归因。 第 6 题：单项选择题 某养老基金资产组合的年初值为50万美元，前6个月的收益率为15%，下半年发起人又投入50万美元，年底资产总值为118万美 元，则其时间加权收益率为（）。 A.9.77% B.15.00% C.18.00% D.26.23% 【正确答案】：D 【试题解析】： 前6个月的收益率为15%；后6个月的收益率=118-50-50（1+15%）/（50+50
5、（1+15%）=9.77%；时间加 权收益率=（1+15%）（1+9.77%）-1=26.23%。 第 7 题：单项选择题 （）以标准差作为基金风险的度量，给出了基金份额标准差的超额收益率。 A.特雷诺比率 B.夏普比率 C.詹森a D.道氏指数 【正确答案】：B 【试题解析】： 夏普比率是用某一时期内投资组合平均超额收益除以这个时期收益的标准差，是针对总波动性权衡后的回报 率，即单位总风险下的超额回报率。夏普比率数值越大，代表单位风险超额回报率越高，基金业绩越好。 页码，2/28(W)w2016/11/21第 8 题：单项选择题 对于股票型基金，业内比较常用的业绩归因方法是（）。 A.Bri
6、nson方法 B.Jensen方法 C.T-M模型 D.C-L模型 【正确答案】：A 【试题解析】： 对于股票型基金，业内比较常用的业绩归因方法是Brinson方法。这种方法较为直观、易理解，它把基金收益 与基准组合收益的差异归因于四个因素，即资产配置、行业选择、证券选择以及交叉效应。 第 9 题：单项选择题 下列不符合全球投资业绩标准关于收益率计算的条款的是（）。 A.必须采用总收益率 B.必须采用经现金流调整后的平均收益率 C.投资组合的收益必须以期初资产值加权计算 D.在计算总收益时，必须计入投资组合中持有的现金及现金等价物的收益 【正确答案】：B 【试题解析】： B项，必须采用经现金流
7、调整后的时间加权收益率。不同期间的回报率必须以几何平均方式相连接。 第 10 题：单项选择题 关于回转交易，下列说法错误的是（）。 A.回转交易是指买入的证券，经确认转交后，在交收完成前卖出的交易 B.在我国证券交易所的交易品种中，权证实行T+0回转交易 C.目前，我国证券交易所的所有交易品种都不可以进行回转交易 D.目前，在我国证券交易所的交易品种中，债券竞价交易和B股都可以进行回转交易 【正确答案】：C 【试题解析】： A项，证券的回转交易是指投资者买入的证券，经确认成交后，在交收完成前全部或部分卖出。BCD三项， 根据我国现行有关交易制度规定，债券竞价交易和权证交易实行当日回转交易，即投
8、资者可以在交易日的任 何营业时间内反向卖出已买入但未完成交收的债券和权证；B股实行次交易日起回转交易。深圳证券交易所 对专项资产管理计划收益权份额协议交易也实行当日回转交易。 第 11 题：单项选择题 根据我国现行的交易规则，证券交易所证券的开盘价为（）。 A.当日该证券的第一笔买入委托价 B.当日该证券的第一笔成交价 C.该证券上一交易日的最后一笔成交价 D.当日该证券的第一笔卖出委托价 【正确答案】：B 页码，3/28(W)w2016/11/21【试题解析】： 按照一般的意义，开盘价和收盘价分别是交易日证券的首、尾买卖价格。根据我国现行的交易规则，证券交 易所证券交易的开盘价为当日该证券的
9、第一笔成交价。证券的开盘价格通过集合竞价方式产生。不能产生开 盘价的，以连续竞价方式产生。 第 12 题：单项选择题 上海证券交易所和深圳证券交易所的组织形式都属于（）。 A.公司制 B.会员制 C.合同制 D.合伙制 【正确答案】：B 【试题解析】： 证券交易所的组织形式有会员制和公司制两种，我国上海证券交易所和深圳证券交易所都采用会员制，设会 员大会、理事会和专门委员会。 第 13 题：单项选择题 证券登记结算公司产生的损失中，不能用证券结算风险基金弥补的是（）。 A.技术故障造成的损失 B.操作失误造成的损失 C.不可抗力造成的损失 D.经营不善造成的损失 【正确答案】：D 【试题解析】
10、： 为防范证券结算风险，我国设立了证券结算风险基金，用于垫付或弥补因违约交收、技术故障、操作失误、 不可抗力等造成的证券登记结算机构的损失。 第 14 题：单项选择题 2008年9月19日印花税调整，A股按成交金额的_对_计收。（） A.1；出让方 B.2；出让方 C.1；受让方 D.2；受让方 【正确答案】：A 【试题解析】： 我国证券交易的印花税税率标准曾多次调整。2008年9月19日，证券交易印花税只对出让方按1征收，对受 让方不再征收。 第 15 题：单项选择题 某固定收益证券现券在固定收益平台进行交易，上一交易日的参考价格为5.50元，那么今日交易价不可能为（）元。 A.4.85 B
11、.5.05 页码，4/28(W)w2016/11/21C.5.85 D.6.05 【正确答案】：A 【试题解析】： 在固定收益平台进行的固定收益证券现券交易实行净价申报，申报价格变动单位为0.001元，申报数量单位为 1手（1手为1000元面值）。交易价格实行涨跌幅限制，涨跌幅比例为10%。涨跌幅价格计算公式为：涨跌幅 价格=前一交易日参考价格（110%）。因为上一交易日的参考价格为5.50元，受涨跌幅限制的影响，今日 交易价格在4.95，6.05之间波动。 第 16 题：单项选择题 场内证券交易清算与交收的原则不包括（）。 A.全额清算原则 B.共同对手方制度 C.货银对付原则 D.分级结算
12、原则 【正确答案】：A 【试题解析】： 场内证券交易清算与交收的原则包括：净额清算原则；共同对手方制度；货银对付原则；分级结算 原则。 第 17 题：单项选择题 银行间债券市场的发行主体不包括（）。 A.中国人民银行 B.政策性银行 C.未获发债批准的财务公司 D.商业银行 【正确答案】：C 【试题解析】： 目前，银行间债券市场的发行主体主要有财政部、中国人民银行、政策性银行、商业银行，以及被批准可以 发债的金融类公司、工商企业等。 第 18 题：单项选择题 买断式回购的资金融出方（）获得回购期间债券的所有权和使用权。 A.可以 B.不可以 C.经融资方同意后才可以 D.经交易所同意后才可以
13、【正确答案】：A 【试题解析】： 与质押式回购不同，买断式回购的资金融出方不仅可获得回购期间融出资金的利息收入，亦可获得回购期间 债券的所有权和使用权。 页码，5/28(W)w2016/11/21第 19 题：单项选择题 下列关于申请合格境外投资者资格应当具备的条件，说法错误的是（）。 A.申请人的从业人员符合所在国家或者地区的有关从业资格的要求 B.申请人近5年未受到监管机构的重大处罚 C.申请人有健全的治理结构和完善的内控制度，经营行为规范 D.申请人所在国家或者地区有完善的法律和监管制度 【正确答案】：B 【试题解析】： B项，申请人有健全的治理结构和完善的内控制度，经营行为规范，近3年
14、未受到监管机构的重大处罚。 第 20 题：单项选择题 下列关于我国基金管理公司境外分支机构设立的基本条件，说法有误的是（）。 A.公司最近半年内没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚 B.公司没有因违法违规行为正在被监管机构调查，或者正处于整改期间 C.拟设立的子公司、分支机构有明确的职责和完善的管理制度 D.公司治理健全，内部监控完善，经营稳定，有较强的持续经营能力 【正确答案】：A 【试题解析】： 除BCD三项外，具备设立分支机构的基本条件还包括：公司最近1年内没有因违法违规行为受到行政处罚或 者刑事处罚；拟设立的子公司、分支机构有符合规定的名称、办公场所、业务人员、安全防范设施和与业
15、 务有关的其他设施；中国证监会规定的其他条件。 第 21 题：单项选择题 下列关于美国基金国际化的说法错误的是（）。 A.随着金融全球化的发展，基金的销售募集不再受到严厉监管 B.美国基金的国际化投资进程是伴随着其他国家的证券市场开放而不断往前推进的 C.美国基金国际化的表现之一是基金海外发售募集资金 D.美国基金经常通过与东道国国内的基金合作来进行国际化发售，以降低募集成本 【正确答案】：A 【试题解析】： A项，由于共同基金的世界市场化水平还很低，各国为保护本国投资人权益，对凡是通过电视、广播、电子 媒体、报纸、杂志等在本国公开募集销售的外国基金，在法律上均做出了严格的规定。虽然随着金融全
16、球化 的发展，对基金跨境销售的规定有所放松，但实质上基金的销售募集还受到严厉监管，外国基金注册登记的 条件仍然十分苛刻，基金销售依然面临着困难。 第 22 题：单项选择题 下列关于QFII基金托管人资格的规定，错误的是（）。 A.有专门的资产托管部 B.实收资本不少于80亿元人民币 C.最近3年没有重大违反外汇管理规定的记录 D.外资商业银行境内分行在境内持续经营2年以上的，可申请成为托管人 页码，6/28(W)w2016/11/21【正确答案】：D 【试题解析】： D项，外资商业银行境内分行在境内持续经营3年以上的，可申请成为托管人，其实收资本数额条件按其境外 总行的计算。 第 23 题：单项选择题 在对数据集中趋势的测度中，适用于偏斜分布的数值型数据的是（）。 A.均值 B.标准差 C.中位数 D.方差 【正确答案】：C 【试题解析】：
