LG高级管理学高级管理学 东北石油大学东北石油大学经济管理学院经济管理学院 王艳秋王艳秋 1 1 LG第第4 4章章 管理学前沿理论管理学前沿理论 第1节 创业管理 第2节 风险管理 第3节 知识管理 第4节 未来管理2 2 LG主要内容主要内容 一、创业管理的概念一、创业管理的概念一、创业管理的概念一、创业管理的概念二、创业管理的内容二、创业管理的内容二、创业管理的内容二、创业管理的内容第第第第1 1 1 1节节节节 创业管理创业管理创业管理创业管理3 3 LG创业管理的概念创业管理的概念创创创创业业业业是是是是一一一一个个个个发发发发现现现现和和和和捕捕捕捕获获获获机机机机会会会会并并并并由由由由此此此此创创创创造造造造出出出出新新新新颖颖颖颖的的的的产产产产品品品品( ( ( (或或或或服服服服务务务务) ) ) )和实现其潜在价值的过程和实现其潜在价值的过程和实现其潜在价值的过程和实现其潜在价值的过程 从从从从政政政政府府府府角角角角度度度度来来来来看看看看，，，，创创创创业业业业管管管管理理理理就就就就是是是是鼓鼓鼓鼓励励励励民民民民众众众众创创创创业业业业的的的的过过过过程程程程，，，，也也也也就就就就是是是是如如如如何何何何制制制制定定定定合合合合适适适适的的的的政政政政策策策策并并并并对对对对民民民民间间间间创创创创业业业业活活活活动动动动进进进进行行行行管管管管理理理理，，，，包包包包括设立企业孵化器括设立企业孵化器括设立企业孵化器括设立企业孵化器(incubator)(incubator)(incubator)(incubator)等。
等以以以以创创创创业业业业者者者者为为为为教教教教育育育育对对对对象象象象的的的的创创创创业业业业管管管管理理理理也也也也可可可可以以以以分分分分为为为为两两两两类类类类：：：：一一一一是是是是新新新新创创创创企企企企业业业业的的的的管管管管理理理理；；；；二二二二是是是是对对对对整整整整个个个个创创创创业业业业活活活活动动动动的的的的管管管管理理理理，，，，取取取取第第第第二二二二种种种种含含含含义，即创业管理指对整个创业过程的管理义，即创业管理指对整个创业过程的管理义，即创业管理指对整个创业过程的管理义，即创业管理指对整个创业过程的管理第第第第1 1 1 1节节节节 创业管理创业管理创业管理创业管理4 4 LG创业管理的内容创业管理的内容新企业的创业管理应满足四个方面的要求：新企业的创业管理应满足四个方面的要求：新企业的创业管理应满足四个方面的要求：新企业的创业管理应满足四个方面的要求： ① ① ① ①要以市场为导向；要以市场为导向；要以市场为导向；要以市场为导向； ②②②②需需需需要要要要一一一一个个个个前前前前瞻瞻瞻瞻性性性性的的的的财财财财务务务务计计计计划划划划，，，，特特特特别别别别是是是是现现现现金金金金流流流流量与未来资金需要的规划；量与未来资金需要的规划；量与未来资金需要的规划；量与未来资金需要的规划； ③ ③ ③ ③及早建立一个最高管理团队；及早建立一个最高管理团队；及早建立一个最高管理团队；及早建立一个最高管理团队； ④④④④创创创创业业业业家家家家必必必必须须须须设设设设定定定定自自自自己己己己的的的的角角角角色色色色、、、、工工工工作作作作范范范范围围围围以以以以及及及及与各方面的关系。
与各方面的关系与各方面的关系与各方面的关系第第第第1 1 1 1节节节节 创业管理创业管理创业管理创业管理5 5 LG创业管理的内容创业管理的内容创业过程包含着四个阶段：创业过程包含着四个阶段：创业过程包含着四个阶段：创业过程包含着四个阶段： ① ① ① ①识别与估价市场机会；识别与估价市场机会；识别与估价市场机会；识别与估价市场机会； ② ② ② ②准备并撰写创业经营计划书；准备并撰写创业经营计划书；准备并撰写创业经营计划书；准备并撰写创业经营计划书； ③ ③ ③ ③确定并获取创业所需资源；确定并获取创业所需资源；确定并获取创业所需资源；确定并获取创业所需资源； ④ ④ ④ ④管理新创企业管理新创企业管理新创企业管理新创企业第第第第1 1 1 1节节节节 创业管理创业管理创业管理创业管理6 6 u20082008年年9 9月月1515日上午日上午10:0010:00，拥有，拥有158158年历史的美年历史的美国第四大投资银行国第四大投资银行————雷曼兄弟公司向法院申请雷曼兄弟公司向法院申请破产保护。
破产保护第第2 2节节 风险管理风险管理7 u令人匪夷所思的是，在如此明朗的情况下，德国国家令人匪夷所思的是，在如此明朗的情况下，德国国家发展银行发展银行10:1010:10，居然按照外汇掉期协议的交易，通过，居然按照外汇掉期协议的交易，通过计算机自动付款系统，向雷曼兄弟公司即将冻结的银计算机自动付款系统，向雷曼兄弟公司即将冻结的银行账户转入了行账户转入了3 3亿欧元8 u销量最大的《图片报》，在销量最大的《图片报》，在9 9月月1818日头日头版的标题中，指责德国国家发展银行版的标题中，指责德国国家发展银行是迄今是迄今““德国最愚蠢的银行德国最愚蠢的银行””u此事惊动了德国财政部，财政部长佩尔此事惊动了德国财政部，财政部长佩尔··施泰因布吕克发誓，一定要查个水施泰因布吕克发誓，一定要查个水落石出并严厉惩罚相关责任人落石出并严厉惩罚相关责任人事件反响事件反响9 调查经过调查经过u首席执行官首席执行官CEOCEO乌尔里奇乌尔里奇··施罗德：我知道今天要施罗德：我知道今天要按照协议预先的约定转账，至于是否撤销这笔巨按照协议预先的约定转账，至于是否撤销这笔巨额交易，应该让董事会开会讨论决定。
额交易，应该让董事会开会讨论决定u董事长保卢斯：我们还没有得到风险评估报告，董事长保卢斯：我们还没有得到风险评估报告，无法及时做出正确的决策无法及时做出正确的决策u董事会秘书史里芬：我打给国际业务部催要董事会秘书史里芬：我打给国际业务部催要风险评估报告，可那里总是占线，我想还是隔一风险评估报告，可那里总是占线，我想还是隔一会儿再打吧会儿再打吧10 调查经过调查经过u国际业务部经理克鲁克：星期五晚上准备带上全家人去听国际业务部经理克鲁克：星期五晚上准备带上全家人去听音乐会，我得提前打预订门票音乐会，我得提前打预订门票u国际业务部副经理伊梅尔曼：忙于其他事情，没有时间去国际业务部副经理伊梅尔曼：忙于其他事情，没有时间去关心雷曼兄弟公司的消息关心雷曼兄弟公司的消息u负责处理与雷曼兄弟公司业务的高级经理希特霍芬：我让负责处理与雷曼兄弟公司业务的高级经理希特霍芬：我让文员上网浏览新闻，一旦有雷曼兄弟公司的消息就立即报文员上网浏览新闻，一旦有雷曼兄弟公司的消息就立即报告，现在我要去休息室喝杯咖啡了告，现在我要去休息室喝杯咖啡了u文员施特鲁克：文员施特鲁克：10:0310:03，我在网上看到雷曼兄弟公司向法，我在网上看到雷曼兄弟公司向法院申请破产保护的新闻，马上跑到希特霍芬办公室，可是院申请破产保护的新闻，马上跑到希特霍芬办公室，可是他不在，我写了张便条放在办公桌上，他回来后会看到的。
他不在，我写了张便条放在办公桌上，他回来后会看到的11 调查经过调查经过u结算部经理德尔布吕克：今天是协议规定的交易日子，我结算部经理德尔布吕克：今天是协议规定的交易日子，我没有接到停止交易的指令，那就按照原计划转账吧没有接到停止交易的指令，那就按照原计划转账吧u结算部自动付款系统操作员曼斯坦因：德尔布吕克让我执结算部自动付款系统操作员曼斯坦因：德尔布吕克让我执行转账操作，我什么也没问就做了行转账操作，我什么也没问就做了u信贷部经理莫德尔：我在走廊里碰到了施特鲁克，他告诉信贷部经理莫德尔：我在走廊里碰到了施特鲁克，他告诉我雷曼兄弟公司的破产消息，但是我相信希特霍芬和其他我雷曼兄弟公司的破产消息，但是我相信希特霍芬和其他职员的专业素养，一定不会犯低级错误，因此也没必要提职员的专业素养，一定不会犯低级错误，因此也没必要提醒他们u公关部经理贝克：雷曼兄弟公司破产是板上钉钉的事，我公关部经理贝克：雷曼兄弟公司破产是板上钉钉的事，我想跟乌尔里奇想跟乌尔里奇··施罗德谈谈这件事，但上午要会见几个克施罗德谈谈这件事，但上午要会见几个克罗地亚客人，等下午再找他也不迟，反正不差这几个小时罗地亚客人，等下午再找他也不迟，反正不差这几个小时12 案例小结案例小结u全面风险管理全面风险管理————人人有责，全员有责人人有责，全员有责u全面风险管理全面风险管理————时刻准备，持续改进时刻准备，持续改进u全面风险管理全面风险管理————从今天起，从我开始从今天起，从我开始13 内容安排内容安排一、风险管理的起源与发展一、风险管理的起源与发展二、风险与风险管理概述二、风险与风险管理概述三、风险管理的程序三、风险管理的程序14 风险管理的起源与发展– 1948 1948年，美国钢铁行业因退休金及团体人身年，美国钢铁行业因退休金及团体人身保险的劳工福利引起了工人大罢工，时间长达保险的劳工福利引起了工人大罢工，时间长达半年之久。
半年之久–19531953年，美国通用汽车公司发生大火，损失达年，美国通用汽车公司发生大火，损失达一亿美元此事件的连锁反应，影响很大，给一亿美元此事件的连锁反应，影响很大，给美国经济带来严重后果美国经济带来严重后果————二者成为风险管理发展史上的标志性事件二者成为风险管理发展史上的标志性事件15 风险管理的发展阶段风险管理的发展阶段1 1 1 1、第一阶段：早期风险管理意识的萌芽、第一阶段：早期风险管理意识的萌芽、第一阶段：早期风险管理意识的萌芽、第一阶段：早期风险管理意识的萌芽• •人们原始的保险意识的产生，即互助互济的思想人们原始的保险意识的产生，即互助互济的思想人们原始的保险意识的产生，即互助互济的思想人们原始的保险意识的产生，即互助互济的思想•神灵佑护神灵佑护•““有力者疾以助人有力者疾以助人””、、““有力以劳人有力以劳人””（墨子）（墨子）•公元公元40004000年前长江商人分筏运货年前长江商人分筏运货…..…..2 2 2 2、第二阶段：、第二阶段：、第二阶段：、第二阶段：19191919世纪末至世纪末至世纪末至世纪末至20202020世纪初世纪初世纪初世纪初• •法国科学管理大师法约尔在《一般管理与工业管理》中首次把风险管法国科学管理大师法约尔在《一般管理与工业管理》中首次把风险管法国科学管理大师法约尔在《一般管理与工业管理》中首次把风险管法国科学管理大师法约尔在《一般管理与工业管理》中首次把风险管理的思想引入企业经营中，但未形成完整的体系理的思想引入企业经营中，但未形成完整的体系理的思想引入企业经营中，但未形成完整的体系理的思想引入企业经营中，但未形成完整的体系• •1929192919291929年至年至年至年至1933193319331933年的经济大危机，经济衰退、工厂倒闭，工人失业年的经济大危机，经济衰退、工厂倒闭，工人失业年的经济大危机，经济衰退、工厂倒闭，工人失业年的经济大危机，经济衰退、工厂倒闭，工人失业……………………• •1930193019301930美国管理协会（美国管理协会（美国管理协会（美国管理协会（AMAAMAAMAAMA）成立，所罗门）成立，所罗门）成立，所罗门）成立，所罗门. . . .许布纳指出许布纳指出许布纳指出许布纳指出““““防患于未然就防患于未然就防患于未然就防患于未然就是最大的保险是最大的保险是最大的保险是最大的保险””””• •风险客观说处于支配地位，安全管理与保险以危害性风险（纯粹风险）风险客观说处于支配地位，安全管理与保险以危害性风险（纯粹风险）风险客观说处于支配地位，安全管理与保险以危害性风险（纯粹风险）风险客观说处于支配地位，安全管理与保险以危害性风险（纯粹风险）的处置为对象。
的处置为对象的处置为对象的处置为对象16 3 3 3 3、第三阶段：、第三阶段：、第三阶段：、第三阶段：20202020世纪初至世纪初至世纪初至世纪初至20202020世纪世纪世纪世纪70707070年代年代年代年代• •企业巨额损失机会增加，范围扩大企业巨额损失机会增加，范围扩大企业巨额损失机会增加，范围扩大企业巨额损失机会增加，范围扩大 －－－－1953195319531953年美国通用汽车公司火灾事件年美国通用汽车公司火灾事件年美国通用汽车公司火灾事件年美国通用汽车公司火灾事件• •社会福利意识的增强社会福利意识的增强社会福利意识的增强社会福利意识的增强 －－－－1948194819481948年美国钢铁工人大罢工年美国钢铁工人大罢工年美国钢铁工人大罢工年美国钢铁工人大罢工• •1955195519551955年年年年““““全美保险购买者协会全美保险购买者协会全美保险购买者协会全美保险购买者协会””””（（（（NAIBNAIBNAIBNAIB）改名为）改名为）改名为）改名为““““美国保美国保美国保美国保险管理协会险管理协会险管理协会险管理协会””””（（（（ASIMASIMASIMASIM））））• •1956195619561956年拉塞尔年拉塞尔年拉塞尔年拉塞尔. . . .格拉尔格拉尔格拉尔格拉尔(Gallagher)(Gallagher)(Gallagher)(Gallagher)《风险管理－成本控制《风险管理－成本控制《风险管理－成本控制《风险管理－成本控制的新时期》正式提出的新时期》正式提出的新时期》正式提出的新时期》正式提出““““风险管理风险管理风险管理风险管理””””概念；概念；概念；概念；• •学术上对风险管理作为学科进行系统研究的，是以学术上对风险管理作为学科进行系统研究的，是以学术上对风险管理作为学科进行系统研究的，是以学术上对风险管理作为学科进行系统研究的，是以1963196319631963年年年年梅尔和赫奇斯《企业风险管理》和梅尔和赫奇斯《企业风险管理》和梅尔和赫奇斯《企业风险管理》和梅尔和赫奇斯《企业风险管理》和1964196419641964年威廉姆斯和汉斯年威廉姆斯和汉斯年威廉姆斯和汉斯年威廉姆斯和汉斯《风险管理与保险》这两本书的出版为标志。
《风险管理与保险》这两本书的出版为标志《风险管理与保险》这两本书的出版为标志《风险管理与保险》这两本书的出版为标志 风险管理的发展阶段风险管理的发展阶段17 3 3 3 3、第三阶段：、第三阶段：、第三阶段：、第三阶段：20202020世纪初至世纪初至世纪初至世纪初至20202020世纪世纪世纪世纪70707070年代年代年代年代• •1963196319631963年伊利诺伊大学教材《企业风险管理》，年伊利诺伊大学教材《企业风险管理》，年伊利诺伊大学教材《企业风险管理》，年伊利诺伊大学教材《企业风险管理》，1964196419641964年沃顿年沃顿年沃顿年沃顿商院教材《风险管理》，随后许多大学开设了风险管理课商院教材《风险管理》，随后许多大学开设了风险管理课商院教材《风险管理》，随后许多大学开设了风险管理课商院教材《风险管理》，随后许多大学开设了风险管理课程• •1975197519751975年，美国保险管理学会更名为年，美国保险管理学会更名为年，美国保险管理学会更名为年，美国保险管理学会更名为““““风险与保险管理协会风险与保险管理协会风险与保险管理协会风险与保险管理协会（（（（RIMSRIMSRIMSRIMS），在），在），在），在1983198319831983年学会通过年学会通过年学会通过年学会通过“101“101“101“101风险管理准则风险管理准则风险管理准则风险管理准则””””，成，成，成，成为风险管理规范化与科学化的标志。
为风险管理规范化与科学化的标志为风险管理规范化与科学化的标志为风险管理规范化与科学化的标志• •70707070年代后期，风险管理服务从保险为核心的风险管理脱离年代后期，风险管理服务从保险为核心的风险管理脱离年代后期，风险管理服务从保险为核心的风险管理脱离年代后期，风险管理服务从保险为核心的风险管理脱离出来，出现专业的风险管理资询公司出来，出现专业的风险管理资询公司出来，出现专业的风险管理资询公司出来，出现专业的风险管理资询公司风险管理的发展阶段风险管理的发展阶段18 4 4、第四阶段：、第四阶段：2020世纪世纪7070年代至年代至2020世纪世纪9090年代年代–19711971年布雷顿森林体系（年布雷顿森林体系（Bretton woods SystemBretton woods System）崩溃，）崩溃，金融风险空前突出金融风险空前突出–危害性风险与金融风险（投机风险）纳入到风险管理的范危害性风险与金融风险（投机风险）纳入到风险管理的范畴，金融风险日益受到重视；畴，金融风险日益受到重视；布雷顿森林体系以黄金为基础，以美布雷顿森林体系以黄金为基础，以美元作为最主要的国际储备货币元作为最主要的国际储备货币; ;美元美元直接与黄金挂钩，各国货币则与美元直接与黄金挂钩，各国货币则与美元挂钩，并可按挂钩，并可按3535美元一盎司的官价向美元一盎司的官价向美国兑换黄金美国兑换黄金; ; 国际货币基金组织国际货币基金组织(IMF)(IMF)则是维持这一体系正常运转的则是维持这一体系正常运转的中心机构，它有监督国际汇率、提供中心机构，它有监督国际汇率、提供国际信贷、协调国际货币关系三大职国际信贷、协调国际货币关系三大职能。
能 19 •相继发生的科技大灾难相继发生的科技大灾难 1.19791.1979年年3 3月美国三里岛核电站的爆炸事故月美国三里岛核电站的爆炸事故20 2.19842.1984年年1212月月3 3日美国联合碳化物公司在印度的一家日美国联合碳化物公司在印度的一家农药厂发生的毒气泄漏事故农药厂发生的毒气泄漏事故21 3.19863.1986年前苏联乌克兰切尔诺贝利核电站发生的核年前苏联乌克兰切尔诺贝利核电站发生的核事故事故燃烧着的切尔诺贝利核电站四号机组燃烧着的切尔诺贝利核电站四号机组 22 5 5 5 5、第五阶段：、第五阶段：、第五阶段：、第五阶段：20202020世纪世纪世纪世纪90909090年代至今年代至今年代至今年代至今• •对金融风险管理的认识更深入对金融风险管理的认识更深入对金融风险管理的认识更深入对金融风险管理的认识更深入, , , ,巴林银行事件、日本大和巴林银行事件、日本大和巴林银行事件、日本大和巴林银行事件、日本大和银行事件银行事件银行事件银行事件• •提出风险价值（提出风险价值（提出风险价值（提出风险价值（VARVARVARVAR）的概念）的概念）的概念）的概念• •全球风险专业协会（全球风险专业协会（全球风险专业协会（全球风险专业协会（GARPGARPGARPGARP）的成立）的成立）的成立）的成立• •以危害性风险管理为主的保险市场和以金融风险管理为主以危害性风险管理为主的保险市场和以金融风险管理为主以危害性风险管理为主的保险市场和以金融风险管理为主以危害性风险管理为主的保险市场和以金融风险管理为主的资本市场之间的界线被打破的资本市场之间的界线被打破的资本市场之间的界线被打破的资本市场之间的界线被打破风险管理的发展阶段风险管理的发展阶段23 风险与风险管理风险与风险管理——思考思考•张衡张衡 地动仪（发现风险）地动仪（发现风险） 东汉阳嘉元年（公元东汉阳嘉元年（公元132年）发明了候风地年）发明了候风地动仪动仪──世界上第一架地震仪。
世界上第一架地震仪 欧洲直到欧洲直到1880年，才制成与此类似的仪器，年，才制成与此类似的仪器，比起张衡的发明足足晚了一千七百多年比起张衡的发明足足晚了一千七百多年•天气预报与抗洪救灾、天气预报与人工降天气预报与抗洪救灾、天气预报与人工降雨（监控风险与管理风险）雨（监控风险与管理风险）24 （一）我（一）我（一）我（一）我们们们们所熟悉的定所熟悉的定所熟悉的定所熟悉的定义义义义1 1 1 1、风险的定量描述、风险的定量描述、风险的定量描述、风险的定量描述风险是对人们从事生产或社会活动时可能发生的有害后果的风险是对人们从事生产或社会活动时可能发生的有害后果的风险是对人们从事生产或社会活动时可能发生的有害后果的风险是对人们从事生产或社会活动时可能发生的有害后果的定量描述，即风险是在一定时期产生有害事件的概率与有害定量描述，即风险是在一定时期产生有害事件的概率与有害定量描述，即风险是在一定时期产生有害事件的概率与有害定量描述，即风险是在一定时期产生有害事件的概率与有害事件后果的函数：事件后果的函数：事件后果的函数：事件后果的函数：其中，其中，其中，其中，R —— R —— R —— R —— 风险风险风险风险 p —— p —— p —— p —— 出现该风险的概率出现该风险的概率出现该风险的概率出现该风险的概率 c —— c —— c —— c —— 风险损失的严重程度风险损失的严重程度风险损失的严重程度风险损失的严重程度风险概述：风险的定义风险概述：风险的定义风险概述：风险的定义风险概述：风险的定义25 2 2 2 2、风险的定性描述、风险的定性描述、风险的定性描述、风险的定性描述对于对于对于对于““““风险风险风险风险””””，目前仍有着多种论述，如：，目前仍有着多种论述，如：，目前仍有着多种论述，如：，目前仍有着多种论述，如：•风险是在给定情况下存在的可能结果间的差异；风险是在给定情况下存在的可能结果间的差异；风险是在给定情况下存在的可能结果间的差异；风险是在给定情况下存在的可能结果间的差异；•风险是一种与损失相联系的潜在损失；风险是一种与损失相联系的潜在损失；风险是一种与损失相联系的潜在损失；风险是一种与损失相联系的潜在损失；•风险是指潜在损失的变化范围与幅度；风险是指潜在损失的变化范围与幅度；风险是指潜在损失的变化范围与幅度；风险是指潜在损失的变化范围与幅度；•风险是指引起损失产生的不确定性；风险是指引起损失产生的不确定性；风险是指引起损失产生的不确定性；风险是指引起损失产生的不确定性；························风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义26 （二）对风险的认识（二）对风险的认识（二）对风险的认识（二）对风险的认识•风险是损失发生的可能性风险是损失发生的可能性风险是损失发生的可能性风险是损失发生的可能性( ( ( (或机会或机会或机会或机会) ) ) )•风险是损失的不确定性风险是损失的不确定性风险是损失的不确定性风险是损失的不确定性•风险是实际结果与预期结果的偏差风险是实际结果与预期结果的偏差风险是实际结果与预期结果的偏差风险是实际结果与预期结果的偏差•风险是实际结果偏离预期结果的概率风险是实际结果偏离预期结果的概率风险是实际结果偏离预期结果的概率风险是实际结果偏离预期结果的概率风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义27 （三）对风险的新理解（三）对风险的新理解（三）对风险的新理解（三）对风险的新理解1 1 1 1、考察风险的角度、考察风险的角度、考察风险的角度、考察风险的角度•风险与人们有目的的活动有关风险与人们有目的的活动有关风险与人们有目的的活动有关风险与人们有目的的活动有关•风险同行动方案的选择有关风险同行动方案的选择有关风险同行动方案的选择有关风险同行动方案的选择有关•风险与世界的未来变化有关风险与世界的未来变化有关风险与世界的未来变化有关风险与世界的未来变化有关风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义28 2 2 2 2、不确定的水平与风险、不确定的水平与风险、不确定的水平与风险、不确定的水平与风险•风险总是用在这样的一些场合，即未来将要发生风险总是用在这样的一些场合，即未来将要发生风险总是用在这样的一些场合，即未来将要发生风险总是用在这样的一些场合，即未来将要发生的结果是不确定的的结果是不确定的的结果是不确定的的结果是不确定的•但不确定并不等于风险但不确定并不等于风险但不确定并不等于风险但不确定并不等于风险不确定：不确定：不确定：不确定：这一术语描述的是一种心理状态，它是存在于客观事物与人这一术语描述的是一种心理状态，它是存在于客观事物与人这一术语描述的是一种心理状态，它是存在于客观事物与人这一术语描述的是一种心理状态，它是存在于客观事物与人们认识之间的一种差距，反映了人们由于难以预测未来活动们认识之间的一种差距，反映了人们由于难以预测未来活动们认识之间的一种差距，反映了人们由于难以预测未来活动们认识之间的一种差距，反映了人们由于难以预测未来活动和事件的后果而产生的怀疑态度。
和事件的后果而产生的怀疑态度和事件的后果而产生的怀疑态度和事件的后果而产生的怀疑态度风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义29 不确定的水平分级：不确定的水平分级：高高高高低低低低未来的结果与发生的概率未来的结果与发生的概率未来的结果与发生的概率未来的结果与发生的概率均无法确定均无法确定均无法确定均无法确定知道未来会有哪些结果，知道未来会有哪些结果，知道未来会有哪些结果，知道未来会有哪些结果，但每一种结果发生的概率但每一种结果发生的概率但每一种结果发生的概率但每一种结果发生的概率无法客观确定无法客观确定无法客观确定无法客观确定主观不确定主观不确定主观不确定主观不确定未来有多种结果，每一未来有多种结果，每一未来有多种结果，每一未来有多种结果，每一种结果及其发生的概率种结果及其发生的概率种结果及其发生的概率种结果及其发生的概率可知可知可知可知客观不确定客观不确定客观不确定客观不确定无（即完全确定）结果可以精确预测无（即完全确定）结果可以精确预测无（即完全确定）结果可以精确预测无（即完全确定）结果可以精确预测风险与不确定性等于零风险与不确定性等于零风险与不确定性等于零风险与不确定性等于零不不不不确确确确定定定定程程程程度度度度第第第第3 3 3 3级级级级第第第第2 2 2 2级级级级第第第第1 1 1 1级级级级风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义30 • •严格来说，第严格来说，第严格来说，第严格来说，第3 3 3 3级的不确定已不是风险管理的范畴，但在级的不确定已不是风险管理的范畴，但在级的不确定已不是风险管理的范畴，但在级的不确定已不是风险管理的范畴，但在实践中，人们有时会将其不确定事件的结果划分为几类，实践中，人们有时会将其不确定事件的结果划分为几类，实践中，人们有时会将其不确定事件的结果划分为几类，实践中，人们有时会将其不确定事件的结果划分为几类，从而简化为第从而简化为第从而简化为第从而简化为第2 2 2 2级的不确定事件加以处理。
级的不确定事件加以处理级的不确定事件加以处理级的不确定事件加以处理• •风险不确定的主要来源：风险不确定的主要来源：风险不确定的主要来源：风险不确定的主要来源： （（（（1 1 1 1）与客观过程本身的不确定有关的客观不确定；）与客观过程本身的不确定有关的客观不确定；）与客观过程本身的不确定有关的客观不确定；）与客观过程本身的不确定有关的客观不确定； （（（（2 2 2 2）所选反映系统的模拟模型只是原型的一个，造成了）所选反映系统的模拟模型只是原型的一个，造成了）所选反映系统的模拟模型只是原型的一个，造成了）所选反映系统的模拟模型只是原型的一个，造成了模型的不确定；模型的不确定；模型的不确定；模型的不确定； （（（（3 3 3 3）不能精确量化模型输入参数而导致的参数不确定；）不能精确量化模型输入参数而导致的参数不确定；）不能精确量化模型输入参数而导致的参数不确定；）不能精确量化模型输入参数而导致的参数不确定； （（（（4 4 4 4）数据的不确定，包括测量误差、数据的不一致性和）数据的不确定，包括测量误差、数据的不一致性和）数据的不确定，包括测量误差、数据的不一致性和）数据的不确定，包括测量误差、数据的不一致性和不均匀性、样本缺乏足够的代表性等。
不均匀性、样本缺乏足够的代表性等不均匀性、样本缺乏足够的代表性等不均匀性、样本缺乏足够的代表性等风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义31 •这些不确定的来源分别涉及：风险识别、风险评这些不确定的来源分别涉及：风险识别、风险评这些不确定的来源分别涉及：风险识别、风险评这些不确定的来源分别涉及：风险识别、风险评估、风险管理措施的选择，它们贯穿了风险管理估、风险管理措施的选择，它们贯穿了风险管理估、风险管理措施的选择，它们贯穿了风险管理估、风险管理措施的选择，它们贯穿了风险管理的始终•多种形式的责任风险属于第多种形式的责任风险属于第多种形式的责任风险属于第多种形式的责任风险属于第3 3级的不确定，暴露于级的不确定，暴露于级的不确定，暴露于级的不确定，暴露于责任风险的结果取决于法律环境的进一步完善，责任风险的结果取决于法律环境的进一步完善，责任风险的结果取决于法律环境的进一步完善，责任风险的结果取决于法律环境的进一步完善，法律环境包括决定个体或组织是否承担责任和承法律环境包括决定个体或组织是否承担责任和承法律环境包括决定个体或组织是否承担责任和承法律环境包括决定个体或组织是否承担责任和承担多少责任的法律条款。
担多少责任的法律条款担多少责任的法律条款担多少责任的法律条款风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义32 3 3 3 3、风险的主要学说、风险的主要学说、风险的主要学说、风险的主要学说•风险客观说：风险是客观存在的损失的不确定性风险客观说：风险是客观存在的损失的不确定性风险客观说：风险是客观存在的损失的不确定性风险客观说：风险是客观存在的损失的不确定性•风险主观说：不否认风险的不确定性，所谓风险风险主观说：不否认风险的不确定性，所谓风险风险主观说：不否认风险的不确定性，所谓风险风险主观说：不否认风险的不确定性，所谓风险的不确定性是来自于主观的的不确定性是来自于主观的的不确定性是来自于主观的的不确定性是来自于主观的•风险因素结合说：风险是每个人和风险因素的结风险因素结合说：风险是每个人和风险因素的结风险因素结合说：风险是每个人和风险因素的结风险因素结合说：风险是每个人和风险因素的结合体，灾害的发生及其后果与人为因素有着极为合体，灾害的发生及其后果与人为因素有着极为合体，灾害的发生及其后果与人为因素有着极为合体，灾害的发生及其后果与人为因素有着极为复杂的互动关系复杂的互动关系复杂的互动关系。
复杂的互动关系风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义33 4 4、风险的定义、风险的定义 风险是指客观存在的，在特定情况下、风险是指客观存在的，在特定情况下、特定期间内，某一事件导致的最终顺势的特定期间内，某一事件导致的最终顺势的不确定性不确定性 风险的定义风险的定义风险的定义风险的定义34 •企业企业企业企业风险风险风险风险管理管理管理管理(ERM)(ERM)(ERM)(ERM)是一套系统化的方法，用来理是一套系统化的方法，用来理是一套系统化的方法，用来理是一套系统化的方法，用来理解和管理企业面临的各种解和管理企业面临的各种解和管理企业面临的各种解和管理企业面临的各种风险风险风险风险•风险管理是一种全面的管理职能，用以对某一组风险管理是一种全面的管理职能，用以对某一组风险管理是一种全面的管理职能，用以对某一组风险管理是一种全面的管理职能，用以对某一组织所面临的风险进行评价和处理织所面临的风险进行评价和处理织所面临的风险进行评价和处理织所面临的风险进行评价和处理 企业风险管理概述企业风险管理概述什么是风险管理？什么是风险管理？35 企业风险管理是一套由企业董事会与管理层共企业风险管理是一套由企业董事会与管理层共同设立、和与企业战略相结合的管理流程。
它的功同设立、和与企业战略相结合的管理流程它的功能是识别那些会影响企业运作的潜在事件和把相关能是识别那些会影响企业运作的潜在事件和把相关的风险管理到一个企业可接受的水平，从而帮助企的风险管理到一个企业可接受的水平，从而帮助企业达至它的目标业达至它的目标美国内控研究委员会美国内控研究委员会 企业风险管理概述企业风险管理概述36 其他关于风险管理的解释其他关于风险管理的解释：：• •风险管理是通过对风险的识别、衡量和控制，以最少风险管理是通过对风险的识别、衡量和控制，以最少风险管理是通过对风险的识别、衡量和控制，以最少风险管理是通过对风险的识别、衡量和控制，以最少的成本将风险导致的不利后果减少到最低限度的科学的成本将风险导致的不利后果减少到最低限度的科学的成本将风险导致的不利后果减少到最低限度的科学的成本将风险导致的不利后果减少到最低限度的科学管理方法威廉斯、汉管理方法威廉斯、汉管理方法威廉斯、汉管理方法威廉斯、汉 斯）斯）斯）斯）• •风风风风险险险险管管管管理理理理乃乃乃乃是是是是为为为为管管管管理理理理阶阶阶阶层层层层处处处处理理理理企企企企业业业业可可可可能能能能面面面面临临临临的的的的特特特特定定定定风风风风险险险险的的的的一一一一种种种种方方方方法法法法和和和和技技技技术术术术……………………风风风风险险险险管管管管理理理理的的的的对对对对象象象象是是是是纯纯纯纯粹粹粹粹风风风风险险险险而非投机性风险。
格而非投机性风险格而非投机性风险格而非投机性风险格 林、提斯切曼）林、提斯切曼）林、提斯切曼）林、提斯切曼）• •风风风风险险险险管管管管理理理理是是是是通通通通过过过过降降降降低低低低意意意意外外外外事事事事故故故故所所所所致致致致之之之之财财财财务务务务损损损损失失失失以以以以保保保保障障障障企业或（个人）的财产与权利的过程色企业或（个人）的财产与权利的过程色企业或（个人）的财产与权利的过程色企业或（个人）的财产与权利的过程色 宾）宾）宾）宾） 企业风险管理概述企业风险管理概述37 应引起特别注意的是：应引起特别注意的是：•现代风险管理的新发展现代风险管理的新发展现代风险管理的新发展现代风险管理的新发展————包含所有的风险；包含所有的风险；包含所有的风险；包含所有的风险；•风险管理是广泛的、多学科交叉的职能，不能被风险管理是广泛的、多学科交叉的职能，不能被风险管理是广泛的、多学科交叉的职能，不能被风险管理是广泛的、多学科交叉的职能，不能被狭义地描述为保险购买的行为狭义地描述为保险购买的行为狭义地描述为保险购买的行为狭义地描述为保险购买的行为 企业风险管理概述企业风险管理概述38 企业风险管理框架企业风险管理框架•一个基础一个基础•三道防线三道防线管理层管理层CEO第第三三道防线道防线第第二二道防线道防线第一道防线第一道防线业务部门业务部门董事会董事会风险管理风险管理内部审计内部审计审计委员审计委员会会风险管理风险管理委员会委员会39 一个基础：公司治理结构一个基础：公司治理结构什么是公司治理？什么是公司治理？Ø公司治理是涉及公司的表现：它关系到一家公司如何公司治理是涉及公司的表现：它关系到一家公司如何得到有效的管理，从而发挥最佳表现得到有效的管理，从而发挥最佳表现Ø公司治理是涉及责任的问题：它关系到董事公司治理是涉及责任的问题：它关系到董事会会及管理及管理层如何向股东负责，而使股东能从公司的表现中得层如何向股东负责，而使股东能从公司的表现中得益益40 公司治理与风险管理有什么关系？公司治理与风险管理有什么关系？公司治理是风险管理的一个必要的组成部份，因为它提供公司治理是风险管理的一个必要的组成部份，因为它提供了对风险由上而下的监控与管理了对风险由上而下的监控与管理Ø近年多个国家都订立了公司治理的最佳守则：近年多个国家都订立了公司治理的最佳守则：•美国：纽约证交所最佳治理守则美国：纽约证交所最佳治理守则•英国：英国：Cadbury/Hampel ReportCadbury/Hampel Report、、The Combined The Combined CodeCode•加拿大：加拿大：Dey ReportDey Report•OECD ReportOECD Report这些最佳守则均清楚指出建立风险管理是董事会及管这些最佳守则均清楚指出建立风险管理是董事会及管理层的责任理层的责任41 如何构建一个有利风险管理的公司治理结构？如何构建一个有利风险管理的公司治理结构？Ø建立一个健全的、以董事会为首的公司治理结构建立一个健全的、以董事会为首的公司治理结构Ø订立订立企业企业的的目标和战略，包括企业的目标和战略，包括企业的风险风险政策和政策和极限极限Ø贯彻一套重视风险管理的企业文化和价值观贯彻一套重视风险管理的企业文化和价值观42 第一道防线：业务单位防线第一道防线：业务单位防线Ø业务单位包含了企业大部分的资产和业务，它们在日业务单位包含了企业大部分的资产和业务，它们在日常工作中面对各类的风险，是企业的前线常工作中面对各类的风险，是企业的前线Ø企业必须把风险管理的手段和内控程序融入到业务单企业必须把风险管理的手段和内控程序融入到业务单位的工作与流程中，才能建立好防范风险的第一道防位的工作与流程中，才能建立好防范风险的第一道防线线43 如何建立第一道防线如何建立第一道防线1.了解企业战略目标及可能影响企业达标的风险了解企业战略目标及可能影响企业达标的风险2.识别风险类别识别风险类别3.对相关风险作出评估对相关风险作出评估4.决定转移、避免或减低风险的策略决定转移、避免或减低风险的策略5.计设及实施风险策略的相关内部控制计设及实施风险策略的相关内部控制44 ( (风险宇宙风险宇宙TM TM ) )资信资信制度知识产权财务财务流动资产与信贷资本结构市场财务报告营运营运法律生产程序营商环境营商环境市场结构民风与文化管治管治策略董事会活动交易交易并购变卖声誉道德社区责任风险管理董事会及管理层业绩组织结构监察与沟通执行筹划与开发利益有关方供应商政府顾客股东经济情况国家情况市场变化竞争对手人才资源雇员沟通有形资产机器、厂房与土地其他有形资产负债合约法规市场与销售生产及流通商品/服务开发流程估值与选择买家评估与甄选尽职调查并购后整合资信管理运营组织与监察硬件软件网络无形资产知识管理信息现金管理对冲融资股东资本债务商品利率外汇税务会计合规风险宇宙风险宇宙45 •战略性风险是指公司因作出战略性错误的决定而导致战略性风险是指公司因作出战略性错误的决定而导致经济上的损失经济上的损失•战略性风险是业务单位、高级管理层和董事会的共同战略性风险是业务单位、高级管理层和董事会的共同责任责任•常见的战略性风险包括：常见的战略性风险包括：–企业的目标与方针企业的目标与方针–市场潜在的威胁市场潜在的威胁–业务的范围业务的范围( (深度与广度深度与广度) )–品牌及形象的建立品牌及形象的建立Ø战略性风险战略性风险–与战略性伙伴的合作与战略性伙伴的合作–投资和融资的策略投资和融资的策略–员工的素质和雇员关系员工的素质和雇员关系–企业的信息及监控系统企业的信息及监控系统46 •信贷风险是指贷款人或合同的另一方因不能履行信贷风险是指贷款人或合同的另一方因不能履行合约而使公司产生经济损失的风险合约而使公司产生经济损失的风险•常见的信贷风险包括：常见的信贷风险包括：–贷款未能回收贷款未能回收–应收帐款未能回收应收帐款未能回收–债券跌价债券跌价 ( (因信贷评级的减值或债务人未能履因信贷评级的减值或债务人未能履行付款义务行付款义务) )–买卖金融市场产品而未能兑现买卖金融市场产品而未能兑现–企业因合资、合作、联盟、外包等经济活动而企业因合资、合作、联盟、外包等经济活动而产生或暴露的信贷风险产生或暴露的信贷风险Ø信贷风险信贷风险47 •市场风险是指因市场价格或利率波动而使公司产生市场风险是指因市场价格或利率波动而使公司产生经济损失的风险经济损失的风险•构成构成市场风险市场风险的三大因素的三大因素：：–因买卖或投资金融产品而产生的风险因买卖或投资金融产品而产生的风险–因资产与负债错配、或原材料与产成品价格不因资产与负债错配、或原材料与产成品价格不能同步浮动而产生的风险能同步浮动而产生的风险–资金流动性风险资金流动性风险•常见的市场风险包括：常见的市场风险包括：–利率风险利率风险–外汇风险外汇风险–股票与债券市场风险股票与债券市场风险–商品价格风险商品价格风险–期货、期权与衍生工具风险期货、期权与衍生工具风险Ø市场风险市场风险48 •操作风险操作风险是指企业内部流程、人为错误或外部因素而令公司是指企业内部流程、人为错误或外部因素而令公司产生经济损失的风险，它包括了公司的流程风险、人为风险、产生经济损失的风险，它包括了公司的流程风险、人为风险、系统风险、事件风险和业务风险等系统风险、事件风险和业务风险等•流程风险流程风险是指交易流程中出现错误而引致损失的风险，流程是指交易流程中出现错误而引致损失的风险，流程包括如：销售、定价、记录、确认、出货包括如：销售、定价、记录、确认、出货/ /提供服务等环节。
提供服务等环节流程风险也包括合规性风险流程风险也包括合规性风险•人为风险人为风险概指因员工缺乏知识和能力、缺乏诚信或道德操守概指因员工缺乏知识和能力、缺乏诚信或道德操守而引致损失的风险而引致损失的风险•系统风险系统风险是指因系统失灵、数据的存取和处理、系统的安全是指因系统失灵、数据的存取和处理、系统的安全和可用性、系统的非法接入与使用而引致损失的风险和可用性、系统的非法接入与使用而引致损失的风险•事件风险事件风险是指因内部或外部欺诈、市场扭曲、人为或自然灾是指因内部或外部欺诈、市场扭曲、人为或自然灾害而引致损失的风险害而引致损失的风险•业务风险业务风险是指因市场或竞争环境出现预期以外的变化而引致是指因市场或竞争环境出现预期以外的变化而引致损失的风险，所涉及的问题包括市场策略、客户管理、产品损失的风险，所涉及的问题包括市场策略、客户管理、产品开发、销售渠道和定价等领域开发、销售渠道和定价等领域Ø操作风险操作风险49 Ø企业建立的第一道防线，就是要各业务单位就其战略企业建立的第一道防线，就是要各业务单位就其战略性风险、信贷风险、市场风场和操作风险性风险、信贷风险、市场风场和操作风险等等等等，系统，系统化地进行分析、确认、度量、管理和监控化地进行分析、确认、度量、管理和监控Ø企业需要把评估风险与内控措施的结果进行记录和存企业需要把评估风险与内控措施的结果进行记录和存档，对内控措施的有效性不断进行测试和更新档，对内控措施的有效性不断进行测试和更新第一道防线：总结第一道防线：总结管理层管理层CEO第第三三道防线道防线第第二二道防线道防线第一道防线第一道防线业务部门业务部门董事会董事会风险管理风险管理内部审计内部审计审计委员审计委员会会风险管理风险管理委员会委员会50 第二道防线：风险管理单位防线第二道防线：风险管理单位防线Ø第二道防线是在业务单位之上建立一个更高层次的风险管第二道防线是在业务单位之上建立一个更高层次的风险管理功能，它的组成部份可能包括风险管理部门、信贷审理功能，它的组成部份可能包括风险管理部门、信贷审批委员会、投资审批委员会批委员会、投资审批委员会Ø风险管理部的责任是领导和协调公司内各单位在管理风险风险管理部的责任是领导和协调公司内各单位在管理风险方面的工作，它的职责包括：方面的工作，它的职责包括：•编制规章制度编制规章制度•对各业务单位的风险进行组合管理对各业务单位的风险进行组合管理•度量风险和评估风险的界限度量风险和评估风险的界限•建立风险信息系统和预警系统建立风险信息系统和预警系统 、确定关键风险指标、确定关键风险指标•负责风险信息披露、沟通、协调员工培训和学习的负责风险信息披露、沟通、协调员工培训和学习的工作工作•按风险与回报的分析，为各业务单位分配经济资本按风险与回报的分析，为各业务单位分配经济资本金金51 ““内部审计是一项独立、客观的审查和咨询活动，内部审计是一项独立、客观的审查和咨询活动，其目的在于增加企业的价值和改进经营。
内审通其目的在于增加企业的价值和改进经营内审通过系统的方法，评价和改进企业的风险管理、控过系统的方法，评价和改进企业的风险管理、控制和治理流程的效益，帮助企业实现其目标制和治理流程的效益，帮助企业实现其目标 美国内部审计师协会美国内部审计师协会第三道防线：内审单位防线第三道防线：内审单位防线Ø第三道防线涉及一个独立于业务单位的部门，监控第三道防线涉及一个独立于业务单位的部门，监控企业内控和其他企业关心的问题企业内控和其他企业关心的问题Ø内部审计的定义：内部审计的定义：52 内部审计的内部审计的三大功能三大功能Ø财务监督财务监督•财务帐的可用性财务帐的可用性•内部管理和制度的执行内部管理和制度的执行•典型例子：检查分、子公司上报总部的财务报表典型例子：检查分、子公司上报总部的财务报表的准确性以及执行财务管理政策的情况的准确性以及执行财务管理政策的情况Ø经营诊断经营诊断•管理审计以及效率和效益审计管理审计以及效率和效益审计•检查和诊断经营和管理过程中的偏差和失误检查和诊断经营和管理过程中的偏差和失误•典型例子：典型例子：企业对某业务单位或某部门执行效益企业对某业务单位或某部门执行效益审计审计( (一个输入与产出的关系一个输入与产出的关系) ) 53 Ø咨询顾问咨询顾问•企业风险管理和发展策略方面的咨询企业风险管理和发展策略方面的咨询•调查领导关心的热点问题和管理薄弱环节调查领导关心的热点问题和管理薄弱环节•典型例子：典型例子： 兼并收购时调查被投资公司的内部管兼并收购时调查被投资公司的内部管理和流程操作，了解薄弱环节或其他影响并购交理和流程操作，了解薄弱环节或其他影响并购交易的重大事项，从而确定管理方法和并购策略易的重大事项，从而确定管理方法和并购策略54 风险管理的程序风险管理的程序制订风险管理计划制订风险管理计划风险识别风险识别风险衡量风险衡量选择风险管理措施选择风险管理措施实施风险管理决策实施风险管理决策风风险险管管理理效效果果评评价价55 一、风险管理计划•明确风险管理目标•确定风险管理人员的责任以及与其他部门的合作关系56 二、风险识别——识别出企业所面临的风险类别、形成原因及其影响。
–公司资产与人员构成与分布进行全面总结和归类；–对人员和资产所面临的风险进行辨识；–分析损失原因；–对后果与损失形态进行归类和分析；57 三、风险衡量——在风险识别的基础上，对大量的、过去损失资料定量和定性的分析，估测出风险发生的概率和造成损失的幅度一）损失资料的收集–完整性–一致性–有关主题–数据有组织58 续三（二）损失资料的整理–按大小顺序排列整齐–编制频数分布表–利用统计图表描述损失特征－直方图－圆饼图－折线图59 续三（三）损失资料的保存与分析（风险管理信息系统－RMIS）–位置量数—描述集中趋势－众数－中位数－算术平均数–变异量数—描述离散趋势－全距（极差）：R=Max-Min－方差（标准差）－变异系数60 ——在风险衡量的基础上，对引发风险事故的风险因素进行综合评价，以确定合适的风险管理技术–人为要素（人的素质与心理状态）－判断、操作失误、违章、疲劳和精力不集中等–机械设备要素－结构不良、强度不够、防护器具缺陷等四、风险评价61 •物质要素－有毒、有害、易燃、易爆品的储存和运输•环境要素－工作环境中的湿度、通风及邻近区域的灾害事故•管理要素－安全生产制度及安全管理水平续四62 五、风险管理措施的选择（一）控制型风险管理措施——通过避免、消除和减少风险事故发生的机会以及控制损失幅度来减少期望损失成本。
–风险规避–损失控制–控制型风险转移63 续五（二）融资型风险管理措施——获取风险损失发生后融通资金用于弥补损失，将消除和减少风险损失的成本分摊在一定时期内，避免因随机的巨大损失引致财务上的大幅波动–风险自留–保险–套期保值–融资型风险转移64 续五（三）内部风险抑制——通过内部的协调机制、约束和激励机制降低风险损失后果的变动幅度，使之具有更好的可测性和可预期性–分散与复制–信息管理与沟通65 （四）风险管理措施框架图融资型措施融资型措施控制型措施控制型措施内部风险抑制内部风险抑制风险规避风险规避损失控制损失控制控制型风险转控制型风险转移移风险自留风险自留保险保险套期保值套期保值其他合约化风其他合约化风险转移措施险转移措施分散与分散与复制复制信息管理信息管理沟通沟通66 六、措施的实施和效果评估（一）措施的实施——风险管理人员对风险管理措施有执行权限，对管理方面只有参谋权限二）效果评估•考察是否达到预期目标•风险管理措施能否应因风险因素的变化67 风险管理的程序风险管理的程序风险管理的程序风险管理的程序选择风险应对技术选择风险应对技术 1 1．控制型风险应对技术．控制型风险应对技术 (1) (1)风险回避风险回避 (2) (2)风险降低风险降低 2 2．财务型风险应对技术．财务型风险应对技术 (1) (1)风险接受风险接受 (2) (2)风险分担风险分担 68 风险管理的程序风险管理的程序风险管理的程序风险管理的程序控制型风险应对技术控制型风险应对技术风险回避风险回避风险降低风险降低①①剥离：通过退出某市场或地域，或者出售、剥离：通过退出某市场或地域，或者出售、清算、分立某产品类别或业务等措施剥离资产清算、分立某产品类别或业务等措施剥离资产②②禁止：通过适宜的企业政策、风险限额架构禁止：通过适宜的企业政策、风险限额架构及标准，禁止从事风险性大的活动、交易或产及标准，禁止从事风险性大的活动、交易或产生财务损失和资产缺口生财务损失和资产缺口⑧⑧终止：通过重新确立目标、调整战略和政策终止：通过重新确立目标、调整战略和政策的重心或者改变资源配置方向，终止某些活动的重心或者改变资源配置方向，终止某些活动④④锁定：提高业务发展和市场扩张的针对性，锁定：提高业务发展和市场扩张的针对性，避免追逐偏离战略的机会避免追逐偏离战略的机会⑤⑤筛选：筛选替代的资本项目和投资活动，回筛选：筛选替代的资本项目和投资活动，回避低收益、偏离战略或高风险的行动计划避低收益、偏离战略或高风险的行动计划⑥⑥消除：通过规划和实施内部防范流程，从源消除：通过规划和实施内部防范流程，从源头上消除风险头上消除风险①①损失预防：降低损失发生的概率。
措施包括损失预防：降低损失发生的概率措施包括工程物理法、人们行为法、规章制度法工程物理法、人们行为法、规章制度法②②损失抑制：采取措施使事故发生时和发生后损失抑制：采取措施使事故发生时和发生后能减少损失发生的范围或损失严重的程度措能减少损失发生的范围或损失严重的程度措施包括应急计划、危机管理、风险隔离与组合施包括应急计划、危机管理、风险隔离与组合③③风险因子管理：通过降低风险因素的水平、风险因子管理：通过降低风险因素的水平、改变其分布或企业对风险因素的敏感性来调整改变其分布或企业对风险因素的敏感性来调整可能引起潜在损失的经营环境措施包括质量可能引起潜在损失的经营环境措施包括质量管理、员工筛选、培训、企业文化构建、组织管理、员工筛选、培训、企业文化构建、组织结构设计、关系管理结构设计、关系管理④④多元化：使公司经营模式中的财务、实物、多元化：使公司经营模式中的财务、实物、客户、员工供货商和组织资产的持有状况实现客户、员工供货商和组织资产的持有状况实现多样化多样化69 风险管理的程序风险管理的程序风险管理的程序风险管理的程序 财务型风险应对技术财务型风险应对技术风险接受风险接受风险分担风险分担①①保持：不采取任何进一步的行动，将风险保保持：不采取任何进一步的行动，将风险保持在目前的水平持在目前的水平②②调价：调整产品或服务的价格，在定价中包调价：调整产品或服务的价格，在定价中包括明显的溢价括明显的溢价( (如市场情况允许如市场情况允许) )，以补偿所承，以补偿所承受的风险受的风险③③自保：措施包括将损失摊人经营成本自保：措施包括将损失摊人经营成本( (量人量人为出为出) )、建立意外损失基金、建立意外损失基金( (按公认会计准则按公认会计准则) )、建立信用额度、筹集外部资金、组建专业自、建立信用额度、筹集外部资金、组建专业自保公司、参与集团或行业的内部自营保险机构保公司、参与集团或行业的内部自营保险机构④④抵消：通过范围明确的风险组合中某项风险抵消：通过范围明确的风险组合中某项风险抵消其他抵消其他风险风险 ①①损失预防：降低损失发生的概率。
措施包括损失预防：降低损失发生的概率措施包括工程物理法、人们行为法、规章制度法工程物理法、人们行为法、规章制度法②②损失抑制：采取措施使事故发生时和发生后损失抑制：采取措施使事故发生时和发生后能减少损失发生的范围或损失严重的程度措能减少损失发生的范围或损失严重的程度措施包括应急计划、危机管理、风险隔离与组合施包括应急计划、危机管理、风险隔离与组合③③风险因子管理：通过降低风险因素的水平、风险因子管理：通过降低风险因素的水平、改变其分布或企业对风险因素的敏感性来调整改变其分布或企业对风险因素的敏感性来调整可能引起潜在损失的经营环境措施包括质量可能引起潜在损失的经营环境措施包括质量管理、员工筛选、培训、企业文化构建、组织管理、员工筛选、培训、企业文化构建、组织结构设计、关系管理结构设计、关系管理④④多元化：使公司经营模式中的财务、实物、多元化：使公司经营模式中的财务、实物、客户、员工供货商和组织资产的持有状况实现客户、员工供货商和组织资产的持有状况实现多样化多样化70 “ “现代金融理论有三大支柱，依次为资本现代金融理论有三大支柱，依次为资本的时间价值、资产定价和风险管理的时间价值、资产定价和风险管理””。
——97——97——97——97年诺贝尔经济学奖得主年诺贝尔经济学奖得主年诺贝尔经济学奖得主年诺贝尔经济学奖得主Robert MertonRobert MertonRobert MertonRobert Merton 71 LG主要内容主要内容 一、知识管理产生的理论和实践背景一、知识管理产生的理论和实践背景一、知识管理产生的理论和实践背景一、知识管理产生的理论和实践背景二、知识管理的界定二、知识管理的界定二、知识管理的界定二、知识管理的界定三、知识管理的内容三、知识管理的内容三、知识管理的内容三、知识管理的内容四、知识管理在现代企业管理中的地位四、知识管理在现代企业管理中的地位四、知识管理在现代企业管理中的地位四、知识管理在现代企业管理中的地位第第第第3 3 3 3节节节节 知识管理知识管理知识管理知识管理7272 LG知识管理产生的理论和实践背景知识管理产生的理论和实践背景(1)(1)(1)(1)理论渊源理论渊源理论渊源理论渊源 企企企企业业业业知知知知识识识识管管管管理理理理理理理理论论论论是是是是建建建建立立立立在在在在企企企企业业业业的的的的知知知知识识识识特特特特性性性性上上上上的的的的，，，，而而而而企企企企业业业业知知知知识识识识理理理理论论论论是是是是在在在在探探探探寻寻寻寻企企企企业业业业竞竞竞竞争争争争优优优优势势势势的的的的根根根根源源源源的的的的过过过过程程程程中中中中以以以以及及及及对对对对主主主主流流流流企企企企业业业业理理理理论论论论的的的的反反反反叛中逐渐产生发展的。
叛中逐渐产生发展的叛中逐渐产生发展的叛中逐渐产生发展的2)(2)(2)(2)企业管理实践的背景企业管理实践的背景企业管理实践的背景企业管理实践的背景• •①①①①知识成为一个重要的投入资源知识成为一个重要的投入资源知识成为一个重要的投入资源知识成为一个重要的投入资源• •②②②②知识组织的产生知识组织的产生知识组织的产生知识组织的产生第第第第3 3 3 3节节节节 知识管理知识管理知识管理知识管理7373 LG知识管理的界定知识管理的界定 知知知知识识识识管管管管理理理理是是是是指指指指组组组组织织织织的的的的管管管管理理理理者者者者通通通通过过过过对对对对组组组组织织织织所所所所拥拥拥拥有有有有的的的的知知知知识识识识和和和和组组组组织织织织外外外外部部部部知知知知识识识识的的的的管管管管理理理理和和和和利利利利用用用用，，，，通通通通过过过过知知知知识识识识获获获获取取取取、、、、知知知知识识识识共共共共享享享享、、、、知知知知识识识识创创创创新新新新和和和和知知知知识识识识应应应应用用用用，，，，以以以以达达达达到提高组织创造价值的能力这一目的的一种过程。
到提高组织创造价值的能力这一目的的一种过程到提高组织创造价值的能力这一目的的一种过程到提高组织创造价值的能力这一目的的一种过程第第第第3 3 3 3节节节节 知识管理知识管理知识管理知识管理7474 LG知识管理的内容知识管理的内容(1)(1)(1)(1)过程角度的考察过程角度的考察过程角度的考察过程角度的考察 • •①①①①知识的吸收知识的吸收知识的吸收知识的吸收• •②②②②知识的保持知识的保持知识的保持知识的保持• •③③③③知识的共享知识的共享知识的共享知识的共享 • •④④④④知识的转移知识的转移知识的转移知识的转移 (2)(2)(2)(2)职能角度的考察职能角度的考察职能角度的考察职能角度的考察第第第第3 3 3 3节节节节 知识管理知识管理知识管理知识管理7575 LG知识管理的内容知识管理的内容第第第第3 3 3 3节节节节 知识管理知识管理知识管理知识管理职位职位职位职位职能和任职要求职能和任职要求职能和任职要求职能和任职要求CK0CK0CK0CK0的职能的职能的职能的职能1 1 1 1．将知识管理融合到企业目标中，提出关于知识管理的高层次的战略观点．将知识管理融合到企业目标中，提出关于知识管理的高层次的战略观点．将知识管理融合到企业目标中，提出关于知识管理的高层次的战略观点．将知识管理融合到企业目标中，提出关于知识管理的高层次的战略观点2 2 2 2．建立必要的激励机制和组织结构．建立必要的激励机制和组织结构．建立必要的激励机制和组织结构．建立必要的激励机制和组织结构3 3 3 3．在董事会和公司其他成员之间起传导作用，贯彻实施知识管理的目标．在董事会和公司其他成员之间起传导作用，贯彻实施知识管理的目标．在董事会和公司其他成员之间起传导作用，贯彻实施知识管理的目标．在董事会和公司其他成员之间起传导作用，贯彻实施知识管理的目标4 4 4 4．与．与．与．与Cl0Cl0Cl0Cl0密切合作，使得知识管理对于信息基础设施的要求得以实现密切合作，使得知识管理对于信息基础设施的要求得以实现密切合作，使得知识管理对于信息基础设施的要求得以实现密切合作，使得知识管理对于信息基础设施的要求得以实现5 5 5 5．负责知识管理的基础性工作，如描绘组织的知识图，将组织知识分类和清晰．负责知识管理的基础性工作，如描绘组织的知识图，将组织知识分类和清晰．负责知识管理的基础性工作，如描绘组织的知识图，将组织知识分类和清晰．负责知识管理的基础性工作，如描绘组织的知识图，将组织知识分类和清晰化，明确评估组织的智力资本化，明确评估组织的智力资本化，明确评估组织的智力资本化，明确评估组织的智力资本6 6 6 6．对组织中知识管理的进程和成果进行监测和评估．对组织中知识管理的进程和成果进行监测和评估．对组织中知识管理的进程和成果进行监测和评估．对组织中知识管理的进程和成果进行监测和评估7 7 7 7．对参与知识管理的经理进行管理、培训、协调，推动他们之间的知识共享．对参与知识管理的经理进行管理、培训、协调，推动他们之间的知识共享．对参与知识管理的经理进行管理、培训、协调，推动他们之间的知识共享．对参与知识管理的经理进行管理、培训、协调，推动他们之间的知识共享知识项目经理知识项目经理知识项目经理知识项目经理1 1 1 1．对具体的知识管理项目进行管理．对具体的知识管理项目进行管理．对具体的知识管理项目进行管理．对具体的知识管理项目进行管理2 2 2 2．需具备基本的项目管理技能，如团队组织、预算控制、客户需求管理等．需具备基本的项目管理技能，如团队组织、预算控制、客户需求管理等．需具备基本的项目管理技能，如团队组织、预算控制、客户需求管理等．需具备基本的项目管理技能，如团队组织、预算控制、客户需求管理等3 3 3 3．应具有较丰富的信息技术知识．应具有较丰富的信息技术知识．应具有较丰富的信息技术知识．应具有较丰富的信息技术知识4 4 4 4．应能了解项目实施所需技术和组织能够提供的技术．应能了解项目实施所需技术和组织能够提供的技术．应能了解项目实施所需技术和组织能够提供的技术．应能了解项目实施所需技术和组织能够提供的技术5 5 5 5．应能了解所涉及的组织文化和行为要素．应能了解所涉及的组织文化和行为要素．应能了解所涉及的组织文化和行为要素．应能了解所涉及的组织文化和行为要素知识库经理知识库经理知识库经理知识库经理1 1 1 1．对组织的知识库进行日常管理．对组织的知识库进行日常管理．对组织的知识库进行日常管理．对组织的知识库进行日常管理2 2 2 2．可能需对每个领域设立知识库经理．可能需对每个领域设立知识库经理．可能需对每个领域设立知识库经理．可能需对每个领域设立知识库经理3 3 3 3．应具有独到眼光，发现并获取组织所需的知识．应具有独到眼光，发现并获取组织所需的知识．应具有独到眼光，发现并获取组织所需的知识．应具有独到眼光，发现并获取组织所需的知识4 4 4 4．能够激励组织成员尽可能多地、有效地利用知识库中的知识．能够激励组织成员尽可能多地、有效地利用知识库中的知识．能够激励组织成员尽可能多地、有效地利用知识库中的知识．能够激励组织成员尽可能多地、有效地利用知识库中的知识知识经纪人知识经纪人知识经纪人知识经纪人1 1 1 1．在知识的拥有者和知识的应用者之间建立联系，是组织内部的．在知识的拥有者和知识的应用者之间建立联系，是组织内部的．在知识的拥有者和知识的应用者之间建立联系，是组织内部的．在知识的拥有者和知识的应用者之间建立联系，是组织内部的““““市场创造者市场创造者市场创造者市场创造者””””2 2 2 2．需要更广泛的知识背景，并对市场有着深入的了解．需要更广泛的知识背景，并对市场有着深入的了解．需要更广泛的知识背景，并对市场有着深入的了解．需要更广泛的知识背景，并对市场有着深入的了解7676 LG知识管理在现代企业管理中的地位知识管理在现代企业管理中的地位 (1)(1)(1)(1)战略管理战略管理战略管理战略管理 对战略管理的影响首先体现在战略联盟理论方面。
其对战略管理的影响首先体现在战略联盟理论方面其对战略管理的影响首先体现在战略联盟理论方面其对战略管理的影响首先体现在战略联盟理论方面其次，知识管理在企业多元化经营方面要求企业采取发次，知识管理在企业多元化经营方面要求企业采取发次，知识管理在企业多元化经营方面要求企业采取发次，知识管理在企业多元化经营方面要求企业采取发展与企业知识优势关联的相关多元化战略展与企业知识优势关联的相关多元化战略展与企业知识优势关联的相关多元化战略展与企业知识优势关联的相关多元化战略2)(2)(2)(2)组织管理组织管理组织管理组织管理 知识管理对组织结构的变革影响最明显，目前的研究知识管理对组织结构的变革影响最明显，目前的研究知识管理对组织结构的变革影响最明显，目前的研究知识管理对组织结构的变革影响最明显，目前的研究也最成熟也最成熟也最成熟也最成熟 (3)R(3)R(3)R(3)R＆＆＆＆D D D D管理管理管理管理 第第第第3 3 3 3节节节节 知识管理知识管理知识管理知识管理7777 。