《《盛世富邦股权投资》PPT课件》由会员分享，可在线阅读，更多相关《《盛世富邦股权投资》PPT课件（33页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、PEPE世界的新贵世界的新贵 什么是什么是PE? PE-Private Equity “私募股权投资”的简称 。是指通过私募形式对私有企业，即非上市企业进行的权益性投资，在交易实施过程中附带考虑了将来的退出机制，即通过上市，并购或管理层收购等方式，出售持股获利。PE的起源和时间表的起源和时间表n n1976年，美国投行波尔斯登的三位合伙年，美国投行波尔斯登的三位合伙人，以三个人的英文名字的第一个字母人，以三个人的英文名字的第一个字母为名，组建了全球第一家私募股权投资为名，组建了全球第一家私募股权投资公司公司KKR。n n2010年底，盛世富邦（天津）股权投资年底，盛世富邦（天津）股权投资基金股
2、份有限公司经天津市工商行政管基金股份有限公司经天津市工商行政管理局依法批准设立理局依法批准设立。PE-世界投资新热点世界投资新热点 全球每年数万家公司和跨国企业在接全球每年数万家公司和跨国企业在接受投资机构和富人帮助受投资机构和富人帮助,更多的公司在得更多的公司在得到帮助后获得到帮助后获得I P O（首次公开发行股票）（首次公开发行股票）机会。其投资回报率高达几十上百甚至机会。其投资回报率高达几十上百甚至几百倍的不甚枚举几百倍的不甚枚举 ：苹果，雅虎，甲骨：苹果，雅虎，甲骨文，谷歌；文，谷歌； 在中国，像百度，上市第一在中国，像百度，上市第一天的天的PE投资回报率高达投资回报率高达100倍；倍
3、；“完美时完美时空空” PE投资回报率高达投资回报率高达75倍；盛大网络倍；盛大网络PE投资获投资获14倍回报。倍回报。被称为被称为“总统班底总统班底”的私人股本集团凯雷公司的私人股本集团凯雷公司前美国总统乔治前美国总统乔治布什布什加盟凯雷集团加盟凯雷集团克林顿政府的白宫办公厅主任麦克拉提克林顿政府的白宫办公厅主任麦克拉提加盟凯雷集团加盟凯雷集团前美国证券交易委员会前美国证券交易委员会(SEC)(SEC)主席雅瑟主席雅瑟里维特里维特加盟凯雷集团加盟凯雷集团前国务卿贝克前国务卿贝克加盟凯雷集团加盟凯雷集团前国防部长卡鲁奇前国防部长卡鲁奇加盟凯雷集团加盟凯雷集团英国前首相约翰英国前首相约翰梅杰梅杰
4、被聘为顾问被聘为顾问菲律宾前总统拉莫斯菲律宾前总统拉莫斯被聘为顾问被聘为顾问泰国前总理潘雅拉春泰国前总理潘雅拉春作为顾问。作为顾问。前前IBMIBM董事长郭士纳董事长郭士纳加盟凯雷集团。加盟凯雷集团。这家以并购为主的基金被戏称为在世界上这家以并购为主的基金被戏称为在世界上“没有它收购不了的企业没有它收购不了的企业”。私募股权基金更让人感觉到那充满了神秘的诱惑力。私募股权基金更让人感觉到那充满了神秘的诱惑力。 PE时代降临中国时代降临中国n n有本书人无股权不富，副标题有本书人无股权不富，副标题有本书人无股权不富，副标题有本书人无股权不富，副标题 ：股权创富时代来临！：股权创富时代来临！：股权创
5、富时代来临！：股权创富时代来临！n n投资专家说：投资专家说：投资专家说：投资专家说：PEPE是未来中国是未来中国是未来中国是未来中国1010年内投资人的方向和首选！年内投资人的方向和首选！年内投资人的方向和首选！年内投资人的方向和首选！n n梁锦松写了一本书梁锦松写了一本书梁锦松写了一本书梁锦松写了一本书: :不做总统就去做不做总统就去做不做总统就去做不做总统就去做PEPE！n n有人说：不买股票买股权，不论涨跌都赚钱有人说：不买股票买股权，不论涨跌都赚钱有人说：不买股票买股权，不论涨跌都赚钱有人说：不买股票买股权，不论涨跌都赚钱! !n nPEPE是富人过剩的资本和聪明人过剩的智力相结合的
6、产物。是富人过剩的资本和聪明人过剩的智力相结合的产物。是富人过剩的资本和聪明人过剩的智力相结合的产物。是富人过剩的资本和聪明人过剩的智力相结合的产物。n n姚明投资合众思壮姚明投资合众思壮姚明投资合众思壮姚明投资合众思壮(002383)(002383)，6767万人民币，万人民币，万人民币，万人民币，3 3年后，市值：年后，市值：年后，市值：年后，市值：61006100万；最高市值！万；最高市值！万；最高市值！万；最高市值！3 3年投资回报率年投资回报率年投资回报率年投资回报率9090倍！倍！倍！倍！n n华谊兄弟华谊兄弟华谊兄弟华谊兄弟(300027)(300027)上市造就了上市造就了上市
7、造就了上市造就了3 3个亿万富翁，张纪中投资个亿万富翁，张纪中投资个亿万富翁，张纪中投资个亿万富翁，张纪中投资216216万，上市达万，上市达万，上市达万，上市达1.321.32亿，冯小刚投资亿，冯小刚投资亿，冯小刚投资亿，冯小刚投资288288万，上市达万，上市达万，上市达万，上市达1.771.77亿，黄亿，黄亿，黄亿，黄晓明投资晓明投资晓明投资晓明投资180180万，上市达万，上市达万，上市达万，上市达1.11.1亿。亿。亿。亿。n n国外国外国外国外PEPE在中国投资了在中国投资了在中国投资了在中国投资了2828个优秀行业里的个优秀行业里的个优秀行业里的个优秀行业里的2222个行业个行业
8、个行业个行业! !n n中国需要大力发展私募股权投资基金，是发展中小企业，中国需要大力发展私募股权投资基金，是发展中小企业，中国需要大力发展私募股权投资基金，是发展中小企业，中国需要大力发展私募股权投资基金，是发展中小企业， 盘活民间资本的一个新的途径！盘活民间资本的一个新的途径！盘活民间资本的一个新的途径！盘活民间资本的一个新的途径！n n江浙等地投资大鳄，纷纷在北大，清华，复旦报名，学习江浙等地投资大鳄，纷纷在北大，清华，复旦报名，学习江浙等地投资大鳄，纷纷在北大，清华，复旦报名，学习江浙等地投资大鳄，纷纷在北大，清华，复旦报名，学习私募股权投资知识，获的行业资格证书。私募股权投资知识，获
9、的行业资格证书。私募股权投资知识，获的行业资格证书。私募股权投资知识，获的行业资格证书。中国政府大力支持中国政府大力支持PE私募股权投资私募股权投资 刘鸿儒刘鸿儒 中国证监会首任主席中国证监会首任主席 2008年年9月月7日，在全球金融危机到来之际称日，在全球金融危机到来之际称“近年近年PE市场已市场已经成为创造财富最多的金融领域，未来五到十年，全球知名的经成为创造财富最多的金融领域，未来五到十年，全球知名的大型投资机构都会纷纷进入中国市场大型投资机构都会纷纷进入中国市场，私募股权投资基金私募股权投资基金(PE)将会在中国未来的发展中扮演重要的角色，并将在中国创造更将会在中国未来的发展中扮演重
10、要的角色，并将在中国创造更加巨大的财富加巨大的财富”。崔津渡崔津渡 天津市副市长天津市副市长 “为把握好这一历史性机遇，根据国家发改委文件：为把握好这一历史性机遇，根据国家发改委文件：国家国家发改委办公厅关于在天津滨海新区先行先试股权投资基金有发改委办公厅关于在天津滨海新区先行先试股权投资基金有关政策问题的复函关政策问题的复函， 天津在第一时间制定相关政策，为私天津在第一时间制定相关政策，为私募股权投资基金募股权投资基金(PE)创造发展沃土。创造发展沃土。PE运作的流程运作的流程n n募：募集资金，融资募：募集资金，融资n n投：选择项目投资投：选择项目投资n n控：风险控制控：风险控制n n
11、退：退出套现退：退出套现私募股权投资成功案例私募股权投资成功案例 私募股权融资缔造了太多的企业发展私募股权融资缔造了太多的企业发展私募股权融资缔造了太多的企业发展私募股权融资缔造了太多的企业发展 神话。其中比较典型也是我们比较熟悉的神话。其中比较典型也是我们比较熟悉的神话。其中比较典型也是我们比较熟悉的神话。其中比较典型也是我们比较熟悉的 有：有：有：有：蒙牛股份，无锡尚德，永乐电器，雨蒙牛股份，无锡尚德，永乐电器，雨蒙牛股份，无锡尚德，永乐电器，雨蒙牛股份，无锡尚德，永乐电器，雨 润食品，中星微，千橡互动，国人通信，润食品，中星微，千橡互动，国人通信，润食品，中星微，千橡互动，国人通信，润食
12、品，中星微，千橡互动，国人通信， 盛大网络、百度、携程、阿里巴巴、盛大网络、百度、携程、阿里巴巴、盛大网络、百度、携程、阿里巴巴、盛大网络、百度、携程、阿里巴巴、 掌上掌上掌上掌上 灵通、前程无忧、易趣、卓越网、空中网、灵通、前程无忧、易趣、卓越网、空中网、灵通、前程无忧、易趣、卓越网、空中网、灵通、前程无忧、易趣、卓越网、空中网、 分众传媒、太平洋人寿、联想、卡森实业、分众传媒、太平洋人寿、联想、卡森实业、分众传媒、太平洋人寿、联想、卡森实业、分众传媒、太平洋人寿、联想、卡森实业、 平安保险、民润、李宁公司、金蝶软件、九平安保险、民润、李宁公司、金蝶软件、九平安保险、民润、李宁公司、金蝶软件
13、、九平安保险、民润、李宁公司、金蝶软件、九 阳小家电、百丽女鞋、橡果国际等。阳小家电、百丽女鞋、橡果国际等。阳小家电、百丽女鞋、橡果国际等。阳小家电、百丽女鞋、橡果国际等。中国合法的融资方式中国合法的融资方式n n 银行银行n n 保险和信托保险和信托n n 基金：基金： 公募基金公募基金 私募基金私募基金（私募股权投资是其中一种）（私募股权投资是其中一种）（私募股权投资是其中一种）（私募股权投资是其中一种）民间资本的去向民间资本的去向n n中国民间资本20多万亿，每年流向海外资金5000亿。这个庞然大物任何时候都不会停止运动。问题是：怎样管理它，我们将它引向何方？中国中国PE业务展望业务展望
14、n n处于工业化转型期高速发展的中国经济和不断完善的投资环境，为处于工业化转型期高速发展的中国经济和不断完善的投资环境，为 PEPE提供了广阔的舞台。尤其在以下几个领域，提供了广阔的舞台。尤其在以下几个领域，PEPE更加有用武之地：更加有用武之地： n n1. 1.为日益活跃的中小企业、民营企业的并购、扩展提供资金。为日益活跃的中小企业、民营企业的并购、扩展提供资金。 n n2. 2.内地企业境内境外公开上市前的内地企业境内境外公开上市前的Pre-IPOPre-IPO支持。支持。 n n3. 3.银行及公司重组。银行及公司重组。 n n4. 4.近近1010万个国企的改革，国企民营化将是未来万
15、个国企的改革，国企民营化将是未来PE PE 的关注点。的关注点。PEPE基金基金有望从以前被动的少数股权投资进入到购买控制权阶段，甚至是有望从以前被动的少数股权投资进入到购买控制权阶段，甚至是100%100%买买断。华平对哈药的投资，以及凯雷集团谈判收购徐工机械，都是顺应了断。华平对哈药的投资，以及凯雷集团谈判收购徐工机械，都是顺应了这一新趋势。这一新趋势。 n n5. 5.跨国境的收购兼并。随着国内企业的壮大和国际化意愿的日益强跨国境的收购兼并。随着国内企业的壮大和国际化意愿的日益强烈，越来越多的国内企业将走出国门进行境外收购兼并，而这也为烈，越来越多的国内企业将走出国门进行境外收购兼并，而
16、这也为PEPE基基金提供了广阔的业务机会。金提供了广阔的业务机会。 n n6. 6.其他领域如不良资产处理，房地产投资等等也为其他领域如不良资产处理，房地产投资等等也为PEPE提供了绝好的提供了绝好的机会。机会。 高瞻远瞩高瞻远瞩中国中国PEPE市场一颗闪亮的新星市场一颗闪亮的新星盛世富邦（天津）盛世富邦（天津） 股权投资基金股份有限公司股权投资基金股份有限公司公司简介公司简介n n 盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司，经天津市工商行政管理局注册，盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司，经天津市工商行政管理局注册，实收注册资本实收注册资本56005600万元，是一家专注于国内资本市场，
17、由国内资深投行、投资专业万元，是一家专注于国内资本市场，由国内资深投行、投资专业人组建和运营，并以市场化、商业化手段运作，专业从事企业境内、外上市、财务人组建和运营，并以市场化、商业化手段运作，专业从事企业境内、外上市、财务投资、股权投资、信托产品、定向增发等业务。投资、股权投资、信托产品、定向增发等业务。 n n 盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司具有规范而稳健的经营管理体系。盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司具有规范而稳健的经营管理体系。将以打造良好业绩，为投资者获取长期受益为重，秉承将以打造良好业绩，为投资者获取长期受益为重，秉承“ “诚信、稳健、求实、专业、诚信、稳健、求实
18、、专业、创新、感恩创新、感恩” ”的经营理念，高度重视对内部管理体制和风险防范机制的健全和完善，的经营理念，高度重视对内部管理体制和风险防范机制的健全和完善，形成了一套稳健、规范的制度化管理体系。公司以风险控制为前提、形成了一套稳健、规范的制度化管理体系。公司以风险控制为前提、n n以市场为导向、以客户为中心、以效益为目标，追求可持续发展，力争发展以市场为导向、以客户为中心、以效益为目标，追求可持续发展，力争发展n n成为成为“ “资本充足、运作安全、内控严密、服务优质、效益良好、有核心竞争力资本充足、运作安全、内控严密、服务优质、效益良好、有核心竞争力” ”n n的现代金融服务企业。的现代金
19、融服务企业。n n 盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司具备一流的精英型人才队伍，聚盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司具备一流的精英型人才队伍，聚集了一批长期从事企业上市、兼并、重组、信托、基金管理等精通业务的专业人才。集了一批长期从事企业上市、兼并、重组、信托、基金管理等精通业务的专业人才。公司高管和业务骨干中，具有本科学历以上的人员超过公司高管和业务骨干中，具有本科学历以上的人员超过9595，具有硕士以上学历的，具有硕士以上学历的人员超过人员超过5050。n n 盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司秉承盛世富邦（天津）股权投资基金股份有限公司秉承“ “满足和创新客户需求，提升
20、满足和创新客户需求，提升和创造客户价值，实现客户和公司的共同成长和创造客户价值，实现客户和公司的共同成长” ”的理念，愿与客户携手共创美好未来！的理念，愿与客户携手共创美好未来！ 组织机构股东会 董事会 董事长 总经理战略委员会 提名委员会 审计委员会 薪酬与考核委员会监事会 董事会秘书 项目调研部基金管理部职能管理中心 财务管理中心战略企划中心人力资源中心审计监察中心行政管理中心法律事务中心上市服务部风险管理部新产业事业部主要业务主要业务n n企业境内、外上市服务n n股权投资n n财务投资n n定向增发项目n n信托产品业务商务洽谈约定投资决策委员会评审决议通过正式签署股权投资法律文件监管
21、银行投入专项款进行股权项目投资未上市投资专业研发团队全国筛选符合上市条件的企业进行接洽立项进行深入调研项目评审律师事务所审核会计事务所审核管理团队审核通过风控部门定期不定期跟踪企业实施帮助上市待上市 实现上市出售持股获利退出未上市根据投资法律约定实施退出 未上市企业股权投资流程图未上市企业股权投资流程图沪深两市、中小板及天津股权交易所协议投资条款尽职调查投后管理增值服务投资方案调查报告专家、顾问投资建议项目管理报告专业团队专业团队 掘金起航掘金起航n n用心创造价值用心创造价值 认真赢得信赖认真赢得信赖n n本土专业团队本土专业团队n n1212名资深行业研究员、承销人、基金经理、会计、律师事
22、务员名资深行业研究员、承销人、基金经理、会计、律师事务员n n业界精英担当业界精英担当n n沪深沪深1616名上市公司的主办者名上市公司的主办者n n实力海归掌舵实力海归掌舵n n金融学博士、华尔街中国通、金融学博士、华尔街中国通、1010年国际化视野和实战经验年国际化视野和实战经验资金保障资金保障n n八八八八大资金保障：大资金保障：大资金保障：大资金保障： n n投资者担心到期能不能如期支付我们的本息，有什么保障：投资者担心到期能不能如期支付我们的本息，有什么保障：投资者担心到期能不能如期支付我们的本息，有什么保障：投资者担心到期能不能如期支付我们的本息，有什么保障：n n一：专业的投资团
23、队，严格的项目筛选，原则性的风险控制。一：专业的投资团队，严格的项目筛选，原则性的风险控制。一：专业的投资团队，严格的项目筛选，原则性的风险控制。一：专业的投资团队，严格的项目筛选，原则性的风险控制。 n n二：合法的投资市场，沪、深两市及天津股权交易所挂牌预上市的企业。二：合法的投资市场，沪、深两市及天津股权交易所挂牌预上市的企业。二：合法的投资市场，沪、深两市及天津股权交易所挂牌预上市的企业。二：合法的投资市场，沪、深两市及天津股权交易所挂牌预上市的企业。 n n三：投资优良价值的未上市企业收取固定收益、企业经营红利及实现上三：投资优良价值的未上市企业收取固定收益、企业经营红利及实现上三：
24、投资优良价值的未上市企业收取固定收益、企业经营红利及实现上三：投资优良价值的未上市企业收取固定收益、企业经营红利及实现上 市的高回报。市的高回报。市的高回报。市的高回报。n n 四：四：四：四： 常年的定向增发项目。常年的定向增发项目。常年的定向增发项目。常年的定向增发项目。 n n五：国家及政府重点支持、鼓励发展的投资领域。五：国家及政府重点支持、鼓励发展的投资领域。五：国家及政府重点支持、鼓励发展的投资领域。五：国家及政府重点支持、鼓励发展的投资领域。 n n 六、具有可行性的稳健投资品种。六、具有可行性的稳健投资品种。六、具有可行性的稳健投资品种。六、具有可行性的稳健投资品种。n n 七
25、、金融机构的财务投资。七、金融机构的财务投资。七、金融机构的财务投资。七、金融机构的财务投资。n n 八、资金存入银行托管账户，受银行监管、严格控制资金安全，流向清八、资金存入银行托管账户，受银行监管、严格控制资金安全，流向清八、资金存入银行托管账户，受银行监管、严格控制资金安全，流向清八、资金存入银行托管账户，受银行监管、严格控制资金安全，流向清晰。晰。晰。晰。n n以上八大资金安全保障每一项都能最大程度的保证投资者的资金安全及收益以上八大资金安全保障每一项都能最大程度的保证投资者的资金安全及收益以上八大资金安全保障每一项都能最大程度的保证投资者的资金安全及收益以上八大资金安全保障每一项都能
26、最大程度的保证投资者的资金安全及收益回报。回报。回报。回报。 客户合同签订流程客户合同签订流程 客户凭存款凭证（投资经理或客户） 到财务查询该款项是否到账 确认到账后，开具财务收据 凭收据和银行到账记录填写客户合同 填写后加盖公章和法人章合同、财务收据盖章后交给客户或者投资经理 到期后凭合同和原始财务收据、本人身份证到财务取走认购额度款合作单位合作单位n n沪、深交易所沪、深交易所n n天津天津天津天津股权投资协会股权投资协会n n天津市帮客盈财务咨询有限公司天津市帮客盈财务咨询有限公司n n天津市万钧律师事务所天津市万钧律师事务所n n南京市金诺投资担保有限公司南京市金诺投资担保有限公司n
27、n南京市鑫元宝投资管理有限公司南京市鑫元宝投资管理有限公司n n义乌市凯通投资管理有限公司义乌市凯通投资管理有限公司 上海中茂律师事务所上海中茂律师事务所n n盛世富邦股权投资基金股份有限公司上海分公司盛世富邦股权投资基金股份有限公司上海分公司n n上海市创业投资行业协会上海市创业投资行业协会n n上海高新技术成果转化服务中心上海高新技术成果转化服务中心n n罗杰斯基金管理有限公司罗杰斯基金管理有限公司客户服务客户服务n n用心倾听 微笑为您n n我们相信投资理财是人类智慧的结晶，也是人类创造美好生活的大智慧，而微笑是人与人之间最容易理解的语言。我们愿用心倾听您的需求，微笑服务，为您营造舒心、贴心的理财体验，诚意打造您身边触手可及的理财服务团队。客户服务客户服务n n恪守承诺 请您监督n n信誉是生存之本，我们将诚实遵守对您的承诺，用心完成不负重托的使命。您可以随时监督我们的经营与服务，永不辜负您对我们的信任。营业执照营业执照税务登记证税务登记证组织机构代码证组织机构代码证开户许可证开户许可证
