风险管理概论学生讲义

《风险管理概论学生讲义》由会员分享，可在线阅读，更多相关《风险管理概论学生讲义（80页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。

1、风险管理概论学生讲义风险管理是研究如何通过科学的方法对经济主体进行风险分析，采用合理的风险管理技术手段对风险加以处理，以最经济成本获得最佳安全保障的一门新兴管理学科，是适应培养新型风险管理和保险人才的需要，针对保险及相关专业开设的一门专业基础课程。2009朱航南开大学经济学院风险管理与保险学系2009-6-17课程介绍：风险管理是研究如何通过科学的方法对各经济主体进行风险识别和衡量，采用合理的风险管理技术手段对风险加以处理，以最经济成本获得最佳安全保障的一门新兴管理学科，是适应培养新型风险管理和保险人才的需要，针对保险及相关专业开设的一门专业基础课程。风险管理概论是讲授风险管理基础知识的一门课

2、，学习的目的是通过本课程的学习基本了解风险管理的一般知识，并通过学习了解整个保险学的专业体系，并对保险有一定了解。由于本课程面对的是大学一年级本科学生，宏微观经济学、微积分、概率论等专业课程尚未讲授，因此风险分析部分涉及到的数学知识不做太高要求。但考虑到知识体系的完整性，部分知识会提前讲授，因此仍然需要学生了解一定的数学和经济学知识。风险管理概论的教学内容包括三部分：第一，主要对风险及风险管理进行介绍，了解风险的含义、种类以及风险管理的发展历史及其基本内容等（前两章）第二，介绍经典的风险管理体系，包括：风险分析（包括风险识别和风险衡量）、风险管理方法、保险、风险管理决策，以及企业常见风险的分析

3、等（第38章）第三，介绍有别于主流理论的其他流派思想及现代风险管理的发展潮流和主要观点、成果（第9、10章） 74保险专业课程设置简介课程介绍：2保险专业课程设置简介3第一章风险概述5一、风险的含义5二、如何理解风险6三、风险的内在逻辑规律8四、风险的分类8第二章 风险管理概述10一、风险管理起源和发展10二、风险管理的定义10三、风险管理程序12第三章 风险分析14一、风险分析的含义14二、风险与人的行为14三、风险识别18第四章 风险评估29一、对数据进行整理29二、概率及常用分布30第五章 风险管理方法36一、风险控制基本理论36二、风险控制的主要方法38三、财务型风险管理方法41第六章

4、 风险管理方法保险46一、什么是保险46二、 保险的险种47第七章 风险管理决策48一、常用的决策原则48二、期望损益决策模型48三、期望效用决策模型58四、现金流分析决策模型59五、马尔可夫链（Markov Chains）决策模型64第八章 常见企业风险分析69一、企业财产风险分析69二、法律责任风险分析70三、人力资本风险分析71四、金融风险分析71第九章 非主流风险及风险管理理论介绍73一、对风险的不同认识73二、风险管理的不同流派74第十章 风险管理的新发展全面风险管理介绍76一、全面风险管理基本理念76二、基本框架77主要课外阅读文献：80第一章 风险概述本章重点： 通过本章学习，了

5、解有关风险的基本含义，并对风险的基本特征能较好把握。 掌握风险的内在逻辑规律，理解不同的划分标准下，风险的不同种类。一、风险的含义（一）不同角度对风险的认识：广义与狭义、数理与抽象1.广义的风险定义：风险是指在特定客观条件下，特定时期内，某一事件其预期结果与实际结果的变动程度，变动程度越大，风险越大；反之，则越小狭义的风险定义：是指未来结果的变化性，强调损失的不确定性结果的偏差2.数理的定义：强调从风险发生的可能性、带来的后果以及预测的准确性等可以用数学工具进行度量的角度对风险进行定义 如果集合X由n个可能的结果x1,x2, ,xn组成，每一个结果出现的概率分别为P1,P2, ,Pn,那么这个

6、风险可以表示为： 抽象的定义：从哲学角度将风险视作事物发展过程中的不确定性客观的不确定性：实际结果与预期结果的离差，可以用统计学工具加以度量。主观的不确定性：个人对客观风险的评估，他同个人的知识、经验、精神和心理状态有关，不同的人面临相同的客观风险时会有不同的主观不确定性3.保险学中对风险的定义：风险是指在特定的客观情况下，在特定的期间内，某种损失发生的不确定性二、如何理解风险图1-1 风险不确定性1. 风险与不确定性的关系不确定与风险并不是等同的概念。 确定：“一种没有怀疑的状态” 不确定：“怀疑自己对当前行为所造成的将来结果的预测能力”，反映了由于难以预测未来活动、事件的后果而产生的怀疑态

7、度。表1-1 不确定的水平第3级未来的结果与发生的概率均无法确定第2级知道未来的结果，但结果发生的概率无法确定主观不确定第1级未来结果已知，每种结果的概率也已知客观不确定第0级结果可以精确测定风险与不确定性为0风险的不确定性： 客观不确定 模型本身的不精确造成的不确定 参数的不准确导致的不确定 数据的不精确、缺乏代表性以及误差等导致的不确定2. 如何理解风险的定义： 必须在特定的环境和限定的时期内，观察某一风险的存在； 风险损失是不确定的。即在一定时期内某个事件A发生的概率在0-1之间的开区间，P(A)=(0,1)， 风险是客观存在的，可以用概率度量风险发生可能性的大小，保险风险的测定一般属于

8、客观概率； 风险是与人类经济活动相伴的概念。损失程度概率图1-2 风险发生的一般规律图1-3 常见个人和企业风险三、风险的内在逻辑规律产生引起导致风险因素风险事故损失的可能实际与预期的偏差损失间接原因损失直接原因1. 风险因素：引起或增加风险事件发生的各种原因或条件，或者风险事件发生时，导致损失扩大的原因或条件。实质风险因素：与物质的物理功能有关，与人无关有形的；道德风险因素：与人的修养有关，偏重于人的恶意行为无形的；心理风险因素：与人的心理状态有关，偏重于人的善意行为无形的；如：风险因素：电线短路纵火忘拔电源 火灾2. 风险事故：风险事件的具体表现形式风险的载体3. 损失风险事件的结果，包括

9、直接损失和间接损失四、风险的分类1按风险的环境分类静态风险：由自然力的不规则变动，人们的行为所引起，与社会的经济、政治变动无关。如各种自然灾害、民事纠纷。动态风险：与社会的经济、政治变动有关。如：技术进步、人口增长、政治经济体制的改革。2按风险的性质分类 只有损失的可能性而无获利可能性的风险。纯粹风险 后果只有两种：损失；无损失 既有损失的可能性又有获利可能性的风险投机风险 后果有三种：损失；无损失；获利3按风险的对象分类财产风险：导致财产毁损、灭失和贬值的风险。责任风险：依法对他人造成人身伤害或财产损失应负法律赔偿责任的风险。信用风险：无法履行合同给对方造成经济损失的风险。人身风险：因生、老

10、、病、死、残而导致的风险。4按风险产生的原因分类自然风险：各种自然灾害。社会风险：因社会原因引发的风险事件，如盗窃、抢劫、玩忽职守等。政治风险：“战争是政治的延续”克劳塞维茨战争论经济风险：决策失误、经营管理不善5按风险的影响范围分类系统性风险：产生于体制本身，对所有体制内部成员都有威胁，而且一般风险管理措施无法消除其威胁。非系统性风险：与特定的人或物有因果关系，即由特定的人或物引起的而且损失仅涉及系统的一部分，通常可以通过风险管理措施进行有效的风险。第二章 风险管理概述本章重点： 了解风险管理的起源和定义； 对风险管理的流程有基本认识一、风险管理起源和发展企业风险管理思想早在19世纪已开始萌

11、芽，它是伴随工业革命的诞生而产生的。当时法国科学管理大师亨利法约尔在其所著的工业革命与一般管理一书中首先把风险管理思想引入企业经营内，但并未形成完整的体系。一战之后德国企业界因动荡的社会环境和政治环境而思考企业如何生存20世纪30年代早期和中期的美国，反思大萧条中的一些经验和教训而产生风险管理20世纪50年代，加拉格尔Risk Management-the New Phrase of Cost Control宣告风险管理学科诞生v 1963年，美国出版的保险手册刊载了梅尔和赫奇斯企业的风险管理(Risk Management in the Business Enterprise)文 v 196

12、4年威廉姆斯和汉斯出版了风险管理与保险(Risk Management and Insurance)一书，引起欧美各国的普遍重视。 v 1975年，美国保险管理协会更名为“风险与保险管理协会”（RIMS） v 1983年，RIMS通过了“101条风险管理准则” v 风险管理的研究逐步趋向系统化、专门化，成为管理科学中的一门独立学科。二、风险管理的定义（一）不同学者对风险管理的定义1. 美国风险管理领域权威C小阿瑟威廉姆斯：风险管理是通过对风险的识别、估计和控制，以最少的费用支出将风险所致的种种不利后果减少到最低限度的一种科学管理方法。揭示了风险管理的实质是以最经济合理的方式消除风险导致的各种灾

13、害性后果，指出了风险管理是包括风险识别、风险衡量、风险控制等一整套系统而科学的管理方法。2. 美国学者格林在风险与保险一书中提出“风险管理是管理阶层处理企业可能面临的特定风险的一种方法和技术；风险管理的对象是纯粹风险而非投机性风险。”将风险管理的范围集中于处置企业所面临的特定风险及纯粹风险（局限性）。3. 英国特许保险学会（CII）教材定义：从广义上说，风险管理是为了减少不确定性事件的影响，通过组织、计划、安排、控制各种业务活动和资源，以消除各种不确定性事件的不利影响。4. 美国Scott E. Harrington 在其出版的风险管理与保险中，着重从管理过程的角度来认识风险管理，包括风险识别

14、、衡量潜在的损失频率和损失程度、开发并选择能实现企业价值最大化的风险管理方法、实施所选定的风险管理方法并进行持续地监测。5. 台湾保险学家袁宗尉在保险学危险与保险中，将风险管理定义为在对风险的不确定性及可能性等因素进行考察、预测、收集分析的基础上，制定出包括识别风险、衡量风险、积极管理风险、有效处置风险及妥善处理风险所导致损失等一整套系统而科学的方法。6. 法国亨利福约尔提出：经营不同于管理，企业的经营活动大致上分为六类：技术活动，商业活动，财务活动，安全活动，会计活动，管理活动。风险管理即安全活动，是企业管理的主要职能之一。综合来看，风险管理可以定义为有关纯粹风险的决策，应用一般的管理原理去管理一个组织的资源和活动，并尽可能减少意外事故损失和他对组织及其环境的不利影响。（二）风险管理对象1. 风险管理的对象：对纯粹风险的管理美国模式。风险管理不只限于把纯粹风险的不利性减轻到最低程度，还应当包括把投机风险的收益性扩大到最大限度，应该把动态风险作为风险管理的对象英德模