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1、招商银行简介1987年，招商银行作为中国第一家由企业创办的商业银行，以及中国政府推动金融改革的试点银行，在中国改革开放的最前沿-深圳经济特区成立。2002年，招商银行在上海证券交易所上市；2006年，在香港联合交易所上市。成立二十多来，招商银行秉承“因您而变”的经营服务理念，不断创新产品与服务，由一个只有资本金1亿元人民币、1个网点、30余名员工的小银行，发展成为资本净额1170.55亿元人民币、机构网点700余家、员工3.7万余人的中国第六大商业银行，跻身全球前100家大银行之列，并逐渐形成了自己的经营特色和优势。 招商银行秉承“因您而变”的经营理念，在国内业界率先通过各种方式改善客户服务，
2、致力于为客户提供高效、便利、体贴、温馨的服务，带动了国内银行业服务观念和方式的变革，拉近了银行与客户的距离。招商银行在国内率先构筑了网上银行、电话银行、手机银行、自助银行等电子服务网络，为客户提供“3A”式现代金融服务。根据市场细分理论，招商银行在继续做好大众服务的同时，致力于为高端客户提供量身定制的“一对一”的尊贵服务，不断提高金融服务的专业化、个性化水平。2004年8月，招行又率先在国内建立了“客户满意度指标体系”，为管理质量和服务质量的持续提升提供了有力保障. 招商银行坚持“科技兴行”的发展战略，立足于市场和客户需求，充分发挥拥有全行统一的电子化平台的巨大优势，率先开发了一系列高技术含量
3、的金融产品与金融服务，打造了“一卡通”、“一网通”、“金葵花理财”、“点金理财”、招商银行信用卡、“财富账户”等知名金融品牌，树立了技术领先型银行的社会形象。面对经济金融全球化带来的机遇与挑战，招商银行将以“力创股市蓝筹、打造百年招银”为目标，以改革创新为动力，加快推进经营战略调整和管理国际化进程，不断增强核心竞争力，努力把招商银行建设成为有知名品牌、有鲜明特色、有较高社会认同度的现代商业银行，实现股东、客户、员工长期利益的最大化。在2010年初开始推进“二次转型”战略，改变过去依靠规模增长、资本投入的外延粗放式经营模式，实现内涵集约化经营，以持续稳定地提高效率来提高股本回报和银行价值。截至2
4、011年10月末，招商银行在中国大陆的93个城市设有32家一级分行、50家二级分行、12家直属支行及760多家支行，2家分行级专营机构（信用卡中心和小企业信贷中心），2家境外分行（香港分行、纽约分行），1家子银行（香港永隆银行），1622家自助银行，1500多台离行式自助设备，一家全资子公司招银金融租赁有限公司；在香港拥有永隆银行和招银国际金融有限公司两家全资子公司，及一家分行；在美国设有纽约分行和代表处；在英国设有伦敦代表处。8月3日，招商银行与西藏自治区财政厅签订转让西藏自治区信托投资公司产权协议，收购财政厅持有的西藏信托60.5%的股份。2009年以来，招商银行先后被波士顿咨询公司列为净
5、资产收益率全球银行之首；荣膺英国金融时报“全球品牌100强”第81位、品牌价值增幅全球第一名，福布斯“全球最具声望大企业600强”第24位，以及华尔街日报（亚洲版）“中国最受尊敬企业前十名”的第1位；荣获欧洲货币、亚洲银行家等国内外权威媒体和机构授予的“中国最佳零售银行”、“中国最佳私人银行”、“中国最佳托管新星”等。2009年6月末，招商银行资产总额达19727.68亿元人民币。 2010年1月11日，英国金融时报公布了全球银行市净率（股价除以每股净资产）排行榜，我行在全球市值最大的50家银行中，市净率排名第一，为4.3倍。安全性分析一、资本充足率资本管理包括资本充足率管理、资本融资管理以及
6、经济资本管理三个方面。资本充足率管理是资本管理的重点和核心。资本分为：核心资本、附属资本。核心资本主要包括：实收资本或普通股、资本公积、盈余公积和未分配利润，扣除财务状况表日后宣派的股息、100% 商誉和50% 非合并股权投资。附属资本包括：一般准备金、长期次级债券及记入权益中的可供出售债券公允价值变动。银监会要求商业银行资本充足率不得低于 8% ，核心资本充足率不得低于4% 。商业银行的附属资本不得超过核心资本的100% 。资本充足率，Capital adequacy ratio (CAR), 也被称为资本风险（加权）资产率，Capital to Risk (Weighted) Assets
7、 Ratio (CRAR)。资本充足率是一个银行的资产对其风险的比率。资本充足率是保证银行等金融机构正常运营和发展所必需的资本比率。各国金融管理当局一般都有对商业银行资本充足率的管制，目的是监测银行抵御风险的能力。资本充足率是指资本总额与加权风险资产总额的比例。资本充足率反映商业银行在存款人和债权人的资产遭到损失之后，该银行能以自有资本承担损失的程度。规定该项指标的目的在于抑制风险资产的过度膨胀，保护存款人和其他债权人的利益、保证银行等金融机构正常运营和发展。2011年2010年2009年（工行）2011年核心资本充足率7.818.046.639.82资本充足率11.0511.4710.451
8、2.33核心资本净额12975213053888273795613资本净额183564168473121398999280加权风险资产额1660530144688311617768105103资产总额26432052402507206794114896048（1）纵向比较分析：截至 2010 年12 月31 日，本集团资本充足率为11.47%，较年初提高1.02 个百分点，核心资本充足率为8.04%，较年初提高1.41 个百分点；本行资本充足率为11.21%，较年初提高1.16 个百分点，核心资本充足率为8.70%，较年初提高1.34 个百分点。2010 年资本充足率有所上升，主要是本行完成A
9、+H 配股后，募集资金215.67 亿元全部用于补充资本，进一步巩固了本行资本基础。（2）横向比较分析： 招商银行的核心资本充足率和资本充足率都低于工商银行，两者的差距很大原因是出自两者的商业性质不同，工商银行是国有控股银行，资本雄厚。 08年：资本充足率上升的主要原因：一是2008年本集团表现出较强的资本内生能力，全年利润增长对资本的补充可覆盖加权风险资产增长对资本的消耗；二是2008年9月为应对新增股权投资对资本的消耗，本集团及时启动资本补充计划，成功发行人民币300亿元次级债券补充附属资本。核心资本充足率下降主要是对永隆银行的第二次收购溢价部分冲减资本公积，减少了核心资本。二、资产风险质
10、量项目2011年2010年2011年增长率%2009年2008年贷款155479214314518.621185822874362贷款减值准备331202929111.562400521608贷款净额152167214021608.521161817852754资产2643205240250710.0220679411571797贷款占资产比%57.5758.36-56.1854.25存款2092758189717810.3116081461250648负债2497773226850110.1119751581492016存款占负债比%83.7883.63-81.4283.82存贷比率%72.
11、4374.5973.6970.75不良贷款额95069686-1.8697329677不良贷款率%0.610.68-0.821.11不良贷款拨备覆盖率348.41302.41-246.66223.29拨备覆盖率%2.132.05-2.022.47（一）资产结构质量 贷款占资产比 = 贷款额度/资产总额 商业银行的总资产中占最大比例的是贷款，其次是长短期投资。这些资产的风险不同，对总资产造成的风险也不同。从上表中可以知道，贷款占资产的比例2010年为58.36%。这说明在商业银行的资产质量很大程度上是来自于贷款质量的好坏。当然这个比例也不是越高越好，或是越低越好。（同存贷比一样）（二）贷款质量分
12、析 2010年本集团积极应对外部复杂的经济与金融环境变化，严格遵循监管要求，以“践行转型、优化流程、夯实基础、提升管理”为基本策略，实施信用风险全流程优化，全面推进风险管理基础提升，报告期内本集团信贷资产呈现“规模适度增长、质量持续良好、减值准备充足”的发展态势。截至2010年12月末，本集团贷款总额为14,314.51亿元，比上年末增加2,456.29亿元，增幅20.71%；不良贷款率0.68%，比上年末下降0.14个百分点；不良贷款拨备覆盖率302.41%，比上年末提高55.75个百分点。1、不良贷款率分析（1）纵向比较分析 从上表中的数据可得出下面的图：不良贷款率越高，商业银行要承担的风
13、险也就越大。从上图中可以看出，不良贷款额和不良贷款比率都呈现出下降的趋势，这说说明招商银行的风险管理水平上升，其资本质量很好。而且其不良贷款拨备覆盖率和拨备覆盖率都呈现上升的趋势，这可以加强招商银行防范不良贷款发生的风险。（2）横向比较分析从上图看出，招商银行的不良贷款率明显低于工商银行。这说明招商银行在贷款风险的管理水平很高，在同行业中处于领先地位。虽然招商银行的存贷率很高，但是其贷款风险管理水平很高，这就保证了其贷款的安全性。 贷款根据不同的标准可以分成不同的类型。商业贷款的管理不仅要关注于不良贷款率，还应该关注于不同的贷款类型的风险。本案例分析从以下方面给出了分析。2、按风险等级划分贷款
14、额等级2011年占总额比2010年占总额比2009年占总额比2008年占总额比正常类152960198.38140754698.33116197197.9985035697.35关注类156851.01142190.99141191.19143291.64次级类28920.1827300.1929610.2527510.31可疑类23140.1526590.1927910.2330230.35损失类43000.2842970.3039800.3439030.45正常类96.89797.297.497.697.89898.298.498.62008年2009年2010年正常类从上表中可以看出，正常类贷款所占的比重在逐年上升，说明招商银行在贷款时加强了信用风险控制和银行内部控制，从而使得其贷款风险下降。不良贷款包括次级类、可疑类和损失类三种，且这三种每一种的比例都在下降。说明招商银行的资产质量运行很稳健。3、按产品类型划分的贷款和垫款（1）纵向比较2010年2009年2008年金额占比金额占比金额占比企业贷款870,51560.81701,39659.15545,96162.44票据贴现64,9484.54102,5498.6595,766
