《中小企业融资风险及规避建议——以红星公司为例会计毕业论文》由会员分享，可在线阅读，更多相关《中小企业融资风险及规避建议——以红星公司为例会计毕业论文（33页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、西南财经大学天府学院 中小企业融资风险及规避建议摘要中小企业是社会主义市场经济的重要组成部分。它对推动我国经济发展， 尤其是在促进生产力水平的提升、增加就业、提高全民生活水平等诸多方面发挥着越来越重要的作用。 但是，我国中小企业的发展却不是一帆风顺，仍然存在着许多不足和缺陷。长期以来，中小企业的发展在我国国民经济建设中发挥了重要的作用,但是它的发展却受着资金的制约，解决中小企业融资难的问题已经迫在眉睫。改善中小企业融资的宏观政策环境，才能保障中小企业健康快速的发展，从而促进我国国民经济的发展。因此要对我国中小企业融资中存在的问题及其成因进行剖析并制定出相应的措施。本文将简要分析中小企业融资现状
2、和融资困难的原因，得出我国中小企业的社会金融体系不够完善、信用担保不成熟、中小企业信息不对称、自身体制不健全、信用度低等都是造成中小企业融资困难的主要因素。并在借鉴国外经验的基础上，结合我国国情，提出要从金融机构、国家政府以及中小企业自身这三方面抓起，依靠外来帮助的同时注重提高企业总体素质，同时加速建立多层次、全方位、完善的中小企业融资支持体系和健全的经营机制的风险规避建议。关键词：中小企业 融资 风险规避 AbstractFor a long time, the development of medium-sized and small enterprises has made an imp
3、ortant affection on the construction of our national economy. However, their development is restricted by capital. Its extremely urgent to solve the problem of financing difficulty for medium-sized and small enterprises. Therefore, we should analysis the existing problems of the medium-sized and sma
4、ll enterprises financing difficulty and the causes of their formation, and work out appropriate measures. This article is going to make a brief analysis about the current situation of medium-sized and small enterprises financing, as well as the causes of their financing difficulty. From the analysis
5、 we can infer that the social monetary system is not that perfect, credit guarantee is not mature, the information of medium-sized and small enterprises is asymmetric, and the system itself is not sound and the credit is low, these are all the mean causes of medium-sized and small enterprises financ
6、ing difficulty. On the basis of foreign experience for reference, and combined with actual situation of China, we put forward that to grab from there three factors, the financial institutions, the state government and the medium-sized and small enterprises, depend on foreign aid and improve the over
7、all quality of the enterprises. Meanwhile, accelerate the establishment of multi-level and comprehensive, perfect financing support system, and risk aversion suggestions for the sound management mechanism, improve the financing macro policy environment of medium-sized and small enterprises. Only in
8、these ways, can we ensure the healthy and rad depivelopment of medium-sized and small enterprises, so as to promote the development of our national economy. Key words: Small and medium-sized enterprise financing Risk aversion目录一、中小企业融资现状分析1（一）中小企业筹资的必要性和重要性1（二）现有的中小企业融资的主要方式21. 银行贷款融资22、融资租赁:53、民间借贷
9、融资5二、中小企业所面临的融资风险分析6（一）融资风险产生的原因6 筹资风险的内因分析6 筹资风险的外因分析7（二） 企业融资风险的类型8（三）融资失败的实例红星公司91.案情介绍92. 红星公司对方案的分析及选择103. 税务部门对该项业务的处理114. 该次税收筹划失败带来的启示12三 、中小企业融资风险规避的建议13（一）加强银行等金融机构的改革143. 加大银行业务创新15（二）加强政府干预15（三）加强中小企业自身素质建设162. 树立风险意识,建立风险防范机制。17四总结18文献综述19参考文献26一、中小企业融资现状分析 （一）中小企业筹资的必要性和重要性企业融资是指企业从自身生
10、产经营现状及资金运用情况出发，根据企业未来经营与发展策略的需要，通过一定的渠道和方式，利用内部积累或向企业的投资者及债权人筹集生产经营所需资金的一种经济活动。资金是企业体内的血液，是企业进行生产经营活动的必要条件，没有足够的资金，企业的生存和发展就没有保障。因此融资是企业发展经济的重要手段，具有十分重要的作用。随着市场经济的不断发展，中小企业在经济社会中起着越来越重要的作用。但是由于中小企业自有资金的不足，中小企业发展面临一些困难和问题。企业在生产经营过程中，特别是在扩大生产经营规模时，常会遇见资金不足的困难。在企业自有资金不能完全满足其资金需求时，便需要向外部筹资，而且中小企业是一个比较独特
11、的筹资群体，从资金需求角度看，一是中小企业一般都缺乏发展资金，虽然对单个企业而言资金需求不大，但由于它数量众多、分布广泛，因此中小企业从整体上来讲资金需求是挺大的。二是中小企业在创造社会财富、活跃市场经济等方面发挥了越来越大的作用，而且由于其机制灵活，资金使用很有效率。从资金供给方来看，一是为中小企业提供有效资金的来源相对有限，资金供给往往不能满足中小企业的需求。二是资金供给中占主导地位的银行等传统金融机构和公开资本市场，主要面向比中小企业更成熟更稳健的大中型企业进行融资。因此中小企业通过市场手段获得资金的方式较少，面临着筹资的困难。中小企业对资金具有较大的渴求，但是由于市场资金供给却非常有限
12、，因此资金供需矛盾突出，从而限制了中小企业快速健康的发展。所以解决中小企业筹资问题是很有现实意义的，也是十分必要的。 （二）现有的中小企业融资的主要方式随着市场经济的不断发展，中小企业在经济社会中起着越来越重要的作用。因此中小企业的融资方式业也变得多种多样，就目前而言各地实行和创新出来的中小企业融资方式主要有以下几种：1. 银行贷款融资（1）综合授信:即银行对一些经营状况好、信用可靠的企业，授予一定时期内一定金额的信贷额度，企业在有效期与额度范围内可以循环使用。综合授信额度由企业一次性申报有关材料，银行一次性审批。企业可以根据自己的营运情况分期用款，随借随还，企业借款十分方便，同时也节约了融资
13、成本。银行采用这种方式提供贷款，一般是对有工商登记、年检合格、管理有方、信誉可靠、同银行有较长期合作关系的企业。（2）信用担保贷款:目前在全国31个省、市中，已有100多个城市建立了中小企业信用担保机构。这些机构大多实行会员制管理的形式，属于公共服务性、行业自律性、自身非盈利性组织。担保基金的来源，一般是由当地政府财政拨款、会员自愿交纳的会员基金、社会募集的资金、商业银行的资金等几部分组成。会员企业向银行借款时，可以由中小企业担保机构予以担保。另外，中小企业还可以向专门开展中介服务的担保公司寻求担保服务。当企业提供不出银行所能接受的担保措施时，如抵押、质押或第三方信用保证人等，担保公司却可以解
14、决这些难题。因为与银行相比而言，担保公司对抵押品的要求更为灵活。当然，担保公司为了保障自己的利益，往往会要求企业提供反担保措施，有时担保公司还会派员到企业监控资金流动情况。 （3）项目开发贷款:一些高科技中小企业如果拥有重大价值的科技成果转化项目，初始投入资金数额比较大，企业自有资本难以承受，可以向银行申请项目开发贷款。商业银行对拥有成熟技术及良好市场前景的高新技术产品或专利项目的中小企业以及利用高新技术成果进行技术改造的中小企业，将会给予积极的信贷支持，以促进企业加快科技成果转化的速度。对与高等院校、科研机构建立稳定项目开发关系或拥有自己研究部门的高科技中小企业，银行除了提供流动资金贷款外，
15、也可办理项目开发贷款。（4）自然人担保贷款:2002年8月，中国工商银行率先推出了自然人担保贷款业务，今后工商银行的境内机构，对中小企业办理期限在3年以内信贷业务时，可以由自然人提供财产担保并承担代偿责任。自然人担保可采取抵押、权利质押、抵押加保证三种方式。可作抵押的财产包括个人所有的房产、土地使用权和交通运输工具等。可作质押的个人财产包括储蓄存单、凭证式国债和记名式金融债券。抵押加保证则是指在财产抵押的基础上，附加抵押人的连带责任保证。如果借款人未能按期偿还全部贷款本息或发生其他违约事项，银行将会要求担保人履行担保义务。（5）个人委托贷款:中国建设银行、民生银行、中信实业银行等商业银行相继推出了一项融资业务新品种-个人委托贷款。即由个人委托提供资金，由商业银行根据委托人确定的贷款对象、用途、金额、期限、利率等，代为发放、监督、使用并协助收回的一种贷款。办理个人委托贷款的基本程序是：1.由委托人向银行提出放款申请。2.银行根据双方的条件和要求进行选择配对，并分别向委托方和借款方推介。3.委托人和借款人双方直接见面，就具体事项和细节如借款金额、利率、贷款期限、还款方式等进行洽谈协商并作出决定。4.借贷双方谈妥要求条件之后，一起到银行并分别与银行签订委托
