《2023年安徽省期货从业资格之期货投资分析题库综合试卷B卷附答案》由会员分享，可在线阅读，更多相关《2023年安徽省期货从业资格之期货投资分析题库综合试卷B卷附答案（42页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、2023年安徽省期货从业资格之期货投资分析题库综合试卷B卷附答案一单选题(共60题)1、宏观经济分析的核心是（ ）分析。A.货币类经济指标B.宏观经济指标C.微观经济指标D.需求类经济指标【答案】 B2、某股票组合市值8亿元，值为092。为对冲股票组合的系统性风险，基金经理决定在沪深300指数期货10月合约上建立相应的空头头寸，卖出价格为32638点。一段时间后，10月股指期货合约下跌到31320点；股票组合市值增长了673%。基金经理卖出全部股票的同时，买入平仓全部股指期货合约。此次操作共获利（ ）万元。A.8113.1B.8357.4C.8524.8D.8651.3【答案】 B3、若沪深3
2、00指数为2500点，无风险年利率为4%，指数股息率为1%(均按单利计)，据此回答以下两题88-89。 A.2506.25B.2508.33C.2510.42D.2528.33【答案】 A4、为确定大豆的价格(y)与大豆的产量(x1)及玉米的价格(x2)之间的关系，某大豆厂商随机调查了20个月的月度平均数据，根据有关数据进行回归分析，得到表3-1的数据结果。 A.y=42.38+9.16x1+0.46x2B.y=9.16+42.38x1+0.46x2C.y=0.46+9.16x1+42.38x2D.y=42.38+0.46x1+9.16x2【答案】 A5、甲乙双方签订一份场外期权合约，在合约基
3、准日确定甲现有的资产组合为100个指数点。未来指数点高于100点时，甲方资产组合上升，反之则下降。合约乘数为200元/指数点，甲方总资产为20000元。A.95B.96C.97D.98【答案】 A6、以下（）不属于美林投资时钟的阶段。A.复苏B.过热C.衰退D.萧条【答案】 D7、如果投资者非常不看好后市，将50%的资金投资于基础证券，其余50%的资金做空股指期货，则投资组合的总为（）。A.4.19B.-4.19C.5.39D.-5.39【答案】 B8、为了检验多元线性回归模型中被解释变量与所有解释变量之间线性关系在总体上是否显著，应该采用（ ）。A.t检验B.OLSC.逐个计算相关系数D.F
4、检验【答案】 D9、若3个月后到期的黄金期货的价格为( )元，则可采取“以无风险利率4借人资金，购买现货和支付存储成本，同时卖出期货合约”的套利策略。A.297B.309C.300D.312【答案】 D10、中国以( )替代生产者价格。A.核心工业品出厂价格B.工业品购入价格C.工业品出厂价格D.核心工业品购人价格【答案】 C11、某日铜FOB升贴水报价为20美元/吨，运费为55美元/吨，保险费为5美元/吨，当天LME3个月铜期货即时价格为7600美元/吨，则： A.7660B.7655C.7620D.7680【答案】 D12、关于信用违约互换（CDS），正确的表述是（ ）。A.CDS期限必须
5、小于债券剩余期限B.信用风险发生时，持有CDS的投资人将亏损C.CDS价格与利率风险正相关D.信用利差越高，CDS价格越高【答案】 D13、如果C表示消费、I表示投资、G表示政府购买、X表示出口、M表示进口，则按照支出法计算的困内生产总值(GDP)的公式是( )。A.GDP=C+l+G+XB.GDP=C+l+GMC.GDP=C+l+G+(X+M)D.GDP=C+l+G+(XM)【答案】 D14、 如果将最小赎回价值规定为80元，市场利率不变，则产品的息票率应为（）。A.0.85%B.12.5%C.12.38%D.13.5%【答案】 B15、从其他的市场参与者行为来看，（）为套期保值者转移利率风
6、险提供了对手方，增强了市场的流动性。A.投机行为B.套期保值行为C.避险行为D.套利行为【答案】 A16、某研究员对生产价格指数（PPI）数据和消费价格指数（CPI）数据进行了定量分析，并以PPI为被解释变量，CPI为解释变量，进行回归分析。据此回答以下四题。A.1.5%B.1.9%C.2.35%D.0.85%【答案】 B17、战术性资产配置的驱动是因为某种大类资产收益的( )。A.已有变化B.风险C.预期变化D.稳定性【答案】 C18、下列有关海龟交易的说法中。错误的是（ ）。A.海龟交易法采用通道突破法入市B.海龟交易法采用波动幅度管理资金C.海龟交易法的入市系统采用20日突破退出法则D.
7、海龟交易法的入市系统采用10日突破退出法则【答案】 D19、假设养老保险金的资产和负债现值分别为40亿元和50亿元。基金经理估算资产和负债的BVP（即利率变化0.01%，资产价值的变动）分别为330万元和340万元，当时一份国债期货合约的BPV约为500元，下列说法错误的是（ ）。A.利率上升时，不需要套期保值B.利率下降时，应买入期货合约套期保值C.利率下降时，应卖出期货合约套期保值D.利率上升时，需要200份期货合约套期保值【答案】 C20、我国某出口商预期3个月后将获得出口货款1000万美元，为了避免人民币升值对货款价值的影响，该出口商应在外汇期货市场上进行美元（）。A.买入套期保值B.
8、卖出套期保值C.多头投机D.空头投机【答案】 B21、某种商品的价格提高2%，供给增加15%，则该商品的供给价格弹性属于( )。A.供给富有弹陛B.供给缺乏弹性C.供给完全无弹性D.供给弹性般【答案】 B22、期权风险度量指标中衡量标的资产价格变动对期权理论价格影响程度的指标是（）。A.DeltaB.GammaC.ThetaD.Vega【答案】 A23、国债*的凸性大于国债Y，那么债券价格和到期收益率的关系为（ ）。A.若到期收益率下跌1%，*的跌幅大于Y的跌幅B.若到期收益率下跌1%，*的跌幅小于Y的涨福C.若到期收益率上涨1%，*的跌幅小于Y的跌幅D.若到期收益率上涨1%，*的跌幅大于Y的
9、涨幅【答案】 C24、（ ）是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的资金。A.存款准备金B.法定存款准备金C.超额存款准备金D.库存资金【答案】 A25、根据美林投资时钟理论，随着需求回暖，企业经营状况得到改善，股票类资产在复苏阶段迎来黄金期，对应的是美林时钟（ ）点。A.123B.36C.69D.912【答案】 D26、如果利率期限结构曲线斜率将变小，则应该（）。A.进行收取浮动利率，支付固定利率的利率互换B.进行收取固定利率，支付浮动利率的利率互换C.卖出短期国债期货，买入长期国债期货D.买入短期国债期货，卖出长期国债期货【答案】 C27、根据下面资料，回答91-93题 A.3
10、140.48B.3140.84C.3170.48D.3170.84【答案】 D28、根据下面资料，回答91-93题 A.3140.48B.3140.84C.3170.48D.3170.84【答案】 D29、在现货贸易合同中，通常把成交价格约定为3个月或3个月以后的远期价格的交易称为“长单”，而把在签订合同时以现货价格作为成交价格的交易称为“短单”。某日铜FOB升贴水报价为20美元/吨，运费为55美元/吨，保险费为5美元/吨，当天LME3个月铜期货即时价格为7600美元/吨。铜的即时现货价为（）美元/吨。A.7620B.7520C.7680D.7700【答案】 C30、中国的GDP数据由中国国家
11、统训局发布，季度GDP初步核算数据在季后( )天左右公布。A.5B.15C.20D.45【答案】 B31、某机构投资者持有价值为2000万元，修正久期为6.5的债券组合，该机构将剩余债券组合的修正久期调至7.5。若国债期货合约市值为94万元，修正久期为4.2，该机构通过国债期货合约现值组合调整。则其合理操作是（ ）。(不考虑交易成本及保证金影响)参考公式:组合久期初始国债组合的修正久期初始国债组合的市场价值期货有效久期，期货头寸对A.卖出5手国债期货B.卖出l0手国债期货C.买入5手国债期货D.买入10手国债期货【答案】 C32、在看涨行情中，如果计算出的当日SAR值高于当日或前一日的最低价格
12、，A.最高价格B.最低价格C.平均价格D.以上均不正确【答案】 B33、一般用（ ）来衡量经济增长速度。A.名义GDPB.实际GDPC.GDP增长率D.物价指数【答案】 C34、江恩认为，在( )的位置的价位是最重耍的价位A.25%B.50%C.75%D.100%【答案】 B35、考虑一个40%投资于X资产和60%投资于Y资产的投资组合。资产X回报率的均值和方差分别为0和25，资产Y回报率的均值和方差分别为1和12.1，X和Y相关系数为0.3，下面（ ）最接近该组合的波动率。A.9.51B.8.6C.13.38D.7.45【答案】 D36、若公司项目中标，同时到期日欧元人民币汇率低于840，则下列说法正确的是（）。A.公司在期权到期日行权，能以欧元人民币汇率8.40兑换200万欧元B.公司之前支付的权利金无法收回，但是能够以更低的成本购入欧元C.此时人民币欧元汇率低于0.1190D.公司选择平仓，共亏损权利金1.53万欧元【答案】 B37、某汽车公司与轮胎公司在交易中采用点价交易，作为采购方的汽车公司拥有点价权。双方签订的购销合同的基本条款如表73所示。 A.欧式看涨期权B.欧式看跌期
