《20222023年度期货从业资格之期货基础知识练习题(五)及答案》由会员分享，可在线阅读，更多相关《20222023年度期货从业资格之期货基础知识练习题(五)及答案（36页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、2022-2023年度期货从业资格之期货基础知识练习题(五)及答案一单选题(共50题)1、期货公司对营业部实行“四统一”，即统一结算、统一风险管理、统一财务管理和会计核算、统一（）。A.资金管理B.资金调拨C.客户管理D.交易管理【答案】 B2、在供给曲线不变的情况下，需求曲线右移将导致（）。A.均衡价格提高B.均衡价格降低C.均衡价格不变D.均衡数量降低【答案】 A3、某日我国3月份豆粕期货合约的结算价为2997元/吨，收盘价为2968元/吨，若豆粕期货合约的每日价格最大波动限制为4%，豆粕期货的最小变动价位是1元/吨，下一交易日该豆粕期货合约的涨停板为（）元/吨。A.3117B.3116C
2、.3087D.3086【答案】 B4、在期货交易所中，每次报价的最小变动数值必须是期货合约规定的最小变动价位的（）。A.整数倍B.十倍C.三倍D.两倍【答案】 A5、根据确定具体时间点时的实际交易价格的权利归属划分，若基差交易时间的权利属于买方，则称为()。A.买方叫价交易B.卖方叫价交易C.赢利方叫价交易D.亏损方叫价交易【答案】 A6、沪深300股指期货合约的交易保证金为合约价值的（ ）。A.10B.11C.8D.6【答案】 A7、假设当前3月和6月的英镑/美元外汇期货价格分别为1.5255和1.5365，交易者进行牛市套利，买进20手3月合约的同时卖出20手6月合约。1个月后，3月合约和
3、6月合约的价格分别变为1.5285和1.5375。每手英镑/美元外汇期货中一个点变动的价值为12.0美元，那么交易者的盈亏情况为（ ）。A.亏损4800美元B.亏损1200美元C.盈利4800美元D.盈利2000美元【答案】 C8、在一个正向市场上，卖出套期保值，随着基差的绝对值缩小，那么结果会是（ ）。A.得到部分的保护B.盈亏相抵C.没有任何的效果D.得到全部的保护【答案】 D9、假设其他条件不变，若白糖期初库存量过低，则当期白糖价格（）。A.趋于不确定B.将趋于上涨C.将趋于下跌D.将保持不变【答案】 B10、某套利者以461美元/盎司的价格买入1手12月的黄金期货，同时以450美元/盎
4、司的价格卖出1手8月的黄金期货。持有一段时间后，该套利者以452美元/盎司的价格将12月合约卖出平仓，同时以446美元/盎司的价格将8月合约买入平仓。该套利交易的盈亏状况是（ ）美元/盎司。A.亏损5B.获利5C.亏损6D.亏损16【答案】 A11、规范化的期货市场产生地是（ ）。A.美国芝加哥B.英国伦敦C.法国巴黎D.日本东京【答案】 A12、某投资以200点的价位卖出一份股指看涨期权合约，执行价格为2000点，合约到期之前该期权合约卖方以180的价格对该期权合约进行了对冲平仓，则该期权合约卖方的盈亏状况为（ ）。A.-20点B.20点C.2000点D.1800点【答案】 B13、3月中旬
5、，某饲料厂预计两个月后将需要玉米5000吨，决定利用玉米期货进行套期保值。该厂在7月份到期的玉米期货合约上建仓，成交价格为2060元/吨。此时玉米现货价格为2000元/吨。至5月中旬，玉米期货价格上涨至2190元/吨，玉米现货价格为2080元/吨。该饲料厂按照现货价格买入5000吨玉米，同时按照期货价格将7月份玉米期货合约对冲平仓。则套期保值的结果为（）。A.基差不变，实现完全套期保值B.基差走弱，不完全套期保值，存在净盈利C.基差走强，不完全套期保值，存在净盈利D.基差走强，不完全套期保值，存在净亏损【答案】 B14、芝加哥期货交易所成立之初，采用签订（）的交易方式。A.远期合约B.期货合约
6、C.互换合约D.期权合约【答案】 A15、能源期货始于（ ）年。A.20世纪60年代B.20世纪70年代C.20世纪80年代D.20世纪90年代【答案】 B16、看涨期权空头可以通过（ ）的方式平仓。A.买入同一看涨期权B.买入相关看跌期权C.卖出同一看涨期权D.卖出相关看跌期权【答案】 A17、假定市场利率为5%，股票红利率为2%。8月1日，沪深300指数为3500点，9月份和12月份沪深300股指期货合约的理论价差为（）点。A.8.75B.26.25C.35D.无法确定【答案】 B18、某日，某投资者认为未来的市场利率将走低，于是以94500价格买入50手12月份到期的中金所TF1412合
7、约。一周之后，该期货合约价格涨到95600，投资者以此价格平仓。若不计交易费用，该投资者将获利（ ）万元。A.45B.50C.55D.60【答案】 C19、某套利者在9月1日买人10月份的白砂糖期货合约，同时卖出12月份白砂糖期货合约，以上两份期货合约的价格分别是3420元吨和3520元吨。到了9月15日，10月份和12月份白砂糖的期货价格分别为3690元吨和3750元吨。则9月15日的价差为（ ）。 A.50元吨B.60元吨C.70元吨D.80元吨【答案】 B20、 在其他因素不变的情况下，美式看跌期权的有效期越长，其价值就会（ ）。A.减少B.增加C.不变D.趋于零【答案】 B21、下列关
8、于利率下限(期权)的描述中，正确的是（ ）。A.如果市场参考利率低于下限利率，则买方支付两者利率差额B.如果市场参考利率低于下限利率，则卖方支付两者利率差额C.为保证履约，买卖双方均需要支付保证金D.如果市场参考利率低于下限利率，则卖方不承担支付义务【答案】 B22、下列掉期交易中，属于隔夜掉期交易形式的是（）。A.ONB.FFC.TFD.SF【答案】 A23、在某时点，某交易所7月份铜期货合约的买入价是67550元吨，前一成交价是67560元吨，如果此时卖出申报价是67570元吨，则此时点该交易以（ ）元吨成交。 A.67550B.67560C.67570D.67580【答案】 B24、某投
9、资者上一交易日未持有期货头寸，且可用资金余额为20万元，当日开仓买入3月铜期货合约20手，成交价为23100元/吨，其后卖出平仓10手，成交价格为23300元/吨。当日收盘价为23350元/吨，结算价为23210元/吨（铜期货合约每手为5吨）。铜期货合约的最低保证金为其合约价值的5%，当天结算后投资者的可用资金余额为（ ）元（不含手续费、税金等费用）。A.164475B.164125C.157125D.157475【答案】 D25、下列关于买进看跌期权的说法，正确的是（ ）。A.为锁定现货成本，规避标的资产价格风险，可考虑买进看跌期权B.为控制标的资产空头风险，可考虑买进看跌期权C.标的资产价
10、格横盘整理，适宜买进看跌期权D.为锁定现货持仓收益，规避标的资产价格风险，适宜买进看跌期权【答案】 D26、依据期货市场的信息披露制度，所有在期货交易所达成的交易及其价格都必须及时向会员报告并公之于众。这反映了期货价格的（）。A.预期性B.连续性C.公开性D.权威性【答案】 C27、如果企业在套期保值操作中，现货头寸已经了结，但仍保留着期货头寸，那么其持有的期货头寸就变成了（）头寸。A.投机性B.跨市套利C.跨期套利D.现货【答案】 A28、在看跌期权中，如果买方要求执行期权，则买方将获得标的期货合约的（）部位。A.多头B.空头C.开仓D.平仓【答案】 B29、看涨期权的损益平衡点(不计交易费
11、用)等于（ ）。A.权利金B.执行价格一权利金C.执行价格D.执行价格+权利金【答案】 D30、下列属于期货结算机构职能的是（ ）。A.担保期货交易履约B.管理期货公司财务C.管理期货交易所财务D.提供期货交易的场所. 设施和服务【答案】 A31、在正向市场中，期货价格与现货价格的差额与（ ）有关。A.报价方式B.生产成本C.持仓费D.预期利润【答案】 C32、某投资者在5月份以30元/吨权利金卖出一张9月到期，执行价格为1200元/吨的小麦看涨期权，同时又以10元/吨权利金卖出一张9月到期执行价格为1000元/吨的小麦看跌期权。当相应的小麦期货合约价格为1120元/吨时，该投资者收益为（）元
12、/吨。（每张合约1吨标的物，其他费用不计）A.40B.-40C.20D.-80【答案】 A33、3月10日，某交易者在国内市场开仓卖出10手7月份螺纹钢期货合约，成交价格为4800元吨。之后以4752元吨的价格将上述头寸全部平仓，若不计交易费用，其交易结果是（ ）。螺纹钢期货合约1手=10吨A.亏损4800元B.盈利4800元C.亏损2400元D.盈利2400元【答案】 B34、期货公司接受客户书面委托，根据有关规定和合同约定，运用客户委托资产进行投资，并按照合同约定收取费用或者报酬的业务活动是（ ）。A.期货经纪业务B.期货投资咨询业务C.资产管理业务D.风险管理业务【答案】 C35、某投资者6月份以32元/克的权利金买入一张执行价格为280元/克的8月黄金看跌期权。合约到期时黄金期货结算价格为356元/克，则该投资者的利润为（ ）元/克。A.0B.-32C.-76D.-108【答案】 B36、某投资者在10月份以50点的权利金买进一张12月份到期、执行价格为9500点的道 琼斯指数美式看涨期权，期权标的物是12月到期的道 琼斯指数期货合约。若后来在到期日之前的某交易日，12月道 琼斯指数期货升至9700点，该投资者
