题库复习2023年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识高分题库含答案

题库复习题库复习 20232023 年基金从业资格证之私募股权投资基年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识高分题库含答案金基础知识高分题库含答案 单选题（共单选题（共 6060 题）题）1、（2017 年真题）下列关于折现现金流估值法的估值步骤，说法错误的是（）。A.不同类型的公司适用不同的折现现金流估值法 B.详细预测期越长越好 C.折现率的选择取决于使用的现金流，二者要对应 D.不同的折现现金流估值法使用的现金流不同【答案】B 2、（2021 年真题）A 公司的企业价值为 10 亿元人民币，另外其账上有现金 1亿元、银行贷款市场价值 3 亿元。应收账款市场价值 1 亿元，应付账款市场价值 5 亿元，则该企业的股权价值为（）亿元。A.3 B.7 C.8 D.4【答案】C 3、公司型基金的分配为（），即按年度缴纳公司所得税之后，按照公司章程中关于利润分配的条款进行分配，收益分配的时间安排灵活性相对较（）。A.先分后税；低 B.先分后税；高 C.先税后分；低 D.先税后分；高【答案】C 4、公司型基金的税收规则是（）。A.先分后税 B.先税后分 C.直接收税 D.间接收税【答案】B 5、服务办法包括以下哪些主要内容（）A.B.C.D.【答案】D 6、基金 A 的内部收益率最接近（）A.14.9%B.18.9%C.17.9%D.15.9%【答案】B 7、公司型基金合同的法律形式为（）A.公司章程 B.合伙协议 C.基金合同 D.以上都不是【答案】A 8、以下关于股权投资母基金的说法错误的是（）A.投资于单只股权投资基金的风险较高，极高内部收益率（IRR）和极低内部收益率出现的可能性较大 B.母基金的收益率通常比其主要投资类型（创业投资基金和并购基金）的平均收益率低 C.母基金的风险低于单只股权投资基金，因此，母基金的经风险调整后收益更高 D.股权投资母基金通过分散投资降低了风险【答案】B 9、在企业价值和股权价值之间进行转换时需要用到价值等式，关于简单价值等式和一般价值等式，说法错误的是（）。A.简单价值等式为：企业价值+现金=股权价值+债务 B.简单价值等式适用于有非核心资产的公司 C.一般价值等式为：企业价值+非核心资产价值+现金=债务+少数股东权益+归属于母公司股东的股权价值 D.一般价值等式将股权价值和企业价值联系起来，可以在二者之间进行自由转换【答案】B 10、下列关于股权投资基金管理人要求的说法中错误的是（）。A.保护投资者权益是资产管理行业监管制度设计的核心要求 B.股权投资基金管理人应具备开展股权投资基金管理业务所需的固定营业场所 C.管理人、法定代表人最近两年不得因重大违法违规行为受到行业禁入等行政处罚 D.对股权投资基金管理人和股权投资基金采取登记备案管理，且无需履行审批程序【答案】C 11、在有限合伙型股权投资基金中，有限合伙人没有（）。A.独立审计权 B.执行合伙事务权 C.知情权 D.监督权【答案】B 12、尽职调查是股权投资业务流程中不可或缺的一个环节，以下表述错误的是（）。A.尽职调查一般指投资人在与目标公司达成初步合作意向后，对目标公司进行的分析调查活动 B.尽职调查中应尽可能全面地获取目标公司的真实信息 C.尽职调查需由投资人聘请外部机构来协助完成 D.尽职调查的主要内容包括业务、财务与法律三部分【答案】C 13、（）年，数家并购基金管理机构脱离美国创业投资协会，发起设立了美国私人股权投资协会。A.2005 B.2006 C.2007 D.2008【答案】C 14、（2021 年真题）关于项目退出的主要方式，以下表述正确的是（）A.从退出成本的角度，协议转让退出的成本一般比上市转让退出的成本高 B.从退出效率的角度，协议转让退出的时间一般比上市转让退出的时间慢 C.从退出风险的角度，上市转让、协议转让的退出都存在比较大的不确定性 D.从退出收益的角度，协议转让退出的收益一般比上市转让退出的收益高【答案】C 15、()中国证监会发布私募投资基金监督管理暂行办法，确认了基金业协会对私募基金的自律管理职责。A.2013 年 6 月 1 日 B.2013 年 6 月 27 日 C.2014 年 8 月 21 日 D.2014 年 12 月 28 日【答案】C 16、除当法律要求或遵守相关监管机构的披露要求外，投资方应对投资中了解的目标公司的商业秘密和其他信息承担保密义务。这往往是投资协议中()的约定。A.保密条款 B.排他性条款 C.反摊薄条款 D.保护性条款【答案】A 17、关于政府引导基金，表述错误的是（）。A.政府引导基金本身不直接从事股权投资业务 B.政府引导基金是由政府财政出资设立并按市场化方式运作的，在投资方向上具有一定导向性的政策性基金 C.融资担保是指政府引导基金主要通过融资担保，吸引社会资本共同发起设立创业投资企业 D.政府引导基金通常通过投资于创业投资基金，引导社会资金进入早期创业投资领域【答案】C 18、发生重大事项时，股权投资基金管理人应当在（）个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。A.4 B.6 C.8 D.10【答案】D 19、基金募集期间，应当在宣传推介材料中向投资者披露的信息有（）。A.B.C.D.【答案】D 20、公司型股权投资基金清算退出时，最先支付的是（）。A.所欠税款 B.法定补偿金 C.清算费用 D.职工工资【答案】C 21、下列不是属于创业投资基金的是（）A.不投资在公开市场上市的企业，但是所投资未上市企业上市后,创业投资基金所持股份的未转让部分及其配售部分不在此限 B.仅从事创业投资及相关活动的 C.从事创业投资和自主创业 D.名称和投资策略鲜明地体现创业投资特点【答案】C 22、关于基金业绩评价，以下表述正确的是（）A.已分配收益倍数体现了投资者所投资金的时间价值 B.总收益倍数越高，说明基金业绩越好 C.基金在不同时点计算的总收益倍数可能会有不同的结果 D.已分配收益倍数越高，说明基金业绩越好【答案】C 23、私人股权包括未上市企业和上市企业非公开发行和交易的（）。A.普通股 B.依法可转换为普通股的优先股 C.可转换债券 D.以上都是【答案】D 24、股权投资基金清算的原因，包括（）A.B.C.D.【答案】A 25、下列各项中,属于股杈投资基金托管人的职责是()A.对投资者进行反洗钱调查 B.在募集期间对激进投资者进行充分风险揭示 C.负责基金资产的投资运作 D.对募集资金进行资金监督【答案】D 26、股权投资基金管理人履行重大事项临时披露义务中，下述不属于重大事项信息的是()A.投资者数量超过法律法规规定 B.基金托管人的托管费率变更 C.基金管理人发生重大事项变更 D.基金发生清盘或清算【答案】A 27、私募基金向投资者信息披露内容不包括（）。A.基金的投资情况；B.可能存在的利益冲突；C.目标企业产生的诉讼情况；D.涉及私募基金管理业务、基金资产、基金托管业务的重大诉讼、仲裁【答案】C 28、（），是指当满足事先设定的条件时，股权投资基金有权要求目标企业大股东按事先约定的定价机制，买回股权投资基金所持有的全部或部分目标企业的股权。A.保护性条款 B.回购条款 C.反稀释条款 D.董事会席位条款【答案】B 29、（2017 年真题）（）通过评估目标公司退出时的股权价值，再基于目标回报倍数或收益率，倒推出目标公司的当前价值。A.创业投资估值法 B.账面价值法 C.清算价值法 D.重置成本法【答案】A 30、（）对股权投资基金业务活动实施监督管理。A.证券交易所 B.中国证券投资基金业协会 C.中国证券监督管理委员会 D.基金登记机构【答案】C 31、关于股权投资基金募集机构的责任和义务，下列表述错误的是（）。A.募集机构应建立相关制度保障投资者的商业秘密并对个人信息严格保密 B.募集机构应恪尽职守、诚实守信、谨慎勤勉、防范利益冲突 C.募集机构应建立制度以保障基金财产和客户资金安全 D.募集阶段需指导投资者自行判断基金产品的风险类型并与自身风险承受能力进行适当性匹配【答案】D 32、关于股权投资基金参与被投资企业的公司治理，以下表述错误的是（）。A.根据投资协议约定的保护性条款，对可能损害投资机构权益的决策行使一票否决权 B.定期对被投资企业进行内部和外部访谈 C.行使优先股或债券的转换权利，增加在股东大会或董事会的话语权，从而实施更有力的监控 D.直接参与被投资企业股东（大）会、董事会和监事会【答案】B 33、（）是自律要求最高的行业之一，自律组织在股权投资基金行业的发展中，起着举足轻重的作用。A.股权投资基金行业 B.公募投资基金行业 C.创业投资基金 D.股票投资基金【答案】A 34、下列选项中不得成为普通合伙人的主体是（）。.国有独资公司.国有企业.上市公司以及公益性的事业单位.社会团体 A.B.C.D.【答案】D 35、股权投资基金的管理方式有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】C 36、对于公司型基金而言，公司的股东就是（）。A.管理人 B.合伙人 C.托管人 D.投资者【答案】D 37、私募基金的责任方式分为（）。A.B.C.D.【答案】A 38、合伙型基金是指投资者依据合伙企业法成立有限合伙企业，由（）对合伙债务承担无限连带责任，由基金管理人具体负责投资运作的股权投资基金。A.普通合伙人 B.有限合伙人 C.基金管理人 D.基金托管人【答案】A 39、清算价值法评估的正确步骤是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A 40、（2017 年真题）股权投资基金的当事人有（）。A.基金投资者 B.基金管理人 C.基金托管人 D.以上三个选项都是【答案】D 41、某美元基金投资境内未上市企业，可以采用的退出方式是（）。A.B.C.D.【答案】A 42、（2018 年真题）整个基金资产类别中，股权投资基金属于（）A.低风险、低期望收益 B.低风险、高期望收益 C.高风险、低期望收益 D.高风险、高期望收益【答案】D 43、有关募集机构的责任和义务，下列表述正确的是（）。A.募集过程涉及的反洗钱义务由募集机构承担履行 B.募集机构在募集过程中向特定对象推介基金产品，则可以免除旅行风险提醒义务 C.募集过程涉及的反洗钱义务由基金托管人而非募集机构承担履行 D.募集机构在募集过程中，充分履行了风险提醒义务的前提下可以向非特定对象推介基金产品【答案】A 44、关于增值服务的价值，表述错误的是（）。A.增值服务属于投资机构投资后管理的重要组成部分，贯穿于投资后管理的整个环节 B.对于处在不同成长阶段的被投资企业，投资机构对其在投资后管理中参与的程度和侧重点有所不同 C.投资机构提供增值服务的目的主要是完善公司治理结构以满足公司上市要求 D.投资机构提供增值服务，一方面可以协助被投资企业更好的发展，另一方面也可以有效降低投资风险【答案】C 45、依据中国法律在中国境内设立的主要以人民币对中国境内非公开交易股权进行投资的基金是（）。A.人民币股权投资基金 B.股权投资基金 C.外币股权投资基金 D.创业投资基金【答案】A 46、有关股权投资基金投资后管理的概念，以下说法错误的是（）。A.良好的投资后管理将会从主动层面减少或消除潜在的投资风险，实现投资的保值增值 B.在投资交割之后直到项目退出之前都属于投资后管理的期间 C.投资后管理关系到投资项目的发展与退出方案的实现 D.投资后管理是指股权投资基金与被投资企业签署正式投资协议之后，项目投资经理积极参与被投资企业的重大经营决策，为被投资企业实施风险监控的一系列活动【答案】D 47、下列关于股权投资基金管理人的说法中，正确的有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B 48、在股权投资基金的各组织形式中，相比较而言,基金管理人拥有较高程度决策权的是（），收益分配顺序的灵活性较低的是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 49、基金托管人应当按照合同约定，如实向投资者披露（）、可能存在的利益冲突情况以及可能影响投资者合法权益的其他重大信息，不得隐瞒或者提供虚假信息。A.B.C.D.【答案】