练习题(一)及答案基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识题库练习试卷B卷附答案

练习题练习题(一一)及答案基金从业资格证之私募股权投资及答案基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识题库练习试卷基金基础知识题库练习试卷 B B 卷附答案卷附答案 单选题（共单选题（共 5050 题）题）1、关于有限合伙型股权投资基金清算，表述错误的是（）A.合伙企业解散，应当由清算人进行清算 B.清算期间，合伙企业存续，且可以继续开展新的投资经营活动 C.合伙企业财产在支付清算费用和职工工资、社会保险费用、法定补偿金以及缴纳所欠税款、清偿债务后的剩余财产，向合伙人进行分配 D.清算结束，清算人应当编制清算报告，并向等级机关进行报送【答案】B 2、在向投资者推介私募基金之前，募集机构对投资者风险识别能力和风险承担能力进行评估，评估结果有效期最长不得超过（）年。A.2 B.1 C.3 D.5【答案】C 3、关于股权投资基金的募集方式，表述正确的是（）。A.获得中国证券投资基金业协会批准后进行公开募集 B.获得中国证监会批准后可进行公开募集 C.获得中国证监会及中国证券投资基金业协会批准后可进行公开募集 D.现阶段我国不允许进行公开募集【答案】D 4、(2017 年)对基金管理人编制的财务报告的相关内容负有复核义务的是（）。A.基金份额登记机构 B.相关中介机构 C.基金托管人 D.基金监管机构【答案】C 5、2007 年，KKR、黑石、凯雷、德太投资等发起设立了主要服务于并购基金管理机构，即狭义股权投资基金管理机构的（）。A.美国投资协会 B.美国私人股权投资协会 C.美国私人投资协会 D.美国股权投资协会【答案】B 6、股权投资行业主要用到的估值方法为（）。A.折现现金流法和清算价值法 B.相对估值法和折现现金流估值法 C.折现现金流估值法和成本法 D.清算价值法和相对估值法【答案】B 7、清算包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 8、监管职权的行使，必须依据法律程序，既不能超越法律的授权滥用权力，也不能怠于行使法定的职责，这是指股权投资基金的（）监管原则。A.依法监管原则 B.高效监管原则 C.适度监管原则 D.审慎监管原则【答案】A 9、基金募集过程中，募集机构应当（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B 10、以下是收益分配的基本概念的有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 11、以下说法不正确的是（）。A.公司型基金按“先税后分”进行利润分配 B.合伙型基金按“先分后税”进行利润分配 C.合伙型基金的收益分配原则、时点和顺序可在更大自由度内进行适应性安排 D.合伙型基金的税后利润分配，如严格按照公司法，并在亏损弥补（如适用）和提取公积金（如适用）之后，分配顺序的灵活性也相对较低【答案】D 12、中国证券投资基金业协会对出具意见书的律师事务所的资质（）。A.无特殊要求 B.至少开立 3 年以上 C.从业人员有数量限制 D.应出具过类似意见书【答案】A 13、非法人制创投企业的必备投资者，对创投企业的认缴出资及实际出资分别不低于投资者认缴出资总额及实际出资总额的（）。A.1%B.3%C.5%D.10%【答案】A 14、项目跟踪与监控的常用指标有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A 15、境外直接上市是指企业直接以国内股份有限公司的名义向国外证券主管机构申请发行股票（或其他衍生具）,向当地（）申请上市?A.中小企业板 B.工商局 C.证券交易所 D.创业板【答案】C 16、基金份额登记机构提供的服务包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 17、基金托管的服务内容不包括（）。A.基金估值 B.账户管理 C.会计核算 D.份额登记【答案】D 18、以下关于我国股权投资基金的募集方式和投向描述正确的是（）A.募集方式为非公开募集，或基金投向主要为非公开交易的私人股权，二者满足其一即可 B.募集方式可公开募集或非公开募集，基金投向可主要为非公开交易的私人股权或公开市场交易的股权 C.募集方式仅可非公开募集，基金投向主要为非公开交易的私人股权 D.募集方式可公开募集或非公开募集，基金投向主要为非公开交易的私人股权即可【答案】C 19、企业价值/息税折旧摊销前利润倍数法考虑了（）的影响。A.股本结构、折旧摊销 B.资本结构、折旧摊销 C.资产结构、折旧摊销 D.股权结构、折旧摊销【答案】B 20、(2017 年)创业投资基金是指投资于（）创业企业的（）投资基金。A.未上市；股权 B.上市：股权 C.未上市；债权 D.上市；债权【答案】A 21、关于折现现金流估值法的特点，不正确的是（）。A.受非经济因素影响小 B.计算方法比较简单 C.需要较多主观假设 D.评估得到的是内含价值【答案】B 22、(2017 年)下列行为中，构成非法经营罪的是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 23、在投资交割之后直到项目退出之前都属于（）的期间。（）对于投资工作具有十分重要的意义。A.投资后管理，投资后管理 B.投资前管理，投资前管理 C.投资中管理，投资中管理 D.审核后管理，审核后管理【答案】A 24、在股权投资基金管理人内部控制原则中，基金财产、管理人固有财产、其他财产的运作应当分离体现了（）。A.全面性原则 B.执行有效原则 C.独立性原则 D.相互制约原则【答案】C 25、业务尽调报告主要包括（）。A.B.C.D.【答案】C 26、对于业务稳定成熟企业的投资后管理，股权投资基金重点监控的目标是（）。A.净利润水平 B.银行授信额度 C.融资金额规模 D.销售额增长率【答案】A 27、（）在基金管理人登记、基金备案，投资情况报告要求和会员管理等环节，对创业投资基金采取区别于其他私募基金的差异化行业自律，并提供差异化会员服务。A.证券业协会 B.证监会 C.证券公司 D.基金业协会【答案】D 28、（2018 年真题）对于股权投资基金管理人内部控制的构成要素中内部监督的理解正确的是（）A.、B.、C.、D.、【答案】A 29、股权投资基金主要的服务机构不包括（）。A.基金财产保管机构 B.基金业协会 C.基金销售机构 D.律师事务所【答案】B 30、股权基金管理人对其行政监管措施不服，可以根据（）等相关规定，自收到行政监管措施决定书后一定时间内向复议机关申请复议，也可以在一定时期内向有管辖权的人民法院提起诉讼。A.行政复议法 B.最高人民法院关于审理非法集资刑事案件具体应用法律若干问题的解释 C.证券投资基金法 D.私募投资基金监督管理暂行办法【答案】A 31、基础设施基金是（）批准设立的试点产业投资基金。A.中国证监会 B.国务院 C.国家发改委 D.中国证券业协会【答案】C 32、下列关于登记与基金备案的方式说法错误的是（）A.经登记后的基金管理人依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产的，证监会应当及时注销基金管理人登记 B.基金管理人应就重大事项变更向基金业协会进行变更登记 C.变更登记具体报送方式为：将控股股东、实际控制人或法定代表人（执行事务合伙人）变更报告及相关证明文件发送至协会邮箱 D.基金业协会可以采取约谈高级管理人员、现场检查、向中国证监会及其派出机构、相关专业协会征询意见等方式对基金管理人提供的登记申请材料进行核查【答案】A 33、（）股权投资基金分红只能采用现金分配的形式；（）股权投资基金分红可以采用现金分配和以分红金额派发新股的形式。A.合伙型/契约型 B.有限责任公司型/股份有限公司型 C.公司型/合伙型 D.有限责任公司型/合伙型【答案】B 34、对于尚在开拓市场的成长型企业，则比较不侧重于（）A.销售增长额 B.业绩指标 C.新市场进入 D.网点建设【答案】B 35、同一基金管理人管理可能导致利益输送或者利益冲突的不同基金的，应当建立防范（）的机制。A.利益输送和利益冲突 B.利益共享和利益冲突 C.利益共享和利益输送 D.利益分配和利益输送【答案】A 36、根据转让股份类型的不同，上市公司股份协议转让可以分为（）。A.协议收购、对价偿还、股份回购 B.流通股协议转让和非流通股协议转让 C.国有股协议转让和非国有股协议转让 D.协议收购和流通股协议转让【答案】B 37、（）不能负责投资决策委员会委员聘任和议事规则制定。A.投资管理人董事会 B.执行事务合伙人 C.管理协议会 D.监事会【答案】D 38、股权投资基金起源于（）。A.中国 B.美国 C.德国 D.英国【答案】B 39、在推介基金时，不得宣传（）相关内容。A.B.C.D.【答案】A 40、关于创业投资基金的运作，说法正确的是（）A.B.C.D.【答案】B 41、股权投资母基金的主要业务不包括（）。A.一级投资 B.二级投资 C.直接投资 D.间接投资【答案】D 42、私募基金管理人委托基金销售机构募集私募基金的，应当以书面形式签订基金（），并将协议中关于私募基金管理人与基金销售机构权利义务划分以及其他涉及投资者利益的部分作为（）的附件。A.销售协议、基金合同 B.销售协议、基金招募说明书 C.托管协议、基金合同 D.托管协议、基金招募说明书【答案】A 43、关于基金不同组织形式下的出资安排，下列表述正确的是（）A.信托（契约）型基金的出资安排需参照现行证券投资基金法的强制性规定来安排实施 B.合伙型基金的出资方式根据合伙企业法规定，有限合伙人可以用货币、实物、劳务等形式出资 C.公司型基金的出资方式通常由公司章程进行规定且可进行适应性约定 D.相比较而言，股权投资基金不会采用承诺资本制【答案】C 44、2017 年 1 月 1 日某股权投资基金管理人再对某项目公司进行尽职调查过程中，了解到该项目公司 2016 年的企业自由现金流为 500 万元，公司的目标资本结构为负债和权益比为 0.25:1,现有负债的市场价值为 1120 万元，股权要求收益率为 16%,税前债务成本为 8%,所得税税率为 25%,经测算 D 公公司未来两年的自有现金流増长率分别为 10%和 5%,且以后长期自由现金流増长率稳定在 5%。根据前述财务数据，计算可得项目公司的股权价值（）。A.4,436 万元 B.6,111 万元 C.5,556 万元 D.4,991 万元【答案】D 45、以下不属于业务尽职调查的范围是（）。A.税收及政府优惠政策 B.客户、供应商和竟争对手 C.业务内容，企业基本情况 D.历史沿革【答案】A 46、根据我国现行规定，从 2016 年 2 月 5 日起，新登记的私募基金管理人在办结登记手续之日起（）个月内仍未备案首只私募基金产品的，对已完成的私募基金管理人登记进行注销。A.3 B.6 C.12 D.24【答案】B 47、外部转让一般需要征得（）其他股东同意，且其他股东放弃（）。A.1/3 以上；优先购买权 B.半数以上；优先购买权 C.2/3 以上；优先认购权 D.全体；优先认购权【答案】B 48、有限合伙制私募股权投资基金起源于（）。A.英国 B.美国 C.日本 D.法国【答案】B 49、私募基金募集期间，应当在宣传推介材料如招募说明书）中向投资者披露基金的投资信息包括（）A.B.C.D.【答案】C 50、股权投资基金在与目标企业签订排他性条新，股权投资基金有权（）。A.要求目标企业在与基金谈判过程中，不得在与其他投资机构进行接触 B.要求目标企业董事。高管和其他关键员工不得兼职与本公司业务有竞争职位 C.优先购买目标企业发行的新股或可转换债券 D.满足事先设定的条件时，可要求目标企业回售股权【答案】A