汽车检测设备行业市场前瞻与投资战略规划

汽车检测设备行业市场前瞻与投资战略规划 一、 全球汽车后市场行业市场规模 2017年度全球汽车后市场的规模体量约为8030亿欧元。麦肯锡的统计口径主要包括汽车租赁、汽车用品和汽车养护与维修，从全球汽车后市场各细分行业的市场规模来看，三者约占整体市场的80%，按此比例测算，2017年全球汽车后市场规模约10038亿欧元。 从中国汽车后市场发展速度来看，2017-2021年复合增速为15．2%。鉴于中国市场近几年迅速发展，预计全球汽车后市场增速将略低于中国市场增速，以每年12%左右的速度增长，2021年全球汽车后市场行业市场规模达到15794亿欧元。 二、 汽车后市场及汽车维修保养行业发展趋势 （一）汽车后市场行业整合将继续，新能源汽车的维修保养和互联网+汽车服务是行业未来关注的热点 在机动车维修行业政策转型（机动车维修经营许可制转为备案制）、技术转型（汽车技术由燃油电控化转为电动化、智能化、网联化、共享化）、服务转型（单纯的技术服务转为民生服务）、业务转型（汽车由以修为主转为以养为主）的大趋势下，具有品牌影响力和服务优质的企业将有更广阔的市场，竞争实力差的企业将面临洗牌出局。 新能源汽车在维保业务类型和需求结构方面具备独有特征，传统燃油汽车的故障主要集中在发动机、变速箱、进排气系统、燃油系统和驱动桥等部位，发动机和变速箱的故障类型较多。由于动力结构的差异，新能源汽车的故障主要体现在动力电池、驱动电机与电控系统。以用户为中心、以门店为核心，线上+线下的互联网+汽车服务模式，实现了汽车后市场的生态闭环，在资本推动下，正在快速发展。 （二）汽车后市场技术含量不断提高，维修作业方式发生根本变化 随着汽车技术含量的增加，汽车维修由机械修理为主稍带一些简单电路检修的传统方式，逐步转向依靠电子设备和信息数据进行诊断与维修。许多汽车维修设备生产厂商推出最新的专业检测设备和仪器，为机动车维修行业注入了高科技成分。 汽车零部件的集成化、模块化通过全新的设计和工艺，将以往由多个零部件分别实现的功能，集成在一个模块组件当中，实现单个模块组件替代多个零部件的技术手段。一体化、模块化减少了安装工序，提高了装配效果和降低了生产成本，同时也改变了维修的作业方式。 三、 中国后市场现状及特点 （一）中国后市场宏观概况 行业汽车保有量基数大，后市场空间广阔，具有爆发潜力。截至22H1，全国机动车保有量4．08亿辆，其中汽车3．12亿辆，乘用车约2．68亿辆；新能源汽车保有量1001万辆，占汽车总量的3．23%。目前中国汽车保有量约以每年7%的速度稳定增长，这一趋势随着保有量的持续增长会略有放缓，但仍然远高于海外成熟市场。 国内乘用车平均车龄逐年增长，维修保养需求增加，市场规模超过万亿。2021年，国内乘用车平均车龄接近7年，明显低于海外成熟市场的10-12年的水平。但车主每年的维修保养支出仍然随着车龄增加而增加。依据途虎养车公开信息预测，随着汽车保有量的平稳增长及车龄的逐年增加，2020年中国汽车后市场规模突破万亿，且近年来除2020年均维持11%以上增速。 （二）中国后市场的发展现状 我国汽车维修保养行业发展历程较短，从90年代私家汽车消费兴起至今，历经四个发展阶段:90年代的萌芽阶段：私家车消费兴起，维保汽修市场小而分散；2000-2008年的发展阶段：随着加入WTO后的车型爆发，汽车销量爆发式增长，4S店模式占据市场主导地位，占行业总产值超过80%；2009-2015年的增长初期：汽车下乡、购置税减半的政策让中国大地绝大部分地区都开启了整车消费的大潮。因此，区域性第三方维修厂与4S店并驾齐驱，汽车维保O2O平台兴起；2016年至今的快速增长阶段：商业模式逐渐成熟，行业洗牌，重塑线下生态。 中国汽车售后市场具有以下特征：传统供应链模式效率低下，区域性多层分销汽配模式下，中间环节加价多，流通成本高。一些新的商业模式如汽配连锁联盟、M2B2b2c、S2C等有望减少中间流通环节，提升分销效率，降低渠道成本。据中驰汽配张后启，电商平台把25%~40%的多层分销模式综合加价率和15%~25%的终端服务商平均加价率，降低到自营电商B2C模式的7%~10%加价率。 由4S店体系主导，占据60%左右的市场份额。中国汽车后市场由4S店主导，占市场份额的60%。美国汽车连锁服务企业已经占到整个行业80%左右的份额，而4S店服务体系占据20%~25%的市场。4S具有信息的专业性、连续性以及规范性，能够适应汽车后市场的发展。连锁经营整合了各个品牌汽车的资源，打破纵向垄断，在价格、服务透明的基础上，提供后市场发展的需求。 竞争格局分散，利润集中在4S店体系，独立售后体系盈利能力较差。成熟的汽车产业链，后市场产生的利润至少要超过前市场的1倍以上。目前中国后市场没有形成有效的集群效应，竞争格局分散，产值集中在汽车制造和新车销售环节，且后市场利润集中在4S店体系，独立第三方市场盈利能力较差。而途虎养车、天猫养车等汽配连锁企业均连续多年净利润为负。 据德勤《中国汽车经销商绩效标杆分析报告》，中国豪华品牌及量产品牌维修毛利率均高于成熟市场标杆值，但新车毛利有待提升。其中，新能源品牌经销商新车毛利为6-9%，超过成熟市场的3．8%，豪华品牌经销商新车毛利率为4．8%，远低于成熟市场的11-13%。量产品牌经销商在单车进场台次上线优势，但客单价水平较低。 （三）中美对比，中国后市场机遇 中国千人汽车保有量较低，新车报废比较低，为后市场带来机遇。美国汽车千人保有量超过800辆，中国仅为185辆左右，汽车保有量仍有较大增长空间。中国乘用车每年平均行驶2~3万公里，超过日本的1万公里和美国的1．9万公里，超高的汽车使用率以及快速增长的汽车保有量，将促使汽车零售、旧车销售、汽车租赁和融资等汽车后市场迅速发展。美国新车报废比接近100%，中国平均车龄较低新车报废比低。参照美国汽车工业发展趋势，未来随着保有量及整体车龄上升，汽车维修需求会大幅增加。 中国二手车市场无论是在产值还是毛利上对比成熟市场均有巨大的拓展空间。与欧美等成熟市场相比，中国二手车/新车交易比较低：美国汽车市场整体车龄超过12年，二手车零售业务的服务标准化及运营体系较为成熟；2000年以来，美国每年销售二手车3500~4000万辆，二手车销量是新车销量的2~3倍。中国2016年-2020年二手车/新车交易比由0．34上升至0．74，随着二手车保有量增加将继续呈上涨趋势。 （四）政策法规逐步跟进，规范行业发展节奏 政策不断完善，中国汽车后市场发展获政策支持。2016年3月发布《关于汽车业反垄断指南（征求意见稿）》，要求主机厂和4S经销商为代表的授权体系开放技术、信息和原厂件流通，明确用户选择维修企业和维修配件的权利，开启了后市场反垄断的监管新常态。通过放开原厂件流通，扶持独立维修体系。根据《汽车产业中长期发展规划》，到2025年，我国汽车售后服务产业价值链比重将占整个产业链55%以上。引导汽车企业积极协同信息、通信、电子和互联网行业企业，充分利用云计算、大数据等先进技术，挖掘用户工作、生活和娱乐等多元化的需求，创新出行和服务模式，促进产业链向后端、价值链向高端延伸，拓展包含交通物流、共享出行、用户交互、信息利用等要素的网状生态圈。鼓励发展汽车金融、二手车、维修保养、汽车租赁等后市场服务，促进第三方物流、电子商务、房车营地等其它相关服务业同步发展。 《十四五发展循环经济规划》提出在售后维修、保险等领域推广再制造汽车零部件，壮大再制造产业规模。研究制定汽车使用全生命周期管理方案，构建涵盖汽车生产企业、经销商、维修企业、回收拆解企业等的汽车使用全生命周期信息交互系统，加强汽车生产、进口、销售、登记、维修、二手车交易、报废、关键零部件流向等信息互联互通和交互共享。《机动车维修管理规定》交通运输部令2019年第20号中明确，取消维修许可，实施机动车维修备案制度。严禁设置备案前置条件，严禁通过变相许可实施备案，严禁向机动车维修经营者收取备案相关费用，严禁要求机动车维修经营者提供《规定》以外的其它材料。通过打破维修配件渠道垄断，鼓励原厂备件流通；允许授权企业向非授权企业转售原厂备件；鼓励使用通知配件维修汽车；推进维修配件追溯体系建设试点；鼓励维修企业与电商协同、融合发展的五大举措，打破对备件渠道的垄断，建立公平竞争环境。 《关于深化汽车维修数据综合应用有关工作的通知》于2022年1月颁布，将成为推动汽车后市场健康发展及高质量发展标准确立的重要指引。2022年7月5日，商务部等17部门发布《关于搞活汽车流通，扩大汽车消费若干措施的通知》提出加快活跃二手车市场。通过取消对开支二手车经销的不合理限制，综合了考虑税收、工商登记，公安交管方面的制度要求加快活跃二手车市场；通过开展置换刺激、完善报废机动车回收利用体系促进汽车更新消费。行规不断完善，中国汽车零部件统一编码与标识发布，便于零部件和整车企业对产品的全生命周期管理。国家标准委在2015年批准发布由中国物品编码中心、中国自动识别技术协会等单位起草的GB/T32007-2015《汽车零部件的统一编码与标识》国家标准。此项标准规定了汽车零部件统一编码的编码原则、数据结构、符号表示方法及其位置的一般原则，适用于汽车零部件（配件）统一编码和标识编制，以及汽车零部件（配件）信息采集和数据交换。汽车零部件统一编码遵循唯一性、稳定性、可拓展性、可追溯性、可兼容性原则，适用于汽车生产、流通、维修、消费等环节。规范并统一各类汽车零部件编码标识，目的在于提高汽车零部件的可追踪性和可追溯性，同时有助于零部件和整车企业对产品全生命周期的管理及缺陷产品召回，促进汽车服务市场转型升级。 汽车零配件的质量影响消费者选择。由于路边修理店的配件质量良莠不齐，早期较多消费者对独立售后维保店的信任程度较低。因此加强对非原厂零配件的质量和适配性的认证，对发展独立第三方售后市场尤为重要。 认证体系不断完善，中国非原厂零配件的认证机构和认证体系逐渐形成。2019年成立中汽中心检测认证事业部（CAQC），在性质方面与CAPA同为第三方机构，对进出口产品、体系产品进行收费认证，并提供检测试验、试验场服务和测评服务等。2019年10月，CAPA授权的认证机构Intertek和CAQC共同制定国际、国内双重配件质量权威认证体系，推出了PICC中国人民保险推荐认证配件。2021年1月，交通运输部等四部门发布《关于深化汽车维修数据综合应用有关工作的通知》，明确各地交通运输主管部门要依托电子健康档案系统，做好维修电子记录数据上传工作，积极引导汽车综合小修经营者，以及从事发动机、变速箱、车身、空调、电气系统维修和四轮定位业务的专项维修经营者，于2022年底前实现维修电子记录数据的实时归集。 目前后市场过于分散，发展连锁经营的特许商，获得加盟商和客户信任，打造汽车售后市场品牌，建立良好的品牌形象以及规范稳定的管理体系等优势，能够快速占据更多的市场份额。由于缺乏统一的行业标准、完善的质量认证体系和权威的认证机构，我国汽车零配件较为混乱，在很大程度上制约了汽车后市场，尤其是第三方维修的健康发展。随着汽车业反垄断指南和汽车后市场促发展的推出、汽车零部件统一编码与标识体系的确立和非原厂零配件的认证体系逐步完善，汽车独立后市场发展向好。中国汽车保有量、平均车龄和平均行驶里程不断增加，后市场刚需稳定增长。在平均车龄、千人保有量、二手车/新车销量比等系数上与成熟市场仍有较大差距，后市场维保和二手车市场仍有很大的发展空间。 （五）互联网化带来的新趋势 互联网背景的汽车维保服务企业整合速度加快，向着连锁化、品牌化和信息化的方向发展。2015年以后，汽车后市场互联网+特征明显，互联网资本对汽车后市场行业青睐有加，汽车后市场互联网+平台纷纷涌现，途虎养车、天猫养车、京东养车等互联网背景的连锁维修加快发展。互联网品牌连锁能够充分发挥电商平台数据处理和信息优势，拓宽获客渠道，依托丰富的物流仓储管理经验，提升服务效率。汽车