汽车冲压件公司并购投资方案（范文）

泓域/汽车冲压件公司并购投资方案 汽车冲压件公司 并购投资方案 目录 一、 产业环境分析 2 二、 中国汽车零部件行业竞争及投资兼并现状 2 三、 必要性分析 4 四、 公司简介 5 公司合并资产负债表主要数据 6 公司合并利润表主要数据 7 五、 项目基本情况 7 六、 债券投资的选择 13 七、 债券的分类 15 八、 信托投资的含义与分类 18 九、 信托投资的条件与程序 20 十、 并购的含义与类型 26 十一、 企业并购的支付方式 30 十二、 项目实施进度计划 31 项目实施进度计划一览表 32 十三、 项目投资分析 33 建设投资估算表 35 建设期利息估算表 36 流动资金估算表 37 总投资及构成一览表 39 项目投资计划与资金筹措一览表 40 一、 产业环境分析 预计地区生产总值增长7.8%左右，连续三年保持稳定。主要经济指标好于全国、中部靠前。粮食再获丰收；工业增加值增速快于上年、全国领先；服务业对经济增长贡献率达到60%左右。高技术制造业、装备制造业增速同比加快。规上工业企业利润总额增长9.1%，税收占地方一般公共预算收入比重提高到74.7%，呈现量增质优的良好态势。今年是全面建成小康社会和“十三五”规划收官之年，要实现第一个百年奋斗目标，为“十四五”发展和实现第二个百年奋斗目标打好基础。坚持以供给侧结构性改革为主线，坚持以改革开放创新为动力，加快推动高质量发展，坚决打赢三大攻坚战，统筹推进“稳促调惠防保”，总攻全面小康，深耕区域布局，强化产业支撑，优化经济治理，确保全面建成小康社会和“十三五”规划圆满收官。今年经济社会发展的主要预期目标是：地区生产总值增长7.5%左右，城镇新增就业70万人，居民消费价格涨幅3.5%左右，城乡居民收入增长与经济增长基本同步，单位地区生产总值能耗下降1%左右，主要污染物排放量继续下降。 二、 中国汽车零部件行业竞争及投资兼并现状 （一）区域竞争格局：零部件产业集群效应凸显 我国汽车零部件工业是伴随整车厂起步发展的，基本都是围绕整车生产基地，呈现集群式发展。经过多年发展，中国已形成东北、京津冀、中部、西南、珠三角及长三角六大汽车零部件产业集群。在六大产业集群中，汽车零部件产业产值占全产业的80%左右。围绕整车企业，汽车零部件企业以扩规模、调结构、提升附加值为抓手，提高了产业链纵向延伸和横向合作的效率，产业链协同效应初步显现，结构竞争优势大幅提升，集群规模和集群效应更加凸显。 （二）企业竞争格局：中国企业竞争力提升 在2020年国际百强榜单中，排在前五位的企业是德国博世、德国大陆、日本电装、加拿大麦格纳和德国采埃孚，有11家中国汽车零部件企业入选，分别是潍柴集团、华域汽车、海纳川、均胜电子、宁德时代、中航汽车、广汽零部件、玉柴集团、中策橡胶、中信戴卡、法士特集团。其中，潍柴集团零部件业务收入总额以2164．67亿位居国际百强榜单第8位，位居中国汽车零部件企业百强榜首位。总体来看，中国企业的规模化能力在增强，入围2020年全球百强榜的中国企业由2019年的8家增加到了11家，排名均有所提升。 （三）投资兼并现状：汽车零部件企业投资并购加快 1、投融资市场繁荣 近年来，中国汽车零部件市场已经进入规模化发展阶段。2014-2020年中国汽车零部件产业投融资市场呈现波动增长态势，市场于2015年达到峰值，投资数量和投资金额分别为88件和80．05亿元。2020年，中国汽车零部件产业投资规模为53．64亿元，汽车零部件还有很大投资空间。 未来零部件企业投资将更加活跃，通过研发投入推动技术创新，实现零部件产业升级进而推动中国汽车零部件产业升级，实现汽车零部件从低端制造向科技含量高的领域发展。 2、新能源汽车和智能网联汽车领域投资并购加快 据不完全统计，2019年我国汽车零部件企业完成了21宗投资并购类的案例，其中传统汽车相关产品的投资并购案例有7宗，新能源汽车及智能网联汽车零部件产品投资并购案例有14起。 从传统汽车零部件领域的投资并购案例来看，主要涉及核心零部件系统相关产品、轮胎、车身附件等方面。从新能源及智能网联汽车零部件领域投资并购来看，主要涉及动力电池、无人驾驶、智能平台等方面。 三、 必要性分析 1、现有产能已无法满足公司业务发展需求 作为行业的领先企业，公司已建立良好的品牌形象和较高的市场知名度，产品销售形势良好，产销率超过 100%。预计未来几年公司的销售规模仍将保持快速增长。 随着业务发展，公司现有厂房、设备资源已不能满足不断增长的市场需求。公司通过优化生产流程、强化管理等手段，不断挖掘产能潜力，但仍难以从根本上缓解产能不足问题。通过本次项目的建设，公司将有效克服产能不足对公司发展的制约，为公司把握市场机遇奠定基础。 2、公司产品结构升级的需要 随着制造业智能化、自动化产业升级，公司产品的性能也需要不断优化升级。公司只有以技术创新和市场开发为驱动，不断研发新产品，提升产品精密化程度，将产品质量水平提升到同类产品的领先水准，提高生产的灵活性和适应性，契合关键零部件国产化的需求，才能在与国外企业的竞争中获得优势，保持公司在领域的国内领先地位。 四、 公司简介 （一）基本信息 1、公司名称：xx有限公司 2、法定代表人：郭xx 3、注册资本：700万元 4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx 5、登记机关：xxx市场监督管理局 6、成立日期：2010-9-9 7、营业期限：2010-9-9至无固定期限 8、注册地址：xx市xx区xx （二）公司简介 公司以负责任的方式为消费者提供符合法律规定与标准要求的产品。在提供产品的过程中，综合考虑其对消费者的影响，确保产品安全。积极与消费者沟通，向消费者公开产品安全风险评估结果，努力维护消费者合法权益。公司加大科技创新力度，持续推进产品升级，为行业提供先进适用的解决方案，为社会提供安全、可靠、优质的产品和服务。 公司秉承“诚实、信用、谨慎、有效”的信托理念，将“诚信为本、合规经营”作为企业的核心理念，不断提升公司资产管理能力和风险控制能力。 （三）公司主要财务数据 公司合并资产负债表主要数据 项目 2020年12月 2019年12月 2018年12月 资产总额 9969.19 7975.35 7476.89 负债总额 4068.57 3254.86 3051.43 股东权益合计 5900.62 4720.50 4425.47 公司合并利润表主要数据 项目 2020年度 2019年度 2018年度 营业收入 41703.38 33362.70 31277.53 营业利润 10076.86 8061.49 7557.65 利润总额 9044.93 7235.94 6783.70 净利润 6783.70 5291.29 4884.26 归属于母公司所有者的净利润 6783.70 5291.29 4884.26 五、 项目基本情况 （一）项目承办单位名称 xx有限公司 （二）项目联系人 郭xx （三）项目建设单位概况 公司在发展中始终坚持以创新为源动力，不断投入巨资引入先进研发设备，更新思想观念，依托优秀的人才、完善的信息、现代科技技术等优势，不断加大新产品的研发力度，以实现公司的永续经营和品牌发展。 经过多年的发展，公司拥有雄厚的技术实力，丰富的生产经营管理经验和可靠的产品质量保证体系，综合实力进一步增强。公司将继续提升供应链构建与管理、新技术新工艺新材料应用研发。集团成立至今，始终坚持以人为本、质量第一、自主创新、持续改进，以技术领先求发展的方针。 公司以负责任的方式为消费者提供符合法律规定与标准要求的产品。在提供产品的过程中，综合考虑其对消费者的影响，确保产品安全。积极与消费者沟通，向消费者公开产品安全风险评估结果，努力维护消费者合法权益。公司加大科技创新力度，持续推进产品升级，为行业提供先进适用的解决方案，为社会提供安全、可靠、优质的产品和服务。 公司秉承“诚实、信用、谨慎、有效”的信托理念，将“诚信为本、合规经营”作为企业的核心理念，不断提升公司资产管理能力和风险控制能力。 （四）项目实施的可行性 1、长期的技术积累为项目的实施奠定了坚实基础 目前，公司已具备产品大批量生产的技术条件，并已获得了下游客户的普遍认可，为项目的实施奠定了坚实的基础。 2、国家政策支持国内产业的发展 近年来，我国政府出台了一系列政策鼓励、规范产业发展。在国家政策的助推下，本产业已成为我国具有国际竞争优势的战略性新兴产业，伴随着提质增效等长效机制政策的引导，本产业将进入持续健康发展的快车道，项目产品亦随之快速升级发展。 中国汽车零部件工业的发展大致可以分为三个阶段：第一个阶段是从新中国成立到1978年。这一时期的主要特征是整车带动汽车零部件的发展。现阶段，绝大多数汽车零部件企业生产水平低，生产规模小，几乎没有产品开发和更新的能力。导致汽配企业的产品质量差，价格高，只能匹配指定厂家，不能随意卖给其他汽配企业。第二阶段从1978年开始到90年代中期。这一时期，零部件发展的主要特征仍然是围绕整车。供不应求的局面和支柱产业的发展前景吸引了地方政府投资汽车零部件生产领域。于是，一大批汽车零部件企业应运而生。然而，这些企业规模小，技术力量弱，生产设备差，一些汽车零部件企业依赖于他们的独家采购。第三阶段是从90年代中期到现在。这一时期的主要特点是备件生产的技术水平迅速提高。中国汽车零部件工业在生产能力、产品品种、管理和技术水平、技术创新能力等方面都取得了长足的进步。在一系列优惠政策的鼓励下，中国诞生了一批高质量的汽车零部件制造商，其中一些基本形成了自主开发能力，重点汽车零部件企业基本具备了与整车厂同步开发的能力。 （五）项目建设选址及建设规模 项目选址位于xx（待定），占地面积约51.00亩。项目拟定建设区域地理位置优越，交通便利，规划电力、给排水、通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期项目建设。 项目建筑面积65455.97㎡，其中：主体工程45793.92㎡，仓储工程9084.12㎡，行政办公及生活服务设施6832.29㎡，公共工程3745.64㎡。 （六）项目总投资及资金构成 1、项目总投资构成分析 本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资28764.83万元，其中：建设投资21937.77万元，占项目总投资的76.27%；建设期利息562.87万元，占项目总投资的1.96%；流动资金6264.19万元，占项目总投资的21.78%。 2、建设投资构成 本期项目建设投资21937.77万元，包括工程费用、工程建设其他费用和预备费，其中：工程费用19134.04万元，工程建设其他费用2252.76万元，预备费550.97万元。 （七）资金筹措方案 本期项目总投资28764.83万元，其中申请银行长期贷款11487.14万元，其余部分由企业自筹。 （八）项目预期经济效益规划目标 1、营业收入（SP）：61400.00万元。 2、综合总成本费用（TC）：47324.58万元。 3、净利润（NP）：10310.24万元。 4、全部投资回收期（Pt）：5.34年。 5、财务内部收益率：28.04%。 6、财务净现值：21374.31万元。 （九）项目建设进度规划 本期项目按照国家基本建设程序的有关法规和实施指南要求进行建设，本期项目建设期限规划24个月。 （十）项目综合评价 主要经济指标一览表 序号 项目 单位 指标 备注 1 占地面积 ㎡ 34000.00 约51.00亩 1.1 总建筑面积 ㎡ 65455.97 容积率1.93 1.2 基底面积 ㎡ 20740.00 建筑系数61