备考资料2023年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识综合练习试卷A卷（含答案）

备考资料备考资料 20232023 年基金从业资格证之私募股权投资基年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识综合练习试卷金基础知识综合练习试卷 A A 卷（含答案）卷（含答案）单选题（共单选题（共 8080 题）题）1、公司型基金主要特点有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B 2、当（）时，公司型股权投资基金应当清算退出 A.投资项目都已到期退出 B.营业期限届满 C.出现其他公司章程规定的解散事由 D.以上都是【答案】D 3、基金托管人职责不包括（）。A.办理清算、交割事宜 B.基金份额登记 C.复核审查资产净值 D.开展投资监督【答案】B 4、基金销售机构为基金管理人提供的募集服务有（）。.推介基金.发售基金份额.办理基金份额认缴.退出 A.、B.、C.、D.、【答案】A 5、（2017 年真题）投资前估值与投资后估值之间的关系是（）。A.投资前估值+投资=投资后估值 B.投资前估值-投资=投资后估值 C.投资前估值+投资后估值=投资 D.投资后估值+投资=投资前估值【答案】A 6、关于股权投资母基金的运作模式、特点和作用，下列描述错误的是（）。A.分散风险：股权投资母基金通常投资于多只股权投资基金，投资者可以有效地实现风险分散 B.直接投资：股权投资母基金直接进行股权投资，对其投资的股权投资基金的每个项目都进行跟投 C.投资机会：基于股权投资母基金的专业、资源等优势，对于优秀的股权投资基金具有更好的投资机会 D.专业管理：股权投资母基金管理人通常拥有全面的股权投资知识、人脉和资源，能更好地作出投资决策【答案】B 7、募集机构应当对投资者的商业秘密及（）严格保密。并确保基金相关的未公开信息不被用于进行非法交易等。A.宗教信仰 B.个人信息 C.职业操守 D.资金规模【答案】B 8、关于增值税，以下表述正确的是（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A 9、(2017 年)中国证券投资基金业协会对基金管理人登记、基金备案，应依照（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B 10、服务机构（）年之内（）次被要求限期改正，服务机构主要负责人两次被采取谈话提醒、书面警示等纪律处分的,基金业协会可对其采取加人黑名单、公开谴责等纪律处分?A.2、1 B.2、2 C.1、2 D.1、1【答案】C 11、有限合伙制私募股权投资基金起源于（）。A.英国 B.美国 C.日本 D.法国【答案】B 12、关于折现现金流估值法，下列表述错误的是（）A.详细预测期的结束通常以目标公司进入稳定经营状态为基准 B.折现率的选择取决于预测期期数，与每期现金流无关 C.折现现金流估值法通过对目标公司的财务数据和经营模式进行深入分析，有助于发现目标公司价值的核心驱动因素 D.折现现金流估值法是将目标公司值时点之后的未来现金流以合适的折现率进行折现，加总得到相应的价值【答案】B 13、股权投资基金应当向（）募集。A.合格投资者 B.合格管理人 C.合格基金销售机构 D.合格托管人【答案】A 14、（）KKR 成立以后，开始出现专门从事并购投资的并购投资基金。A.1976 年 B.1985 年 C.1987 年 D.1992 年【答案】A 15、在我国，以下内容属于影响股权投资基金组织形式选择的主要因素有（）。A.B.C.D.【答案】A 16、某目标企业的其他股东在对外出售股权是作为老股东的股权投资人在同等条件下可以先于其他投资人购买，这是投资协议中的()的约定 A.董事会席位条款 B.保护性条款 C.第一拒绝权条款 D.排他性条款【答案】C 17、关于契约型股权投资基金的基金管理人办理股权投资基金的份额登记事项，下列说法正确的是（）。A.只可自行办理 B.只可委托基金服务机构代为办理 C.不可委托基金销售机构代为办理 D.可自行办理，也可委托基金服务机构代为办理【答案】D 18、在股权投资基金投资后阶段，项目监控的主要方式包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】C 19、某股权投资基金运行时，发生（）时，该基金管理人应当在 5 个工作日内向中国证券投资基金业协会报告。A.基金托管人有重大负面新闻 B.基金投资的某一项目公司发生亏损 C.基金管理人变更 D.基金净值发生变化【答案】C 20、下列有关股权投资基金的监管机构表述中，正确的是（）A.中国证监会派出机构属于我国股权投资基金的监管机构 B.作为我国股权投资基金的监管机构之_,证券交易所负责依法对股权投资基金业务活动实施监督管理 C.作为我国股权投资基金的监管机构之一，中国证券投资基金业协会负责依法对股权投资基金业务活动实施监督管理 D.中国证监会及中国证券投资基金业协会是我国的股权投资基金的监管机构【答案】A 21、基金管理人进行登记并开展基金管理业务通常应满足如下基本要求有（）A.B.C.D.【答案】D 22、（）可以由公司管理团队自行管理，或者委托专业的基金机构担任基金管理人。A.合伙型基金 B.契约型基金 C.股权投资基金 D.公司型基金【答案】D 23、关于投资协议和投资备忘录中的估值条款，以下说法正确的是（）。A.保证投资方对了解的目标公司商业秘密不得泄露 B.股权投资基金作为投资人投入一定金额的资金可在目标公司中获得相应股权比例 C.保证不会因公司以更低发行价进行新轮融资导致投资人股权贬值 5.4.6 D.保证股权投资基金作为投资人对一些重大事项的一票否决权 5.4.7【答案】B 24、息税前利润的计算公式为（）。A.息税前利润（EBIT）=净利润-所得税+利息 B.息税前利润（EBIT）=净利润-所得税-利息 C.息税前利润（EBIT）=净利润+所得税-利息 D.息税前利润（EBIT）=净利润+所得税+利息【答案】D 25、以下不是股权投资基金法律尽职调查的作用的是（）。A.评估企业资产的合法性 B.评估企业债务的合法性 C.评估企业业务的合法性 D.评估企业潜在的法律风险【答案】B 26、股权投资基金推介材料应由（）制作。A.基金托管人 B.基金管理人委托的基金销售机构 C.基金管理人 D.中国证券投资基金业协会【答案】C 27、对于股权投资基金的信息披露，下列做法符合私募投资基金信息披露管理办法规定的是（）A.描述该私募投资基金产品属于高风险产品，可能会因相关风险导致投资者获得不理想收益损失本金 B.将该基金信息及认购文件登载至其官网中 C.在过往史业绩中未披露亏损的投资项目 D.在基金推介材料中附有同业机构的祝贺词【答案】A 28、（2020 年真题）某有限合伙企业吸收甲为该企业的有限合伙人。对甲入伙前该企业既有的债务，下列表述中，符合合伙企业法规定的是（）A.甲不承担责任 B.甲以其认缴的出资额承担责任 C.甲以其实缴的出资额承担责任 D.甲承担无限责任【答案】B 29、股权投资基金的运作管理应该向着（）的方向发展。A.“轻资产、重营销”B.“轻资产、重投研”C.“轻投研、重资产”D.“轻营销、重投研”【答案】B 30、股权投资机构尽职调查的目的（）A.投资和判断目标公司是否值得投资并获取项目估值所需信息 B.投资人对目标公司切与本次投资相关的事项进行资料分忻、现场调查的一系列活动 C.是尽可能全面地获取目标公司的真实信息 D.获取目标公司的真实信息，识别和评估目标公司的主要风险【答案】C 31、境外上市分为境外直接上市和境外间接上市两种方式，下列关于境外直接上市说法正确的是（）。A.境外直接上市是指企业直接以国外股份有限公司的名义向国内证券主管机构申请发行股票（或其他衍生工具），向当地证券交易所申请上市 B.我国企业选择境外直接上市，不需要向中国证监会提出申请 C.由于严格的财务状况要求，此模式更适用于大型国有企业 D.不可直接进入境外资本市场【答案】C 32、信托（契约）型基金由（）之间所签署的基金合同而设立。A.基金投资者、基金管理人、基金托管人 B.基金投资者、基金管理人 C.基金管理人、基金托管人 D.基金投资者、基金托管人【答案】A 33、对于累计（）次未更新履行信息报送义务者，中国基金业协会将其列入异常机构名单。A.2 B.3 C.4 D.5【答案】A 34、（2018 年真题）基金投资者的投资规模不能达到大型基金的门槛规模时，可以借助（）间接投资于该大型基金。A.基金债权融资 B.股权投资母基金 C.成长基金 D.政府引导基金【答案】B 35、（2016 年真题）全国中小企业股份转让系统的协议转让，可以分为（）。A.、B.、C.、D.、【答案】B 36、某股权投资基金认缴总额为 20 亿元且于设立时全部实缴到位，基金收益分配约定为超额收益的 10%作为业绩报酬分给基金管理人，90%归至基金投资者。收益分配体系为瀑布式，门槛收益率设定为每年 8%，按单利计算。基金在运营8 年后完成了所有投资项目的退出，清算后可分配总额为 40 亿元。假设基金运营期间未进行分配。根据以上材料，回答以下题目。A.基金管理人可分得金额为 0.72 亿元，全体基金投资者可分得金额为 39.28 亿元 B.基金管理人可分得金额为 1.84 亿元，全体基金投资者可分得金额为 38.16 亿元 C.基金管理人可分得金额为 1.84 亿元，全体基金投资者可分得金额为 18.16 亿元 D.基金管理人可分得金额为 0.72 亿元，全体基金投资者可分得金额为 19.28 亿元【答案】A 37、终值倍数法假设在详细预测期（）将目标公司出售，出售时的价格即为终值。A.第一期的期初 B.第一期的期末 C.最后一期的期初 D.最后一期的期末【答案】D 38、股权投资基金的合格投资者指的是具备（）识别能力和（）承担能力。A.资产 B.管理 C.责任 D.风险【答案】D 39、下列关于政府引导基金的说法中，错误的是（）。A.政府引导基金是政府设立并按市场化方式运作的政策性基金，主要投资于创业投资基金，引导社会资金进入创业投资领域 B.政府引导基金的宗旨是发挥财政资金的引导和聚集放大作用 C.政府引导基金对创业投资基金的支持方式包括参股、融资担保、跟进投资 D.政府引导基金本身直接从事创业投资业务【答案】D 40、简单价值等式：企业价值+现金=股权价值+债务中，“（）”是指不用投入公司运营中的多余现金，即从货币资金总额中扣除用于日常经营所需的现金后剩下的余额。A.企业价值 B.现金 C.股权价值 D.债务【答案】B 41、以下有关股权投资基金与被投资公司签署投资协议主要条款中，董事会席位条款是()A.投资人有权提名董事 B.投资人享有充分的监察权，包括收到提供给公司管理层之所有信息的权利 C.除非经投资人同意，管理层股东不得将其在公司及子公司的股份质押或抵押给第三方 D.监事会会议每半年召开一次【答案】A 42、（2017 年真题）公司制创投企业的必备投资者，对创投企业的认缴出资及实际出资分别不低于投资者认缴出资总额及实际出资总额的（）。A.1 B.20 C.30 D.50【答案】C 43、有限责任公司型股权投资基金应按（）顺序进行基金清算。A.、B.、C.、D.、【答案】D 44、（）是指被投资企业的管理层在回购条件满足时自筹资金回购股权投资基金所持有的股权（股份），从而实现股权投资基金的退出。A.原股东家属回购 B.管理层回购 C.控股股东回购 D.员工收购【答案】B 45、投资于单只股权投资基金比投资于母基金的风险（）、收益（）、成本（）。A.高；低；高 B.低；低；高 C.高；低；低 D.高；高；低【答案】C 46、私募基金私募基金募集机构仅可以通过合法途径公开宣传私募基金管理人的（）以及由中国基金业协会公示的已备案私募基金的基本信息。A.B.C.D.【答案】C 47、通常，基金募集说明书或私募备忘录不包含（）。A.基金的规模、存续期 B.项目尽职调查资料 C.基金的投资理念 D.基金管理人在管基金情况摘要【答案】B 48、狭义股权投资基金特指（）A.投资基金 B.入股基金 C.购入基金 D.并购基金【答案】D 49、下列说法错误的是（）。A.股权投资基金管理人不得向投资者承诺投资本金不受损失