防毒服股份制企业财务报表分析（范文）

泓域/防毒服股份制企业财务报表分析 防毒服 股份制企业财务报表分析 xxx投资管理公司 目录 一、 项目基本情况 2 二、 公司简介 5 公司合并资产负债表主要数据 6 公司合并利润表主要数据 7 三、 股份制企业财务管理的目标和对象 7 四、 公司的成本、费用和利润管理 9 五、 上市公司投资价值分析 10 六、 公司的基本财务分析 12 七、 股份公司的资产负债表 17 八、 股份公司的现金流量表 21 九、 人力资源配置分析 24 劳动定员一览表 24 十、 项目风险分析 26 十一、 项目风险对策 29 十二、 发展规划分析 31 十三、 SWOT分析说明 37 一、 项目基本情况 （一）项目投资人 xxx投资管理公司 （二）建设地点 本期项目选址位于xx（以选址意见书为准）。 （三）项目选址 本期项目选址位于xx（以选址意见书为准），占地面积约79.00亩。 （四）项目实施进度 本期项目建设期限规划12个月。 （五）投资估算 本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资36370.37万元，其中：建设投资30141.81万元，占项目总投资的82.87%；建设期利息372.62万元，占项目总投资的1.02%；流动资金5855.94万元，占项目总投资的16.10%。 （六）资金筹措 项目总投资36370.37万元，根据资金筹措方案，xxx投资管理公司计划自筹资金（资本金）21161.32万元。 根据谨慎财务测算，本期工程项目申请银行借款总额15209.05万元。 （七）经济评价 1、项目达产年预期营业收入（SP）：67000.00万元。 2、年综合总成本费用（TC）：55238.33万元。 3、项目达产年净利润（NP）：8591.93万元。 4、财务内部收益率（FIRR）：18.18%。 5、全部投资回收期（Pt）：5.85年（含建设期12个月）。 6、达产年盈亏平衡点（BEP）：25818.18万元（产值）。 （八）主要经济技术指标 主要经济指标一览表 序号 项目 单位 指标 备注 1 占地面积 ㎡ 52667.00 约79.00亩 1.1 总建筑面积 ㎡ 93112.51 容积率1.77 1.2 基底面积 ㎡ 32653.54 建筑系数62.00% 1.3 投资强度 万元/亩 357.20 2 总投资 万元 36370.37 2.1 建设投资 万元 30141.81 2.1.1 工程费用 万元 25112.32 2.1.2 工程建设其他费用 万元 4262.33 2.1.3 预备费 万元 767.16 2.2 建设期利息 万元 372.62 2.3 流动资金 万元 5855.94 3 资金筹措 万元 36370.37 3.1 自筹资金 万元 21161.32 3.2 银行贷款 万元 15209.05 4 营业收入 万元 67000.00 正常运营年份 5 总成本费用 万元 55238.33 "" 6 利润总额 万元 11455.91 "" 7 净利润 万元 8591.93 "" 8 所得税 万元 2863.98 "" 9 增值税 万元 2548.06 "" 10 税金及附加 万元 305.76 "" 11 纳税总额 万元 5717.80 "" 12 工业增加值 万元 20122.58 "" 13 盈亏平衡点 万元 25818.18 产值 14 回收期 年 5.85 含建设期12个月 15 财务内部收益率 18.18% 所得税后 16 财务净现值 万元 9723.38 所得税后 二、 公司简介 （一）基本信息 1、公司名称：xxx投资管理公司 2、法定代表人：毛xx 3、注册资本：930万元 4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx 5、登记机关：xxx市场监督管理局 6、成立日期：2011-9-28 7、营业期限：2011-9-28至无固定期限 8、注册地址：xx市xx区xx （二）公司简介 公司注重发挥员工民主管理、民主参与、民主监督的作用，建立了工会组织，并通过明确职工代表大会各项职权、组织制度、工作制度，进一步规范厂务公开的内容、程序、形式，企业民主管理水平进一步提升。围绕公司战略和高质量发展，以提高全员思想政治素质、业务素质和履职能力为核心，坚持战略导向、问题导向和需求导向，持续深化教育培训改革，精准实施培训，努力实现员工成长与公司发展的良性互动。 面对宏观经济增速放缓、结构调整的新常态，公司在企业法人治理机构、企业文化、质量管理体系等方面着力探索，提升企业综合实力，配合产业供给侧结构改革。同时，公司注重履行社会责任所带来的发展机遇，积极践行“责任、人本、和谐、感恩”的核心价值观。多年来，公司一直坚持坚持以诚信经营来赢得信任。 （三）公司主要财务数据 公司合并资产负债表主要数据 项目 2020年12月 2019年12月 2018年12月 资产总额 12697.00 10157.60 9522.75 负债总额 4288.22 3430.58 3216.16 股东权益合计 8408.78 6727.02 6306.59 公司合并利润表主要数据 项目 2020年度 2019年度 2018年度 营业收入 51063.47 40850.78 38297.60 营业利润 11469.89 9175.91 8602.42 利润总额 10692.90 8554.32 8019.67 净利润 8019.67 6255.34 5774.16 归属于母公司所有者的净利润 8019.67 6255.34 5774.16 三、 股份制企业财务管理的目标和对象 （一）股份制企业财务管理的目标 股份制企业财务管理的目标，取决于股份制企业的总目标。股东创办企业的目的是扩大财富，股份制企业的目标就是股东财富最大化，因此，股东财富最大化也是财务管理的目标。股东财富由其所持有的股票数量和股票市场价格决定，因此，股价高低反映了财务管理目标的实现程度。 股价主要受外部环境和企业决策两方面因素的影响。抛开外部因素不谈，股价高低主要取决于企业报酬率和风险，而企业报酬率和风险则由企业的投资项目、资本结构和股利政策决定。财务管理正是通过投资决策、筹资决策和股利决策来提高报酬率，降低风险，实现股东财富最大化的目标。 （二）股份制企业财务管理的对象 财务管理主要是资金管理，其对象是资金及其流转。资金流转的起点和终点是现金，其他资产都是现金在流转中的转化形式，因此，财务管理的对象也可以说是现金及其流转。在生产经营中，现金变为非现金资产，非现金资产又变为现金，这种周而复始的流转过程称为现金流转。这种流转无始无终、不断循环，称为现金的循环。 时间不超过1年的流转，称为现金的短期循环。短期循环中的资产是流动资产，包括现金本身和企业正常经营周期内可以完全转变为现金的存货、应收账款、短期投资及某些待摊和预付费用等。时间在1年以上的流转，称为长期循环。长期循环中的资产是长期资产，包括固定资产、长期投资、递延资产等。 （三）股份制企业财务管理的职能 财务管理有三个重要的职能：财务决策、财务计划和财务控制。（1）财务决策是核心职能；财务计划是财务决策的具体化，是控制财务活动的依据；财务控制是财务决策的具体落实，是执行财务计划的手段。财务决策指在财务目标的总体要求下，从若干个可以选择的财务活动方案中选择最优方案的过程。（2）财务计划指在一定计划期内以货币形式反映的生产经营活动所需要的资金及其来源、财务收入和支出、财务成果及其分配的计划。（3）财务控制指在财务管理过程中，利用有关信息和特定手段，对企业的财务活动施加影响或进行调节，以实现计划所规定的财务目标。财务决策、财务计划和财务控制组成了一个财务管理循环。 （四）股份制企业财务管理的内容 股份制企业的财务目标是股东财富最大化，股东财富最大化的途径是提高报酬率和减少风险。企业的报酬率高低和风险大小则取决于投资项目、资本结构和，股利分配政策。因此，财务管理的主要内容是资产管理、融资管理、成本费用管理和利润分配管理等内容。 四、 公司的成本、费用和利润管理 直接为生产商品和提供劳务等而发生的直接人工、直接材料、商品进价和其他直接费用，直接计入生产经营成本；企业为生产商品和提供劳务而发生的各项间接费用，应当按一定标准分别计入生产经营成本。 企业行政管理部门为组织和管理生产经营活动而发生的管理费用和财务费用，为销售和提供劳务而发生的进货费用、销售费用，应当作为间接费用，直接计入当期损益。 利润是企业在一定期间内的经营成果，包括营业利润投资净收益和营业外收支净额。营业利润为营业收入减去营业成本、期间费用和各种流转税及附加税费后的余额。投资收益是企业对外投资收入减去投资损失后的余额。营业外收支净额是指与企业生产经营没有直接关系的各种营业外收入减营业外支出后的余额。企业发生亏损，应当按规定的程序弥补。 股份制企业的利润在按规定弥补亏损和缴纳企业所得税后，按如下程序分配：（1）提取法定盈余公积金，按当年税后利润（减弥补亏损）的10%提取法定盈余公积金，当它累积到注册资本的50%时可不再提取；（2）向优先股派发股利；（3）提取盈余公积金，提取比例由股东大会决定；（4）向普通股派发股息，可以实行现金派息，也可以实行股票派息，即送红股；（5）剩余的利润计入未分配利润。 五、 上市公司投资价值分析 对于评判上市股份公司的投资价值来说，最重要的财务指标是每股收益、每股净资产和净资产收益率。净资产收益率前面已经介绍过，下面主要介绍前两项指标。 （一）每股收益 1.每股收益的基本计算。每股收益指本年净收益与年末普通股份总数的比值，反映普通股的获利水平，是衡量上市公司盈利能力最重要的指标。 2.每股收益的延伸分析。每股收益分析不含股票所含风险分析。为弥补此项不足，可进行每股收益的延伸分析，主要指标是市盈率、每股股利、股利支付率和留存盈利比率等。 （1）市盈率。市盈率指普通股每股市价为每股收益的倍数。 市盈率反映投资人对每1元净利润所愿支付的价格，可用来估计股票的投资报酬和风险。市盈率越高，表明市场对企业未来越看好，但在每股收益确定的情况下，市盈率越高，风险越大。不过，需要指出的是，该指标不适合在不同行业的企业间进行比较，新兴行业市盈率普遍较高。另外，影响股价的因素很多，包括投机炒作等，所以，应结合其他信息综合判断。 （2）每股股利。每股股利指股利总额与期末普通股股份总数之比。 （3）股票获利率。股票获利率指公司实际派发的每股股利与股票市价的比率，它是股东现实的投资收益率，但使用该指标容易受到企业股利政策的限制。 （4）股利支付率。股利支付率指净收益中股利所占比重，它反映企业的股利分配政策和支付股利的能力。 （5）留存盈利比率。留存盈利是指净利润减去全部股利的余额。留存盈利与净利润的比率称为留存盈利比率。留存盈利比率反映企业的理财方针，提高留存盈利比率必然降低股利支付率。 （二）每股净资产 每股净资产是期末净资产（即股东权益）与年度末普通股份总数的比值，又称每股账面价值或每股权益。 该指标反映每股普通股所代表的净资产成本，它在理论上提供了股票的最低价值。但其使用也有局限性，因为它是用历史成本计量的，既不反映净资产的变现价值，也不反映净资产的产出能力，所以