用电信息专变终端公司风险管理的措施

泓域/用电信息专变终端公司风险管理的措施 用电信息专变终端公司 风险管理的措施 目录 一、 产业环境分析 1 二、 智能电表行业竞争情况 2 三、 必要性分析 3 四、 项目简介 4 五、 控制型风险管理措施的目标 8 六、 在风险管理程序中的位置 9 七、 控制型风险转移 11 八、 风险规避 13 九、 投资方案 14 建设投资估算表 16 建设期利息估算表 16 流动资金估算表 18 总投资及构成一览表 19 项目投资计划与资金筹措一览表 20 十、 项目进度计划 21 项目实施进度计划一览表 21 一、 产业环境分析 到“十三五”末，力争实现经济增长、发展质量效益、生态环境在省市争先进位；地区生产总值比2010年增加1.5倍以上、城乡居民人均可支配收入比2010年增加1.5倍以上；是到2020年确保如期全面建成小康社会。 二、 智能电表行业竞争情况 （一）全球智能电表行业竞争情况 根据GlobalMarketInsights研究报告，到2024年全球智能电表市场规模将超110亿美元。全球智能电表的增长主要基于终端客户对准确计费的需求不断增加，以及不断上涨的能源价格和越来越多的窃电现象。但由于全球没有统一的技术标准，国家和地区之间智能电表需求不同，因此智能电表及用电信息系统海外市场呈现较为分散的竞争态势。 发达国家技术要求较高，主要参与者包括西门子、埃创、施耐德电气、大崎电机、霍尼韦尔、埃尔斯特集团等。发展中国家市场竞争格局则较为分散，各个国家和地区没有统一的技术标准，大部分国家的技术标准参照主流国际标准，小部分国家除上述基本要求外，还有本国产品认证的门槛。由于国际知名企业在该地区没有价格竞争优势，国内企业凭借规模成本和技术优势在发展中国家的市场占有率逐步提升，但海外市场竞争日趋激烈。 （二）国内智能电表行业竞争情况 国内智能电表行业，市场充分竞争，集中度低，单个企业市场份额均小于10%，呈现规模小、分散的特点。 根据国家电网历年招投标数据整理，2016-2018年国家电网共计招标7次。在单相智能电表领域，2016年共计68家智能电表企业中标，2017年共计56家智能电表企业中标，2018年共计58家智能电表企业中标。在三相智能电表领域，2016年共计39家智能电表企业中标，2017年共计29家智能电表企业中标，2018年共计31家智能电表企业中标。在用电信息采集终端领域，2016年共计62家智能电表企业中标，2017年共计37家智能电表企业中标，2018年共计39家智能电表企业中标。 随着泛在电力物联网的兴起，以及IR46标准的启用及电网对产品质量要求的进一步提升，部分研发能力弱、资金规模小的企业将会逐步退出智能电表市场。 三、 必要性分析 1、提升公司核心竞争力 项目的投资，引入资金的到位将改善公司的资产负债结构，补充流动资金将提高公司应对短期流动性压力的能力，降低公司财务费用水平，提升公司盈利能力，促进公司的进一步发展。同时资金补充流动资金将为公司未来成为国际领先的产业服务商发展战略提供坚实支持，提高公司核心竞争力。 四、 项目简介 （一）项目单位 项目单位：xxx集团有限公司 （二）项目建设地点 本期项目选址位于xxx（以最终选址方案为准），占地面积约37.00亩。项目拟定建设区域地理位置优越，交通便利，规划电力、给排水、通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期项目建设。 （三）建设规模 该项目总占地面积24667.00㎡（折合约37.00亩），预计场区规划总建筑面积44938.87㎡。其中：主体工程28471.88㎡，仓储工程9614.36㎡，行政办公及生活服务设施3246.19㎡，公共工程3606.44㎡。 （四）项目建设进度 结合该项目建设的实际工作情况，xxx集团有限公司将项目工程的建设周期确定为12个月，其工作内容包括：项目前期准备、工程勘察与设计、土建工程施工、设备采购、设备安装调试、试车投产等。 （五）项目提出的理由 1、不断提升技术研发实力是巩固行业地位的必要措施 公司长期积累已取得了较丰富的研发成果。随着研究领域的不断扩大，公司产品不断往精密化、智能化方向发展，投资项目的建设，将支持公司在相关领域投入更多的人力、物力和财力，进一步提升公司研发实力，加快产品开发速度，持续优化产品结构，满足行业发展和市场竞争的需求，巩固并增强公司在行业内的优势竞争地位，为建设国际一流的研发平台提供充实保障。 2、公司行业地位突出，项目具备实施基础 公司自成立之日起就专注于行业领域，已形成了包括自主研发、品牌、质量、管理等在内的一系列核心竞争优势，行业地位突出，为项目的实施提供了良好的条件。在生产方面，公司拥有良好生产管理基础，并且拥有国际先进的生产、检测设备；在技术研发方面，公司系国家高新技术企业，拥有省级企业技术中心，并与科研院所、高校保持着长期的合作关系，已形成了完善的研发体系和创新机制，具备进一步升级改造的条件；在营销网络建设方面，公司通过多年发展已建立了良好的营销服务体系，营销网络拓展具备可复制性。 人们日益增长的用电需求对智能电表行业的售后服务提出了更高的要求，智能电表企业除了提供高质量的产品外，快速的服务响应能力也必不可少，包括供货阶段的信息沟通、运行中的售后服务等。快速良好的服务响应能力已被纳入电力对供应商评价范围，这对智能电表企业后续参与投标产生直接影响。因此，在物流配送、安装调试、维修检测等方面优势明显和售后服务品质较高的企业将赢得更多的订单和市场份额。 （六）建设投资估算 1、项目总投资构成分析 本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资18745.78万元，其中：建设投资15199.64万元，占项目总投资的81.08%；建设期利息206.48万元，占项目总投资的1.10%；流动资金3339.66万元，占项目总投资的17.82%。 2、建设投资构成 本期项目建设投资15199.64万元，包括工程费用、工程建设其他费用和预备费，其中：工程费用13187.27万元，工程建设其他费用1603.13万元，预备费409.24万元。 （七）项目主要技术经济指标 1、财务效益分析 根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入38900.00万元，综合总成本费用33718.00万元，纳税总额2723.19万元，净利润3768.62万元，财务内部收益率13.73%，财务净现值1368.11万元，全部投资回收期6.57年。 2、主要数据及技术指标表 主要经济指标一览表 序号 项目 单位 指标 备注 1 占地面积 ㎡ 24667.00 约37.00亩 1.1 总建筑面积 ㎡ 44938.87 容积率1.82 1.2 基底面积 ㎡ 14060.19 建筑系数57.00% 1.3 投资强度 万元/亩 398.94 2 总投资 万元 18745.78 2.1 建设投资 万元 15199.64 2.1.1 工程费用 万元 13187.27 2.1.2 工程建设其他费用 万元 1603.13 2.1.3 预备费 万元 409.24 2.2 建设期利息 万元 206.48 2.3 流动资金 万元 3339.66 3 资金筹措 万元 18745.78 3.1 自筹资金 万元 10317.89 3.2 银行贷款 万元 8427.89 4 营业收入 万元 38900.00 正常运营年份 5 总成本费用 万元 33718.00 "" 6 利润总额 万元 5024.82 "" 7 净利润 万元 3768.62 "" 8 所得税 万元 1256.20 "" 9 增值税 万元 1309.81 "" 10 税金及附加 万元 157.18 "" 11 纳税总额 万元 2723.19 "" 12 工业增加值 万元 9919.06 "" 13 盈亏平衡点 万元 18584.53 产值 14 回收期 年 6.57 含建设期12个月 15 财务内部收益率 13.73% 所得税后 16 财务净现值 万元 1368.11 所得税后 五、 控制型风险管理措施的目标 控制型风险管理措施是指在风险成本最低的条件下，所采取的防止或减少灾害事故发生以及所造成的经济及社会损失的行动。如针对房屋面临的火灾风险，安装烟雾报警器及自动喷淋系统；针对洪水风险，抬高建筑物的地基；它还包括那些加深企业内部员工对风险的理解和提高员工风险意识的方法。 在风险成本最低的前提下，控制型风险管理措施的目标分为两种：一是降低事故的发生概率，二是将损失减小到最低限度。这两个目标都是为了改变组织的风险暴露状况，从而帮助组织回避风险，减少损失，在风险发生时努力降低风险对组织的负面影响。 链式过程遵循了“发生”、“发展”、“结果”的顺序。首先，控制损失根源着眼于损失发生的最根本原因，意在从损失的源头入手进行控制。如在建筑物建设时就增加其防火性能，在汽车设计时就考虑其必要的减震系统等。其次，除了损失根源之外，我们还可以减少已有的风险因素。如强调对可能受损的标的物进行持续检查，监督员工遵守安全规章制度等。最后，如果损失根源和风险因素都没有控制住，风险事故发生了，还可以做一项工作，就是减轻损失，如准备必要的器械和设备，现场快速有序的反应等。值得注意的是，上述所有工作都是在风险事故发生之前完成或设计好的，即便是最后一步，也是在事先周密安排了的，甚至经过了一定的培训与演练。 六、 在风险管理程序中的位置 从实践顺序的角度来说，控制型措施位于风险评估和融资型风险管理措施之间的位置。 1.控制型措施与风险评估 一方面，之前的风险评估说明了何处存在风险，这些风险是怎样形成的，这些风险有多大，我们可能还会根据风险的大小对风险排序，指出哪些风险是需要重点关注的，控制型风险管理措施所做的工作就基于这些结果。例如，对火灾风险进行控制，从何处人手？是否严重到需要安装自动喷淋系统？有了风险评估的结果，这些问题才能得出答案。 风险评估的水平直接影响到控制型措施的效果，如果风险管理者能够敏感地意识到风险的真正根源，他就可能选择那些切中要害的控制型措施，如果风险识别的结果准确而全面，在此基础上所做的控制型措施也就能够有的放矢，比较严密。 例如，许多企业的风险经理都采用风险链的思路来识别风险，将风险按照事物的发生发展顺序分为下面几个部分： （1）风险主体 （2）风险主体所处的环境 （3）风险主体和环境的相互作用 （4）这种相互作用的结果 （5）这种结果带来的后果 控制型风险管理措施可以从设备维修、安装防范风险或减轻伤害的装置、培训操作工人、培训监督人员等方面入手。 另一方面，已有或将要采取的控制型措施也会在风险识别及评估中得到体现。例如，某栋房屋面临火灾风险，但房内安装了自动喷淋系统，火灾风险就大大降低了，原有的火灾风险转变为自动喷淋系统失效的风险。 2.控制型措施与融资型措施 控制型措施安排好之后，剩余风险就成为潜在的对公司的负面影响，负面影响可能会变为负面的财务后果，需要采取融资型措施来应对。从这个角度来讲，控制型措施和融资型措施又联系在一起，这种联系是理解风险经理思考过程的关键。 控制型措施与融资型风险自留措施之间的关系看起来简单一些，此消彼长，选择时重点关注风险大小以及企业的风险承受能力。而控制型措施与融资型风险转移措施的关系就较为复杂了，表面上看，只需很少的成本就能够将风险转移出去是非常合算的事情，但从长远来看，企业实际上会支付自己遭受损失的全部费用，并且还要多承担一部分风险转移的成本。例如，如果时间足够长，