精密离型膜项目营运资金管理策略_参考

泓域/精密离型膜项目营运资金管理策略 精密离型膜项目 营运资金管理策略 xx集团有限公司 目录 一、 项目简介 3 二、 公司基本情况 7 三、 应收款项的管理政策 9 四、 应收款项的概述 13 五、 营运资金的管理原则 15 六、 营运资金的特点 17 七、 短期融资券 19 八、 短期融资的分类 22 九、 营运资金管理策略的主要内容 23 十、 影响营运资金管理策略的因素分析 24 十一、 投资估算及资金筹措 26 建设投资估算表 28 建设期利息估算表 29 流动资金估算表 31 总投资及构成一览表 32 项目投资计划与资金筹措一览表 33 十二、 项目经济效益分析 34 营业收入、税金及附加和增值税估算表 34 综合总成本费用估算表 36 利润及利润分配表 38 项目投资现金流量表 40 借款还本付息计划表 42 一、 项目简介 （一）项目单位 项目单位：xx集团有限公司 （二）项目建设地点 本期项目选址位于xx（以最终选址方案为准），占地面积约31.00亩。项目拟定建设区域地理位置优越，交通便利，规划电力、给排水、通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期项目建设。 （三）建设规模 该项目总占地面积20667.00㎡（折合约31.00亩），预计场区规划总建筑面积42003.68㎡。其中：主体工程30464.61㎡，仓储工程5513.13㎡，行政办公及生活服务设施4263.46㎡，公共工程1762.48㎡。 （四）项目建设进度 结合该项目建设的实际工作情况，xx集团有限公司将项目工程的建设周期确定为24个月，其工作内容包括：项目前期准备、工程勘察与设计、土建工程施工、设备采购、设备安装调试、试车投产等。 （五）项目提出的理由 1、符合我国相关产业政策和发展规划 近年来，我国为推进产业结构转型升级，先后出台了多项发展规划或产业政策支持行业发展。政策的出台鼓励行业开展新材料、新工艺、新产品的研发，促进行业加快结构调整和转型升级，有利于本行业健康快速发展。 2、项目产品市场前景广阔 广阔的终端消费市场及逐步升级的消费需求都将促进行业持续增长。 3、公司具备成熟的生产技术及管理经验 公司经过多年的技术改造和工艺研发，公司已经建立了丰富完整的产品生产线，配备了行业先进的染整设备，形成了门类齐全、品种丰富的工艺，可为客户提供一体化染整综合服务。 公司通过自主培养和外部引进等方式，建立了一支团结进取的核心管理团队，形成了稳定高效的核心管理架构。公司管理团队对行业的品牌建设、营销网络管理、人才管理等均有深入的理解，能够及时根据客户需求和市场变化对公司战略和业务进行调整，为公司稳健、快速发展提供了有力保障。 4、建设条件良好 本项目主要基于公司现有研发条件与基础，根据公司发展战略的要求，通过对研发测试环境的提升改造，形成集科研、开发、检测试验、新产品测试于一体的研发中心，项目各项建设条件已落实，工程技术方案切实可行，本项目的实施有利于全面提高公司的技术研发能力，具备实施的可行性。 双向拉伸聚酯薄膜（BOPET）是一种综合性能优良的高分子薄膜材料。BOPET薄膜以聚对苯二甲酸乙二醇酯（PolyethyleneTerephthalate，英文简称为PET，中文简称为聚酯）为主要原料，经结晶干燥、熔融挤出片材和双向拉伸而得。BOPET薄膜具有力学强度高、透明度高、耐化学腐蚀、透气性小、无毒、耐温性好、耐折和电绝缘性优良等一系列特点，被广泛应用于包装、印刷、磁记录、感光、办公、绝缘、护卡、建筑及装饰装潢等领域。近年来，随着其光学性能、电性能、力学性能、热性能及表面性能等的进一步挖掘，各类功能性聚酯薄膜不断涌现，可进一步应用于电子、电工电气、光学、光伏及航天等高精尖技术领域，推动了相关新兴领域的材料革命和技术进步。 （六）建设投资估算 1、项目总投资构成分析 本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资15744.75万元，其中：建设投资11782.96万元，占项目总投资的74.84%；建设期利息336.89万元，占项目总投资的2.14%；流动资金3624.90万元，占项目总投资的23.02%。 2、建设投资构成 本期项目建设投资11782.96万元，包括工程费用、工程建设其他费用和预备费，其中：工程费用10092.34万元，工程建设其他费用1378.13万元，预备费312.49万元。 （七）项目主要技术经济指标 1、财务效益分析 根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入34000.00万元，综合总成本费用27995.75万元，纳税总额2952.04万元，净利润4383.38万元，财务内部收益率20.40%，财务净现值4424.41万元，全部投资回收期6.08年。 2、主要数据及技术指标表 主要经济指标一览表 序号 项目 单位 指标 备注 1 占地面积 ㎡ 20667.00 约31.00亩 1.1 总建筑面积 ㎡ 42003.68 容积率2.03 1.2 基底面积 ㎡ 13433.55 建筑系数65.00% 1.3 投资强度 万元/亩 365.71 2 总投资 万元 15744.75 2.1 建设投资 万元 11782.96 2.1.1 工程费用 万元 10092.34 2.1.2 工程建设其他费用 万元 1378.13 2.1.3 预备费 万元 312.49 2.2 建设期利息 万元 336.89 2.3 流动资金 万元 3624.90 3 资金筹措 万元 15744.75 3.1 自筹资金 万元 8869.26 3.2 银行贷款 万元 6875.49 4 营业收入 万元 34000.00 正常运营年份 5 总成本费用 万元 27995.75 "" 6 利润总额 万元 5844.51 "" 7 净利润 万元 4383.38 "" 8 所得税 万元 1461.13 "" 9 增值税 万元 1331.17 "" 10 税金及附加 万元 159.74 "" 11 纳税总额 万元 2952.04 "" 12 工业增加值 万元 10305.60 "" 13 盈亏平衡点 万元 13616.59 产值 14 回收期 年 6.08 含建设期24个月 15 财务内部收益率 20.40% 所得税后 16 财务净现值 万元 4424.41 所得税后 二、 公司基本情况 （一）公司简介 公司全面推行“政府、市场、投资、消费、经营、企业”六位一体合作共赢的市场战略，以高度的社会责任积极响应政府城市发展号召，融入各级城市的建设与发展，在商业模式思路上领先业界，对服务区域经济与社会发展做出了突出贡献。 公司依据《公司法》等法律法规、规范性文件及《公司章程》的有关规定，制定并由股东大会审议通过了《董事会议事规则》，《董事会议事规则》对董事会的职权、召集、提案、出席、议事、表决、决议及会议记录等进行了规范。 （二）核心人员介绍 1、陆xx，中国国籍，无永久境外居留权，1961年出生，本科学历，高级工程师。2002年11月至今任xxx总经理。2017年8月至今任公司独立董事。 2、唐xx，1974年出生，研究生学历。2002年6月至2006年8月就职于xxx有限责任公司；2006年8月至2011年3月，任xxx有限责任公司销售部副经理。2011年3月至今历任公司监事、销售部副部长、部长；2019年8月至今任公司监事会主席。 3、邓xx，中国国籍，无永久境外居留权，1971年出生，本科学历，中级会计师职称。2002年6月至2011年4月任xxx有限责任公司董事。2003年11月至2011年3月任xxx有限责任公司财务经理。2017年3月至今任公司董事、副总经理、财务总监。 4、武xx，1957年出生，大专学历。1994年5月至2002年6月就职于xxx有限公司；2002年6月至2011年4月任xxx有限责任公司董事。2018年3月至今任公司董事。 5、许xx，中国国籍，1976年出生，本科学历。2003年5月至2011年9月任xxx有限责任公司执行董事、总经理；2003年11月至2011年3月任xxx有限责任公司执行董事、总经理；2004年4月至2011年9月任xxx有限责任公司执行董事、总经理。2018年3月起至今任公司董事长、总经理。 三、 应收款项的管理政策 应收款项的管理政策又称为信用政策，是企业对应收款项进行规划和控制的一些原则 性规定，它主要包括信用标准、信用条件和收账政策三部分。 （一）信用标准 所谓信用标准是指企业提供信用时要求客户达到的最低信用水平。如果客户达不到企业的信用标准，便不能享受企业提供的商业信用。为了有效地控制应收款项，通常采用的评估方法有： 1，信用的“5C”分析 所谓信用的“5C”，是指品行、能力、资本、担保品和条件。 （1）品行。品行即客户履行偿还其债务的可能性。这是衡量客户是杏信守契约的重要标准，也是企业决定是否赊销给客户产品的首要条件。 （2）能力。能力即考察客户按期付款的能力，主要通过了解企业的经营手段、偿债记录和获利情况等做出判断，或进行实地考察。 （3）资本。资本即通过分析客户的资产负债比率、流动比率等了解其财务状况，分析客户的资产、负债、所有者权益情况。 （4）担保品。担保品即客户为获得信用所能提供担保的资产，这是企业提供给客户信誉的可靠保证。 （5）条件。条件即可以影响到客户偿债的一般经济趋势和某些地区或经济领域的特殊因素。 以上五个方面的资料，可由以下途径取得： ①公司以往与客户交易的经验； ②客户与其他债权人交往的情报 ③企业间的证明，即由其他有声望的客户证明某客户的信用品质； ④银行的证明； ⑤诚信调查机构所提供的客户信用品质及其信用等级的资料； ⑥客户的财务报表。 2.信用评分法 所谓信用评分法是根据有关指标和情况计算出客户的信用分数，然后与既定的标准比较，确定其信用等级的方法。 对客户信用进行评分的指标体系主要包括流动比率、速动比率、销售利润率、负债比率、应收账款周转率等指标。此外还要考虑其赊购支付历史及企业未来预计等情况。在进行信用评定时，要先将上述各因素打分，然后再乘上一个权数（按重要性而定）确定其信用分数。 在采用信用评分法时，企业应先确定一个最低信用分数，若某客户信用分数低于该分数，则不给予信用。分数越高，则表明信用品质越好，信用等级越高。通常分数在80分以上者，表明其信用状况良好；分数在60～80分者，表明其信用状况一般；分数在60分以下者则信用情况较差。 （二）信用条件 信用条件指企业要求客户支付赊销款项的条件，包括信用期限、折扣期限和现金折扣。 1.信用期限 信用期限是指企业给予客户的最长付款时间。一般来说，企业给予客户信用期限越长，所能增加的销售额也越多，但同时企业在应收款项上的投资也越大，出现坏账损失的可能性也越大。所以企业应当在延长信用期产生的收益与成本之间做出比较，从而确定最佳信用期限。 2.折扣期限： 折扣期限是指为客户规定的可享受现金折扣的付款时间。 3.现金折扣 现金折扣是指企业对客户在商业价格上所做的扣减。向客户提供这种价格上的优惠，主要目的是在于吸引客户为享受优惠而提前付款，缩短企业的平均收款期。另外，现金折扣也能招揽一些视折扣为减价出售的客户前来购买，企业借此扩大销售。企业在对是否提供现金折扣做出决策时应该充分考虑现金折扣所带来的收益和成本的增加额，若前者大于