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1、泓域/有色金属公司信托投资方案有色金属公司信托投资方案目录一、 公司简介2公司合并资产负债表主要数据3公司合并利润表主要数据3二、 信托投资的含义与分类4三、 信托投资的优势与风险性6四、 对外投资的含义与分类8五、 对外投资的影响因素研究10六、 基金投资的价值评价12七、 基金投资的优缺点14八、 股票投资的选择17九、 股票投资的特点20十、 产业环境分析21十一、 行业面临的机遇与挑战22十二、 必要性分析25十三、 项目进度计划26项目实施进度计划一览表26十四、 经济收益分析27营业收入、税金及附加和增值税估算表28综合总成本费用估算表29利润及利润分配表31项目投资现金流量表33
2、借款还本付息计划表36十五、 投资计划37建设投资估算表39建设期利息估算表40流动资金估算表41总投资及构成一览表42项目投资计划与资金筹措一览表43一、 公司简介（一）基本信息1、公司名称：xxx有限责任公司2、法定代表人：付xx3、注册资本：820万元4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx5、登记机关：xxx市场监督管理局6、成立日期：2012-1-177、营业期限：2012-1-17至无固定期限8、注册地址：xx市xx区xx（二）公司简介公司依据公司法等法律法规、规范性文件及公司章程的有关规定，制定并由股东大会审议通过了董事会议事规则，董事会议事规则对董事会的职权、召集、提案
3、、出席、议事、表决、决议及会议记录等进行了规范。 公司以负责任的方式为消费者提供符合法律规定与标准要求的产品。在提供产品的过程中，综合考虑其对消费者的影响，确保产品安全。积极与消费者沟通，向消费者公开产品安全风险评估结果，努力维护消费者合法权益。公司加大科技创新力度，持续推进产品升级，为行业提供先进适用的解决方案，为社会提供安全、可靠、优质的产品和服务。（三）公司主要财务数据公司合并资产负债表主要数据项目2020年12月2019年12月2018年12月资产总额9874.277899.427405.70负债总额4763.953811.163572.96股东权益合计5110.324088.2638
4、32.74公司合并利润表主要数据项目2020年度2019年度2018年度营业收入23004.0118403.2117253.01营业利润5405.624324.504054.22利润总额4364.563491.653273.42净利润3273.422553.272356.86归属于母公司所有者的净利润3273.422553.272356.86二、 信托投资的含义与分类信托投资，是金融信托投资机构用自有资金及组织的资金进行的投资。以投资者身份直接参与对企业的投资是目前中国信托投资公司的一项主要业务，这种信托投资与的委托投资业务有两点不同。第一，信托投资的资金来源是信托投资公司的自有资金及稳定的长
5、期信托资金，而委托投资的资金来源是与之相对应的委托人提供的投资保证金。第二，信托投资过程中，信托投资公司直接参与投资企业经营成果的分配，并承担相应的风险，而对委托投资，信托公司则不参与投资企业的收益分配，只收取手续费，对投资效益也不承担经济责任。按照投资与生产的关系来划分，信托投资一般分为以下两类：直接投资，即生产建设投资，就是投资者把资金投给农、工、商等企业，进行基本建设或者进行技术改造。间接投资，即证券投资。指金融信托机构用货币资金购买股票、国库券、公司债券等有价证券，借以获取收益的行为。信托投资还可以按照信托投资的主体划分为国家信托投资、地方信托投资、企业和单位信托投资：个人信托投资四类
6、；按照信托投资的期限划分为长期投资和短期投资；按照信托投资发生的阶段分为新投资和再投资；按照信托投资的经营目的划分为政策性投资和经济性投资等。按照信托投资的方式可分为两种：一种是参与经营的方式，称为股权式投资，即由信托投资机构委派代表参与对投资企业的领导和经营管理，并以投资比例作为分取利润或承担亏损责任的依据。另一种方式是合作方式，称为契约式投资，即仅作资金投入，不参与经营管理。这种方式的投资，信托投资机构投资后按商定的固定比例，在一定年限内分取投资收益，到期后或继续投资，或出让股权并收回所投资金。金融信托投资机构在对生产企业投资，以及在对金融性公司投资时常用以下几种方式；长期合作投资。投资者
7、在投资时，不需事先与合作者商定投资回收的日期，而作为投资企业的长期合作者，只要投资的企业生产经营正常，投资合作关系就一直存在。定期合作投资。定期合作投资是投资者投资时事先商定投资期限，在合作投资期间，投资者按照投资比例分享经营收益、承担经营风险。固定分红投资。投资者在投资时，事先商定在一定的时间内固定的利润分成数额保息分红投资。保息分红投资是投资者在投资时，事先商定由合资企业在投资期间，按照信托投资公司所投资金额定期支付利息。三、 信托投资的优势与风险性信托投资的优势是：（1）保证财产的独立性。信托财产是将权利名义人与享受利益人分为不同的权利主体，换言之，信托财产虽以受托人之名义登记，实质上，
8、并非受托人之自由财产，所以信托财产具有独立性。（2）保证财产的安全性。保障财产不受政治、经济、外汇管制、债权诉讼、子女或受益人管理不善等因素影响，免于财产被没收。信托财产的债权人对信托财产不得请求强制执行或拍卖；再者，信托财产不属于受托人破产财团的范围。另外，信托财产的债权，不得主张与不属于信托财产的债务抵销。（3）可有弹性地灵活运用。信托设计可依据委托人的不同要求和目的来设计。信托如同一个法人，可延续至身故为止，也可随时要求终止；可将信托的财产重新分配；也可更换受益人，可做任何投资其中包括不动产买卖，可将原资本财产重新分配，也可更换受益人，可作任何投资其中包括不动产买卖，可将原资本部分提出，
9、且可因政治变化的需求转移至另一国家。（4）公益及慈善。有些特殊的家庭，希望设立慈善基金，而达成此目的最理想的方式即是成立信托。（5）合法节税。遗产的移转在很多国家均须课征遗产税，如美国、加拿大、香港、英国等，税率一般都在50%左右，而且此税必须在财产移转前付清。因此，财产所有人避免被课税最理想的方式便是成立信托，透过信托的设立信托财产不受信托人的死亡影响，并可在合法管道下，省下可观的费用。信托投资的风险主要有：（1）诚信风险。投资者把钱交给信托公司用于某个项目，信托公司如果任意挪用，或对项目管理监控不善，造成损失，投资者该怎么办？我国信托法第二十五条：受托人应当遵守信托文件的规定，为受益人的最
10、大利益处理信托事务。受托人管理信托财产，必须恪尽职守，履行诚实、信用、谨慎、有效管理的义务。也就是说如果是因为信托公司的责任，无论是弄虚作假或者管理不善，信托公司都要用自有资金进行补偿；所以信托投资是有法律你障的。（2）项目风险。信托投资大多是购买具体的信托项目，项目是否能实现预期的收益要看项目进展是否顺利，而投资者在购买时如果要准确判断哪个项目顺利哪个项目会发生问题，可以说是难以完成的使命。但值得一提的是，在目前刚性兑付潜规则的市场条件下，您完全可以不用太踌躇于项目的选择。因为只要刚性兑付存在，即使您挑的项目出现问题，信托公司也会千方百计补偿您的损失，除非太多项目出现问题，超出了信托公司的偿
11、付能力。（3）系统风险。系统风险是信托投资真正的风险所在，在信托公司出问题的项目不多的情况下，信托公司完全可以通过资产处置，自有资金托底等方式保障投资者的收益。但如果发生风险的项目太多，也就是发生金融危机等情况，超出了信托公司的偿付能力，那投资者面临损失的概率将会增大许多。四、 对外投资的含义与分类企业对外投资是相对于对内投资而言。所谓企业对外投资就是企业在其本身经营的主要业务以外，以现金、实物、无形资产方式，或者以购买股票、债券等有价证券方式向境内外的其他单位进行投资，以期在未来获得投资收益的经济行为。对外投资是相对于对内投资而言的，企业对外投资收益是企业总收益的组成部分。在市场经济特别是发
12、展横向经济联合的条件下，企业对外投资已成为企业财务活动的重要内容。企业对外投资的分类：（1）按对外投资形成的企业拥有权益不同分类，分为股权投资和债权投资。股权投资形成被投资企业的资本金，而投资企业则拥有被投资企业的股权。如购买上市公司的股票、兼并投资、联营投资。债权投资形成被投资单位的负债，而投资企业是被投资单位的债权人。包括购买各种债券和租赁投资债权投资与对外股权投资相比，具有投资权力小、风险小等特点。（2）按对外投资按投资方式不同，分为实物投资与证券投资。实物投资属直接投资的一种，是指直接用现金、实物、无形资产等投入其他单位，并直接形成生产经营活动的能力，为从事某种生产经营活动创造必要条件
13、。它具有与生产经营紧密联系、投资回收期较长、投资变现速度慢、流动性差等特点。实物投资包括联营投资兼并投资等。证券投资属间接投资的一种，是指用现金、实物、无形资产等购买或折价取得其他单位有价证券（如股票、债券等）的对外投资。这些有价证券按其性质分为三类：一是债券性证券，包括国库券、金融债券和其他公司债券；二是权益性证券，即表明企业拥有证券发行公司的所有权，如其他公司发行的普通股股票；三是混合性证券，优先股股票是介于普通股股票和债券之间的一种混合性有价证券。（3）按对外投资投出资金的回收期限分为短期投资和长期投资。长期投资是指购进不准备随时变现、持有时间在1年以上的有价证券，以及超过1年的其他对外
14、投资。短期投资是指能够随时变现，持有时间不超过1年的有价证券，以及不超过一年的其他投资。短期投资的目的是利用生产经营暂时闲置不用的资金谋求收益，投资购入的有价证券通常是证券市场上交易活跃、容易脱手的证券。五、 对外投资的影响因素研究对外投资决策，要周密地研究影响对外投资的各种因素。这些因素主要包括：（一）对外投资的盈利与增值水平对外投资的收益与增值提高超过对内投资的收益，增值水平是进行对外投资的先决条件。（二）对外投资风险对外投资风险是指企业由于对外投资遭受经济损失的可能性，或者说不能获得预期投资收益的可能性。投资风险加大会破坏投资收益的安全性，因此，投资的风险又可称为投资的安全性。诱发对外投
15、资风险的因素很多，政治的、经济的、技术的。自然的和企业自身的各种因素往往结合在一起共同对投资收益发生影响。对外投资的风险主要有利率风险、物价风险、市场风险、外汇风险、决策风险5种。（三）对外投资成本对外投资成本是从分析、决策对外投资开始到收回全部投资整个过程的全部开支。包括：（1）前期费用，指从提出投资项目开始进行的可行性分析费用，到做出抉择期间发生的调查费用、评估费用、准备费用等；（2）实际投资额，即用于投资的资金，如联营投资额、股票债券的购买价格；（3）资金成本，筹措对外投资所需资金而开支的筹资成本，如筹资手续费、利息股利等；（4）投资回收费用。对外投资的盈利和回收额必须大于投资成本。（四）投资管理和经营控制能力通过投资获得其他企业的一部分或全部的经营控制权，以服务于企业的其他经营E标，是对外投资的主要目的。应该考虑用多大的投资额才能拥有必要的经营控制权，取得控制权后，如何实现其权利等问题。（五）筹资能力对外投资决策要求企业能够及时、足额、低成本地筹集到所需资金。（六）对外投资的流动性其要求对外投资的资金能够以合理的价格、较快的速
