《麦肯锡-联想产品服务业务组合评估综述》由会员分享，可在线阅读，更多相关《麦肯锡-联想产品服务业务组合评估综述（79页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、机密二OOO年十一月六日联想产品联想产品/服务业务组合服务业务组合评估综述评估综述此报告仅供客户内部使用。未经麦肯锡公司的书面许可，其它任何机构不得擅自传阅、引用或复制。第一阶段报告会附录联想电脑公司主要内容主要内容行业业务排序的方法论1.部件2.接入设备-PC3.接入设备-IA4.局端产品5.外设6.软件7.IT服务8.信息营运9.消费电子10.OEM11.电信批发服务1制定公司及业务群战略实际上是为了更好的安制定公司及业务群战略实际上是为了更好的安排资源排资源战略制定可帮助战略制定可帮助.总裁决定在何种业务上多花时间总裁决定在各业务群如何安排得力的副总裁及总经理人力资源决定如何按优先顺序满
2、足各业务群所需的人力资源要求总裁决定如何安排业务发展所需的资金需求高速发展的公司面临各种市场机遇，高速发展的公司面临各种市场机遇，但其发展却受到以下因素的制约但其发展却受到以下因素的制约总裁的时间是有限的只有十几位得力的副总裁及总经理只有几十位最有能力的干部有限的资金2诺基亚通过集中发展几项业务获得长足发展诺基亚通过集中发展几项业务获得长足发展.其他电缆电子移动电话通信网络诺基亚的销售收入结构变化诺基亚的销售收入结构变化(百万美元)举例6,0933,7323,4514,0796,3688,4008,4469,70215,55319,95427%27%10%10%23%23%27%27%9%9%
3、11%11%12%12%17%17%35%35%31%31%9%9%30%30%32%32%24%24%21%21%6%6%21%21%30%30%27%27%20%20%5%5%1%9%9%11%11%5%5%14%14%20%20%32%32%21%21%26%26%24%24%38%38%43%43%27%27%48%48%33%33%52%52%28%28%66%66%28%28%5%5%资料来源：HOOVERS ONLINE 3诺基亚1993电信指数电信指数爱立信摩托罗拉19941995199619971998 并创造巨大的价值并创造巨大的价值股价指数股价指数股价指数股价指数 举例4
4、选出业务重点需要经过一个系统的评估选出业务重点需要经过一个系统的评估优化的程序优化的程序市场潜力明确评估的标准明确评估的标准制定评分标准和权重制定评分标准和权重分配的计分规则分配的计分规则对每个产品以评分、对每个产品以评分、加权的方法作评估加权的方法作评估竞争力市市场场潜潜力力联想竞争力联想竞争力 评估具体标准评估具体标准 标准得分权重 XX业务市场潜力打分表业务市场潜力打分表市场潜力评分表市场潜力评分表 标准10 7 4 1权重%联想竞争力评分表联想竞争力评分表XX业务联想竞争力打分表业务联想竞争力打分表示意性明确各行业及明确各行业及业务特点业务特点业务业务产品产品1PC2345台式电脑笔记
5、本大小弱强5家用商用政府教育信息营运信息营运固线ISP*ICPB2CB2BOEMOEM专业服务营运服务维护服务ITIT服务服务应用软件软件软件应用开发工具系统软件家用软件行业包括许多业务，第一是要明确其分类行业包括许多业务，第一是要明确其分类客户客户硬件硬件半导体与电子元件部件部件主板非主板模块式部件高端服务器/大型主机打印类显示类媒体输入PC配件手机PDA机顶盒/固线接入局端产品局端产品中低端服务器/工作站PC服务器*存储系统家用台式机商用台式机笔记本ISP8 81010消费电子消费电子白色家电黑色家电9 97 76 64 42 25 5外设外设网络产品PCPC3 3IAIA1 1*固线IP
6、S包括在ISP内；PC服务器包含在中低端服务器/工作站内虚拟移动通信服务固线语音固线数据电信批发服务电信批发服务11116第二步要确定评估标准第二步要确定评估标准市场吸引力市场吸引力中国(相关)市场规模中国(相关)市场增长速度中国(相关)市场行业利润率国际市场行业利润率国际市场行业资本价值联想核心竞争力联想核心竞争力联想目前业绩表现内部资本人员素质(营销能力、运营能力等)品牌声誉关系(渠道、客户、政府等)知识与决窍7第三步：制定业务市场潜力评判标准的权重第三步：制定业务市场潜力评判标准的权重业务市场潜力评判标准业务市场潜力评判标准供讨论中国(相关)市场规模*中国(相关)市场增长速度*中国(相关
7、)市场行业利润率*国际市场行业利润率国际市场行业资本价值说明说明1999 中国(相关)市场规模*(百万美元)1999-2003 中国(相关)市场年增长率*(CAGR%)1999 中国(相关)行业资产回报率*(ROA%)1999 国际行业资产回报率(ROA%)2000年9月29日 国际市场行业市值/收入比选择原因选择原因大市场规模提了部分企业发展潜力市场增长速度反映未来企业发展潜力国际资本市场行业市值/收入比反映国际资本市场对行业前景的判断权重权重25%25%15%15%20%行业利润率部分反映目前市场盈利潜力及竞争状况国际市场行业利润率反映未来中国市场盈利潜力*对于部分全球性业务采用国际市场数
8、据。这些业务包括部件产品、OEM等8供讨论107 74 41 1中国(相关)市场规模 (百万美元)中国(相关)市场增长速度(百分比)中国(相关)市场行业利润率(ROA%)国际市场行业利润率(ROA%)国际市场行业资本价值(P/R 比值)和其具体记分牌和其具体记分牌业务市场潜力评判标准业务市场潜力评判标准权重权重25%25%15%15%20%300050%20%20%5 倍2999-100030-50%10-20%10-20%2-5 倍1000-40012-30%5-10%5-10%1-2倍40012%5%5%20%完全满足优势明显优势明显优势明显优势明显10%10-20%基本满足类似,且易提高
9、5-10%类似,且易提高类似,且易提高类似,且易提高5-10%有差距差,且短期内难提高2-5%5%有很大差距很差，且无法提高2倍PC业务市场潜力的评估结果业务市场潜力的评估结果业务市场潜力评判标准业务市场潜力评判标准商用台式机商用台式机344015%510%510%12倍5.5 *参考联想、方正、同方、长城、浪潮、实达、康柏、Acer、IBM、Dell等资料来源：IDC报告；投资银行行业报告；主要公司的年报；项目小组分析；研讨会讨论2.接入设备-PC 322资料来源：IDC报告，项目小组分析百万美元/年中国中国PC市场规模市场规模19992000200120022003笔记本商用台式机家用台式
10、机5,5156,8908,53510,41012,57062%55%51%49%48%24%29%31%32%33%13%16%18%18%20%年复合增长率年复合增长率23%15%32%35%2.接入设备-PC 423供讨论联想目前业绩表现市场占有率内部资本人员声誉关系权重权重25%5%10%15%10%知识15%20%得分得分147108.7联想联想PC行业竞争力的评估结果行业竞争力的评估结果联想行业竞争力评判标准利润率总分权重权重20%5%15%20%10%10%20%得分得分8.7家用台式机家用台式机商用台式机商用台式机权重权重25%5%10%15%10%15%20%得分得分6.6笔记
11、本笔记本 资料来源：研讨会；项目小组分析2.接入设备-PC 524主要内容主要内容行业业务排序的方法论1.部件2.接入设备-PC3.接入设备-IA4.局端产品5.外设6.软件7.IT服务8.信息营运9.消费电子10.OEM11.电信批发服务3.接入设备-IA 025业务业务定义定义6.软件7.IT服务8.信息营运9.消费电子10.OEM11.电信批发服务具有计算及存储功能的手持电子设备包括商务通、好译通、Palm、iPaq,天矶800等主要用于个人信息管理主要用于移动语音及数据通信的手持电子设备包括模拟手机、GSM手机、GPRS手机等用于上网的与电视机或电脑相连的盒状转接装置(机顶盒)包括搭载
12、有线电视网或xDSL入户线等的装置PDA手机固线IA*IA业务主要分为三大类业务主要分为三大类1.部件2.PC4.局端产品5.外设3.接入设备-IA 1*除PC-电话线接入外 3.IA联想已有联想已有26 IA IA业务综合评估业务综合评估大小市市场场潜潜力力弱强联想竞争力联想竞争力家用台式机商用台式机手机 资料来源：项目小组分析；研讨会结论3.接入设备-IA 2PDA固线IA大小代表十亿美元(2003年)27手机手机固线固线IA中国市场规模(百万美元)1999年中国市场增长速度(1999-2003年复合增长率)中国市场行业利润率国际市场行业利润率国际市场行业资本价值*业务市场潜力评判标准业务
13、市场潜力评判标准权重权重25%25%15%15%20%(5,400)(12)(13%)(271%)(5-10%)(5-10%估计)(5-10%)(10-20%)(2-5倍估计)(1-2倍)*行业平均数据(P/R)包括公司为东方通信、科健、波导*行业平均数据(P/R)包括公司为Motorola,Nokia,Ericsson,Siemens,Philips,Samsung,Sony,Palm,Handspring,Scientific Atlanta*联想数据(1999年)及麦肯锡分析资料来源：IDC报告；投资银行行业报告；主要公司的年报；项目小组分析；研讨会结论供讨论总分总分6.15.8IA业务
14、市场潜力的评估结果业务市场潜力的评估结果10741*PDA(170)(50%)(5-10%估计)(5倍估计)5.7*(16%)*3.接入设备-IA 328资料来源:IDC报告；文献检索；项目小组分析手机固线IAPDA3.接入设备-IA 4中国中国IA市场规模市场规模19995,5800%3%8%6%10%7%15%7%19%7%20002001200220037,0808,75010,43012,040复合年增长率复合年增长率21%50%271%13%97%86%83%78%74%百万美元29联想联想IA业务竞争力的评估结果业务竞争力的评估结果联想行业竞争力评判标准联想行业竞争力评判标准联想目
15、前业绩表现市场占有率内部资本人员声誉关系权重权重知识得分得分30%5%10%10%10%15%10741供讨论总分总分4.8PDA25%5%10%15%10%20%2.8权重权重得分得分固线固线IA10%15%15%20%10%20%7.2利润率10%15%20%权重权重得分得分手机手机资料来源:项目小组分析，研讨会结论3.接入设备 530主要内容主要内容行业业务排序的方法论1.部件2.接入设备-PC3.接入设备-IA4.局端产品5.外设6.软件7.IT服务8.信息营运9.消费电子10.OEM11.电信批发服务4.局端产品 0316.软件7.IT服务8.信息营运9.消费电子10.OEM11.电
16、信批发服务联想已有联想已有局端设备业务主要分为四大类局端设备业务主要分为四大类业务业务1.部件2.PC3.IA4.局端产品5.外设大型主机/高端服务器中低端服务器/工作站存储系统网络产品超过100万美元的高端服务器及大型主机价格在低于100万美元的服务器，包括相应的Unix服务器和PC服务器服务器及主机的附加存储设备，其中也包括SAN，NAS局域网硬件，如网卡，LA交换器，路由器及集成器广域网硬件包括WAN接入设备，远程接入服务器以及模数远程接入设备PC服务器基于Wintel的PC服务器32局端设备业务综合评估局端设备业务综合评估供讨论存储系统存储系统 资料来源：项目小组分析；研讨会讨论大小市市场场潜潜力力弱强联想竞争力联想竞争力4.局端设备 2中低端服务器中低端服务器高端服务器高端服务器/大型主机大型主机PC服务器服务器网络设备网络设备家用台式机商用台式机大小代表十亿美元(2003年)33局端设备业务市场潜力的评估结果局端设备业务市场潜力的评估结果业务市场潜业务市场潜力评判标准力评判标准供讨论中国市场规模(百万美元)中国市场增长速度中国市场行业利润率*(ROA)国际市场行业利润率*(
