《[名师精讲]财务管理基础知识培训讲义(含现金收支预算管理 成本管理)》由会员分享，可在线阅读，更多相关《[名师精讲]财务管理基础知识培训讲义(含现金收支预算管理 成本管理)（97页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、第一讲 现代公司理财思路一、公司财务及主要活动内容 什么是财务？ 聚财、用财、发财、理财的活动、企业筹集资金、运用资金、分配资金的活动及其体现的经济关系。 什么是资金？社会再生产中的垫支价值。1、资金的筹集 国家资本金法人资本金个人资本金外商资本金投资者投入（资本金）银行存款应付预收款项发行债券融资租赁应交未付款项借入资金（负债）资金的来源渠道在金融市场筹集资金考虑的因素 资金成本财务风险 资金成本 使用资金的代价和费用资金成本使用资金的费用筹资总额财务风险由于筹集资金带来的风险2、资金的运用 1）对内投资 2）对外投资对内投资主要用于两个方面A、用于购买厂房设备、运输工具等劳动资 料形成固定
2、资产。 固定资产特点：投资额大、回收期长、一旦投入将长期影响企业经济效益。 对固定资产投资要慎重、要进行认真的可行性研究。 B、用于购买原材料等劳动对象、支付工 资等费用形成流动资产。 流动资产特点：变化快、周转快；一个生产经营周期周转一次；流动资产相当于企业的血液；流动资金非常容易流失和沉淀 流动资金沉淀：流动资金停滞在周转的某个阶段，不再循环周转。货币原材料（库存积压）在产品（不配套）产成品（不适销对路）应收账款（不能回收）货币 流动资金流失：投资失误、坏账损失、被贪污、被盗窃、划小核算单位造成的资金流失；通货膨胀条件下，采用先进先出法造成的资金流失；资金运用是企业财务的重要环节，一方面，
3、资金运用过程是资金消耗占用、价值转换过程，即成本费用形成过程。另一方面，资金运用过程是资金增值过程，即利润形成过程。3、资金的分配 企业获得销售收入后的资金分配 首先交纳增值税或营业税、消费税及其附加。 增值税对增值额征税的增值额 增值额产品销售收入已纳税的外购商品劳务的价值 增值额计算口径： 大口径工资、利润、利息支出等费用折旧 中口径扣除折旧 小口径扣除购进固定资产价值 扣税法 应纳税额销项税额进项税额 扣额法 应纳税额（产品销售收入外购商品劳务价值） 增值税税率 增值额销售额40% 40%17%6.8% 销售利税率利税总额销售额12%增值税56.7% 增值税额利税总额6.8%12%56.
4、7%营业税对七个行业两种行为的营业收入的征税消费税对某些特定消费品的征税附加 城市维护建设税附加7% 教育费附加3%附加 共计10% 6.8%10%0.68% 占利税总额5.67%增值税56.7%附加4、抵补生产经营过程中支付的 各项费用扣除成本费用 简单再生产前提条件： 计入管理费用的税金（土地使用税、房产税、车船使用税、印花税） 计入管理费用的税金约占利税总额的515%，取中10%5、盈利的企业交纳所得税 低税率：一般企业税率33%18%利润在3万元以下 27%利润在310万元土地税、房产税、车辆税、印花税10%附加56.7%企业税后利润所得税增值税56.7%6、税后利润分配 1）提取盈余
5、公积金 10%2）提取公益金 510%3）支付投资者利润二、公司财务管理的依据、目标和方法 公司财务管理的意义是根据资金运动的规律，遵守国家法令制度，对资金的形成、使用和分配进行预测、决策、计划、控制、核算和分析，提高企业资金利用效果，实现资本保值增值的管理工作。 财务管理的实质是利用价值形成对企业生产经营活动进行的综合性管理。1、财务管理的依据1）资金运动的规律 A、企业内部资金循环与周转 B、企业外部财政与金融2）国家法令制度财务是财政的基础财务与金融关系密切与财务相关的法律 税法、银行法、证券法、票据法、公司法、 会计法、两则（财务通则、会计准则）稳健原则： 企业在会计核算中要考虑企业经
6、营风险性和遭受损失的可能性，将会计核算建立在稳妥可靠的基础上。 对财产和经营成果的估价确认，宁可压低，不可提高。 对负债和损失的估价确认，宁可提高，不可压低。 总之，要确认一切可能的损失，而尽量少计可能的收益。 2、 财务管理的目标1）产值最大化 缺点：第一，产值包含着原材料等生产 资料转移价值 第二，产值不等于销售收入2）利润最大化 缺点： 第一，利润是根据权责发生制原则核算出来的，会 使企业出现有利润而无资金的现象。 权责发生制收入包括费用包括已收款项应收款项已付款项应付款项第二，片面追求利润，会使经营者少提或不提折旧，少摊或不摊销各种费用损失，形成虚盈实亏。第三：片面追求利润，会使经营者
7、为了眼前盈利，而放弃具有发展前途的长远投资。3）企业价值最大化 又称企业财富最大化，是现代企业的理财目标 与资本保值增值相联系与利润最大化不完全矛盾资本运营：以资本为对象，使资本增值的经营活动追求资本保值增值有时利润还会下降企业价值最大化具体表现在企业股票价值最大化3、财务管理的方法 1）财务预测和决策（事前管理）财务观测：分析研究企业内外各种经济技术条件，并利用各种经济信息，采用科学的方法，对企业未来一定时期的资金、成本、盈利水平进行测算，对企业财务趋势进行估计。财务决策：为企业未来的财务活动确定目标，制订方案，并从两个以上可行方案中选择一个合理方案的工作过程。2）财务的计划与控制（事中管理
8、）财务计划：根据财务预测和决策确定的目标制订的具体实施方案和措施步骤。预算：用货币或数据表示的各类计划财务控制：财务计划执行过程中的监督、检查、纠偏活动。3）财务核算和分析（事后管理）财务核算：是运用会计核算、统计核算、业务核算等技术方法对企业生产经营活动中实际形成的资金、成本和收入等数据进行记录、汇总、分配、计算，反映企业财务状况和经营成果。财务分析：是根据财务核算提供的数据资料查明企业哪些因素，在哪些方面，在多大程度上影响企业经济效益，以便今后采取纠下措施。第二讲现金收支预算管理与企业信用管理一、现金收支预算管理 1、现金收支预算在企业财务中的作用1）现金收支状况决定和影响企业资金周转状况
9、2）现金收支状况决定和影响企业成本费用的高低2、 现金收支预算管理的基本原则1）收支两条线原则：企业各部门、各单位凡是有现金收入的必须回到企业财务部门，任何单位不能截留现金收入；企业各部门、各单位凡是有现金支出的，必须按照预算规定的项目、金额和时间由财务部门划拨执行。2）硬预算原则：企业的全部现金收支都必须纳入预算控制范围，预算一旦通过，任何人不得随意修改，在预算执行过程中，坚持没有预算不开支，杜绝一切超预算开支现象。3、 月度现金收支预算制订和执 行的程序1）企业各部门、各单位在制订生产经营计划和各项工作计划的同时，编制现金支出预算，报到企业财务部门。 要按标准定额逐项核算编制，关键是细2）
10、财务部门汇同销售部门，根据销售计划或销售预测，编制现金收入预算。3）由厂长、经理支持，财务部门牵头，各有关方面的负责人参加，编制全公司（全厂）的现金收支预算方案。厂长、经理要明确支出原则、支出重点和支出方向4）现金收支预算方案，经厂长、经理办公会讨论通过，交由财务部门控制执行5）企业各部门、各单位凡是有现金支出的必须按照预算规定的项目、金额和时间，由财务部门划拨执行，对没有划入预算的项目，财务部门有权拒绝开支。6）计划期末对预算执行情况，进行检查考核，对超预算开支的要追究当事者责任。作用进一步综合平衡赋予预算以法律效力二、应收账款管理应收账款管理即企业信用管理1、应收账款存在原因及其成本 应收
11、账款存在原因赊销企业给客户提供商业信用 应收账款成本：机会成本因应收账款占用资金而 失去的收益 机会成本 调查费用应收账款成本 管理成本 信息费用收款费用坏账损失成本 2、信用政策 企业为客户提供赊销所应遵循的原则、标准、条件、程序和对策等。包括信用标准、信用条件、收款政策。1）信用标准 是对客户的信用要求所规定的标准，也是客户要求赊销应具备的条件，通常用预计的坏账损失率为标准，对客户的信用情况进行评价。 品德客户的信誉 能力偿债能力（资产负债率、流动比率、 速动比率） 资本资本金多少，资本结构、财务 状况的好坏 抵押品有无可抵押的物品 条件经济环境条件 中介机构专门的调查调查渠道 银行企业自
12、身积累建立用户档案2）信用条件 企业给客户规定的付款条件。包括信用期间和现金折扣。 信用期间企业给客户规定的最长付款时间 现金折扣企业为促使客户及时付款而给予的价格优惠2/10 1/30 n/6010天之内付款 10-30天内付款 60天内付款 给予2%的优惠 给予1%的优惠 全额付款3） 收款政策 企业为催收过程的应收账款所规定的原则、程序和对策等。第三讲固定资产管理与投资决策固定资产是使用期限在一定年限以上，单位价值在规定的标准以上，并在使用中不改变其实物形态的资产。一、 固定资产折旧管理1、固定资产折旧的作用 1）折旧资金是固定资产更新改造资金的主要来源2）折旧资金是企业净现金流量的重要
13、组成部分 现金净流量= 现金流入量 现金流出量 = 营业净利润 + 折旧 + 分期摊销的各种费用3）折旧具有抵税作用税收挡板2、固定资产折旧的方法 1）平均年限法 将固定资产折旧总额在其使用年限内平均分摊计提折旧额的方法 年折旧额=固定资产折旧总额 / 使用年限 =（固定资产原值预计净残值）/ 使用年限年折旧额=（年折旧额 / 固定资产原值）100% =（固定资产原值预计净残值）/（使用 年限固定资产原值） 100% =（1预计净残值率）/ 使用年限100%月折旧率=年折旧率12月折旧额=固定资产原值月折旧率2、加速折旧办法 加速折旧的好处及早地收回固定资产投资，加速企业技术进步的速度；减少和
14、避免投资风险。 加速折旧的方法；缩短折旧年限；加速折旧计算方法A、双倍余额递减法用年均固定资产净值乘以一个直线折旧率2的年折旧率计提年折旧额的方法年折旧率=（1 / 使用年限）2某年折旧额=该年初固定资产净值（2/使 用年限）最后两年年折旧额=（倒数第2年年初净值 预计净残值）/ 2B.年数总和法用固定资产折旧总额乘以一个直线折旧率2倍的折旧率计提年折旧额的方法某年折旧率=（使用年限已使用年份）/ 使用年 限的顺序数之和=（使用年限已使用年份）/使用年限 （使用年限+1）2某年折旧额=固定资产折旧总额该年折旧额该年折旧额=（固定资产原值预计净残值） 该年折旧率 3、固定资产折旧资金的管理1）按
15、规定提足折旧2）制订好固定资产更新改造计划3）编制好年度更新改造资金预算4) 折旧资金的剥离管理（专项管理） 二、 投资项目的可行性研究 投资项目可行性研究的含义 可行性研究的步骤和内容1、机会研究：是寻找投资机会，选择投资项目，提出轮廓性建议，确定是否有必要做进一步的分析研究。2、初步可行性研究：是对机会研究提出的投资机会、投资项目的筛选。主要任务和目的有三个。3、详细可行性研究：是对经过初步可行性研究，认为具备初步条件和有前途的项目的深入分析研究，是对项目的各个具体方面，进行深入细致的调查、分析、测算，从各个细节上论证项目的市场前景、技术条件的具备程序和经济效益的好坏程度。4、评价和选择：
16、 是对详细可行性研究所提供的结论和方案，进行总和分析和评价。可行性研究应注意的几个问题：1）可行性研究的关键是调查研究2）可行性研究要力求客观3）可行性研究的重点是不可行性研究三、 投资项目的经济评价指标1、货币时间价值 货币随着时间变化而变化的价值货币两个时间值（现值、终值）货币时间值计算的方法（单利法、复利法）1）复利终值计算 终值=现值（1+i）2）复利现值计算 现值=终值1/（1+i）？2、 投资项目经济评价的静态指标1）. 投资报酬率=年均利润 / 投资总额 或=年均利润 / 年均投资额2）.投资回收期 A.各年净现金流量相等 投资回收期=原始投资额 / 年净现金流量 B.各年净现金流量不相等 PP 各年净现金流量=原始投资额时 PP=？ =13、投资项目经济评价的动态指标 1）净现值：投资项目建成投产后，未来各期的净现金流量的现值之和与原始投资额之差净现值= n-未来各期的净现金流量 Ot-原始投资额nT=1T=0nIt(1+r)tOt(1+I)t2）现值指数 也称获利指数 投资项目建成投产后，未来各期的净现金流量的现值之和与原始投资额之比。现值指数= nT=1T=0nIt
