浅谈巴塞尔协议的资本规定与我国国有商业银行资本充足率的现状及对策詹新宇（兰州大学 经济管理学院，甘肃 兰州 730107）内容摘要：本文回顾和总结了《巴塞尔协议》对国际商业银行资木充足率的相关规定, 然后在此基础上综合评述了我国国有商业银行的资本充足率的现状，认为我国国有商业银 行的资本金管理与《巴塞尔协议》的规定述存在一定差距，并就其原因做了深入分析文 章最后一部分重点就我国国有商业银行进行资本比率管理问题提岀了若干对策，以期对相 关决策部门的政策制定有所裨益关 键词：《巴塞尔协议》；资本充足率；资本比率管理一、巴塞尔协议对国际商业银行资本的规定上世纪80年代初期，由于西方各国银行在普遍经历了资本充足性的持续下降，许多跨 国银行向发展小国家的货款迅猛增加，各国金融创新层出不穷，风险性融资也大大增加， 终于爆发了全球性的债务危机和信用危机为了防止“城门失火，殃及池鱼”的国际连锁 反应，也为了保证国与国Z间商业银行业务的平等竞争，建立统一的国际银行资木衡量及 标准的呼声越来越高于是，巴塞尔委员会在1988年7月通过了《关丁统一国际银行资本 衡量和标准的协议》，这就是我们通常所说的《巴塞尔协议》。
它是迄今为止对国际银行业 发展产生最大影响的国际协定Z-o据国际清算银行最新研究显示，全世界大约有100多 个国家采纳了巴塞尔协议它对国际商业银行的资本充足率做了如下规定：（一）资木的组成巴塞尔协议重新确定了资木组成的含义，将银行资木分为两档第一档为核心资木， 包括股东的股本和公开的准备金，这部分至少占全部资本的50%；第二档为从属资本，包 括未公开的准备金、资本重估准备金、呆帐准备金、带有股本性质的证券和次级债务等风险权重的计算巴塞尔协议将资木与资产负债表上不同种类资产以及表外科目，根据其广泛的相同风 险进行加权后制订岀风险加权比率，作为评估资产立足程度的重耍标准，而将其它常用的 衡量方法作为补充形式1 •资产负债表内的资产风险权数，分为以下四等：（1） 0%风险的资产为：现金，在本国中央银行的存款，对本国中央政府的货款，由本 国中央银行担保的贷款2） 20%风险的资产为：①对多边发展银行（国际复兴开发银行，泛美开发银行，亚洲 开发银行，非洲开发银行，欧洲投资银行）的债权，以及由这类银行提供担保，或以这类银 行发行的债券作押品的债权②对DECD国家内的注册银行的债权以及由0ECD国家内注册 银行提供担保的贷款。
③对OECD以外国家碑辫的银行余期在一年期内的债权和由OECD以 外国家的法人银行提供担保的，所余期限在一年Z内的贷款④对非木国的OECD国家的公 共部门机构（不包括中央政府）的债权，以及市这些机构提供担保的贷款⑤托收中的现金 款项（3） 50%风险的资产为：有全部抵押的房屋贷款，对木国公共部门的货款或由该部门 担保的贷款4） 100%风险的资产为：①对私人机构的债权；②对0ECD以外的国家的法人银行余 期在一年以上的债权；③对OECD以外的国家的政府的债权（以本国货币定值和议此通 货融通的除外）；④对公共部门所属的商业公司的债权；⑤行址、厂房、设备和其他固定资 产；⑥不动产和其他投资（包括那些没有综合到资产负债内的，对其他公司的投资）；⑦其 他银行发行的资本工具（从资本中扣除的除外）;⑧所有其他的资产2 •表外科口风险的计算（1） 0%风险：类似初始期限用一年期之内的，或者是可以在任何时候无条件取消的承 诺2） 20%风险：与贸易有关的短期债权（如有担保的信用证）3） 50%风险：履约担保书，即期信用证，证券发行便利，原期超过一年的信贷额度4） 100%风险：直接货款的替代方式例如，起担保作用的即期信用证。
银行承兑包 括类似承兑的业务，回购协议及有追索权的资产销售，远期购买，远期存款，部分付款的 股票和证券等三） 标准比率目标巴塞尔协议要求银行经过5年过渡，逐步建立所需的资本基础以后，到1992年底银行 的资本对风险加权化资产的标准比率口标为8%,其小核心资本至少为4%,这是共同的最低 标准四） 过渡期和实施安排协议同意讣各银行在一定期限内调整和建立所需的资木金如果一国对其木国的银行 没按该协议所规定的厚则实行蓝管，或者被认为没有这样做，则该国的银行在其他国家的 业务活动就可能受到歧视性待遇，其业务的开展将而临I•分不利的局而二、我国国有商业银行资本充足率与巴塞尔协议的差距及其原因巴塞尔协议已经得到世界各国银行业的普遍认可，并逐步按其目标要求运作但是， 由于历史的原因，我国国有商业银行资本充足率与其要求述存在着一定的距离主要表现 在：（-）对资木充足率的分析（表一）我国国有商业银行各年资本充足率年份农业银行工商银行建设银行中国银行1 9964・44%5・33%4- 36%7・1 4%1 9973- S9%4- 733- 81貽7- 71%1 9988- 46%%6- 84%82%1 9997- 89%7- 07%6- 78%5 &%20003- 09%6・40%5- 63%9- 27%数据来源：根据《中国统计年鉴》1998年、2001年相关数据得到由表一可以看岀，我国四大国有商业银行1996年没有一家达到8%的最低资本充足率 水平。
到了 1997年，除小国银行的资本充足率指标（CAR）略有提高以外，其余三家国 有银行的资本充足率水平反而进一步恶化1998年，为解决国有商业银行资本充足率较低 的问题，财政部定向发行了 2700亿元的特别国债，由国有商业银行用1998年降低法定准 备金后一次性增加的可用资金购买，从而使各国有商业银行的资木充足率有了人幅度提高, 接近甚至超过8%但是到了 2000年，各行资本充足率水平又再次降低这只是简化计算 得出的数据，如果在计算过程中考虑剔除因素，则四大国有商业银行的资本充足率述应远 低于上表水平随着我国近儿年越來越重视国有银行的资木制度，解决国有银行资木短缺的问题上是 有了一定的进步但是，这却不表明国有商业银行已经完全达到《巴塞尔协议》规定的最 低标准，可以高枕无忧了国有商业银行的资本状况实际上还比较差，抗风险能力也还比 较低，提高资本充足水平述是国有商业银行今后必须加强的一项工作对核心资本充足率和附属资本充足率的分析我国四家国有商业银行基木上都达到了核心资木充足率4%的最低标准，到了 1998年 以后更有了大幅度提高，远高丁 4%（见表二）四家国有商业银行的附属资本充足率水平 是非常低的，而在1998年，除中国银行以外其他银行连1%都达不到，中国工商银行的附 屈资本充足率竟然述出现了负值。
通过对比表二小核心资本充足率和附屈资本充足率可以 看岀，尽管我国在1994年就提岀了核心资本和附属资本的概念，但国有商业银行关于资本 的管理主要局限于核心资木，对附属资木及管理还未有足够重视表二）国有商业银行各年核心资本充足率和附属资本充足率列表中国取业泉疔中国匸商泉行中国理设腹行中国泉行核心资本附慝资本屈心资本附属资本屈心资本充足率充足率充足辜充足率充足辜充足率充足卒充足率199604 %4.04 %0. 644.69 %0. 51 %3.85 %147%5. 67 %19970.47 %3.42 %0. 36 %4. 37 %0.07 %3.74 %1.86%5.85 %19980.43 %8.03 %・0•引%7. 30 %0. 20 %6. 64 %1.80%8. 02 %19990.86 %7.03 %0. 60 怖6.47 %0.72 %6.06 %1.76%7.80 %2
《巴塞尔协议》规定, 评价银行实力和抵御风险的新的指标，要求国际性银行资产负债管理由重视资产总值转向 重资本对资产的比率，由扩张性转向更多地考虑流动性和安全性而我国的金融资产管理 扭曲了信货资金的基木属性，信贷资产财政化倾向严重，企业贷款软约朿等，导致银行资 金呆滞沉淀，资产负债比例失调，经营风险日益剧增据估计，我国国有企业资金的80% 是国有商业银行提供的贷款，而这些贷款中属于逾期沉淀的占40%以上，成为呆帐的达 40%,工商银行的信贷资产余额小所占比例已超过20%,其中呆死部分约占5・7%根 据这一估计，目前国有商业银行的2.4万亿的信贷资金存量中有近4000亿处于呆滞状态， 其数额已远远超过国有商业银行的实际资木金其次，各家银行也没有将资木率的管理与 资产负债管理作为有用的管理手段，运用到实际的经营管理之中，经营管理的现状带有很 大程度的随意性，直接影响了银行的经济效益和后劲所以，《巴塞尔协议》的实施给我国 的国际融资，外资银行的引进与管理带来较大的压力四） 我国国有商业银行的资产负债表内的项目设置不尽合理由于丿力史的缘故，我国国有商业银行的资产负债表也是由原专业银行的资金平衡表转 化而来的，其中保留了相当多的I口的项目安排。
此外，我国的国有商业银行基木上都是些 银行性的集团，究竟什么应当作为银行集团的成员进行资产与资本的计算，什么应当剔除 在外，没有严格规定这些都给国有商业银行的资本比率计算造成技术处理上的困难1) 我国国有商业银行风险资本率中风险权重的计算尚未统一尽管《巴塞尔协议》已为国际商业银行界所共同遵守，但是，由于各种原因，不少国 家的银行还没有统一起商业银行的风险权重，还不能按《巴塞尔协议》计算岀商业银行的 风险资本率同样，由于我国国有商业银行没有全面实行资产风险管理，没有对资产风险 进行量化，因此，即使像工商银行按《巴塞尔协议》基本要求和我国《商业银行法》的有 关精神定岀了风险权重，以计算风险资产，但是，各家国有商业银行也仅在本行内制定， 没有统一风险权重以《巴塞尔协议》关于资木率的管理來看，我国国有商业银行还没有 统一的计算资木率的方法，各家银行之间不能进行正确的关于资木率的比较与分析，也无 法将资产负债管理的方法与资本率管理的方法统一因此，我国国有商业银行风险资本率 的计算述没有完全解决三、对我国国有商业银行实行资本比率管理的若干建议巴塞尔协议的实施既是对我国金融改革的挑战，也为中国金融业的发展提供了机遇， 如果我们不尽快按照“巴塞尔协议”的规则要求银行业，更会加大与国际金融业的差距， 降低我国银行业在国际金融活动中的信誉和地位，延缓金融国际化的步伐。
因此，结合中 国国情，口觉遵循“巴塞尔协议”的规则，是我国金融改革的方向)对国有商业银行进行股份制改造，变国有独资为国家控股十六届三中全会指出，产权是所有制的核心和主要内容建立“归属清晰、权责明确、 保护严格、流转顺畅”的现代产权制度，有利于维护公有财产权，巩固公有制经济的主体 地位；有利于保护私有财产权，促进非公有制经济的发展；有利于各类资本的流动和重组, 推动混合所有制经济发展；有利于增强企业和公众创业创新的动力，形成良好的信用基础 和市场秩序这是完善基木经济制度的内在要求，是。