基金从业考试考试高频考点（附答案及解析）一、单项选择题（共50题，每题1分）1、基金管理公司投资管理业务控制的主要内容不包括（）A、基金交易业务控制B、信息披露控制C、投资决策控制D、研究业务控制【参考答案】：B【解析】信息披露控制不属于基金管理公司投资管理业务控制2、基金管理公司应当在分发基金宣传推介材料之日起（）个工作日内向当地证监局递交报告材料A、5B、10C、15D、20【参考答案】：A【解析】基金管理公司应当在分发基金宣传推介材料之日起5个工作日内向当地证监局递交报告材料3、证券投资基金的当事人一般是指基金的（）A、发起人、管理人和投资人B、管理人、托管人和份额持有人C、托管人、发起人和投资人D、受益人、管理人和投资人【参考答案】：B【解析】管理人、托管人和基金份额持有人是证券投资基金的当事人4、证券投资基金在投资过程中，存在重大投资失误，或涉嫌操纵市场价格，或基金管理人进行重大关联交易，或涉嫌用基金资产谋取个人私利，或基金管理人存在重大渎职行为，给基金持有人利益造成损害的，处理办法是（）A、交易所及时通知，给予提醒B、直接约见基金管理公司高管人员进行谈话提醒C、停止基金管理人的管理基金的资格D、监管部门将进行专门调查。
根据调查结果，决定是否移交稽查部门立案调查，可以停止基金管理人的管理基金的资格，对从业人员可以给予暂停甚至取消从业资格的处理【参考答案】：D【解析】5、投资者参与开放式基金认购的步骤是（）A、认购、开户、确认B、认购、确认、开户C、开户、认购、确认D、开户、确认、认购【参考答案】：C【解析】投资者参与开放式基金认购的步骤为开户、认购和确认6、根据我国的实践，基金经理必须由基金公司的（）进行任免A、风险控制委员会B、投资决策委员会C、基金份额持有人大会D、董事会【参考答案】：D【解析】根据我国的实践，基金经理必须由基金公司的董事会进行任免7、情景分析法的预测期间在（）左右，这样既可以超越季节因素和周期因素的影响，更有效地着眼于社会政治变化趋势及其对股票价格和利率的影响A、1～5年B、3～5年C、5～10年D、3～10年【参考答案】：B【解析】情景分析法的预测期间在3～5年左右8、开放式基金合同生效后，更新的招募说明书应当在每6个月结束之日超的（）内披露A、10B、15C、45D、60【参考答案】：C【解析】开放式基金合同生效后，更新的招募说明书应当在每6个月结束之日超的45日内披露9、关于债券投资利率风险叙述不正确的是（）。
A、利率风险是指现金流再投资面临的利率变动的风险B、它是债券投资者所面临的主要风险C、在利率水平变化时，长期债券价格的变化幅度大于短期债券价格的变化幅度D、市场利率是用以计算债券现值的折现率的一个组成部分，所有证券价格趋于与利率水平变化反向运动【参考答案】：A【解析】利率风险是由于利率水平变化而引起的债券报酬的变化10、指数型股票基金的主要投资对象为（）A、指数所包含的成份股票B、所有上市流通的股票C、已发行但未上市的股票D、指数成份股及一定比例的债券【参考答案】：A【解析】指数型基金采用被动式投资策略跟踪某一标的市场指数11、对于风险厌恶者的无差异曲线来说，下列说法中不正确的是（）A、无差异曲线为一条向右凸的曲线B、曲线越陡，投资者对风险的厌恶程度越强烈C、曲线越陡，投资者对风险增加要求的收益补偿越高D、曲线越平坦，投资者对风险的厌恶程度越强烈【参考答案】：D【解析】曲线越平坦，投资者对风险的厌恶程度越弱12、基金经理的投资能力可以被分为（）与择时能力两个方面A、资产分配能力B、进入市场能力C、选股能力D、组合能力【参考答案】：C【解析】基金经理的投资能力可以被分为择股能力与择时能力两个方面。
13、对于QDII基金，基金管理公司会在T+（）日为投资者办理增加权益的登记手续A、1B、2C、3D、4【参考答案】：B【解析】对于QDII基金，基金管理公司会在T+2日为投资者办理增加权益的登记手续14、基金托管人主要业务人员一年内变更达到（）时，必须发布临时报告A、10％以上B、20％C、30％D、50％【参考答案】：C【解析】教材原话15、公司的（）要求能够使股东会、董事会、监事会、经营层之间得职责明确，既相互协助，又相互制衡A、治理结构B、内部控制C、管理模式D、风险控制【参考答案】：A【解析】公司的治理结构要求能够使股东会、董事会、监事会、经营层之间得职责明确，既相互协助，又相互制衡16、基金管理公司的投资研究一般不包括（）A、个股研究B、行业研究C、个股内幕信息研究D、宏观与策略研究【参考答案】：C【解析】基金管理公司的投资研究一般不包括个股内幕信息研究17、债券投资收益来源不包括（）A、息票利息B、利息收入的再投资收益C、资本利得D、资本利得再投资【参考答案】：D【解析】债券的投资收益可能来自于息票利息、利息收入的再投资收益和债券到期或被提前赎回或卖出时所得到的资本利得18、乖离率（BIAS）是技术分析指标之一，它属于（）。
A、摆动型指标B、量能指标C、震荡型指标D、超买超卖型指标【参考答案】：D【解析】乖离率（BIAS）超买超卖型指标19、封闭式基金在二级市场一般是进行（）交易A、折价B、溢价C、均价D、正常价【参考答案】：A【解析】封闭式基金在二级市场一般是进行折价交易20、如果资产管理人不能准确预测资产收益变化的趋势，或者即使能够准确预测但不能采取及时有效的行动，则使用（），投资收益将劣于准确的预测并把握市场变化时的情况，甚至很可能会劣于购买并持有最初的市场投资组合时的情况A、战术性资产配置B、战略性资产配置C、投资组合保险资产配置D、恒定混合资产配置【参考答案】：A【解析】战术性资产配置是随着市场情况的变动而频繁改变，逆市场操作了效果反而更差21、投资过程中最重要的环节和决定投资组合相对业绩最主要的因素是（）A、投资政策B、资产配置C、个股选择D、绩效评估【参考答案】：B【解析】参见教材小标题原话22、持有一定时期后(一般是3～5年，最长也可达10年)，投资者会获得投资本金的特定百分比(例如100％的本金)的回报，如果运作成功，投资者还会得到额外收益的基金是（）A、成长型基金B、收入型墓金C、平衡型基金D、保本基金【参考答案】：D【解析】参见保本基金的概念。
23、QDII指（）A、合格境外机构投资者B、合格境内机构投资者C、合格基金投资者D、合格证券投资者【参考答案】：B【解析】合格境内机构投资者是QDII，合格境外机构投资者是QFII24、（）负责对基金管理公司的会计核算结果进行复核A、基金管理公司B、中国证券登记结算公司C、基金托管人D、证券公司【参考答案】：C【解析】对个人投资者申购和赎回基金单位取得的差价收入，在对个人买卖股票的差价收入未恢复征收个人所得税以前，暂不征收个人所得税25、B股票当日收盘价为12.8元／股，该股票近10日内的移动平均价为11.8元／股，若投资管理机构的投资原则是对所有BIAS(10)大于3.5的股票都予以卖出，则该机构对持有的B股票会考虑（）A、卖出B股票B、继续持有B股票C、买入更多B股票D、买入与B股票价格呈负相关的股票【参考答案】：A【解析】BIAS(10)=（12.8-11.8）/11.8×100%=8.47%>3.5%26、成功概率法是根据对市场走势的预测而正确改变（）的百分比来对基金择时能力进行衡量的一种方法A、现金比率B、资产比率C、债券比例D、股票比例【参考答案】：A【解析】成功概率法是根据对市场走势的预测而正确改变现金比例的百分比来对基金择时能力进行衡量的方法。
27、开放式基金价格的主要决定因素是（）A、市场供求关系B、市场存款利率C、基金份额净值D、基金单位面值【参考答案】：C【解析】开放式基金申购、赎回的价格是以基金份额净值为基础的28、在认购基金份额时就支付申购费用的收费模式是（）A、足额收费模式B、部分收费模式C、前端收费模式D、后端收费模式【参考答案】：C【解析】在认购基金份额时就支付申购费用的收费模式是前端模式29、关于全国银行间市场交易资金清算的流程下面的排序正确的是（）A.债券结算成功后，按照成交通知单约定的结算日期，制作基金清算指令，进行资金划付；B.基金托管人负责查询基金到帐情况，基金未到帐时，要查明原因，及时通知管理人；C.基金在银行间债券市场发生债券现货买卖、回购业务时，基金管理公司将该笔业务的成交通知单加盖管理公司业务章后发送基金托管人；D.基金托管人在中央债券综合业务系统中，采取双人复合的方式办理债券结算后，打印出交割单，加盖基金资金清算专用章，传送基金管理公司，原件存稿A、abcdB、cdabC、acbdD、adbc【参考答案】：B【解析】基金托管人应制定完善的基金资产保管制度、操作流程和岗位工作手册30、目前投资策略的主流是（）。
A、基本分析为基础，技术分析为辅B、技术分析方法C、技术分析为基础，辅以基本分析D、基本分析方法【参考答案】：A【解析】目前投资策略的主流是基本分析为主，技术分析为辅31、证券投资基金是指通过发售基金份额、集中投资者的资金形成（），由基金管理人管理、基金托管人托管、以投资组合的方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式A、管理人的财产B、托管人的财产C、发起人的财产D、独立的财产【参考答案】：D【解析】基金的财产具有独立性，属于基金份额持有人32、风险爱好者的无差异曲线表现为一条（）的曲线A、水平B、垂直C、向右下凸D、向右上凸【参考答案】：A【解析】风险爱好者的无差异曲线是一条水平的曲线33、詹森认为将管理组合的（）与具有相同风险水平的消极(虚构)投资组合的期望收益率进行比较，两者之差可以作为绩效优劣的一种衡量标准A、期望收益率B、实际收益率C、市场收益率D、加权收益率【参考答案】：B【解析】詹森认为将管理组合的实际收益率与具有相同风险水平的消极(虚构)投资组合的期望收益率进行比较，两者之差可以作为绩效优劣的一种衡量标准34、有效市场假说的主要贡献者是（）A、哈里·马科维兹B、威廉·夏普C、斯蒂芬·罗斯D、尤金·法玛【参考答案】：D【解析】尤金·法玛提出了有效市场理论。
35、已知两种股票A、B的β系数分别为0.75、1.10，某投资者对两种股票投资的比例分别为40%和60%，则该证券组合的β系数为（）A、0.925B、1.85C、0.88D、0.96【参考答案】：D【解析】0.4*0.75+1.1*0.6=0.9636、与国际证监会组织(IOSCO)于1998年制定的《证券监管目标与原则》中关于证券监管目标的定义相区别，我国基金监管目标增加了（）一条A、保护投资者利益B、保证市场的公平、效率和透明C、降低系统风险D。