单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,*,*,第七章 消费者信贷,消费信贷概述,消费信贷的个人信用评估,住宅抵押贷款,汽车贷款,信用卡贷款,消费信贷定价,1,所谓消费信贷，是指银行等金融机构为满足个人特定的消费目的而发放的贷款广义的消费信贷包含了所有种类的与个人物质生活消费相关的贷款，例如住房、汽车、信用卡、助学等；,狭义的消费信贷不包含住房、汽车、助学等期限较长的个人贷款，主要指利用信用卡进行的短期、日常消费贷款；,中口径的消费信贷是指不包括住房贷款的各种个人贷款不同国家对消费信贷的概念范围是有差异的，通常西方国家所说的消费信贷是狭义的，而我国经济生活中所指的消费信贷则是广义的2,第一节,消费信贷概述,消费信贷的产生及对商业银行的意义,消费信贷产生的理论基础是生命周期消费理论从经济效用最大化角度看，理性的经济人应该而且必然会从恒久收入出发，在一生的较长时间范围内安排消费支出，使得自身的消费与恒久收入相匹配，从而获得最大的收入效用实现个人收入效用最大化的路径就是消费信贷3,从商业银行角度看，消费信贷是实现资产多元化、降低不良资产比率、提高竞争能力的有效手段。
1.,消费信贷可以改善银行资产结构，降低经营风险,2.,消费信贷是商业银行一个新的利润增长点,3.,消费信贷是提高商业银行竞争力的重要途径,4,消费信贷的种类,1.,居民住宅抵押贷款,2.,非住宅贷款,非住宅贷款是一种有确定用途的个人消费贷款，它涵盖的范围比较广，而且以长期贷款为主，主要包括汽车贷款、耐用消费品贷款、教育贷款和旅游贷款等3.,信用卡贷款,5,消费信贷的特点,1.,高风险性,（,1,）消费信贷的还款来源不稳定，波动性较大2,）信息不对称风险比较严重3,）贷款结构内含较高的利率风险和违约风险2.,高收益性,消费信贷的高风险性决定了它也具有高收益性消费信贷的收益主要来自于利息收入与其他相关手续费3.,周期性,消费信贷的周期性体现在较高的经济周期敏感性4.,利率不敏感性,6,消费信贷的风险控制,1.,控制消费信贷风险的主要手段,为了控制消费信贷风险，银行可以从贷款用途、贷款数额、还款来源、担保品和借款人的品质等方面加强管理2.,消费信贷风险分散的主要手段,（,1,）避免每一类消费信贷的借款人过分集中2,）强调不同贷款期限的合理搭配3,）通过二级市场出售消费信贷7,我国消费信贷发展的特征,1.,初步形成多元化的消费信贷体系,2.,增长速度快，规模不断扩张,3.,地区之间发展不平衡，城乡差异较大,8,第二节,消费信贷的个人信用评估,个人信用征信及其经济意义,信用评估也被称为征信，征信的基本功能是了解、调查、验证他人的信用，使信贷活动中的贷款人能够比较充分地了解借款人的真实资信情况和如期偿还能力。
个人信用征信是确保消费信贷业务风险与收益相匹配、健康发展的坚实基础9,个人财务分析的主要内容和目标,1.,个人财务分析内容,（,1,）未来的还款来源或抵押品，界定资产的所有权和确定资产的价值、稳定性和流动性；通过纳税申报表上的信息来确定客户的收入2),负债和费用，确定财务报表内容的准确性和完整性，明确客户的还款方式，并估计担保贷款和限制性贷款的影响3),综合分析，运用财务报表所获得的信息综合评价客户的流动资金状况10,2.,个人财务分析的目标,确定借款客户各种资产的价值和可靠性,确定一个或几个可能作为抵押品的流动性资产,明确客户的财务状况和战略，估计负债中的流动部分及其偿还方式，确定可能的还款来源,比较财务报表的各部分信息来确定客户的总体负债情况和流动性，同时确定担保人偿还负债或满足贷款服务要求的能力11,个人财务报表的分析方法分析范围包括：,流动资产分析,不动产分析,应收贷款分析,人寿保险分析,退休基金分析,私人财产,其它财产,个人收入分析,个人负债分析,其它信息,（,1,）共有权,（,2,）偶然负债和或有负债,12,个人财务报表综合分析,综合分析就是将从借款人的财务报表中获得的每项信息有机地组织起来，从而达到以下目的：,（,1,）确定贷款的潜在的抵押品或还款来源；,（,2,）更清楚地了解借款人资产的流动性；,（,3,）确定流动负债,(,在未来,12,月内要偿还的负债,),的金额；,（,4,）计算出一个更准确的所有者权益数据；,（,5,）分析借款人的速动比率和所有者权益与资产比率。
13,个人信用评估方法,1.,Z,计分模型,Z,值评分模型是一种以会计资料为基础的多变量信用评分模型，由模型所计算出的,Z,值可以较为明确地反映借款人在一定时期内的信用状况，因此可以作为预测借款人财务好坏的早期预警系统银行在运用该模型时，只需将贷款申请人的有关财务指标数据填入，便可由计算机自动计算得出,Z,值Z,值越大，信用就越好；,Z,值越小，信用就越差14,2,“,5,C”,判断法,一些银行选择的评估个人信用的参数是人们熟悉的,5,C：,品德（,character）、,能力（,capacity）、,资本（,capital）、,担保品（,collateral）,和条件（,condition）3,信贷记分法,（,1,）杜兰德,9,因素评分法,（,2）,FICO,信用分,15,第三节,住宅抵押贷款,住宅抵押贷款的种类及其发展,1,住宅抵押贷款的种类,从贷款利率来看，可以分为固定利率和浮动利率贷款两大类；,从贷款期限来看可以分为短期、中期和长期贷款三种；,从资金金额来看，可以分为普通贷款和大额贷款两类；,从贷款用途来看，可以分为新购房贷款、维修贷款和建房贷款等16,2.,住房贷款的创新与发展,多重抵押贷款,可变利率抵押贷款,累进付款与分级偿还抵押贷款,反向年金抵押贷款,最后巨额付款方式,分享增值抵押贷款,循环住房贷款,“一揽子”交易抵押贷款,17,住宅抵押贷款业务,1.,个人住房贷款的基本要求,（,1,）有合法的身份；,（,2,）有稳定的经济收入，信用良好，有偿还贷款本息的能力；,（,3,）有合法有效的购买、大修住房的合同、协议以及贷款行要求提供的其他证明文件；,（,4,）有所购（大修）住房全部价款,20%,以上的自筹资金，并保证用于支付所购（大修）住房的首付款；,（,5,）有贷款银行认可的资产进行抵押或质押，或（和）有足够代偿能力的法人、其他经济组织或自然人作为保证人。
18,2,个人住房贷款结构,为了控制借款人的道德风险，住房贷款通常要求一定比例的首付金额，我国规定这一比例为,30%,住房贷款属于长期贷款，利率高低通常与期限长短成正相关关系期限,常见的还款方式有：,（,1,）贷款期限在,1,年以内（含,1,年）的，通常是到期本息一次性清偿2,）贷款期限在,1,年以上的，可采用等额本息还款法和等额本金还款法3,）但借款人可以根据自身经济能力申请提前还贷19,3,住房抵押贷款的业务流程,住房贷款的业务流程如下所示：,借款人提出申请,银行受理,抵押物评估,签订贷款合同,银行审批,办理并完成住房抵押登记,发放贷款,客户偿还,注销住房抵押登记20,住宅抵押贷款风险分析,信用风险,利率风险,提前还款风险,21,住房抵押贷款证券化市场,住房抵押贷款证券化指的是把缺乏流动性但具有未来现金流的住房抵押贷款汇集在一起，通过结构重组和信用增级，将其转变为可以在金融市场上出售和流动的证券来融通资金的过程22,第四节 汽车贷款,7.4.1,汽车贷款供给方式,汽车贷款供给方式主要分为“间客模式”和“直客模式”两大类间客模式”是指银行通过汽车经销商向客户开展业务活动并形成借贷关系，汽车信贷业务的大部分环节是由经销商来完成的。
直客模式”是指银行直接面对客户开展汽车信贷业务23,汽车贷款业务,1,汽车贷款基本要求,2,汽车贷款结构,汽车贷款金额取决于保证方式,汽车贷款期限一般为一至三年，最长不超过五年汽车贷款的偿还方式分为两种，即按月偿还等额本金或等额本息24,3,汽车贷款的业务流程,“间接模式”下：客户向经销商咨询客户决定购买经销商初审与银行交换意见银行准予贷款交首付款以相关费用签订购车合同书经销商代理公证、保险客户提车借款人按期还本付息直接模式”下：客户向银行咨询如有贷款购车意向，递交相关材料银行开具,贷款核准通知书,客户到经销商处选购汽车交首付款以相关费用签订购车合同书银行代理公证、保险事宜客户提车借款人按期还本付息25,汽车贷款风险管理,1.,汽车贷款风险：主要风险是信用风险、市场风险和操作风险,2,汽车贷款风险管理模式,（）保险方式,（）担保方式,3.,我国加强汽车贷款风险管理的措施,汽车贷款管理办法,26,第五节,信用卡贷款,7.5.1,信用卡的产生与发展,信用卡指的是具有循环信贷、转账结算、存取现金等功能和“先消费，后还款”、无须担保人和保证金、可按最低还款额分期还款等特点的个人信用和支付工具中国人民银行颁布的,银行卡业务管理办法,，将银行卡按是否向发卡银行交存备用金分为贷记卡、准贷记卡两类。
贷记卡是指发卡银行给予持卡人一定的信用额度，持卡人可在信用额度内先消费、后还款的信用卡准贷记卡是指持卡人须先按发卡银行要求交存一定金额的备用金，当备用金账户余额不足支付时，可在发卡银行规定的信用额度内透支的信用卡我国称为信用卡的信用卡与国际意义上的信用卡有一定差异27,信用卡的信贷结构,信用额度是指信用卡持卡人最高可使用的透支金额银行根据申请人的收入、资产、职业等信用资料，综合评定申请人的信用额度透支金额和利息须在规定的期限内偿还，否则银行就要随时间推移收取越来越高的利息我国信用卡的还款方式有三种：,（,1,）自动转账还款,（,2,）半自动还款,（,3,）主动还款,28,信用卡风险管理,1.,信用卡的特殊风险,（,1,）信用风险,（,2,）伪冒风险,（,3,）作业风险,（,4,）内部风险,29,2.,信用卡风险管理手段,（,1,）针对信用卡业务流程进行信用风险管理运用智能卡降低伪冒风险,（,3,）通过制度建设强化作业风险和内部风险管理,30,第六节,消费信贷定价,消费信贷定价的一般原则,消费信贷定价的一般原则包括成本收益原则、组合定价原则1,）成本收益原则要求消费信贷的收益要与资金成本相匹配，不能出现利率倒挂现象，这是消费信贷定价最基本的原则。
2,）组合定价原则适用于消费信贷与其他业务组合销售的情形一方面消费者所需的金融服务不限于消费信贷，还需要银行提供其他金融服务，如个人理财服务，另一方面消费信贷的资金来源也不限于存款，还有其他资金来源，因此，在组合资金来源以及组合信贷产品销售的情况下，银行需要综合测算组合成本与组合收益，使二者相互匹配31,影响消费信贷定价的因素,1.,资金成本,2.,消费者的信用风险,3.,未来市场利率水平的波动,4.,消费者与银行的业务联系的密切程度,5.,银行之间消费信贷的竞争程度,32,消费信贷定价模型,1.,成本追加模型,客户支付的贷款利率,=,资金成本,+,贷款费用,+,风险补偿费用,+,目标利润,2,基准利率加点定价模型,3,客户盈利分析模型,33,消费信贷实际利息计算方法,1,短期消费信贷实际利息计算方法,银行可以运用各种定价模式来决定消费信贷的实际利率目前，较为流行的利率计算方法主要包括,:,百分率法、单一利率法、贴现率法以及追加贷款率法等2,长期消费信贷实际利息计算方法,（,1,）固定利率抵押贷款,(,Fixed Rate Mortgages,FRMs,),的定价,（,2,）可调整利率抵押贷款,(,ARMs,),的定价,（,3,）有首付情况下的消费者抵押贷款定价,34,复习思考题,商业银行为什么要发展消费信贷？消费信贷有何特征？,消费信贷有哪些品种，各有什么风险特点？如何控制风险？,现阶段我国消费信贷发展呈现哪些特征？,建立个人消费信贷征信制度有何意义？,个人财务分析的主要内容和。