大学教师家庭理财方案一、背景资料林小姐，28岁，在杭州某大学任教师，月收入4500元左右，年收入估计5.5 万元左右，丈夫王先生30岁，也是某校教师,年收入估计5.5万元左右，两人基本上 每年都有一段时间去进修两人都拥有基本的医疗保障和养老保障 ，有一个1岁大的孩子，双方父母已退休，但身体健康并拥有基本的医疗保障和养老保障 两人 刚买一套商品房，目前还在按揭还款当中，该商品房价值 50万元，头期付款20万元，还贷期限是10年，并拥有2万元的银行活期存款，三年期定期存款 18 万元即将到期其他每月生活费用及其他支出共 1800元该家庭收入水平中等，基于个人对生活质量要求的提高；孩子短期内的教育 费用是基本固定的，但孩子长大后，孩子的教育费用和生活费用也会有所增长； 双方父母随着年龄的增长，身体状况不如从前，也会需要一定的经济支持；还有 夫妇俩虽然拥有基本的医疗保障 但是随着一些不确定因素的出现，可能已有的 保障无法满足自身的需求所以从现在起就要做好各方面的准备， 通过选择家庭 能够承担风险的各种金融投资工具，形成最有利的投资组合，来达到风险最低， 收益最大的目标，实现财富最大化二、财务状况分析表一1: 财务状况分析表资产状况负债状况家庭收入状况家庭支出状况50万元的商品房2力兀活期存款18万元定期存款房贷款30万元林小姐年收入5.5万丈 夫王先生年收入5.5万 元日常开销1800元/月进修费用2000元/年优点：目前该家庭的收入比较稳定，支出比较稳定，固定资产比较稳定，保 障状况也良好。
缺点：流动资金不足，投资组合不丰富，不能达到利润最大化日常生活费 用不够精简，孩子的教育准备金也没有确实建立虽然林小姐与丈夫收入稳定， 福利也是比较好的， 目前的经济压力可能不大， 但是随着消费水平的提高和一些不确定因素的出现，家庭的支出是逐渐增长的， 所以现在最主要的是如何使已有的财富保值、 增值，积累一定的财富然后合理分 配资金以达到财富最大化三、理财目标 根据该家庭的财务状况特点和风险偏好，本设计为其拟定的理财目标主要分 为两个阶段：（一）第一阶段（ 1－10 年）：1、现金规划2、子女教育费用3、保险计划4、资产投资增值5、进修计划（二）第二阶段（ 10 年以后）：1、子女教育2、资产保值增值四、理财组合根据林小姐一家的收入与支出情况，实行“开源节流” 一）第一阶段（ 1-10 年）1、现金规划（1）备用金虽然目前的储蓄利率有所升高，但是扣除 20%利息税后，总 体来说收益仍然不如其他的投资渠道高 但是它是每个家庭理财的基础， 所以一 定的存款还是必不可少的 可以存入 5万元活期存款， 以备用金的形式存在， 基 本不动用2）家庭日常开销精简家庭日常开销每月的开支尽可能控制在 1600 元左右，合理搭配饮食 每日开销控制在 40 元左右，还有 400 元中的 25%左右用于交水电费； 25%用于 费等； 50%用于购买一些家庭必需品。
3）房贷还贷一次性交付首期款 20 万元，还贷期 10年，每月安排 2675.5元还款支出2、孩子的教育费用 因为孩子是家庭的未来，需要尽早为其准备教育资金由于短期内（ 4 年） 教育费用基本不用预留， 因为基于父母都是教师初学知识可以传授， 主要考虑初 中以后的教育费用 建议为孩子购买一份太平洋少儿乐两全保险， 每年缴付保险 费 300 元，可以在获得意外和疾病保障的同时储备足够的教育资金 该保险的被 保险人至 12 周岁按年可取初中教育金， 15 周岁按年或一次性领取高中教育金， 18 周岁按年或一次性领取大学教育金，同时还拥有意外伤害身故、疾病身故保 障其中，意外伤害保险金额 5000 元，疾病身故保险金额 2000元3、 金融投资：资产增值（1）基金投资根据该家庭的风险偏好， 主要考虑基金进行资产的投资增值： 选择 2 只混合 型基金， 1只指数型基金， 1 只债券型基金富国天瑞强势地区精选混合型证券投资基金（投入 2 万元）：开放式混合 型基金投资目标：主要投资于强势地区（区域经济发展较快）具有较强竞争力、 业绩优良的上市公司的股票 动态调整投资组合比例， 注重基金资产安全， 谋求 资产长期稳定增值。
投资风格：坚持稳健动作，注重风险控制，谋求资产长期稳定增值 该基金股票投资比例浮动范围 45%-95%；债券和短期金融工具的比例投资 范围为 5%-55%，现金或到期日在一年以内的政府债券的比例不低于 5%截止 2006年 12月 29日，基金累计收益率 120%，全年净值增长率 133.51%属于中 度风险证券投资基金大成价值增长基金（投入 3 万元）：开放式混合型基金 投资目标：以价值增长类股票为主投资， 通过资产配置和投资组合的动态 调 整，达到超过市场风险比，实现资产长期稳定增值该基金以价值增长类股票为主，通过资产配置和投资组合的动态调整，实 现基金资产长期稳定增值其中股票投资比例 40%-75%，重点投资在具有可持 续增长潜力、具有核心竞争力的优势企业债券投资比例 20%-40%，现金资产 投资比例5%-15%2006年份额净值增长率109.74%大成沪深300 （投入2万元）：开放式指数型基金投资目标：通过严格对投资程序约束和风险管理， 实现指数投资偏离度和跟 踪误差最小化投资策略：以拟合、跟踪沪深300指数为原则，进行长期投资，使投资者 分享中国经济中长期增长的稳定收益该基金成立以来基金净值增长率 68.67%。
大成债券基金（投入3万元）：债券型基金投资目标：在力保本金安全和保持资产流动性基础上追求资产长期稳定增 值该基金债券投资比例不高于80%，新股投资小于20%主要投资于流动性 好的债券；较高当期收入的债券；预期有增长、价格被低估的债券；收益率高于 相应信用等级的债券；预期信用等级将得到改善的债券表一3: 基金投资收益率表基金类型股票型混合型债券型年收益率30%20%15%（上表是对不同基金类型年收益率的统计按上述年收益率计算，投资基金年收益：50000*20%+20000*30%+30000*15%=20500 元（2）人民币理财产品投资：（投入5万元）国家还没有出台代扣人民币理财产品的个人所得税政策， 所以这项投资目前是免税的因此可以选择中国光大银行阳光理财 A+计划（人民币产品）：由于国 内市场人民币理财投资收益水平无法大幅提高，“ A+计划”人民币理财产品创新 地在国际市场进行交叉货币交易，产品收益部分向客户支付美元，预期收益水平 明显高于国内市场 A计划”本期共有三款产品：理财期限分别为三个月、半 年、一年，均为支付浮动美元收益的人民币理财产品，预期最高年收益率分别为 2.65%、3.5%、4.15%。
其中三个月、半年期限的两款产品为欧元兑美元汇率挂 钩型产品而且，以上三款产品还附有目前“阳光理财”品牌所特有的汇率保护 机制，若在理财期间人民币兑美元汇率继续升值， 幅度越大，客户所得到的实际美元收益也将同幅度增加实为目前外币利率、人民币汇率有一定变动的情况下， 客户理财资金避险和争取收益最大化的绝佳选择 我为他们选择的理财期限是一 年，预期最高收益率4.15%通过储蓄投资、基金投资、人民币理财产品投资三个渠道，将原 20万元银图一1:金融资产分布图10% 15%10%行活期存款进行合理配置组合投资表一4： 金融资产分布表资金分配金额（万元）资金分配金额（万元）活期存款5大成沪深3002富国天瑞2大成债券基金3大成价值增长3P人民币理财产品5□活期存款□富国天瑞I I大成价值增长I I大成沪深300LI大成债券基金□人民币理财产品以下是我对原有资金配置和现有资金配置的比较分析：原资金配置年收益=（20000 X 0.72%x 1-20000 X 0.72%x 1 X 20% +（ X 3.96%X 3 X 3.96%X 3 X 20%）=5702.4 元现有资金配置年收益=（50000 X 0.72%X 1-50000X 0.72% X 1 X 20%）+50000X 20%+20000X 30%+30000X 15%+50000X 4.15%=22863 元因此5年内该家庭可以购置一辆10万元左右的轿车.5、进修计划由于教师工作需要不断进修，每年投入 2000元进行再学习来获得职称，增 加收入，从某种角度来说这也是一项投资。
二）第二阶段（10年以后）：该阶段已经完成了资金合理配置和第一阶段的理财目标，而且房贷已经还清，重点应该在孩子的培养、资产的保值增值我为该家庭选择的投资渠道如下：1、子女教育投资（1）教育储蓄 适用于在校小学四年级（含四年级）以上的学生每月存入固定金额，存期 分为一年、三年、六年起存金额 50 元，本金合计限额 2 万元人民币存款到 期，凭存款人接受非义务教育 （全日制、 大中专、大学本科、硕士和博士研究生） 的录取通知书或学校的存款人正在接受非义务教育的学身份证明， 可享受整存整 取的利率 在存期遇有利率调整， 按开户日挂牌公告的相应储蓄存款利率计付利 息，不分段计息，不受降息影响我为该家庭选择的是每月固定存入 250 元，存 期 6 年，预期收益 2.111 万元2）教育保险中国人寿子女教育保险，保险金额 10000元，投保年龄选择 10 周岁，年交 保费 2987元至孩子 15、16、17 周岁的生效对应日，每年可获得基本保额的 10%作为高中教育金至 18、19、20、21 周岁的生效对应日，可获得基本保额 的 30%，作为大学教育金2、资产增值投资金融投资可以选择风险较高一些的产品， 建议选择股票型基金。
以持续投资 为原则，选择定时定投的投资手段，为教育金、养老金做储备对第一阶段中的 四只基金：富国天瑞、大成价值增长、大成沪深 300、大成债券基金五、本设计特点（一）为该家庭设计的是五年内完成购车目的， 五年后是子女上学， 房贷还 款期是十年二）将设计过程分为两个阶段， 每个阶段设定不同的理财目标 第一阶段 达到购车目标，第二阶段养老金、教育金储备三）对原有资金进行合理配置，通过保险投资、基金投资、人民币理财产 品投资、教育投资等投资渠道，合理运用资金，使资金达到保值、增值目的并实 现不同时期的不同理财目标。