《GS388--浅论中小外贸企业融资难的问题及对策(1)》由会员分享，可在线阅读，更多相关《GS388--浅论中小外贸企业融资难的问题及对策(1)（15页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、浅论中小企业融资难问题摘 要融资难问题是困扰企业发展的一个巨大障碍，本文作者在分析了中小企业的特点基础上，探究出企业融资存在的多种难点，然后运用经济学理论证明企业融资难的根本原因在“市场失灵”。其作用主要表现在外部效应、银行业垄断、信息不对称等方面，并根据此根本原因，结合外向型企业的特征，对症下药，得出解决融资难问题的几种有效方法，包括：建立匹配的中小金融机构、健全的信用评估机制、健全的担保体系、丰富的资本市场、利用新的金融工具等几个方面。指出解决融资问题需要的是社会多个部门共同的合作。从而使企业走出融资“瓶颈”，实现业务的高速、健康成长。关键词中小型外贸企业 市场失灵 信用评估 金融工具Ab
2、stractIt is financed by a huge obstacle to enterprise development, the authors of the first in-depth analysis of the characteristics of foreign trade enterprises, to explore the existence of a difficult corporate finance, corporate finance and the use of economics theory proved difficult in the root
3、 causes of “market failure.” Major role in the performance of their external effects, banking monopoly, asymmetric information and so on, and based on the root causes of the export-oriented enterprises identity problem. It includes: the establishment match small financial organ, the perfect credit a
4、ppraised the mechanism, the perfect guarantee system, the rich capital market, use the new financial tool and so on several aspects, resulting solution to the problem of financing of several effective methods that solve the problem of financing needed is a common social-sector cooperation. So that t
5、he financing of enterprises from the “bottleneck” and achieve high-speed operation, the healthy growth.KeywordsMedium-sized foreign trade enterprises Market failure Credit assessment Financial instruments目 录引言 01一、我国中小企业的发展现状 01（一）当前中小企业在我国经济中的重要地位 01（二）外向型中小企业所面临的机遇和挑战 01二、中小型外贸企业融资的难点 02（一）企业的经营规模
6、偏小导致抗风险能力较差 02（二）担保条件难以达到银行要求 03（三）复杂的审批程序与即时性的外贸业务之间存在矛盾 03（四）中小企业自身也存在局限性 03三、中小型外贸企业融资难的经济学分析 04（一）信息的不完全与不对称性 04（二）外部效应的存在 05（三）银行垄断的存在 05四、解决融资难的对策与建议 05（一）大力发展与中小企业相匹配的中小金融机构 06（二）建立健全信用评估机制 06（三）建立健全担保体系 07（四）建立多层次资本市场以完善中小企业直接融资体系 07（五）充分利用新的金融工具来解决企业实际需求 08结论 09致谢 10参考文献 11引 言经过20多年的改革开放，中小
7、企业已从初期的拾遗补缺型角色，成长为现在的国民经济的主力军。目前，我国中小企业虽然发展较快，但他们的经营环境并不理想，尤其是企业的融资问题，已经成为制约广大中小企业生存和发展的主要瓶颈。细化到外贸企业，其融资问题更是已经成为关乎生存的大问题。一、我国中小企业的发展现状（一）当前中小企业在我国经济中的重要地位 20世纪瑞典经济学家赫克歇尔和俄林提出的生产要素禀赋学说告诉我们：在竞争日益激烈的国际市场中，一国的产业竞争力在很大程度上取决于其产品的成本水平，而在一个固定时期，产品成本水平的高低是由生产要素的不同价格决定的，生产要素价格的差异则是由它们的要素丰裕程度不同造成的。就我国目前的生产要素禀赋
8、结构现状而言，呈现出劳动力资源丰裕，资本却相对不足的现状，因此，更符合我国生产要素投入结构比较优势的产业就应该是劳动密集型产业，而由于自身的特点，我国的中小企业恰好顺应了这一市场需求，从而大幅的发展起来。目前，我国在工商行政部门注册的中小企业超过l 000万家， 占全部注册企业99，中小企业创造的最终产品和服务的价值占国内生产总值的比重超过50，创造的税收占全国税收的43，提供的出口占60%，解决了全国75以上的就业问题。（二）外向型中小企业所面临的机遇和挑战从2003年9月起，中国大幅度放宽非外商投资企业（即内资企业），从事进出口经营业务的标准，并把有关核准登记的权限下放到地方。中国商务部已
9、经为此正式发出了关于调整进出口经营资格标准和核准程序的通知。通知对在中国境内注册的所有内资企业，包括国有企业和私营企业，在进出口经营资格管理方面实行统一政策。政策规定，从当年9月1日起，申请进出口经营资格的内资企业注册资本要求由现在的不低于500万元人民币(中西部不低于300万元)降低为不低于100万元人民币(中西部不低于50万元)，并取消原来成立时间须1年以上的要求；申请自营进出口经营资格的生产企业，注册资本要求由现在的不低于300万元人民币(中西部不低于200万元)降低为不低于50万元人民币。根据中国加入WTO时的承诺，2005年后即现今中国企业都已自动拥有了外贸经营权。进出口经营资格为一
10、部分企业所持有和垄断的格局已彻底改变了。中小企业可以自由进入外贸市场，从事力所能及的活动，自由调整自己发展的目标和战略。中小企业凭借自己的机动灵活性可以在瞬息万变的国际市场上发挥很大的优势，填补大型企业行动迟缓带来的市场空白，进一步完善我国的外贸市场。 但是，显而易见的事实是竞争将更加激烈了，竞争不光来自与国内同行，由于加入WTO以后，大量外资企业涌入朝气蓬勃的国内市场，这些企业拥有雄厚的经济实力和成型的运营模式。这些都使我国的外贸中小企业面临强大的竞争压力。当前形势下，唯一的出路就是培育自己的核心能力，形成自己的核心竞争优势。仍局限于原有的企业组织形式、管理模式和业务操作流程，将使企业处于十
11、分尴尬被动的局面。面对新形势，迎接新挑战，外贸中小企业如何提高核心能力已经成为一个迫在眉睫的问题。显然，资本金与筹资能力是企业最核心的资源，谁拥有更多的资本资源，谁就将在竞争中占得先机。二、中小型外贸企业融资的难点所谓融资主要是指资金的融入，也就是通常所说的资金筹集。具体是指企业从自身经营现状及资金运用情况出发，根据企业未来经营策略与发展需要，经过科学的预测和决策，通过一定的渠道，采用一定的方式，动用内部积累或向企业的投资者及债权人筹集资金，以便组织资金的供应，保证企业生产经营需要的一种经济行为。国际贸易融资是一种具体的运用。它具有操作灵活、适应性广的特点，是促进外向型中小企业进出口业务发展的
12、决定因素之一。随着进出口经营权门槛的降低，很多中小企业深为融资难的问题所困扰，贸易融资难已成为制约中小企业外贸业务发展的重大障碍。许多企业在取得外贸经营权后，缺少经营外贸业务的能力，或虽有国外客户的订单，却因融资困难不得不放弃。中小型外贸企业融资难的客观原因主要表现在以下几个方面：（一）企业的经营规模偏小导致抗风险能力较差中小企业普遍实力较小，缺乏抗风险能力，在对外贸易方面缺乏经验。中小企业的特点主要体现在以下几个方面：一是进出口额较小， 中小企业进出口额从几万美元到几百万美元不等；二是注册资金少，根据国家有关政策，生产企业注册资金50万元以上、流通企业注册资金100万元以上，即可申请进出口权
13、；三是中小企业多是技术含量较低的劳动密集型企业或缺少实体的贸易公司，缺乏比较优势；四是业务发展不稳定，波动性强，受外部环境影响较大，国际市场汇率、利率等因素变化对企业的进出口业务往往会造成比较大的影响；五是没有自己的品牌和拳头产品，综合竞争力不强。受上述因素影响，中小企业从银行取得贸易融资支持往往比较困难。（二）担保条件难以达到银行要求提供有效担保是商业银行向中小企业提供融资的普遍要求，与普通流动资金贷款一样，在贸易融资方面，中小企业也普遍存在担保难的问题。首先，符合银行担保要求的大企业，不愿意承担为中小企业担保的风险；其次，中小企业也难以提供适合的抵质押，很多中小企业的土地属无偿或无证占用，
14、缺乏作为设定抵押的条件和可供质押的物品或凭证，企业的机器设备虽能用于抵押，但抵押率低，而且费用高、手续烦琐、时效性差，不符合贸易融资方便快捷的特点；再次，社会信用担保体系不完善，缺乏相应的担保补偿机制和责任分摊机制，担保公司真正用于扶持中小企业外贸业务发展的担保资金很少。在担保不能落实的情况下，银行无法授予其融资额度。中小企业为解决担保问题，往往几家企业之间互保，这样，不但担保能力有限，而且也为企业的长期经营埋下了隐患。（三）复杂的审批程序与即时性的外贸业务之间存在矛盾近几年多变的国际金融形势，加上有些信用证发生垫款等因素，使部分银行业务人员认为国际贸易融资业务风险较大，甚至高于流动资金贷款，他们认为贸易融资涉及面广、业务规则要遵守国际惯例，业务风险难以把握，银行出于风险考虑往往对外贸融资贷款制订了许多限制条件，而且相对来说，银行普遍缺乏对各种融资形式的严格标准，业务操作流程不够规范，随意性
