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1、掌握： 证券投资基金的概念与特点； 契约型基金与公司型基金的概念与区别； 封闭式基金与开放式基金的概念与区别。 熟悉： 证券投资基金与股票、债券、银行储蓄存款的区别。 了解： 证券投资基金市场的各类参与主体； 证券投资基金的起源与发展； 我国证券投资基金业的发展概况； 基金业在金融体系中的地位与作用。,掌握： 一、证券投资基金的概念与特点 概念：证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立财产，有基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。特点：(1)集合理财、专业管理(2)组合投资、分散风险(3)利益共享、风险
2、共担(4)严格监管、信息透明(5)独立托管、保障安全,例题：证券投资基金是一种实行组合投资、专业管理、利益共享、风险共担的（）投资方式。 A.集资 B.合资 C.联合 D.合作答案：B例题：基金管理人负责基金的投资操作，本身并不参与基金财产的保管，基金财产的保管由独立于基金管理人的基金托管人负责，这体现了证券投资基金（）的特点。 A.集合理财、专业管理 B.组合投资、分散风险 C.严格监管、信息透明 D.独立托管、保障安全答案：D,二、契约型基金与公司型基金的概念与区别,证券投资基金依据法律形式分为契约型基金和公司型基金。契约型基金和公司型基金的区别：1、法律主体资格不同。契约型基金不具有法人
3、资格；公司型基金具有法人资格。 2、投资者的地位不同。契约型基金相比公司型基金赋予基金持有者的权利较小。 3、基金的营运依据不同。契约型基金依据基金合同；公司型基金依据基金公司章程。,例题：（）依据基金公司章程设立，基金投资者是基金公司的股东，享有股东权，按所持有的股份承担有限责任。 A.开放式基金 B.封闭式基金 C.公司型基金 D.契约型基金 答案：C例题：（）与公司型基金的股东大会相比，契约型基金持有人大会赋予基金持有者的权利（） A.相对较大 B.相对较小 C.相同 D.无法比较 答案：B,三、封闭式基金与开放式基金的概念与区别,证券投资基金依据运作方式分为封闭式基金与开放式基金。 封
4、闭式基金与开放式基金的概念与区别： 1、期限不同。封闭式基金有固定存续期；开放式基金是无期限的。 2、份额限制不同。封闭式基金的基金份额是固定的，在封闭期限内未经法定程序认可不能增减；开放式基金没有规模限制，投资者可随时提出申购或赎回。 3、交易场所不同。封闭式基金在证券交易所上市交易；开放式基金可按照基金管理人确定的时间和地点交易。 4、价格形成方式不同。封闭式基金主要受二级市场供求关系影响；开放式基金价格已份额净值为基础，不受市场供求关系影响。 5、激励约束机制与投资策略不同。开放式基金向基金管理人提供更好的激励约束机制；封闭式基金有利于基金长期业绩的提高。,例题：（）基金的份额是固定的，
5、在封闭期限内未经法定程序认可不能增减。 A.开放式基金 B.封闭式基金 C.公司型基金 D.契约型基金答案：B例题：中华人民共和国证券投资基金法规定，封闭式基金的存续期应在（）年以上。 A.3 B.4 C.5 D.6答案：C,熟悉：证券投资基金与股票、债券、银行储蓄存款的区别1、基金与股票、债券的差异 （1）反映的经济关系不同。股票反映的是所有权关系，是所有权凭证；债券反映的是债权债务关系，是债权凭证；基金反映的是信托关系，是受益凭证。 （2）所筹资金的投向不同。股票和债券投向实业领域；基金投向有价证券等金融工具或产品。 （3）投资收益与风险大小不同。收益与风险：股票基金债券 2、基金与银行储
6、蓄存款的差异（1）性质不同。基金是受益凭证，其管理人只是受托管理，不承担投资损失的风险；银行储蓄存款是信用凭证，银行对存款者富有法定的保本付息责任。（2）收益与风险特征不同。基金相对风险较大。（3）信息披露程度不同。基金管理人要定期公布基金的投资运作情况，银行则不需。,例题：在风险程度上，一下投资品种中价格波动性最大，风险最大的是（） A.股票投资 B.基金投资 C.债券投资 D.风险相同答案：A例题：（）是一种间接投资工具。 A.股票 B.可转换债券 C.债券 D.证券投资基金答案：D,了解： 1、证券投资基金市场的各类参与主体 参与主体：证券投资基金当事人、证券投资基金市场服务机构、证券投
7、资基金的行政监管和自律管理。 一、证券投资基金当事人： （1）基金份额持有人。即基金投资者，是出资人、所有者和受益人。 （2）基金管理人。是基金产品的募集者和管理者。 （3）基金托管人。职责是基金资产保管、清算、会计复核以及对基金投资运作的监督。二、证券投资基金市场服务机构：（基金管理人、托管人既是当事人又是主要服务机构） 基金销售机构 注册登记基金。我国主要是基金管理公司自身和中国证券登记结算有限责任公司。 律师事务所和会计师事务所 基金投资咨询公司于基金评级机构三、证券投资基金的行政监管和自律管理： （1）基金监管机构 （2）证券交易所 （3）基金行业自律机构,例题：在我国，只有（）认定的
8、机构才能从事基金的代理销售。 A.中国人民银行 B.中国银监会 C.中国证监会 D.中国证券业协会 答案：C例题：在我国，基金管理人只能有依法设立的（）担任。 A.证券公司 B.商业银行 C.基金管理公司 D.基金投资咨询公司答案：C,2、证券投资基金的起源与发展 全球基金业发展的趋势与特点： （1）美国占据主导地位，其他国家和地区发展迅猛 （2）开放式基金成为证券投资基金的主流产品 （3）基金市场竞争加剧，行业集中趋势突出 （4）基金的资金来源发生了重大变化，退休基金成为基金的重要资金来源,例题：目前，基金管理公司已被允许开展包括（）等其他委托理财业务，基金公司的业务正在日益走向多元化。 A
9、.社保基金管理 B.企业年金管理 C.QDII基金管理 D.特定客户资产管理答案：ABCD例题：美国证券投资基金的主要特征包括（） A.美国证券投资基金在资产总值上占世界各国证券投资基金半数以上 B.公司型基金居主导地位 C.契约型基金居主导地位 D.基金种类多，金融创新层出不穷答案：ABD,3、我国证券投资基金业的发展概况 早期探索阶段：20世纪 80年代末至1997年11月14日颁布证券投资基金管理暂行办法之前。 试点发展阶段：至2000年10月8日颁布开放式证券投资基金试点办法 快速发展阶段：2004年6月1日实施证券投资基金法例题：我国第一家中外合资基金公司诞生于（）年年末。 A.20
10、00 B.2001 C.2002 D.2003答案：C例题：以下基金中不是严格意义上的证券投资基金的是（） A.基金开元 B.华安创新 C.基金金泰 D.淄博基金答案：D,4、基金业在金融体系中的地位与作用,（1）为中小投资者拓宽了投资渠道 （2）优化金融结构，促进经济增长 （3）有利于证券市场的稳定和健康发展 （4）完善金融体系和社会保障体系,例题：证券投资基金对证券市场的发展的作用主要表现在（） A.有利于市场有效性的提高和资源的有效配置 B.推动上市公司治理结构的完善 C.倡导理性的投资文化，防止市场的过度投机 D.增加了证券市场的投资品种，给投资者提供广泛选择答案：ABCD例题：我国基
11、金业在发展中表现出来的特点有（） A.基金资产规模快速增长，基金业成为我国发展最快的金融行业之一 B.基金行业对外开放程度不断提高 C.机构投资者取代个人投资者成为基金的主要持有者 D.基金业市场营销和服务创新日益活跃答案：ABD,1、基金的当事人即基金合同的当事人，是指基金的（） A.发起人、管理人、份额持有人 B.管理人、托管人、份额持有人 C.托管人、发起人、份额持有人 D.受益人、管理人、份额持有人答案：B2、在我国，基金管理人、基金托管人和基金投资者的权利义务在（）中会有详细约定。 A.基金份额上市交易公告书 B.招募说明书 C.基金合同 D.基金成立公告答案：C3、基金管理人是基金产品的募集者和管理者，其最主要职责是（） A.提高基金收益 B.按照基金合同的约定，负债基金资产的投资运作，在有效控制风险的基础上为基金投资者争取最大的投资收益 C.对基金经营人进行监督 D.管理基金公司答案：B,4、在试点发展阶段，为确保试点的成功，监管部门首先在基金管理公司和基金的设立上实行严格的（） A.审批制 B.核准制 C.申报制 D.准入限制答案：A5. 基金注册登记机构具体业务包括（ ）等。 A.投资者基金账户管理 B.基金份额注册登记 C.清算及基金交易确认 D.建立并保管基金份额持有人名册答案：ABCD,
