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1、非财务人员的财务培训综合篇非财务人员的财务培训综合篇预算管理中心 陆旭目录目录pp 培训目标培训目标pp 企业经营与财务会计的关系企业经营与财务会计的关系pp 会计体系概述会计体系概述pp 财务管理体系概述财务管理体系概述pp 财务会计在地产业务中的应用财务会计在地产业务中的应用pp Q&AQ&A培训目标培训目标了解并掌握一些财务和会计学方面的基础知识和技能培养现代财务会计管理理念，提升公司经营业绩提高业务系统与财务系统在日常工作中的协同能力市场经济中的资本流动v 工业v 金融v 服务业企业资本提供者 股东 国家，省级 或地方政府 雇员 机构 私人投资者 债权人 银行 机构愿意提供资本为公司成
2、长融资并创造 就业机会但期望获得高于投资成本或大于其 它投资机会的回报市场经济中的企业经营活动最高管理层资本投资者 股东 债权人资本回报 利息支付 股息支付 股票价格上涨物质方面 的投资回报 收入 现金流量企业资金流物流信息流会计管理系统用于管理信息流，实现为企业决策者提供有用的决策信息之目的。财务管理系统用于管理资金流，实现为企业或股东价值最大化之目的。“大财务大财务”下财务与会计职能的划分下财务与会计职能的划分蓝光集团1.财务职能主要包含：融资、投资、资金管理、股利政策管理、预算管理、财务战略规划等等 。一、职能的划分2.会计职能主要包含：财务会计和管理会计两个方向的职能，如会计核算、财务
3、报表分析、 税收筹划、内部控制、成本控制等等。二、根据专业职能设置的现代财务组织结构财 务 会 计成 本 会 计筹 资 管 理投 资 管 理资 金 管 理财 务 战 略 管 理CFOCFO会计经理会计经理财务经理财务经理税 收 管 理风 险 管 理财 务 报 表 分 析财 务 信 息 化核算型管理型/决策支持型资本运作型会计核算 内部控制税收管理 银行融资预算管理 财务分析企业信息化 内部审计信托、引进PE等非 银行融资发行股票、公司债财务战略 并购重组财务职能的逐步完善推动企业的持续发展财务职能的逐步完善推动企业的持续发展企业发展对财务的需求是财务职能逐步完善的动因企业发展对财务的需求是财务
4、职能逐步完善的动因财务职能随企业发展而日臻完善财务职能随企业发展而日臻完善一、会计的定义和作用会计体系概述（会计体系概述（1 1）1.美国会计学会提出的定义“会计是确定、计量和传输经济信息的整体过程，以使信息使用者能做出明智的判断和决 策。”2.美国注册会计师协会提出的定义“会计是将有关财务性质的交易或事项、按照通行货币单位，加以记录、分类、汇总和表达，并将其结果予以分析和解释的一种艺术。”会计界流行的对会计的定义主要侧重于财务会计方面，其权威性的定义主要有：可见，财务会计是通过其特有的信息处理程序和方法，将企业中发生的经济业务经过记录、分类和汇总，编制成财务报表，向企业外部信息使用者提供有关
5、企业经营活动的财务状况和经营成果的信息，以使其作出合理有效的决策。所以，会计的作用是为决策者提出有用的信息。作为承载信息的财务报表，如同 一面“镜子”，反映了一个财务帐册上的、区别于实体企业的无形企业。二、财务会计的特征会计体系概述（会计体系概述（2 2）1.提供通用财务报表2.遵循会计原则和会计制度3.以固定的财务处理程序为基础4.核算对象是已经发生的经济业务5.定期编制财务报表现代会计管理会计：主要服务于企业内部管理部门在企业经营管理中的预测 、决策、计划、控制和分析、评价方面的需要。财务会计：其服务对象主要是企业外部利益集团或人事，如投资人、 债权人、税务机关、证券管理部门、供应商、经销
6、商、工会、员工等三、财务会计的理论体系会计体系概述（会计体系概述（3 3）财务会计目标1.为国家宏观经济调控和管理提供信息。2.为企业内部经营管理者提供信息。3.为企业外部利益集团或人士提供信息。会计假设：也称会计假定和会计核算基本前提，是会计人员对复杂多变的会计环境作出的合理判断。四大会计假设：会计主体假设、持续经营假设、会计分期假设、货币计量假设。会计原则：是会计工作中进行会计处理和编制财务报表所依据、使用的一般准则，是为实现会计目标，在会计核算基本前提的基础上确定的基本规范和规则。如国际会计准则、美国公认会计原则。会计要素：是对会计对象进行的基本分类，是会计核算对象的具体化，是会计用于反
7、映企业财务状况、确定经营成果的基本单位。六大会计要素：资产、负债、所有者权益、收入、费用、利润。财务管理体系概述（财务管理体系概述（1 1）一、什么是财务管理？几乎所有的商业决策都暗含财务意义，非财务专业的管理者必须拥有足够的财务知识才能 将这些暗含的财务意义融入他们自己的专业决策分析中。所以，财务对每一位管理者都是非常 重要的，而不管他是不是财务专业出身。财务管理是在企业特定的战略目标下，关于资产的配置(投资)，资本的融通(筹资)和经营 中现金流量(营运资金)以及利润分配的管理。财务管理处于企业管理活动的核心地位，是企业 管理的重要组成部分，是专业的资金管理和价值管理活动。二、财务管理的职能
8、和作用1.投资2.筹资3.股利分配政策4.并购重组等财务管理体系概述（财务管理体系概述（2 2）三、现代财务管理包含的领域四、财务管理的特点1.是一项综合性管理工作2.与企业各方面具有广泛联系3.能迅速反映企业生产经营状况1.宏观财务（Macro finance）资本市场和机构，涉及证券市场和金融机构2.公司财务（Corporation Finance）即公司理财或企业财务管理3.投资（Investments）专业的基金投资管理，如共同基金、对冲基金、PE等财务管理体系概述（财务管理体系概述（3 3）五、现代财务管理理念（一）、风险报酬的理念1.风险是指事件本身的不确定性，具有客观性。其次，风
9、险的大小随时间延续而变化，是一定时期的风险。2.风险与不确定性具有区别：风险指事前可以知道所有可能的后果及每种后果发生的可能性；不确定性指事前不知道所有可能后果，或者知道后果却无法知道发生的可能性。3.风险可能给投资者带来超额收益，也可能带来超出预计的损失。财务角度的风险主要是指无法达到预期报酬的可能性。4.投资回报率无风险收益率风险报酬率财务管理体系概述（财务管理体系概述（4 4）（二）、机会成本的理念1.机会成本是一种假设成本，是指一项经济资源用于某一项目而丧失的该资源用于其他项目可能获得的收益。2.在投资方案的评价中，只有考虑了机会成本后的净收益才能作为方案选择的依据。 （三）、边际与弹
10、性的理念1.边际概念是指企业每增加一个单位的产量所增加的成本或收入，相应形成边际成本和边际收入概念。与其相关的是边际成本递增和边际收入递减的规律。上述规律说明企业在经营活动和财务活动中在业务量上存在一个界限，小于或超过这一界限就不可能使利润最大化。这一点通常称为损益分界点或盈亏平衡点。利用财务的边际分析，可以有效确定企业经营活动和财务活动的规模和结构。2.弹性理念是指面对复杂多变的商业环境企业经营活动和财务活动必须留有余地，保持灵活的适应能力和可调整性。 财务管理体系概述（财务管理体系概述（5 5）（四）、战略管理理念1.现金流量理念：大量证据显示，按财务报告披露的利润所分配的收益与股票价格变
11、动之间缺乏联系，公司股价与其现金流之间存在显著的强相关性。欧洲一项研究显示，股价变动与EPS的相关度为-0.01，而与资本现金回报率的相关性则是0.77。所以，欧美投资者对公司的业绩评价主要基于现金流。目前，现金流和自由现金流（FCF）在财务战略管理中具有重要地位。经营现金流=经营现金流入-经营现金流出=经营净利润-非现金收入+非付现费用自由现金流的含义为公司在支付了所有维持持续性经营所必须的固定资产和营运资本投资后，剩下的真正可以分发给投资者的现金流部分，即税后经营利润减去为维持企业运作而新投入营运资本和固定资产的资金。企业运作的价值在于它现在和将来能产生的现金流，管理层要是公司更具价值，就
12、应当增加公司的自由现金流。税后经营净利润(NOPAT)=息税前利润(EBIT)(1-税率)FCF=经营现金流-经营性资产总投资=NOPAT-经营性资产净投资FCF的用途：向债权人支付债务本息；支付股利；回购股票；购买有价证券及非经营性资产 财务管理体系概述（财务管理体系概述（6 6）2.价值创造理念：当企业经营目标确立为股东价值最大化后，以价值为基础的管理（VBM）已成为财务主管必须具备的财务理念，因为VBM涉及对自由现金流、风险和时间的调整与分析，可以促使公司的财务管理从短期的利润视角到长期的价值创造的观念更新。其关键在于，VBM可以帮助管理者清晰把握价值动因，及股东财富之价值公司价值负债，
13、而公司价值未来自由现金流加权平均资本成本（WACC）贴现率，从而发现价值增减之动因，进行以价值为基础的决策。VBM将公司及其管理者引入了一个完全不同的境界，促使公司财务管理发生质的变化，初步形成面向21世纪的财务管理模型： 从增量评估转变到以价值为基础的战略评价； 从追求单一利润目标转变到与股东财务价值和公司价值有关的每一价值动因的目标； 从对传统的职能结构进行管理转变为以价值为中心进行管理； 促使会计工作从提供历史成本的信息转变为提供价值预测的报告。3.基本竞争战略理念：成本领先战略、差异化战略、聚焦战略等基本竞争战略。财务在地产行业的应用体现在项目和公司两个层面财务在地产行业的应用体现在项
14、目和公司两个层面前期策划标地项目详规建设销售物管 服务项目开发层面的财务会计活动项目开发层面的财务会计活动用好资源、实现项目价值最大化用好资源、实现项目价值最大化项目投资评价： 能否拿地？ 什么价格拿地？ 盈利目标能否达成 ？项目财务规划： 项目资本结构安排 税收规划 收入成本规划 现金流规划 项目全周期预算项目控制： 成本控制 费用控制 现金流管理项目控制： 销售量/价控制 营销费用控制 现金流管理战略规划筹资投资股利分配公司层面的财务会计活动公司层面的财务会计活动获取资源、实现公司价值最大化获取资源、实现公司价值最大化地产行业财务职能分工发展趋势地产行业财务职能分工发展趋势A 项 目 公
15、司B 项 目 公 司A 项 目 公 司B 项 目 公 司母公司母公司区域子公司区域子公司区域子公司区域子公司随着地产开发企业“母公司区域子公司项目公司”组织结构的逐步建立完善，财 务会计的职能定位也将出现明显的分化倾向。总的说来，母公司的财务职能逐步侧重于财 务规划、筹资、投资、资金集中管理等财务职能，子公司（尤其是项目子公司）的财务职 能逐步侧重于会计核算、成本费用分析与控制、预算管理等会计职能。获取并配 置资源使用资源获取 最大化收益工作中应重点掌握的财务知识与技能工作中应重点掌握的财务知识与技能技 术 管 理 部工 程 管 理 部营 销 运 营 部总 经 办总经理总经理工程副总工程副总营
16、销副总营销副总经 营 成 本 部财 务 管 理 部 投融资决策知识和项目规划能力 会计知识与财务报表阅读能力 预算管理知识与预算控制能力 基本的税收知识 投融资决策知识和项目规划能力 会计知识与成本信息阅读能力 成本管理知识与成本分析能力 基本的税收知识 投融资决策知识和项目规划能力 会计知识与营销信息阅读能力 营销预算知识与预算控制能力 基本的税收知识蓝光集团 系统、经常化的财务知识培训 推动经营信息的标准化，确保财务与业务部门的信息口径保持一致 财务会计信息在企业允许范围内实现最大限度的开放 在做一项业务决定前用所学财务知识思考一下，重大决定与财务经理讨论一下问题与改变问题与改变如何开始改变？面临的问题 房地产行业是类金融行业，对管理者的财务知识和能力要求高于普通行业 财务目标导向型的管理思维和模
