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1、11 管理目的 。将某项金融资产划分为哪一21 是否满足某一分类的特征 。不同种类的金31 是否有特殊要求 。资产的保值 、增值 , 实11 以公允价值计量且其变动计入当期损益的21 持有至到期投资 。持有至到期的投资 , 指31 贷款和应收款项 。企业发起的贷款和应收41 可供出售金融资产 。可供出售金融资产 ,业务技术业务技术试论金融资产的分类西南财经大学 吴澄澄2009 年年 第第 6 期期金融资产主要包括库存现金 、银行存款 、应 收账款 、应收票据 、其他应收款项 、股权投资 、 债权投资 、贷款 、衍生金融资产等 。 一一 、金融资产分类应考虑的三大因素、金融资产分类应考虑的三大因
2、素类 , 并没有明确的规定 , 主要取决于管理当局的 意图 , 也就是应该结合企业自身的情况 、管理的 要求以及投资的策略等 , 即金融资产的划分应该 体现管理者的意图 , 根据管理者的意图对金融资 产做出不同的分类 。如果管理当局持有目的是为 了近期出售 , 赚取差价 , 想把公允价值的变动计 入各期损益 , 那么就可以归类到交易性金融资产 。 如果管理者的意图为长期持有 , 比如 3 年后再出 售 , 又不想衡量公允价值的变动 , 可以划分为持 有至到期资产 , 但要有持有至到期的意图 , 不能 随便转换为可出售金融资产 , 如果改变了意图 , 就要重新归类为可出售金融资产 , 并且在两年
3、内 不能将任何金融资产划分为持有至到期投资 。如 果管理者持有意图不是很明确 (既不是短期出售 , 也不准备持有到期) , 则可以将其划分为可供出售 金融资产 。因此不能认为某项金融资产一定是交 易性金融资产或是可供出售金融资产等 , 必须看 管理者的意图 。融资产都有其自身的特点 , 可以根据它们之间不 同的特征将它们区分开来 。例如 , 交易性金融资 产 , 作为投资的一种 , 处置灵活 ; 而持有至到期 投资 , 有明确的目的 , 不能任意处置 。如果某项 金融资产不能适当地归为为交易而持有的金融资 产 、持有至到期的金融资产 、企业发起的贷款和 应收款项 , 则其应归为可供出售的金融资
4、产 。又 例如 , 变动利率债务证券可能符合持有至到期的 投资的条件 。大多数权益证券 , 可能不是持有至 到期的投资 , 因为它们没有确切的期限 (如普通 股) , 或持有方可能收到的金额会以事先不能确定 的方式变动 (如股票期权 、认股权证和认权) 。就 持有至到期的投资而言 , 固定或可确定支付额和 固定到期日 , 指规定了支付持有方的金额 (如债 务利息和本金) 和支付日期的合同安排 。可以卖 出的某项金融资产 (即持有方有权要求发行方在32 到期前偿还或赎回这项金融资产) , 只有在持有方 有明确打算且能够将该投资持有至到期而不实施 卖出期权时 , 才能归类为持有至到期的投资 。现经
5、济效益 , 是一个企业十分关注的问题 。能带 来未来的经济效益是将某一种金融工具划分为资 产的基本条件之一 。但是 , 除了一般要求以外 , 还存在有特殊的要求 , 这在对金融资产进行分类 时也应考虑在内 。比如 , 一项金融资产存在某种 交易方式 , 使企业从价格或交易商保证金的短期 波动中获取利润 , 则该项金融资产应归类为为交 易而持有的金融资产 。 二二 、金融资产的分类、金融资产的分类金融资产的分类与金融资产的计量密切相关 , 企业应在初始确认金融资产时 , 划分为以下四类 :金融资产 。为交易而持有的金融资产 , 指主要为 从价格或交易商保证金的短期波动中获利而购置 的金融资产 。
6、一项金融资产不论什么原因购置 , 如果它属于投资组合的组成部分 , 且有证据说明 最近该组合可实际获得短期收益 , 则该金融资产 应归类为为交易而持有的金融资产 。分为交易性 金融资产和直接指定为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产 。具有固定或可确定金额和固定期限 , 企业明确打 算并能够持有至到期的金融资产 。在决定企业是 否有明确意图且能否将投资持有至到期时 , 企业 不应考虑极为少见的“灾难性景象” 如银行挤兑 等类似情况 。款项 , 指企业直接向债务人提供资金 、商品或劳 务所形成的金融资产 。但打算立即或在短期内就 转让的贷款和应收款项不包括在内 , 而应划为为 交易而持
7、有的金融资产 。是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金 融资产 , 以及没有划分为持有至到期投资 、贷款 和应收款项 、以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融资产 。可供出售金融资产包括债务性因因罚。2009 年年 第第 6 期期投资 (如债券) 和权益性投资 (如股票) 。 三三 、金融资产分类后严格的再分类限制及原、金融资产分类后严格的再分类限制及原管理者的持有意图决定金融资产的分类 , 从 而进行不同的会计处理 。金融资产归类时必须谨 慎 , 因为一旦确定类别 , 不得随意变更 。 企业在初始确认时将某金融资产划分为以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产后 , 不能重分类
8、为其他类金融资产 , 其他类金融资产 也不能重分类为以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产 。持有至到期投资 、贷款和应收款项 、可供出售金融资产等三类金融资产之间 , 也不得随意重分类 。 准则这样规定主要是为了防止企业调节利润 。因为同一金融资产划分为不同的类别 , 对企业的 损益影响是不同的 。比如交易性金融资产的公允 价值变动和交易费用计入当期损益 , 而可供出售 金融资产的公允价值变动计入所有者权益 , 交易 费用计入成本 , 持有至到期投资采用摊余成本计 量 , 交易费用也计入成本 , 可见它们对企业损益 的影响是不同的 。 比如 , 对于持有至到期投资 , 投资者在投资
9、时意图就应当是明确的 , 除非遇到一些企业所不 能控制 、预期不会重复发生且难以合理预计的独 立事件 , 否则将持有至到期 。如果企业将持有至 到期投资在到期前处置或重分类 , 通常表明其违 背了将投资持有到期的最初意图 。如果处置或重 分类为其他类金融资产的金额相对于该类投资 (即企业全部持有至到期投资) 在出售或重分类前 的总额较大 , 则企业在处置或重分类后应立即将 其剩余的持有至到期投资 (即全部持有至到期投 资扣除已处置或重分类的部分) 重分类为可供出 售金融资产 , 而且在两年内不能将任何金融资产 划分为持有至到期投资 。这是对于企业的一种惩四四 、暂停使用公允价值的情况、暂停使用
10、公允价值的情况 在百年一遇的金融危机的冲击下 , 欧美政治 家 、银行家们纷纷将矛头对准了按市价计算的公 允价值会计准则 , 认为正是这种会计方法导致了 危机的恶化 。2008 年 10 月 15 日 , 欧盟正式决定 第三季度金融机构将停止使用公允价值会计准则 , 而改用成本估值计算 。而美国政府也在 7 000 亿美 元救市法案中授权美国证交会 ( SEC) 暂停使用 公允价值会计准则 。 公允价值准则 , 亦称按市值计价 , 是指金融 机构应根据当时同一金融产品或相似产品的市场 价格作为金融资产的估值入账 。这样存在一项假业务技术业务技术融资产 , 其公允价值可以可靠地予以计量 。有活
11、跃市场交易的金融产品 , 其公允价值根据活跃市 场报价确定 ; 交易不活跃市场情形下的金融产品 , 其公允价值参考同类产品在活跃市场中的报价或 者采用有可客观参考支持的价值模型确定 ; 没有 交易市场的金融产品 , 其公允价值需要管理层根 据主观判断和市场假设建立估值模型确定 。这样 便使得公司管理层在判定市场价格时有更多灵活空间 , 可能出现人为提高资产价格的情况 , 利用 公允价值来随意调节财务状况和经营业绩 , 导致 财务操纵行为 , 致使会计信息的可靠性和透明度 降低 , 带来一系列盈余管理的问题 , 令投资者无 法判断企业资产质量的真实状况 。 在市场失灵的情况下 , 公允价值计量导
12、致金 融机构对资产按市价过分减计 , 造成亏损和资本 充足率下降 。资产不断的减值 , 使得投资者信心 进一步被削弱 , 促使金融机构加大资产抛售力度 , 可能使金融危机进一步加剧 。 在暂停使用公允价值后 , 采用成本估值使得 金融资产分类后严格的再分类限制所起的作用没 有以前明显 。比如购买随时可进行交易的尚未到期的 3 年期国债 , 可以将其划分为交易性金融资 产 、可供出售金融资产和持有至到期投资 , 而交 易费用计入成本 。若在可供出售金融资产和持有 至到期投资二者之间进行重分类的话 , 对于该项 投资的账面价值即其成本没有影响 。另外 , 由于 使用成本计量 , 资产购入后所发生的
13、公允价值变 动将不会影响资产负债表和利润表 。但是在这种 情况下 , 企业对金融资产初始分类的准确性将可 能受到一定程度的影响 , 而且可能会出现破产后 的金融机构出现了负的经济净值 , 但在历史成本 会计下 , 他们对外披露的 、超出资本管制要求的 资产净值仍然为正 。 虽然公允价值计量属性不可避免地会降低财务信息的可靠性 , 但公允价值会计方法提供了及 时的价值衡量 , 捕捉到了目前的市场波动 , 失去 了公允价值会计将会大幅降低会计账目和财务报 告的一致性和可比性 。其实 , 公允价值的暂停使用 “并未从根本上 消除金融泡沫 , 而只是为了掩盖泡沫退潮时所留 下的过于令人难堪的垃圾”。最
14、重要的还是健全并 完善相关法规制度 , 加强审计监督 , 提高会计从 业人员素质 。因为 “企业业绩分为真实业绩与账 面业绩 , 真实业绩永远不会因为改变记账方法而 改变”。 收稿日期 : 2009 - 03 - 27 责任编辑 : 杜咏梅定 , 即对于大多数可供出售或为交易而持有的金33 Thank you for evaluating AdreamSoft PDF to WordYou can only convert 3 pages with the trial versionTo get all the pages converted, you need to purchase the software fromhttp:/
