同业拆借概述 同业拆借（放）指的是银行之间为了解决短期内出现的资金余缺而进行的相互调剂，是具有 行法人资格的金融机构及经法人授权的非法人金融机构分支机构之间进行短期资金融通的 为 ，目 的在于调剂头寸和临时性资金余缺 发生在一个工作日结束后银行对账目进行结算时发现资金出现多于或短缺的情况下，为了使第二天的工作照常进行或对富余款项进行利用他的主要交易对象为超额准备金，拆入行向拆出行开出本票；拆出行则对拆入行开出中央银行存款支票即超额准备金对资金贷出者而言是拆放，对拆入者而言则是拆借同 业拆借发生量大，交易频繁，对市场反应敏感，能作为一国银行利率的中间指标同 业拆借除了通过中介机构进行外也可以是双方直接联系，目前世界上大多数拆借是借助于一些大规模商业银行作为媒介，这些大银行除自己拆借外也向同行提供信息，为有需求者牵线搭桥还有部分国家通过专门设立的拆借公司来进行同业拆借期限短，一般 为 1 至 2 天至多不过 1-2 周，拆款利息即拆息按日计算，拆息变化频繁，甚至一日内都会发生变化编辑同业拆借的特点同业拆借，同 业拆借市场具有以下特点： 1融通资金的期限一般比较短； 2参与拆借的机构基本上是在中央银行开立存款帐户，交易资金主要是该帐户上的多余资金； 3同业拆借资金主要用于短期、临时性需要； 4同业拆借基本上是信用拆借。
同业拆借可以使商业银行在不用保持大量超额准备金的前提下，就能满足存款支付的需要1996 年 1 月 3 日，我国建立起了全国 统一的同业拆借市场并开始试运行编辑同业拆借的原则 同业拆借一般遵循以下原则 1．自主自愿、平等互利原则 同业拆借作为一种市场信用交易，必须充分承认和尊重交易双方的权利和义务，创造平等的竞争条件， 坚持自愿、互利原则，任何强制性的干预，都会影响银行利益和资金合理流动，不利于同业拆借的健康发展 2．短期融通原 则 同业拆借是一种短期性借贷，其资金来源是拆出行暂时的超额准备，其资金运用是解决拆人行临时性的资金需要在西方国家，拆借期限一般是隔夜的，今借明还，最多不过 3．5 天在我国，头寸拆借不超过 7 天，短期拆借最长不超过 4 个月因此商业银行应避免将同业拆借资金用于发放长期贷款和进行长期投资 3．恪守信用原则 这是同业拆借的基本要求在拆借双方中，拆出行的资金一般是暂时闲置的资金，期限短、资金数量有限，因此，拆人行一定要按照“有借有还” 的原则，保证按期偿还拆人行如果违背这一原则，一方面会 给拆出行的资金周转带来极大困难，另一方面也会使拆人行本身丧失在同业当中的信誉。
编辑同业拆借市场的作用 同业拆借市场是各类金融机构之间进行短期资金拆借活动所形成的市场 同业拆借市场是货币市场的主要组成部分，备受金融机构及货币当局的重视可以分以下两个方面来理解同业拆借市场的作用： （1）以发展的观点来看待同业拆借市场的作用①同业拆借市 场最初是指 银行等金融机构 之间相互调剂在中央银行存款账户上的准备金余额 由于商业银行资金的流出与流入每时每刻都在进行，影响流出与流入差额的不确定因素千差万别，这使得商业银行不可能时刻保持在中央银行准备金存款账户上的余额恰好等于法定准备金余额存款准备余额不足须支付罚息，并且，在出现有利的投资机会，而银行又无法筹集到所需资金时，银行就只有放弃投资机会，或出售资产，收回贷款等；而超额准备又意味着银行有资金闲置， 导致利息收入损失；为解决这一困难，头寸多余行和头寸不足行就要进行准备金交易因此，同 业拆借市场的作用在于满足金融机构之间在日常经营活动中经常发生的头寸余缺调剂的需要② 随着市场的发展和市场容量的扩大，证券交易商和政府也加入到同业拆借市场当中来，交易对象也不再局限于商业银行的存款准备金，它还 包括商 业银行相互之间的存款以及证券交易商和政府所拥有的活期存款 拆借目的除了商业银行满足中央银行提出的准备金要求之外，还包括市场参与人轧平票据交换差额，解决临时性、季节性资金需求等目的。
（2）从直接作用和间接作用两个角度来理解同业拆借市场的作用 ①同业拆借市场的直接作用在于有利于金融机构实现三性相统一的经营目标持有较高比例的现金、同 业存款、在中央银行的超额储备存款及短期高质量证券资产，虽然可以提高流动性水平，最大限度地满足客户提款及支付的要求，但同时也会丧失资金增值的机会， 导致利润总额的减少要在保持足 够的流动性以满足支付需求的同时获得最大限度的利润，除了加强资产负债管理，实现最优的资产期限和种类组合外，还需要有包括同业拆借市场在内的可供进行短期资金融通的市场一旦出现事先未预料到的临时流动性需求，金融机构可在不必出售那些高盈利性资产情况下，很容易地通过同业拆借市场从其他金融机构借入短期资金来获得流动性这样，既避免了因流动性不足而可能导致的危机，也不会减少 预期的资产收益 ②同业拆借市场的间接作用在于，同 业拆借市场利率通常被当作基准利率 ，对整个经济活动和宏观调控具有特殊的意义同业拆借市场的参与者主要是各金融机构，市场特性最活跃，交易量最大这些特性决定了拆息率非同凡响的意 义同业拆借按日计息，拆息率每天甚至每时每刻都不相同，它的高低灵敏地反映着货币市场资金的供求状况。
在整个利率体系中，基准利率是在多种利率并存的条件下起决定作用的利率当它变动时，其他利率也相 应发生变化了解 这种关键性利率水平的变动趋势，也就了解了全部利率体系的变化趋势一般利率通常参照基准利率而定比如，伦敦银行同业拆放利率 是最有代表性的拆息率，它成 为伦敦金融市场 乃至于国际金融市场 的关键性利率，许多浮动利率的融资工具在发行时都以该利率作为浮动的依据和参照又比如，美国纽约的联邦基金市场是国际著名的同业拆借市场，它以调剂联邦储备银行的会员银行的准备头寸为主要内容，美国联邦基金市场利率是美联储货币政策的中间目标同业存放概述 同 业存款 ，也 称同 业存放 ，全称是 同业及 其他 金融机 构存 入款项 ，是指因支 付清算和业 务合作 等的需 要， 由其他 金融 机构存 放于商 业银 行的款 项基本介绍 同 业存放 是指信 用社 以及财 务公 司、信托公 司等非 银行 金融机 构开 办 的存款 业务.属于对 公存款 种类， 一般 情况都 会对 其进行 利率浮 动， 浮动比 例与 银行协 商 同 业存放 可分为 国内 同业存 放和 国外同 业存放 两方 面国 内同 业存放 ，是指 国内各银行 还有其 他金融 机构 为了方 便结 算，在 各自 有关的 结算地 点开 立存款 账户，是对于接纳 该笔存 款的银 行和 金融机 构而 言的。
国外 同业存 放，是指各 国经 营 外汇业 务的银行， 为了便 于国际 业务 的收付 ，在 某种货 币的结 算地 点开立 的该 货币的 存款账 户，是对于 接纳该 存款的 银行 和金融 机构 而言的 说 白 了 就 是非 银 行 性 的金 融 机 构 在 商业 银 行 的 存款 这 些 存款 要 作 为 商 业银 行 的营业的 现金流 量一 般包 括信用 社、证券 公司、政策 性银行 在商 业银行 的存 款.当 然了商业银 行也是 金融企 业 《企 业会计 准 则——现 金 所 以金融 企业的 现金 流量是 不同 于一般 企业的 现金 流量流量表 》对金 融企 业特殊 项目的 现金 流量以 及归 类单独 作了规 定，明确 规 定金融 企业的下列 现金收 入和现 金支 出项目 应作 为经营 活动的 现金 流量： （ 1） 对外发 放的 贷款和 收回的 贷款 本金； （ 2） 吸收的 存款 和支付 的存款 本金 ； （ 3） 同业存 放及 存放同 业款项 ； （ 4） 向其他 金融 企业拆 借的资 金； （ 5） 利息收 入和 利息支 出； （ 6） 收回的 已于 前期核 销的贷 款； （ 7） 经营证 券业 务的企 业，买 卖证 券所收 到或 支出的 现金； （ 8） 融资租 赁所 收到的 现金。
与存放同业的区别 与 存 放同业 指商业 银行 存放在 其他 银行和 非银行 金融 机构的 存款 同 业存放 的区别在于 同业存 放是 银行提 供的服 务， 而存放 同业 是银行 实施的 一种 行为 同业存放一、功能介绍 存 放业务 是指金 融机 构之间 为加 强同业 合作 ，存出 方将 资金存 放在 存 放方，期限 、利率由 双方协 商，以提 高资金 收益 率的业 务包括 人民币 和外 币我行 作 为存出 方为存放同 业，如 作为存 入方 则为同 业存 放二、适用范围 根 据中国 人民银 行规 定能够 从事 该业务 的交易 主体 三、业务流程人民币业务： 在 授信额 度内按 照人 民银行 、银 监会的 有关规 定逐 笔办理 外 币业务： 在 授信额 度内按 照中 国人民 银行 和国家 外汇管 理局 的有关 规定 逐笔办 理四、产品特色 信 誉优良 ，实力雄厚 ，满足 您的 短期资 金需 求，及时调 剂外汇 头寸的 需要，配合对手方 进行科 学的流 动性 管理， 为交 易对手 提供畅 通的 融资渠 道。