《银行收入结构与其收益——风险关系——基于我国银行的实证研究》由会员分享，可在线阅读，更多相关《银行收入结构与其收益——风险关系——基于我国银行的实证研究（37页珍藏版）》请在金锄头文库上搜索。
1、银行收入结构与其收益风险关系基于我国银行的实证研究华中科技大学硕士学位论文银行收入结构与其收益-风险关系-基于我国银行的实证研究姓名：谭弦申请学位级别：硕士专业：金融学指导教师：吴可2010-05-17 华 中 科 技 大 学 硕 士 学 位 论 文 摘 要 全球金融环境日益复杂多变，银行业的竞争也越来越激烈。我国银行面临着存贷利差变窄的现实状况，各种非银行金融产品的替代效应，目标客户要求的多元化，外国银行的竞争以及发达金融市场的示范作用，我国整体经济发展对银行发展提出的迫切要求，我国从20世纪90年代开始了业务多元化之旅，收入结构也日趋复杂。无论是被动适应还是主动追求，我们都可以预测收入多元
2、化将是我国银行的发展方向。但是这近20年来我国银行业的收入结构的发展情况，以及其对银行收益状况，风险水平的影响都值得进行一个总结，并将我国银行收入结构和银行表现之间的关系进行考察，这对我国银行未来的发展有显著的指导意义。 本文引入衡量银行收入多样化程度的指标DIV和非利息收入占比指标UN，试图发现这两个指标与银行收益状况和风险水平之间的关系。本文的样本包括中国金融统计年鉴中有记载的17家银行和我国已上市的11家上市银行，数据来源于中国金融统计年鉴1991-2009以及CCER金融研究数据库，通过这些数据对所需要分析的指标进行量化，构成非平衡面板数据，运用多元回归模型进行实证研究，最后得出的结论
3、认为在我国现在的金融市场环境下大力发展多元化收入结构并不合适，还应以提升存贷业务效率为当务之急。 本文就现阶段我国银行在收入结构上的改进之处提出了一些政策意见，并对在银行收入结构这个领域可以进行的深层次研究进行了展望。 关键词：银行收入多样化 非利息收入 中间业务 非平衡面板数据 实证研究 I 华 中 科 技 大 学 硕 士 学 位 论 文 Abstract Increasingly complex global financial environment and increasingly fierce competition in the banking industry, China ba
4、nks face the reality that deposit and loan spreads narrowed, various non-bank financial products Substitution Effect, targeted customers diversified need, foreign banks competition and the model effect of the developed financial markets. Our country began the journey of business diversification from
5、 1990 and the income structure is also becoming increasingly complex. Either passive adaptation or active pursuit, we can predict revenue diversification will be the development direction of China's banks. In the past 20 years, the situation of income structure development and the relationship
6、between the income structure and the bank earnings-risk level are worth conducting a summary. And this survey can give some significant guidance to the further development of the income structure of Chinas banks. This article introduces the index DIV to measure the degree of bank income diversificat
7、ion and index UN to measure the non-interest incomes proportion, trying to find the relationship between the two indicators and the bank earning-risk level. This article covers a sample of 17 banks, and 11 listed banks. The data is from China Financial Statistics Yearbook 1991-2009, and CCER Financi
8、al Research Database. These data constitutes the unbalanced panel data. Using multiple regression model, we drawn the conclusion that in our current environment, pay more attention on the diversification of the revenue structure is not appropriate. And improving the efficiency of the savings and loa
9、n business is appropriate. In this paper, we give some policy advice on the improvement of the revenue structure of the banks. and at last we forecast some in-depth study which can be carried out in this area. Key words：Bank Income Diversification Non-interest Income Intermediary Services Unbalanced
10、 Panel Data Empirical Study I I 独创性声明 本人声明所呈交的学位论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。尽我所知，除文中已经标明引用的内容外，本论文不包含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的研究成果。对本文的研究做出贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法律结果由本人承担。 学位论文作者签名： 日期： 年 月 日 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有权保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查阅和借阅。本人授权华中科技大学可以将本学位论文的全部
11、或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。 保密 ，在 年解密后适用本授权书。 本论文属于 不保密 。 （请在以上方框内打 “” ） 学位论文作者签名： 指导教师签名： 日期： 年 月 日 日期： 年 月 日 华 中 科 技 大 学 硕 士 学 位 论 文 1 绪言 1.1 选题背景和意义 全球金融环境日益复杂多变，银行业的竞争也日趋激烈。针对我国银行的具体现实情况，相比于加快经营结构的战略性调整，实现经营模式的转变，提高银行经营效率，增强核心竞争力等问题来说，在存贷利差日趋减少的现实情形下，改造银行收入结构应该是银行适应竞争、寻求发展至关重要的
12、一个方面。从20世纪90年代开始，我国大多数银行也陆续迈上了业务多样化、收入多样化之旅，非利息收入也开始在银行收入中占据越来越重的地位。我国银行开始在除传统信贷业务之外开展诸如收取手续费、佣金，进行投资交易等产生非利息收入的经营行为。收入水平的好坏将决定商业银行的生存和发展，也决定了银行长远利益和可持续发展，也正因为此，我国商业银行需要构建一个合理的银行收入结构，以此来提高银行的综合竞争实力，增强银行抗风险的能力。 西方发达国家金融市场的发展一直是我国金融市场发展的标杆，纵观西方发达金融市场银行业的近二十年的发展，非利息收入在银行的整个营业收入中占有一个相当大的比重。美国商业银行非利息收入占总
13、收入的百分比在1966年就达到了18%，到2009年非利息收入占比达到了33%，相比于1966年的水平增长了近1倍；欧洲银行非利息收入占营业收入的百分比在1994年为29%，到2001年就增长到了41.5%，非利息收入在营业收入中占了将近一半的比重；香港汇丰银行非利息收入比例2002年为32%，2003年为37%，2004年为43%，基本上保持了每年5%左右的增长速度；从上面的数据我们可以清楚看到，西方发达市场银行业的非利息收入在银行总收入中占有相当重要的地位。 而我国的本土银行，由于我国的具体国情，银行体制等诸多原因，商业银行收入结构在很长一段时间内呈现出单一化的局面，以利息收入为主，但是随
14、着国情的变化，银行面临的竞争压力的加剧以及具体市场环境的复杂变化，商业银行单纯的传统信贷业务受到了非常严重的挤压，收入结构的改革从以下5个角度分析都是势1 华 中 科 技 大 学 硕 士 学 位 论 文 在必行的。自1999年之后，利率市场化改革使得商业银行逐步放开各种利率的定价权，这种市场定价银行被动接受的局势不可避免地压窄商业银行的存贷利差空间；商业银行资本充足率管理方法的实施，我国监管当局要求国内商业银行逐步遵照巴塞尔协议的资本充足率要求，达到8%的最基本要求。但了解我国银行的具体发展过程就会发现，一方面，就我国国有银行因而言，由于其内部体制等原因，一直存在经营效率较差的问题；就其他商业
15、银行而言，它们受着较高不良贷款和高税负等的制约，都面临着资本积累严重不足的问题；另一方面，我国银行扩张脚步较快，那么要达到资本充足率的监管要求，可供银行利用的资本越来越少，资本不足成为制约银行扩张的关键瓶颈。这就迫使商业银行开始探索低资本消耗的收入渠道，改善其收入结构；随着金融市场的发展，企业和消费者对金融服务的需求越来越多元化，商业银行必须紧随客户需求进行业务和产品改革，完善整个服务体系，形成多样化的服务格局，丰富银行收入来源；外资金融机构和国内非银行金融机构对其的激烈竞争，也迫使商业银行发展非利息收入业务，通过开拓新的业务渠道来改变一直以来单一的收入格局。例如企业短期融资券的推行就为企业拓宽了直接融资的渠道，它以成本优势对商业银行的普通贷款形成了显著的替代作用，传统的贷款业务受到了大的冲击，这直接激励了商业银行去扩宽收入渠道。1995年颁布并实施的商业银行法规定“商业银行在中华人民共和国境内不得从事信托投资和股票业务，不得投资于非自用不动产。不得向非银行金融机构和企业投资。”，此项规定使得商业银行发展非利息收入业务的空间相当狭小。而2004年重新修改后颁布实施的商业银行法，监管部门放松了对商业银行交叉业务的管制，这也一定程度上为扩大非利息收入业务范围铺平了道路。 从我国经济发展的角度考虑，高速发展的经济也对银行收入
